Paris, le 14 mars 2012

Rapprochement entre Icade et Silic Dpt par Icade de son projet doffre publique sur Silic auprs de lAutorit des marchs financiers

Icade annonce avoir dpos hier auprs de lAutorit des marchs financiers (lAMF) une offre publique (lOffre) compose dune offre publique dchange visant les actions Silic (lOffre dEchange) et dune offre publique dachat visant les Obligations option de Remboursement en Numraire et/ou en Actions Nouvelles et/ou Existantes (ORNANEs) de Silic (lOffre dAchat). Les principaux termes de lOffre sont les suivants : Pour lOffre dEchange visant les actions Silic : Pour lOffre dAchat visant les ORNANEs : 5 actions Icade (coupon 2011 attach) mettre pour 4 actions Silic (coupon 2011 attach)* 125,79 euros par ORNANE

HoldCo SIIC sest engage apporter lOffre dEchange la totalit de sa participation dans Silic, soit 43,94 % du capital et des droits de vote de Silic. Le capital de HoldCo SIIC est dtenu hauteur de 75,07 % et 24,93 % respectivement par la Caisse des dpts et consignations et Groupama qui ont conclu un pacte dactionnaires rgissant leurs relations dans HoldCo SIIC. Les clauses du pacte vises par larticle L. 233-11 du Code de commerce ont fait lobjet dun avis publi par l'AMF le 17 fvrier 2012 sous le numro 212C0291. LOffre dEchange visant les actions Silic et lOffre dAchat visant les ORNANEs ont t recommandes par le conseil dadministration de Silic et ont fait lobjet dun rapport du cabinet Bellot, Mullenbach & Associs agissant en qualit dexpert indpendant. Le rapport de lexpert indpendant conclut au caractre quitable des conditions financires de lOffre dEchange et de lOffre dAchat. LOffre devrait tre ouverte fin mars pendant une priode de 25 jours de ngociation. La date douverture et le calendrier dfinitif de lOffre seront fixs par lAMF. Serge Grzybowski, Prsident-directeur gnral dIcade, dclare : Le dpt par Icade de son projet doffre publique sur Silic constitue une nouvelle tape du rapprochement entre Icade et Silic, qui permettra au groupe combin de bnficier dun positionnement privilgi au sein du Grand Paris et dun patrimoine excdant 10,1 milliards deuros (hors droits) au 31 dcembre 2011 .
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les actions Silic portant jouissance au 1er janvier 2012 seront changes contre des actions Icade portant jouissance au 1er janvier 2012. En consquence, aucune de ces actions ne donnera droit aux coupons 2011 de Silic ou dIcade, selon le cas.

Le projet de note dinformation est disponible sur les sites internet de lAMF (www.amf-france.org) et dIcade (www.icade.fr). Le prsent communiqu ne constitue pas et ne doit pas tre regard comme une offre dacquisition de titres Silic par Icade. Laccs au projet de note dinformation et tout document relatif lOffre ainsi que la participation lOffre peuvent faire lobjet de restrictions lgales dans certaines juridictions. LOffre est faite exclusivement en France et ne sadresse pas des personnes soumises, directement ou indirectement, de telles restrictions. Elle ne pourra en aucune faon faire lobjet dune acceptation depuis un pays dans lequel lOffre fait lobjet de restrictions. Le non respect des restrictions lgales est susceptible de constituer une violation des lois et rglements en matire boursire dans certaines juridictions. Icade dcline toute responsabilit en cas de violation par toute personne des restrictions lgales applicables. LOffre et le projet de note dinformation restent soumis lexamen de lAutorit des marchs financiers. Il est vivement recommand aux actionnaires et autres investisseurs de prendre connaissance des documents relatifs lOffre (en ce compris la note en rponse de Silic) avant de prendre une quelconque dcision relative lOffre. Pour plus dinformations, veuillez contacter : Nathalie Palladitcheff Membre du comit excutif, en charge des finances, du juridique, de linformatique et du ple Services limmobilier +33 (0)1 41 57 70 12 nathalie.palladitcheff@icade.fr Nicolas Dutreuil Directeur du corporate et des financements, en charge des relations investisseurs +33 (0) 1 41 57 71 50 nicolas.dutreuil@icade.fr

A propos dIcade : Icade est une socit immobilire cote, filiale de la Caisse des Dpts, qui exerce, les mtiers de foncire, de promotion, et de services associs dans les secteurs des bureaux, parcs tertiaires, centres commerciaux, quipements publics, sant et logement. La matrise de ses diffrents mtiers permet Icade dapporter des solutions adaptes aux besoins de ses clients et dintervenir de manire globale sur les problmatiques actuelles de limmobilier. En 2011, Icade a ralis un chiffre daffaires consolid de 1 492 millions deuros et un cash-flow net courant de 223 millions deuros. Au 31 dcembre 2011, lactif net rvalu triple net EPRA atteint 4 313 millions deuros soit 83,7 euros par action.

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