La conjoncture en Bourgogne

Septembre 2013
Lconomie rgionale a enregistr un rebond de lactivit la rentre. La demande semble plus assure sur de nombreux marchs et les projets sont bien plus nombreux quau premier semestre 2013. En revanche, les chefs dentreprise demeurent prudents et signalent manquer de visibilit au-del de la fin de lanne.

Enqutes mensuelles
Indicateurs du Climat des Affaires
Un indicateur du climat des affaires permet une lecture rapide et simplifie de la situation conjoncturelle. Il rsume par une variable synthtique lvolution des soldes dopinion qui prsentent des volutions similaires dans le temps. En hausse, il traduit une amlioration du climat conjoncturel ; en baisse, sa dgradation ; 100 = moyenne de longue priode.

Industrie
130 120 110

Services marchands
130 120 110

100
90

100
90

80
70 60 50

80
70 60 50

ICA Bourgogne

ICA France

ICA Bourgogne

ICA France

Les industriels en Bourgogne demeurent rservs sur le climat conjoncturel. Pour la France, loptimisme gagne progressivement du terrain.

Dans les services marchands, les chefs dentreprise bourguignons nanticipent plus une dgradation de la conjoncture.

Enqutes trimestrielles
Btiment et Travaux Publics
Les ralisations ont t satisfaisantes, dpassant parfois les attentes. Les carnets de commandes sont jugs normaux. La difficult majeure de la branche rside dans le niveau des marges, les prix des devis demeurant trs insuffisants. Les prvisions sont confiantes pour la fin de lanne.

Commerce de gros
Le trimestre coul a t plus actif que prvu. Lensemble des compartiments a bnfici dun courant daffaires favorable. Les volutions tarifaires sont en revanche divergentes. Les prix dachat sont toujours trs contraints. Le niveau correct des carnets de commandes laisse esprer un dernier trimestre plutt satisfaisant.

Dernires enqutes et statistiques nationales de la Banque de France

Enqute mensuelle de conjoncture Cliquer ici Btiment et Travaux publics Cliquer ici Indicateurs conjoncturels Cliquer icihttp://www.banqueDfaillances d'entreprises Cliquer ici volution des crdits aux entreprises Cliquer ici Cot du crdit aux entreprises Cliquer ici

france.fr/fr/statistiques/economie/economieconjoncture/actualite-emc.htm

Enqute rgionale
Les entreprises en Bourgogne Bilan 2012, perspectives 2013 Cliquer ici

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Tendances rgionales

34,0 %
Poids des effectifs de lindustrie par rapport la totalit des effectifs (source : ACOSS-URSSAF-31/12/2012))

Industrie

Lindustrie se caractrise par un rebond de lactivit. Toutefois, la demande apparat encore hsitante. Certains marchs sont mieux orients. Les prvisions dactivit sont satisfaisantes court terme mais la prudence reste de mise un horizon plus lointain.
Production passe et prvisions
(en solde dopinions CVS)
40 30

20 10
0 -10 -20

Lindustrie rgionale a connu un sursaut dactivit en septembre dans lensemble des branches. Seul le matriel de transport a enregistr une stabilit des fabrications. Les prix des matires ont eu tendance flchir, cette inflexion ayant t rpercute sur les tarifs de vente. Les prvisions sont plutt confiantes pour le dernier trimestre.

-30 sept.-09

sept.-10

sept.-11
Prod prev

sept.-12

sept.-13

Situation des carnets et des stocks de produits finis

(en solde d'opinions CVS)
40
30

Variation sur m-1

Tendance

20
10

0
-10 -20

En dpit de sollicitations commerciales plus nombreuses et de la conclusion de quelques gros contrats, les prises dordres sont restes modestes en septembre. Elles expliquent lrosion des carnets de commandes, qui demeurent nanmoins un niveau satisfaisant. Les stocks ont lgrement progress mais ils ne suscitent pas dinquitude particulire.

-30
-40 sept.-09 sept.-10 sept.-11 sept.-12 sept.-13

niv stocks

niv carnets

Utilisation des capacits de production

(en solde d'opinions CVS)
86 84 82 80 78 76 74 72 70 68 66 64 sept.-09 sept.-10 T.U.C.

Les capacits de production demeurent dans lensemble sous utilises. Les quipements lectriques se dmarquent encore ce mois avec un taux dutilisation assez lev.

sept.-11 sept.-12 sept.-13 Moyenne linaire depuis janvier 1996

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11,5 %
Poids des effectifs du sous-secteur dans la totalit de lindustrie (source : ACOSS-URSSAF-31/12/2012)

Fabrication de denres alimentaires et de boissons

Les industries agro-alimentaires ont repris un rythme de croissance positif en septembre mais le manque de visibilit persiste.
Production passe et prvisions
(en solde d'opinions CVS) 60

Situation des carnets et des stocks de produits finis

(en solde d'opinions CVS) 70 60 50 40 30 20 10 0 -10 -20 -30 -40 sept.-09 sept.-10

40

20 0
-20 -40 -60

-80 sept.-09

sept.-10

sept.-11
Prod prev

sept.-12

sept.-13

sept.-11

sept.-12

sept.-13

Variation sur m-1

Tendance

niv stocks

niv carnets

Aprs le ralentissement observ en aot, la production globale a trs lgrement progress en septembre. Cependant, le secteur des viandes na pas bnfici de cette amlioration. Lapprciation sur la demande export est trs divergente. Alors quelle est juge favorable dans certaines branches, soutenue la plupart du temps par des efforts commerciaux, elle est en forte baisse dans dautres filires. Dans lensemble, le niveau des stocks est encore assez bas, mais il a cependant progress, sadaptant des carnets devenus tout juste satisfaisants. Les prix des matires premires sont demeurs globalement stables avec des volutions toujours trs contrastes. Le cours du lait volue sur une tendance haussire tandis que celui du bl et de ses drivs, dont la farine, est orient la baisse. Les effectifs permanents nont pas volu, mme si un moindre recours lintrim a t constat. Malgr le manque de visibilit, les perspectives demeurent assez favorables.

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17,7 %
Poids des effectifs du sous-secteur dans la totalit de lindustrie (source : ACOSS-URSSAF 31/12/2012)

quipements lectriques lectroniques, informatiques et autres machines

La rentre de septembre a t marque par une nette reprise de lactivit, plus particulirement dans la fabrication de machines et quipements. Les prises dordres ont lgrement progress. Elles ont bnfici du soutien de la demande trangre, limage des mois prcdents. Les cots dapprovisionnement et les tarifs de vente nont pas volu. Les stocks demeurent contenus. Les carnets de commandes se sont stabiliss un bon niveau. Les cadences de fabrication devraient se maintenir durant les prochains mois.
Production passe et prvisions
(en solde d'opinions CVS) 60

Situation des carnets et des stocks de produits finis

(en solde d'opinions CVS)

60

50 40 30

40
20

20 10 0 -10
-20 -30 -40 sept.-09 sept.-10 sept.-11 sept.-12 sept.-13

0
-20

-40
-60

-80
-100
sept.-09 sept.-10 niv stocks sept.-11 sept.-12 niv carnets sept.-13

Variation sur m-1

Prod prev

Tendance

Fabrication dquipements lectriques

La hausse de lactivit est surtout lie la reprise technique de la rentre. La situation des entreprises du secteur est correcte avec des carnets de commandes un bon niveau et des stocks adapts. La demande est soutenue par les ordres en provenance de ltranger. Ces conditions satisfaisantes devraient se prolonger jusqu la fin de lanne.

Fabrication de machines et quipements

Aprs des fermetures estivales plus longues qu laccoutume, la production a rebondi vigoureusement. Les prises de commandes, en hausse, ont concern le grand export pour lessentiel. Lactivit commerciale a t dynamique. Les stocks affichent une lgre progression. Les carnets sont bien garnis. Les effectifs se sont stabiliss La production devrait revenir en octobre un niveau plus habituel.

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8,5 %
Poids des effectifs du sous-secteur dans la totalit de lindustrie (source : ACOSS-URSSAF 31/12/2012)

Matriels de transport

Lactivit de la branche se caractrise par une meilleure tenue de la demande sur les marchs automobiles. Les perspectives sont satisfaisantes court terme.
Production passe et prvisions
(en solde d'opinions CVS)

Situation des carnets et des stocks de produits finis

(en solde d'opinions CVS)

80 60

40 20 0
-20 -40 -60

-80 -100 sept.-09 sept.-10 sept.-11

Prod prev

sept.-12

sept.-13

120 100 80 60 40 20 0 -20 -40 -60 -80 -100 sept.-09

sept.-10

sept.-11

sept.-12

sept.-13

Variation sur m-1

tendance

niv stocks

niv carnets

Lactivit des dernires semaines sest tablie un bon niveau avec une acclration des cadences aprs la priode de congs et une hausse de la demande manant des constructeurs en raison du lancement de la fabrication de nouveaux modles automobiles. Les prix matires sont toujours orients la baisse, sans rpercussion tarifaire immdiate. Les stocks ont progress et sont jugs un peu levs. Les effectifs intrimaires ont t rduits. Les carnets se sont toffs mais sont jugs toujours insuffisants sur certains sites. Ils restent un haut niveau pour le secteur non li lautomobile Les anticipations dactivit sont favorables pour octobre, plus rserves au -del par manque de visibilit.

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62,3 %
Poids des effectifs du sous-secteur dans la totalit de lindustrie (source : ACOSS-URSSAF 31/12/2012)

Autres produits industriels

Textiles, habillement, cuir et chaussure Industrie chimique Produits en caoutchouc, plastique et autres produits non mtalliques Mtallurgie et produits mtalliques Bois, papier et imprimerie
Lactivit sest inscrite en hausse, porte par la mtallurgie, limprimerie et les filires bois et papier. Pour autant, la demande est globalement en lger retrait, particulirement sur les marchs intrieurs. Les carnets se contractent. Les stocks restent proches de la normale et les effectifs sont stables. Les perspectives apparaissent confiantes et font tat dune activit soutenue pour les semaines venir.
Production passe et prvisions
(en solde d'opinions CVS) 30

Situation des carnets et des stocks de produits finis

(en solde d'opinions CVS) 60

20

40

10 0

20
0

-10 -20 -30

-20
-40 -60 sept.-09

-40 sept.-09

sept.-10

sept.-11
Prod prev

sept.-12

sept.-13

sept.-10

sept.-11

sept.-12

sept.-13

Variation sur m-1

tendance

niv stocks

niv carnets

Travail du bois, industrie du papier et imprimerie

Lactivit des dernires semaines est ressortie bien oriente. Les cadences de production se sont intensifies dans lensemble des secteurs et les entres de commandes sont plus soutenues, avec des marchs domestiques plutt dynamiques et une reprise des marchs export. De nouvelles hausses des cots dapprovisionnement ont t enregistres dans les secteurs du bois et du papier ; les prix ont t lgrement revaloriss. Les stocks sont assez levs. Les effectifs ont peu vari. Les carnets sont jugs satisfaisants et permettent danticiper de bons niveaux de production jusquen fin danne.

Produits en caoutchouc, plastique et autres

La situation du secteur est terne avec des volumes de production dcevants malgr la reprise habituelle de la rentre et une demande insuffisamment dynamique sur les marchs nationaux. Les prix dachat sont globalement stables et les prix de vente stablissent en retrait. Les stocks restent matriss. Les effectifs ont t lgrement accrus par de lintrim. Les carnets continuent de se contracter. Les prvisions sont rserves pour les mois venir avec un tassement dactivit attendu dans les secteurs du plastique et du verre.

Mtallurgie et fabrication de produits mtalliques

Comme attendu, les cadences de production ont t soutenues au cours des dernires semaines. En revanche, les rythmes des entres de commandes se sont affaiblis, notamment sur les marchs export, moins dynamiques. Les prix, dans leur ensemble, sont toujours orients la baisse. Les stocks sont jugs normaux. Les effectifs ont t renforcs par de lintrim. Lapprciation porte sur les carnets reste favorable et lactivit est attendue en nette hausse pour le dernier trimestre.

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9,1 %
Poids des effectifs des services marchands par rapport la totalit des effectifs (source : ACOSS-URSSAF 31/12/2012)

Services marchands

Lvolution densemble favorable, constate le mois dernier, sest poursuivie en septembre. Cependant, les anticipations, toujours positives court terme, manquent de visibilit plus longue chance.
25 20 15 10 5

limage du mois prcdent, lactivit a volu favorablement en septembre, soutenue en premier lieu par le nettoyage et le travail temporaire, puis, plus modestement, par le transport routier de marchandises . Le courant daffaires est cependant stable dans le secteur de lhtellerie et jug insuffisant dans lingnierie technique. Les prix nont toujours pas volu car les hausses tarifaires sont difficiles mettre en place. Les dlais de rglements sont de moins en moins respects, ce qui pse sur les trsoreries.
sept.-10 sept.-11
Actv prev

0 -5 -10 -15 sept.-09 sept.-12 sept.-13

Les anticipations sont positives court terme mais la visibilit est incertaine plus longue chance.

Variation sur m-1

Tendance

Transports et entreposage
Au-del de la reprise technique de septembre, lactivit, porte par la demande industrielle, a lgrement progress. Les prix sont demeurs stables, les augmentations tarifaires tant difficiles mettre en uvre. Dans ce contexte, la prochaine mise en place de lcotaxe au 1 er janvier 2014 suscite des inquitudes. Les trsoreries sont lgrement tendues. Les effectifs nont pas volu. Les perspectives sont plutt favorables.

Activits juridiques, comptables, de gestion, darchitecture, dingnierie, et danalyse technique

La charge de travail est globalement juge insuffisante dans lingnierie technique. Les commandes fermes nont concern que des petits projets raliser court terme et le manque daffaires de taille significative est signal. Les dlais de rglements se sont allongs. La visibilit est toujours rduite en raison de ltroitesse des carnets de commandes.

Hbergement et restauration
Le courant daffaires est demeur stable dans lensemble mais son niveau est jug infrieur celui de septembre 2012. Le retour de la clientle daffaires, aprs la priode estivale, sest fait plus tardivement dans le mois. Les groupes trangers, prsents sur cette priode, ngocient fortement les prix la baisse dans lhtellerie. Les trsoreries se sont tendues. Les effectifs ont t rduits dans la restauration. Les prvisions sont incertaines, faute de visibilit.

Nettoyage des btiments

Dans lensemble, un bon niveau dactivit a t constat en septembre, meilleur quen 2012, la faveur de travaux ponctuels, toujours de mise cette poque, et de nouveaux contrats importants. Les prestations sont frquemment rajustes la baisse la demande des clients. Les trsoreries sont quilibres grce un bon suivi des rglements. Les effectifs se sont toffs. Un maintien des prestations est attendu en octobre

Activit des agences de travail temporaire

La tendance positive observe au cours des derniers mois sest maintenue en septembre, au-del de la progression normale lie la rouverture des sites. Elle est surtout imputable au domaine industriel et plus modestement, au btiment dans certaines zones gographiques. Les prix sont demeurs stables en dpit de tensions concurrentielles persistantes. Les prvisions dactivit restent toutefois incertaines.

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10,4 %
Poids des effectifs du btiment et des travaux publics par rapport la totalit des effectifs (source : ACOSS-URSSAF-31/12/2012)

Btiment et Travaux Publics

Btiment
Gros uvre La reprise a t dynamique aprs les fermetures estivales et des chantiers de petite taille ont souvent permis de complter les plannings. Quelques signes encourageants sont nots sur les marchs ce qui peut laisser prsager dun meilleur niveau dactivit en 2014. lheure actuelle, de nombreux dparts ne sont pas remplacs et le recours lintrim reste limit sur de nombreux sites. Les tarifs sont trs bas et la concurrence demeure trs agressive. Les prvisions dactivit sont cependant favorables pour le dernier trimestre. Second uvre Lactivit est reste bien oriente, porte par lactivit de rnovation et les travaux dextrieurs. Beaucoup de chantiers reports au printemps, ont t raliss en septembre. De plus en plus frquemment, des projets sont dcids en dernire minute par les clients et sont assortis de dlais de ralisation rapides. La demande mane encore majoritairement des particuliers et des clients professionnels. Les effectifs se replient nouveau mais des embauches sont nanmoins signales et le recours lintrim a t accentu pour assurer les ralisations dans les dlais souhaits. Les prix sont toujours trs serrs mais les entreprises disposant dun carnet de commandes satisfaisant refusent les chantiers non rmunrateurs. Les marges demeurent trs limites sur les chantiers publics. Les prvisions sont positives pour la fin de lanne.

Travaux publics
Le troisime trimestre est traditionnellement actif et il a effectivement t bien orient cette anne. Lactivit sest rvle satisfaisante, en partie par le dcalage des chantiers qui nont pas pu tre raliss au printemps en raison des intempries. Les effectifs sont stabiliss. Du personnel intrimaire a renforc les entreprises pour faire face des pics dactivit mais les dparts naturels ne sont pas systmatiquement remplacs. La demande demeure encore hsitante et les prix des devis sont toujours peu rmunrateurs. La pression concurrentielle reste trs forte. Les carnets de commandes sont jugs trop courts. Si les plannings sont remplis jusqu la fin de lanne, les dirigeants sont en revanche inquiets sur le niveau dactivit en 2014 en raison du faible nombre de projets discuts actuellement.

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Commerce de gros

Les ventes ont t satisfaisantes dans lensemble, voire suprieures aux prvisions dans plusieurs secteurs. Pour autant, les politiques dachat sont restes trs prudentes et les stocks demeurent matriss. Les prix dachat et de vente sinscrivent globalement en baisse plus marque ce trimestre, lexception du secteur de ngoce de vins. Les carnets de commandes sont jugs normaux. Les courants daffaires devraient tre stables au quatrime trimestre. Les politiques dachat resteraient rigoureuses.
Activit passe et prvisions
(en solde d'opinions CVS)
80 60
40

Situation des carnets et des stocksde produits finis

(en solde d'opinions CVS)

30
20

40 20
0 -20 -40

10
0

-10
-20

-30
-40 sept.-09 sept.-10 niv stocks sept.-11 sept.-12 sept.-13

-60 sept.-09

sept.-10

sept.-11

sept.-12
Prv. Ventes

sept.-13
Tendance

niv carnets

Variation des ventes sur t-1

Ngoce de vins Les ventes ont affich une nette progression ce trimestre. Elles ont bnfici dun bon courant daffaires lexport et dune orientation plus favorable du march franais, grce un impact trs positif des foires aux vins. La faiblesse des volumes de la rcolte 2012 a entran une hausse marque des prix dachat. Les tarifs de vente ont t revaloriss. Pour autant, les marges devraient sroder car il ne sera pas possible de rpercuter intgralement les augmentations constates sur le client. Les carnets de commandes sont corrects et les stocks stablissent un niveau normal. Le dernier trimestre devrait tre satisfaisant grce aux ventes destines aux ftes de fin danne. Le volume des achats saccrotrait dans un contexte de faiblesse des volumes disponibles sur la rcolte 2013. Les prix de vente devraient encore augmenter.

Produits pour lamlioration de lhabitat Le troisime trimestre a t satisfaisant et suprieur aux attentes. Les bonnes conditions mtorologiques expliquent en partie ce rsultat. Elles ont permis un rattrapage de lactivit, pnalise au deuxime trimestre par un hiver rigoureux et un printemps pluvieux. Nanmoins, les volumes daffaires se situent en cumul en de des niveaux de 2012. Les achats ont suivi lvolution des ventes. Ainsi, les stocks sont rests un niveau normal. Les marges se maintiennent difficilement. Les tarifs de vente se replient nouveau. Les prises dordres sont trs limites et ne permettent pas de regarnir les carnets de commandes. Le prochain trimestre pourrait tre encore actif si les conditions mtorologiques permettent de raliser des travaux dextrieur. Le manque de consultations et de commandes fermes est jug inquitant pour le dbut de lanne prochaine.

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