Introduction

la
microconomie
Murat YILDIZOGLU
Universit Paul Czanne

Edition libre

Creative commons - Edition libre

Avant-propos
Ce document regroupe les diffrents cours de microconomie que jai mis depuis
plusieurs annes la disposition des tudiants sur mon site web. Jai pens que les regrouper dans un document unique faciliterait laccs ces lments. Il me parat utile
de proposer un manuel de base de microconomie gratuit tous les tudiants. Vous
pouvez librement utiliser ce livre lectronique. Je vous serais reconnaissant de mindiquer les erreurs et les coquilles que vous dcouvrirez dans ce texte. Vous pouvez me
contacter par courriel : murat.yildizoglu@univ-cezanne.fr. Si vous le dsirez, vous
pouvez acheter une version reli de cet ouvrage chez Lulu.com :
http ://www.lulu.com/content/4826103.
Marseille, 22 avril 2009, version 1.2
Murat Yldzoglu

Universit Paul Czanne

GREQAM
http ://www.vcharite.univ-mrs.fr/PP/yildi/index.html

iii

iv

Table des matires

1 Introduction
1.1 Objets et mthodes de la micro-conomie . . . . . . . . . . . . . . . . . .
1.2 Synopsis de louvrage . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

1
2
12

I Production de biens

13

2 Production de la firme
2.1 Facteurs de Production et la reprsentation de la technologie . . . .
2.2 La fonction de production : la firme en tant que bote noire . . . . .
2.3 Rendements dchelle . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .
2.4 Isoquantes et le taux marginal de substitution technique . . . . . .
2.5 Deux exemples : fonction de Cobb-Douglas et fonction de Leontief

.
.
.
.
.

15
16
16
25
28
36

3 Firme concurrentielle et la combinaison optimale des facteurs

3.1 Choix de la combinaison optimale des facteurs . . . . . . . . . . . . . . .
3.2 Maximisation de profit et les dcisions de la firme . . . . . . . . . . . . .

41
42
52

4 Fonctions de cots
4.1 Minimisation des cots . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .
4.2 Exemples . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .
4.3 Cots long terme et cots court terme . . . . . . . . . . . . . . .
4.4 Cots fixes et cots quasifixes . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .
4.5 Les courbes de cot . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .
4.6 Cots marginaux et cots variables . . . . . . . . . . . . . . . . . . .
4.7 Rendements dchelle et les fonctions de cot . . . . . . . . . . . . .
4.8 Choix de capacit de production et fonction de cot de long terme .

.
.
.
.
.
.
.
.

59
59
60
60
61
62
66
67
71

.
.
.
.
.

77
77
77
78
79
79

5 Offre de la firme concurrentielle

5.1 Conditions du march . . . . . . . . . . . .
5.2 Concurrence Parfaite . . . . . . . . . . . . .
5.3 Dcision doffre dune firme concurrentielle
5.4 Une premire restriction . . . . . . . . . . .
5.5 Une seconde restriction . . . . . . . . . . . .
v

.
.
.
.
.

.
.
.
.
.

.
.
.
.
.

.
.
.
.
.

.
.
.
.
.

.
.
.
.
.

.
.
.
.
.

.
.
.
.
.

.
.
.
.
.

.
.
.
.
.

.
.
.
.
.

.
.
.
.
.

.
.
.
.
.

.
.
.
.
.

.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

5.6
5.7

II
6

Profit et surplus du producteur . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

La courbe doffre long terme . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

Consommation de biens

80
84

89

Reprsentation des contraintes budgtaires

6.1 La contrainte de budget . . . . . . . . . . .
6.2 Proprits de lensemble de budget . . . . .
6.3 Statique comparative de la droite de budget
6.4 Le numraire . . . . . . . . . . . . . . . . . .

.
.
.
.

.
.
.
.

.
.
.
.

.
.
.
.

.
.
.
.

.
.
.
.

.
.
.
.

.
.
.
.

.
.
.
.

.
.
.
.

.
.
.
.

.
.
.
.

.
.
.
.

.
.
.
.

.
.
.
.

.
.
.
.

.
.
.
.

93
93
93
96
97

Reprsentation des prfrences du consommateur

7.1 Les prfrences du consommateur . . . . . . .
7.2 Hypothses sur les prfrences . . . . . . . . .
7.3 Les courbes dindiffrence . . . . . . . . . . . .
7.4 Exemples de prfrences . . . . . . . . . . . . .
7.5 Le taux marginal de substitution (TMS) . . . .
7.6 Variation du TMS . . . . . . . . . . . . . . . . .

.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.

99
99
100
101
102
107
107

La fonction dutilit
8.1 Utilit cardinale . . . . . . . . . .
8.2 Construire une fonction dutilit
8.3 Exemples de fonction dutilit . .
8.4 Utilit marginale . . . . . . . . .
8.5 Utilit marginale et TMS . . . . .

.
.
.
.
.

.
.
.
.
.

.
.
.
.
.

.
.
.
.
.

.
.
.
.
.

.
.
.
.
.

.
.
.
.
.

.
.
.
.
.

.
.
.
.
.

.
.
.
.
.

.
.
.
.
.

.
.
.
.
.

.
.
.
.
.

.
.
.
.
.

.
.
.
.
.

109
110
110
110
113
114

.
.
.
.
.

.
.
.
.
.

.
.
.
.
.

.
.
.
.
.

.
.
.
.
.

.
.
.
.
.

.
.
.
.
.

.
.
.
.
.

Choix optimal de consommation et fonctions de demande

117
9.1 Choix optimal . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 117
9.2 Exemples . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 120
9.3 Surplus du consommateur . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 123

10 Analyse de la demande
10.1 Biens normaux et biens infrieurs . . . . . . . . . . . . . . .
10.2 Le chemin dexpansion du revenu et la Courbe dEngel . . . . .
10.3 Exemples . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .
10.4 Effets des variations de prix : Biens ordinaires et biens de Giffen
10.5 Chemin dexpansion du prix et la courbe de demande . . . . . .
10.6 Exemples . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .
10.7 Substituts et complments . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.

127
127
130
130
132
133
133
135

11 Equation de Slutsky : leffet de revenu et leffet de substitution

137
11.1 Effet de substitutionEffet de Revenu (SLUTSKY) . . . . . . . . . . . . . 137
11.2 Variation totale de la demande . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 141
11.3 Deux exemples graphiques . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 141
vi

11.4 Une autre dcomposition : Leffet de substitution de Hicks . . . . . . . . 142

12 Offre de travail du consommateur
12.1 La contrainte budgtaire et loptimum du consommateur . . . . . . . . .
12.2 Statique comparative . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .
12.3 Application : heures supplmentaires . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

147
147
149
150

13 Choix intertemporels
153
13.1 La contrainte de budget intertemporel . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 153
13.2 Optimum du consommateur . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 156
13.3 Statique comparative . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 158

III Equilibre des marchs concurrentiels

163

14 Equilibre partiel sur un march concurrentiel

14.1 Proprits dun march concurrentiel (Concurrence parfaite)
14.2 Offre et demande globales . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .
14.3 quilibre de court terme . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .
14.4 quilibre concurrentiel de long terme . . . . . . . . . . . . .
14.5 La courbe doffre concurrentielle de long terme . . . . . . . .
14.6 La signification des profits nuls . . . . . . . . . . . . . . . . .
14.7 Le surplus collectif sur le march . . . . . . . . . . . . . . . .

165
165
166
167
169
171
173
173

.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.

15 Equilibre gnral dune conomie dchange

175
15.1 Une conomie dchanges pures . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 175
15.2 Un exemple . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 183

IV Pouvoir de march et interactions stratgiques

16 Le monopole
16.1 Monopole et Concurrence . . . . . . . . . . . .
16.2 Sources dune situation de monopole . . . . . .
16.3 quilibre du monopole . . . . . . . . . . . . . .
16.4 Un exemple : la demande linaire . . . . . . . .
16.5 Inefficacit du monopole . . . . . . . . . . . . .
16.6 Charge morte du monopole . . . . . . . . . . .
16.7 Monopole naturel . . . . . . . . . . . . . . . .
16.8 Discrimination par les prix . . . . . . . . . . . .
16.9 Innovations et monopole . . . . . . . . . . . . .
16.10La concurrence monopolistique . . . . . . . . .
16.11La firme dominante et la frange concurrentielle
vii

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

187
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

189
189
189
191
194
195
195
196
201
202
202
204

17 Analyse des oligopoles

17.1 Oligopole : Dfinition et causes . . . . . . .
17.2 Le duopole et la concurrence en quantit .
17.3 Concurrence en prix : Duopole de Bertrand
17.4 Coopration et formation des cartels . . . .
17.5 Quel modle pour loligopole ? . . . . . . .

.
.
.
.
.

.
.
.
.
.

.
.
.
.
.

.
.
.
.
.

.
.
.
.
.

.
.
.
.
.

.
.
.
.
.

.
.
.
.
.

.
.
.
.
.

.
.
.
.
.

.
.
.
.
.

.
.
.
.
.

.
.
.
.
.

.
.
.
.
.

.
.
.
.
.

.
.
.
.
.

.
.
.
.
.

207
207
209
216
221
223

18 Interactions stratgiques et quilibre

225
18.1 Stratgies, gains et jeux . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 225
18.2 quilibre de Nash . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 227

viii

Table des figures

1.1
1.2

Equilibre dun march . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

La mthode microconomique . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

7
11

2.1
2.2
2.3
2.4
2.5
2.6
2.7
2.8
2.9
2.10
2.11
2.12
2.13
2.14
2.15
2.16
2.17
2.18
2.19
2.20
2.21

La firme en tant que bote noire . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

Un exemple de production agricole . . . . . . . . . . . . . . . . .
Pente de la fonction de production et Pm . . . . . . . . . . . . .
Evolution de la productivit totale du facteur 1 . . . . . . . . . .
Evolution de la productivit moyenne du facteur 1 . . . . . . . .
Evolution de la productivit marginale du facteur 1 . . . . . . .
Pente de la tangente et productivit marginale . . . . . . . . . .
Reprsentation graphique de la productivit moyenne . . . . . .
Progrs technique et fonction de production . . . . . . . . . . . .
Une isoquante . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .
Une reprsentation plus commode des isoquantes . . . . . . . .
Convexit dune isoquante . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .
Isoquantes sans stricte convexit . . . . . . . . . . . . . . . . . .
Niveaux de production et isoquantes . . . . . . . . . . . . . . . .
Isoquantes et niveaux de production dans lespace des facteurs
Deux proprits impossibles . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .
Substitution entre deux facteurs . . . . . . . . . . . . . . . . . . .
La pente de la tangente et le TMST . . . . . . . . . . . . . . . . .
Cobb-Douglas et Isoquantes . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .
Fonction de production de Leontieff . . . . . . . . . . . . . . . .
Isoquantes dune fonction de production de Leontieff . . . . . .

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

15
17
18
20
21
23
24
24
27
29
29
30
30
31
32
32
34
35
38
39
40

3.1
3.2
3.3
3.4
3.5
3.6
3.7
3.8
3.9

Droites disocots . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .
Contraintes technologiques et isoquantes . . . . . . . . .
Loptimum de la firme . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .
TMST et rapports des prix . . . . . . . . . . . . . . . . . .
Combinaison optimale des facteurs complmentaires . .
Problmes doptimisation lis la linarit de lisoquante
Concavit partielle de lisoquante et sous-optimalit . . .
Maximisation de profit CT . . . . . . . . . . . . . . . . .
Statique comparative CT . . . . . . . . . . . . . . . . . .

.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.

43
44
45
46
48
49
50
54
56

ix

.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.

4.1
4.2
4.3
4.4
4.5
4.6
4.7
4.8
4.9
4.10
4.11
4.12

Exemple de CFM . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .
Exemple de CV M . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .
CM = CV M + CFM . . . . . . . . . . . . . . . . . . .
Relations entre les courbes de cot . . . . . . . . . . .
Cot variable et cots marginaux . . . . . . . . . . . .
Rendements dchelle constants . . . . . . . . . . . . .
Rendements dchelle croissants . . . . . . . . . . . .
Rendements dchelle dcroissants . . . . . . . . . . .
Evolution des rendements dchelle . . . . . . . . . .
Choix parmi un ensemble fini de tailles possibles . . .
Choix parmi un ensemble continu de tailles possibles
Choix parmi un ensemble continu de tailles possibles

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

63
63
64
66
67
68
69
70
71
73
74
74

5.1
5.2
5.3
5.4
5.5
5.6
5.7
5.8
5.9
5.10
5.11

Offre dune firme concurrentielle . . . . . . . . . .

Une premire restriction de la dfinition de loffre
Une seconde restriction de la dfinition de loffre
Profit de la firme concurrentielle . . . . . . . . . .
Cot variable moyen et le surplus de la firme . . .
Cot variable moyen et le surplus de la firme . . .
CV M, Cm et le surplus de la firme . . . . . . . . .
Variation du surplus de la firme . . . . . . . . . . .
Offre CT, offre LT . . . . . . . . . . . . . . . . . . .
Rendements dchelle constants et loffre de LT .
Rendements dchelle constants et loffre de LT .

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

78
79
80
81
82
83
83
84
85
86
87

6.1
6.2
6.3
6.4

Exemple numrique de contrainte de budget

Droite de budget du consommateur . . . . .
Effet dune augmentation du revenu . . . . .
Effet dune augmentation du prix du bien 1 .

.
.
.
.

.
.
.
.

.
.
.
.

.
.
.
.

.
.
.
.

.
.
.
.

.
.
.
.

.
.
.
.

.
.
.
.

.
.
.
.

.
.
.
.

.
.
.
.

.
.
.
.

.
.
.
.

.
.
.
.

.
.
.
.

94
95
96
97

7.1
7.2
7.3
7.4
7.5
7.6
7.7
7.8
7.9
7.10

Courbes dindiffrence . . . . . . . . . . .
Intersection des courbes dindiffrence . .
Substituts parfaits . . . . . . . . . . . . . .
Un bien indsirable : la pollution . . . . .
Le bien 2 est neutre . . . . . . . . . . . . .
Panier idal et saturation . . . . . . . . . .
Les prfrences normales sont monotones
Les prfrences normales sont convexes .
le TMS . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .
Dcroissance du TMS . . . . . . . . . . . .

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

101
102
103
103
104
105
106
106
107
108

8.1
8.2
8.3

Une carte dindiffrence . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 111

Des prfrences lutilit . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 111
Substituts parfaits . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 113
x

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

8.4

Biens complmentaires . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 114

9.1
9.2
9.3
9.4
9.5
9.6
9.7

Choix du consommateur . . . . . . . . . .
Prfrences non-convexes . . . . . . . . .
Quand le TMS nest pas dfini . . . . . . .
Optimum avec des prfrences convexes
Demande et prix de rserve . . . . . . . .
Demande et surplus . . . . . . . . . . . .
Surplus du consommateur et demande .

.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.

118
119
119
122
123
124
125

10.1
10.2
10.3
10.4
10.5
10.6
10.7
10.8
10.9

Effet du revenu : biens normaux . . . . . . . . .

Effet du revenu : un bien infrieur . . . . . . . .
CER et courbe dEngel . . . . . . . . . . . . . . .
Courbe dEngel pour deux substituts parfaits . .
Courbe dEngel pour deux complments parfaits
Effets de la variation dun prix . . . . . . . . . .
Chemin dexpansion du prix . . . . . . . . . . .
Demande dun substitut parfait . . . . . . . . . .
Demande dun bien complmentaire . . . . . . .

.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.

128
128
130
131
132
133
134
134
135

11.1
11.2
11.3
11.4
11.5
11.6
11.7

Effet de la variation des prix relatifs . . . . . . . . . . . . . .

Effet de substitution . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .
Effet de revenu . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .
Dcompoasition de Slutsky avec les biens complmentaires
Dcomposition de Slutsky avec les substituts parfaits . . . .
Dcomposition la Hicks . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .
Dcomposition la Hicks avec des substituts . . . . . . . . .

.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.

138
139
140
142
143
143
144

12.1
12.2
12.3
12.4
12.5

Optimum du consommateur : ( L , C ) . . . . . . . . . .
Offre de travail et augmentation du revenu non-salarial
Offre de travail et augmentation du salaire horaire . . .
Possibilit dune dcroissance de loffre de travail . . .
Offre de travail et heures supplmentaires . . . . . . . .

.
.
.
.
.

.
.
.
.
.

.
.
.
.
.

.
.
.
.
.

.
.
.
.
.

.
.
.
.
.

.
.
.
.
.

.
.
.
.
.

148
149
150
151
152

13.1
13.2
13.3
13.4
13.5
13.6

Contrainte de budget intertemporel . . . . . . . . . . . . . .

Consommation et endettement/pargne du consommateur
Optimum intertemporel du consommateur . . . . . . . . . .
Effet revenu travers lpargne et lendettement . . . . . . .
Effet final du taux dintrt sur lpargne nette . . . . . . . .
Effet de a sur la contrainte de budget intertemporelle . . . .

.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.

156
157
157
160
160
161

14.1
14.2
14.3
14.4

La demande totale sur le march

Loffre totale sur le march . . . .
Equilibre sur le march . . . . . .
Non-existence de lquilibre . . .

.
.
.
.

.
.
.
.

.
.
.
.

.
.
.
.

.
.
.
.

.
.
.
.

.
.
.
.

166
167
168
168

.
.
.
.
xi

.
.
.
.

.
.
.
.

.
.
.
.

.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.

.
.
.
.

.
.
.
.

.
.
.
.

.
.
.
.

.
.
.
.

.
.
.
.
.

.
.
.
.

.
.
.
.
.

.
.
.
.

.
.
.
.

14.5 Multiplicit des quilibres . . . . . . .

14.6 Ofrre concurrentielle de long terme . .
14.7 Ajustements vers lquilibre de LT . .
14.8 Convergence vers lquilibre de LT . .
14.9 Courbe doffre de LT . . . . . . . . . .
14.10Surplus social (Q quelconque) . . . . .
14.11Surplus social lquilibre du march

.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.

169
170
170
172
172
174
174

15.1 Une conomie dchange simple . . . . . . . . . . .

15.2 Les deux cartes dindiffrence . . . . . . . . . . . . .
15.3 Construction de la bote dEdgeworth . . . . . . . .
15.4 La bote dEdgeworth . . . . . . . . . . . . . . . . . .
15.5 Une situation dchange . . . . . . . . . . . . . . . .
15.6 La courbe de contrat . . . . . . . . . . . . . . . . . .
15.7 La contrainte de budget du consommateur 1 . . . .
15.8 Maximisation dutilit . . . . . . . . . . . . . . . . .
15.9 Equilibre gnral . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .
15.10Courbe de contrat . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .
15.11Relation entre les utilits des deux consommateurs .

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.
.
.

176
176
177
178
178
179
181
181
182
184
185

16.1
16.2
16.3
16.4
16.5
16.6
16.7
16.8
16.9

Cots et monopole naturel . . . . . . . . . . . . . . . . .

Equilibre du monopole . . . . . . . . . . . . . . . . . . .
Equilibre du monopole et optimalit Partienne . . . .
Solution concurrentielle et solution du monopole . . . .
Solution concurrentielle et bien-tre social . . . . . . . .
Solution du monopole et bien-tre social . . . . . . . . .
Charge morte du monopole . . . . . . . . . . . . . . . .
Tarification Ramsey-Boiteux . . . . . . . . . . . . . . . .
Equilibre de long terme en concurrence monopolistique

.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.
.
.

190
193
195
197
198
199
200
201
204

17.1
17.2
17.3
17.4
17.5
17.6

Economies dchelle et barrires lentre . . . . . .

Diffrence de cot et barrires lentre . . . . . . .
Fonctions de raction dans loligopole de Cournot .
Solution de Stackelberg quand la firme 1 est meneur
Oligopole de Bowley . . . . . . . . . . . . . . . . . .
Rationnement proportionnel et demande rsiduelle

.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.

208
208
211
214
216
220

xii

.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.

Chapitre 1

Introduction
Lanalyse conomique se distingue de lconomie que lon tudie dans le secondaire,
principalement par sa dmarche. Lconomie du secondaire est surtout descriptive (elle
dcrit les systmes conomiques ou lhistoire conomique) et aborde les problmes et
thories conomiques sur un plan assez gnral. Les outils analytiques de lconomiste
de sont pas vraiment introduits dans ces enseignements. Ces outils cherchent mettre
une analyse relativement abstraite et gnrale des phnomnes conomiques. Quand
cela est ncessaire, ils font appel aux mathmatiques mais la quasi-totalit des cours du
niveau licence ncessite un niveau de mathmatiques qui nest gure suprieur celui
attendu lissue du baccalaurat ES. La difficult de lanalyse conomique ne rside
pas, ce stade, dans le niveau des mathmatiques quil faut matriser, mais dans la
ncessit de manipuler des raisonnements logiques abstraits de plusieurs tapes.
La science conomique moderne a adopt en grande partie la dmarche hypothticodductive. Cest dire quon obtient des rsultats en partant des hypothses particulires et ces hypothses caractrisent compltement le domaine de validit des rsultats
obtenus. Ainsi, chaque fois que lon vous annoncera un rsultat, il sera dpendant des
hypothses qui lui sont sous-jacentes. Il nexiste pas de rsultat absolu, valable en tout
temps et en tout lieu en conomie. Par consquent, lexigence principale de lenseignement de lanalyse conomique est un raisonnement clair et cohrent.
Dans cette dmarche les mathmatiques sont un outil particulirement efficace. En
effet, les mathmatiques permettent de se librer des contraintes et des ambiguts du
langage courant et elles nous fournissent un systme de reprsentation objective, protg des interprtations subjectives diverses (ce qui nempche pas que les rsultats
obtenus soit parfois abusivement interprts dans dautres sphres de la Socit, en
occultant les conditions sous lesquelles ces rsultats ont t tablis). Par consquent
le raisonnement dductif conduit des rsultats clairs et quand le raisonnement est
dfectueux, ces dfauts peuvent tre facilement reprs. Les mathmatiques nous fournissent donc une assurance contre le manque de rigueur et lincohrence de notre raisonnement. Dans les sciences, la dmarche hypothtico-dductive est complte par la
validation empirique des thories, que cela soit au niveau de la pertinence des hypothses initiales retenues, que celle des rsultats obtenues. Dans les sciences humaines
1

cette validation nest pas toujours aise mais sans elle nous ne pouvons compter sur les
thories dveloppes pour comprendre le Monde qui nous entoure. Les mathmatiques
nassurent bien sr que la cohrence interne de ces thories et non pas la pertinence de
leurs hypothses. Dautres outils relevant des statistiques et de lconomtrie doivent
tre mobiliss pour cela, ainsi que le raffinement continu des observations que nous
possdons sur le Monde conomique (les bases de donnes statistiques pertinentes).
Lconomiste doit donc matriser tout un ensemble doutils pour conduire son analyse
et cela le rapproche dans une certaine mesure de lingnieur.
Avec cette dmarche lanalyse conomique aborde des questions de niveaux assez
diffrents : le chmage dans lconomie nationale, linflation montaire, la balance commerciale du pays, mais aussi, loffre de travail des mnages, la formation des prix sur un
march, les stratgies des entreprises et les processus de concurrence entre les firmes.
La dernire partie des questions que nous venons dvoquer concerne les comportements des agents individuels dans lconomie (entreprises et mnages). Ces questions
sont abordes par lanalyse microconomique qui fait lobjet de cet ouvrage. Les questions de la premire partie concernent des phnomnes plus agrgs, qui ne sont observables quau niveau dune conomie nationale (un individu peut tre au chmage mais
le niveau du chmage dans lconomie ne peut tre dfini au niveau de lindividu). Ces
questions sont abordes par lanalyse macroconomique. Mme si lconomie forme un
tout, il nest pas toujours ais de connecter ces deux niveaux et des approches que les
conomistes essaient de dvelopper depuis une vingtaine dannes cherchent combler
cette lacune (que cela soit en fournissant des fondements microconomiques lanalyse
macroconomique, ou par la modlisation base dagent qui essaient dabolir cette sparation en cherchant dmontrer que les proprits macroconomiques ne sont que
les proprits mergentes dun systme compos dagents conomiques multiples qui interagissent sur les marchs et dans les organisations conomiques).
Lobjet de cet ouvrage est lanalyse microconomique. Le reste de ce chapitre sera
consacr la discussion de certaines proprits gnrales de cette analyse. La dernire
section prsentera brivement le plan de louvrage.

1.1 Objets et mthodes de la micro-conomie

Au centre de lanalyse microconomique se trouve la question de lallocation des
ressources rares entre des usages alternatifs dans les conomies modernes et le rle que
jouent les prix et les marchs dans ce processus. Cette question couvre une large partie
des analyses, quelles soient sur lorganisation des marchs, sur les stratgies des agents
conomique ou sur le rle des institutions. Une partie non-ngligeable des travaux analyse nanmoins la manire dont ces ressources sont cres et le rle des phnomnes
du type linnovation des entreprises dans cette cration. La meilleure comprhension
de ces phnomnes que cherche atteindre lanalyse microconomique vise aussi renforcer les capacits de prdiction et de contrle : les concepts et les causalits que les
conomistes ont dvelopps dans leur tentative de mieux comprendre les mcanismes
conomiques ont fourni les bases ncessaires llaboration des politiques en vue din2

fluencer les rsultats de ce processus (comme les politiques industrielles, par exemple).
Grce au dveloppement des techniques de type recherche oprationnelle ou de gestion
scientifique, les concepts de la microconomie ont t utiliss pour aider la prise de dcision rationnelle dans les affaires. Les concepts, relativement abstraits, de cette approche
ont donc donn lieu des prolongements et des applications qui influencent chaque
jour le fonctionnement du processus conomique.
Nous allons maintenant aborder les composantes principales des thories microconomiques.

1.1.1 Les Biens et services ou marchandises

Ils forment les objets centraux de lactivit conomique car ce que lon appelle lactivit conomique concerne par dfinition la production et lchange des marchandises.
Nous distinguons une marchandise dune autre en observant trois caractristiques :
leur nature et attributs physiques qui dterminent la manire dont elles satisfont les
besoins des consommateurs et des producteurs ; le lieu o elles sont disponibles ; la
date laquelle elles sont disponibles. Par exemple, le charbon et le ptrole brut sont
des marchandises de natures diffrentes. Le ptrole brut qui sera disponible demain
Iran est aussi une marchandise diffrente du ptrole brut qui sera disponible Paris. De
mme, le charbon qui est disponible Marseille aujourdhui est diffrent du charbon
qui sera disponible Marseille lhiver prochain (vous ne pouvez vous chauffer cet hiver
avec ce dernier !). Ces exemples illustrent la caractristique principale qui distingue les
diffrents biens : ils ne peuvent tre considrs comme des substituts parfaits dans la
production ou la consommation : on ne peut supposer quun agent pourra consommer
indiffremment lun ou lautre de ces biens (car soit ils sont de nature diffrents, soit
ils sont disponibles des moments ou des lieux diffrents). Nous devons donc distinguer les biens du point de vue ces trois dimensions. Dans cet ouvrage nous tiendrons
compte des diffrences de nature et de date de consommation (ce dernier point ne sera
important que quand nous tudierons les choix intertemporels, on le ngligera dans le
reste de louvrage). La notation que nous allons adopter pour reprsenter les diffrents
biens va donc tenir compte de ces deux caractristiques. Un bien l, dtenu par lagent
i .
i, la date t et en quantit x, sera not par : xl,t

1.1.2 Les Prix

Sur les marchs, les biens schangent contre de la monnaie (ce qui est diffrent dun
systme de troc o les biens schangent contre des biens). Par consquent, dans un systme de march, on associe un prix chaque bien : le prix auquel les agents changent
une unit de ce bien sur le march. Il est clair quen gnral on nobservera pas un seul
prix pour un bien donn mais si le systme de march fonctionne efficacement (cest ce
que nous supposerons dans cet ouvrage pour ne pas introduire des complications lies
lanalyse du dysfonctionnement des marchs), on devrait observer un prix quasiment
unique pour les units du bien qui sont identiques du point de vue des caractristiques
3

que nous avons distingues : la nature ; le lieu et la priode de disponibilit. On parle

alors de la loi du prix unique.
Le prix dun bien peut tre exprim de deux manires. Premirement, nous pouvons
choisir un certain bien dans lconomie comme numraire ; tous les prix sont alors exprims en termes de ce bien. Si par exemple le numraire est lor, le prix de chaque
bien indique combien dunits dor il faut donner en change dune unit de ce bien.
Le prix de lor est naturellement gal 1. En principe nimporte quel bien peut tre
retenu comme numraire (sur certaines les on utilisait les coquillages comme numraire). Nanmoins certains biens conviennent mieux que dautres cette fonction pour
faciliter les transactions de march. Les biens qui ne sont pas divisibles, ou qui sont
encombrants ou encore qui se dtriorent facilement ne peuvent convenir en tant que
moyen de paiement.
Nous devons aussi prciser que dans cette optique le numraire ne correspond pas
vraiment un moyen dchange ou la monnaie. Il sagit uniquement dune unit de
compte, ou dune unit de mesure pour les prix dune conomie. Une fois le numraire
fix, les prix expriment le taux de change entre les biens et ils ont la dimension (units
de numraire/units du bien). Par consquent, ces prix ne sont pas indpendants des
units de mesure des diffrents bien. Par exemple si lon double les units de mesure
de tous les biens sauf le numraire, il faudrait multiplier par deux tous les prix (si ce
nest pas clair pour vous, rflchissez-y laide dun petit exemple).
Lautre manire que nous pouvons utiliser pour fixer les prix nimplique pas lutilisation dun numraire. En effet, nous pouvons dcider quil existe une unit de compte
abstraite qui nest pas la quantit dun bien physique. Il sagit de lunit qui est utilise dans lenregistrement des transactions dans les comptes : si une unit dun bien
est vendue alors le compte est crdit du prix de ce bien (nombre dunits de compte
qui correspond ce bien) et si une unit dun bien est achete, le compte est dbit
du mme nombre dunits de compte (de nouveau le prix du bien). On donne en gnral un nom cette unit de compte : lEuro, le Yen, le Dollar ou la Livre sterling. Si
les comptes sont tenus dans des units diffrentes, un taux de change entre ces units
doit tre tabli avant que les transferts dun compte lautre puissent avoir lieu. Nous
noterons ces prix montaires sous la forme : pl = le prix du bien l.
Ces prix, exprims en termes dunits de compte, correspondent la manire dont
les prix sont fixs dans la ralit. Ils ont t adopts la suite du dveloppement dun
systme bancaire (pour tenir les comptes). Nanmoins on peut rtablir une correspondance claire entre ces prix en termes dunits de compte abstraite et les prix en termes
de taux de change entre les biens. Supposons quil y ait n biens dont les prix en e sont
p1 , p2, . . . , pn . Nous pouvons alors prendre le prix de nimporte quel bien, par exemple
le bien n, et former n ratios qui expriment le prix des biens en termes de ce bien qui
devient alors le numraire :
p1
p2
pn
r1 =
; r2 =
; ... rn =
=1
pn
pn
pn
Nous pouvons interprter chaque r j, , j = 1, 2...n ; comme tant le nombre dunits du
bien n quon doit changer contre une unit du bien j : les taux de change en termes de
4

marchandises avec n comme numraire. Chaque r j a maintenant la dimension (units

du bien n / units du bien j) :
pj
e
e
units de n
,
=

=
pn
units de j units de n
units de j

j = 1 . . . n.

Ainsi chaque r j nous indique le nombre dunits de bien n que nous pouvons acheter
en vendant une unit du bien j et en consacrant tout ce revenu (p j units de compte)
lachat de bien n. Les r j sont des prix relatifs.

1.1.3 Les marchs

Dans lutilisation courante du terme, un march correspond un lieu particulier
o certains types de marchandises sont vendus et achets ; par exemple, le march des
fruits et des lgumes, le march du livre... Dans lanalyse conomique, le concept de
march est beaucoup plus gnral : un march existe partir du moment o deux
ou plusieurs individus sont prts effectuer des changes de marchandises quelque
soient le lieu et la date. Ainsi le mot march indique une situation dchange. Lanalyse
du fonctionnement des marchs est le problme central en microconomie puisque le
processus dallocation des ressources est un processus de march : toute allocation des
ressources est le fruit du fonctionnement des marchs. Par consquent, pour chaque
marchandise, un march doit exister et toute chose qui ne peut pas tre change sur
un march nest pas une marchandise, du point de vue de la microconomie.
On doit aussi distinguer les marchs comptants (spot markets) des marchs terme
(forward markets). Sur un march comptant, on passe un accord qui implique que lchange
de marchandises soit accompli dans la priode prsente. Sur un march terme, la
transaction concerne les marchandises qui seront livrs dans une priode future. Une
conomie avec un systme complet de march est une conomie o il existe tous les
marchs comptants et terme pour assurer lchange de toutes les marchandises qui
seront disponibles tous les lieux et toutes les dates. Dans une telle conomie, les
accords concernant toutes les transactions prsentes et futures seraient conclus dans la
premire priode et toutes les activits de march seraient termines la fin de cette
priode. Le reste du temps serait consacr la ralisation de tous les engagements de
la premire priode. Les conomies relles ne possdent naturellement pas un tel systme de march. A chaque priode il existe des marchs comptants pour effectuer les
transactions concernant cette priode et quelques marchs termes pour les transactions dans le futur. Par consquent, chaque priode un sous-ensemble relativement
petit de la totalit des marchandises peut tre chang. On observe donc une suite de
systmes de march, un chaque priode, et lactivit de march a lieu normalement.
Nous allons maintenant nous intresser au fonctionnement dun march.
Lquilibre dun march
Le fonctionnement dun march rsulte dans la dtermination du volume des transactions sur ce march et du prix auquel ces transactions ont lieu (prix de march). Le
5

march dun bien et service ralise la confrontation des offres et des demandes et il
conduit la dtermination dun prix. A un moment donn, nous allons observer sur un
march des vendeurs qui essaient de vendre le bien des prix diffrents et les consommateurs qui cherchent lacheter au prix le moins cher possible. En fonction des rencontres entre ces agents, les prix des biens disponibles vont changer. Etant donn que
nous considrons que les units changes sur le march sont identiques du point des
vues des trois caractristiques, les changes ne vont se stabiliser que quand le march
atteint un prix unique auquel tous les consommateurs qui voulaient acheter le bien ce
prix pourront le faire et tous les vendeurs qui voulaient le vendre ce prix trouveront
un acheteur : les dcisions dachat et de vente seront parfaitement compatibles dans ce
cas et nous appelons un tel tat du march lquilibre du march et le prix correspondant,
le prix dquilibre. Nous pouvons reprsenter lquilibre dun march dans la figure 1.1.
On reprsente en abscisse les quantits totales proposes (pour lachat et pour la vente)
sur ce march une priode donne, pour des diffrents prix de march. La courbe
dcroissante correspond aux quantits que les agents sont prts acheter pour chaque
prix de march (la demande) : plus le prix est lev, moins dagents dsirent acheter
de ce bien. La courbe croissante correspond aux quantits que les agents acceptent de
vendre sur le march pour des diffrents prix (loffre) : plus le prix est lev, plus ils
sont prts vendre. Nous allons tudier la construction de ces courbes plus loin dans
cet ouvrage.

Le seul prix o les dsirs des acheteurs et ceux des vendeurs concident est p : cest
le prix dquilibre ; il galise loffre et la demande sur le march. A ce prix, tous les
agents qui taient prts vendre ce bien vendent exactement les quantits quils dsiraient vendre et tous les acheteurs achtent exactement les quantits quils dsiraient
acheter. Ces quantits sont gales Q , la quantit dquilibre. On observe que pour
tous les autres prix on a
soit la demande suprieure loffre (demande excdentaire - le cas de p1 ) ;
soit loffre suprieure la demande (offre excdentaire - le cas de p2 ).
On peut aussi imaginer qu partir dune des deux situations prcdentes, on tende
vers la situation dquilibre grce un ajustement des prix. Si lon part dune situation
doffre excdentaire, on observe que le prix est trop lev pour que toutes les quantits
que les vendeurs voudraient couler soient achetes. Dans cette situation, ils peuvent
tre amens rviser leur prix la baisse de manire attirer de nouveaux consommateurs et vendre toute leur offre. Cette baisse doit alors continuer jusqu p pour que
toute loffre puisse tre absorbe par la demande. En partant de p2 , on tend donc vers
p
Jusquici nous avons parl dacheteurs et de vendeurs. Nous allons voir plus prcisment dans le paragraphe suivant qui sont les agents conomiques que nous allons
considrer dans ce cadre microconomique.
6







 





 



&'
!"#$%


Equilibre d'un march

F IGURE 1.1 Equilibre dun march

 


 


1.1.4 Les agents conomiques

Lunit de base de lanalyse microconomique est donne par les agents conomiques individuels (do le terme microconomie). Ces agents sont gnralement de
deux types : les consommateurs et les firmes (ou producteurs, ou entreprises).
Un consommateur est un individu qui peut possder un certain stock de marchandises (sa dotation initiale qui fait partie de sa richesse) et qui choisit une certaine quantit
de chaque bien quil dcide de consommer. Ces quantits et sa dotation initiale dterminent alors les quantits de chaque marchandise quil dsire de vendre ou dacheter
sur les marchs correspondants. On peut aussi raisonner en considrant que la dotation
initiale du consommateur prend la forme dun revenu exprim en termes dun numraire ou dunits de compte. Mais cette approche exclut lanalyse du comportement du
consommateur en tant quoffreur de certaines marchandises. Nous allons nanmoins
nous en contenter jusquau chapitre 15.
Une firme est un dcideur individuel qui procde la production de marchandises
par la combinaison de diffrents facteurs de production (inputs) grce des procds
techniques. Ces inputs sont des marchandises que la firme peut possder en partie dans
sa dotation initiale. Elle doit acheter le reste sur les marchs correspondants. Certains
inputs peuvent ne pas tre des marchandises : la lumire du soleil dans lagriculture,
par exemple.
La distinction entre les consommateurs et les firmes rside dans la nature de leur
activit conomique : les consommateurs achtent des biens pour consommer et les
firmes achtent des inputs pour produire dautres biens. Naturellement dans la ralit
les choses sont plus complexes que dans ces simplifications thoriques. En effet une
unit de consommation correspond souvent une famille qui regroupe plusieurs individus et les dcisions sont souvent des dcisions de groupe. Mais si les dcisions des
mnages respectent un minimum de rationalit et de cohrence notre approche perd
son caractre restrictif. De mme, sil existe encore des firmes individuelles, la majeure
partie de la production des marchandises est effectue par des grandes corporations
qui peuvent contenir parfois des milliers dindividus et des structures organisationnelles complexes. De nouveau, notre approche du processus gnral dallocation des
ressources est simplificatrice mais elle reste suffisante tant que nos prdictions et nos
rsultats ne sont pas infirms par le comportement des firmes. On peut aussi se rfrer
dautres travaux en conomie qui tudie surtout lorganisation des firmes.
Il est aussi artificiel de sparer les individus en consommateurs et en producteurs ;
beaucoup dindividus participent la prise de dcision la fois dans la sphre de
consommation et de production. Mais il ne faut pas penser quil sagit des individus
distincts mais des facettes de mmes individus. De manire gnrale, il est aussi possible de construire une thorie o les individus prennent en mme temps des dcisions de production et des dcisions de consommation. Nanmoins, la distinction que
nous adoptons perd son caractre restrictif si lon se rappelle que lattention est surtout
consacre lallocation des ressources par le systme de march et les comportements
individuels seront agrgs (quil sagisse des demandes ou des offres) sur chaque march. Alors les consommateurs et les producteurs dun bien vont souvent apparatre aux
8

cts opposs du march de ce bien (respectivement du ct de la demande et du ct

de loffre).

1.1.5 La rationalit
Quel que soit la classification adopte entre les producteurs et les consommateurs,
deux lments principaux caractrisent lapproche microconomique. Le premier est
ladoption des dcideurs individuels comme lunit de base de lanalyse. Le second est
lhypothse selon laquelle le dcideur individuel est rationnel. Le concept de rationalit
qui sera utilis doit tre clairement dfini. Nous dirons quun processus de dcision
rationnel prend la forme suivante :
1. Le dcideur numre tous les alternatifs qui sont disponibles et il carte les alternatifs qui ne sont pas ralisables ;
2. Il tient compte de toute linformation disponible ou quil vaut la peine de collecter
dans ltablissement des consquences du choix de chaque alternatif ;
3. En fonction de leurs consquences, il classe les alternatifs selon son ordre de prfrence. Cet ordre doit satisfaire certaines conditions de cohrence et de compltude ;
4. Il choisit lalternatif qui a la position la plus leve dans cet ordre : il choisit lalternatif dont il prfre la consquence celle de tous les autres alternatifs disponibles.
Ces conditions semblent assez bien correspondre lutilisation courante du terme
rationalit. Nanmoins il est possible que certaines personnes se comportent dune manire qui pourrait apparatre comme irrationnelle selon cette dfinition : dans la prise de
dcision ils peuvent ignorer des alternatifs ralisables connus ou ils peuvent se laisser
influencer par des alternatifs irralisables, ils peuvent ignorer ou ngliger de collecter
certaines informations sur les consquences des alternatifs, ils peuvent se contredire
dans le classement des alternatifs voire, ils peuvent choisir un alternatif dont ils ont
dj valu la consquence comme tant infrieure une autre. Par consquent, la rationalit est une hypothse de notre analyse et ce nest pas une tautologie : cette hypothse peut ne pas tre vrifie pour certains individus. Mais avant de dcider quil
sagit dune dcision irrationnelle, il faut bien vrifier toutes les conditions et en particulier la condition (2) : la collecte dinformation demande souvent beaucoup de temps
et elle nest pas toujours gratuite. Essayez de connatre tous les prix pratiqus sur Marseille ou Paris pour un type donn dordinateur ; vous passerez beaucoup de temps
dans les magasins ou sur Internet ! Donc la ngligence apparente dune information
peut tre cause en ralit par le cot quil faudrait subir dans sa collecte et donc elle
peut tre tout--fait rationnelle. Il faut nanmoins noter que de nombreuses observations indiquent que les agents conomiques rels ont trop souvent des comportements
qui scartent ce cette hypothse. Depuis les travaux dHerbert Simon et de Kahneman
et Tversky, les conomistes dveloppent aussi un cadre analytique qui ne fait pas recours une hypothse de rationalit forte et qui cherche respecter un certain ralisme
9

cognitif. Le cadre de la rationalit reste nanmoins une simplification commode que

beaucoup danalyses continuent adopter et on va le garder dans lexposition des ces
analyses dans cet ouvrage. Des cours de microconomie plus avancs et des cours de
thorie des jeux vous proposeront des analyses qui cherchent faire lconomie de cette
hypothse.

1.1.6 Mthodes danalyse

Lapproche microconomique suit une ligne de dveloppement relativement systmatique (voir Figure 1.2). On commence avec les modles des dcideurs individuels,
un consommateur type et une firme type. Sous lhypothse de rationalit ces modles
prennent la forme de problmes doptimisation sous contraintes : le dcideur est suppos chercher lalternatif le meilleur parmi un ensemble dalternatifs disponibles (vrifiant les contraintes) pour lui. En prcisant relativement bien la nature de ces problmes doptimisation et en les rsolvant, on est capable dtablir certaines caractristiques et proprits des choix du dcideur. De plus, en tudiant comment le choix optimal se modifie suite des modifications des paramtres du problme (surtout des prix)
on peut tablir certaines relations de comportement comme les courbes de demande et
doffre (on fait alors ce qui est appel la statique comparative).
Un des buts principaux des modles de dcision est de nous permettre dimposer
certaines restrictions sur les comportements des agents, de manire exclure ceux qui
ne sont pas compatibles avec les hypothses de la thorie ou, du moins, de clarifier
sous quelles hypothses on peut imposer des restrictions particulires (des courbes de
demande dcroissantes, par exemple).
La prochaine tape de lanalyse consiste agrger les relations de comportements
sur un groupe dagents conomiques : sur un march, la demande globale des acheteurs
dune part et loffre globale des vendeurs dautre part. Ces relations agrges peuvent
ensuite permettre danalyser le fonctionnement dun march pris isolment ou dun
systme de plusieurs marchs interdpendants. Dans le cas le plus gnral, on considre le systme de march pour une conomie dans sa totalit et on tudie comment est
dtermine lallocation des ressources par le fonctionnement simultane de ce systme
de march.

Quel que soit le niveau retenu, la mthode danalyse est la mme : la mthodologie
dquilibre. Lquilibre (statique) dun systme est dfini comme une situation o les
forces qui dterminent ltat du systme sont en quilibre, par consquent, les variables
du systme nont plus changer. Un quilibre dun systme dagents conomiques (que
ce soit un march isol ou toute lconomie) peut exister quand deux conditions sont
satisfaites :
les dcideurs individuels ne dsirent plus changer leurs plans ou leurs ractions ;
les plans des dcideurs individuels sont compatibles entre eux et donc ils peuvent
se raliser.
10

Modles de dcisions individuelles

(Problmes doptimisation)

Solutions optimales

Relations de comportement
(les offres et demandes individuelles)

Agrgation des comportements

individuels (sur un march ou dans
toute lconomie)

Rsolution du modle agrg :

Calcul de lquilibre et
de ses proprits

Etude de lallocation des

ressources dans ce systme
de march, ou dans ce march

F IGURE 1.2 La mthode microconomique

11

Le concept dquilibre est important car il nous donne un concept de solution pour
nos modles. Les forces en action dans un systme conomique donn (un march isol
par exemple) une fois dfinies, nous nous demandons quel sera le rsultat de linteraction de ces forces. La rponse est donne par le concept dquilibre : nous tablissons
les proprits dquilibre du systme et nous prenons ces proprits comme le rsultat
que nous cherchons. Cet tat correspond ce que nous observerions une fois que tous
les problmes de coordination de dcisions ont t rsolus sur le march. Il faut naturellement tablir au pralable lexistence et les proprits (en particulier lunicit et la
stabilit) de cet quilibre. Cette approche ne supprime pas lintrt que nous pouvons
avoir pour les autres tats du systme, tats de dsquilibre dans lequel la question de
la coordination des dcisions conomiques est importante. Lanalyse de ce type dtat
est en gnral beaucoup plus difficile que celle des quilibres.

1.2 Synopsis de louvrage

Dans sa forme actuelle, cet ouvrage comporte quatre parties. Les deux premires
parties sont consacres lanalyse des comportements de base des agents, respectivement, les dcisions de production et celles de consommation. Le reste de louvrage
considrent la rencontre de ces dcisions sur des marchs. Dabord des marchs de
concurrence parfaite (Partie III), ensuite des structures de march o les firmes possdent une certaine capacit influencer le prix de march et les profits de leurs concurrents (Partie IV).
La structure de louvrage permet de couvrir un enseignement de base en microconomie comme celui qui est dispens pendant les deux premires annes dune licence
de Sciences conomiques et de gestion. Pour un approfondissement des analyses initis
dans cet ouvrage, le lecteur est invit consulter des livres plus avancs comme Kreps
(1998), Varian (1991) et Mas-Colell et al. (1995). Pour approfondir lanalyse des structures de march, le lecteur peut aussi consulter Tirole (1988). Une initiation plus large
la thorie des jeux peut tre consulte dans Yildizoglu (2003) qui est parfaitement
accessible pour les lecteurs de cet ouvrage.

12

Premire partie

Production de biens

13

Chapitre 2

Production de la firme
Comme nous lavons prcis dans lintroduction, la firme se distingue du consommateur par le fait quelle achte des facteurs de production pour les transformer en
dautres biens et services grce sa technologie. Elle est donc du cot de la demande sur
les marchs des facteurs de production et du cot de loffre sur le march du bien final
quelle produit. On peut reprsenter le fonctionnement de la firme selon le schma 2.1.

Facteurs de
production
x
x

Firme

Produit

Fonction de
production

F IGURE 2.1 La firme en tant que bote noire

Nous allons dabord introduire les diffrents concepts qui permettent de caractriser la technologie de la firme et ses proprits. La deuxime section va exposer le
comportement de la firme en tant quacheteur de facteurs de production. La troisime
section va introduire une reprsentation de la firme qui va nous permettre de mettre
laccent sur ses dcisions de production. Ce choix du niveau de production optimale
sera alors tudi dans la dernire section.
15

2.1 Facteurs de Production et la reprsentation de la technologie

2.1.1 Facteurs de Production
On peut distinguer les diffrents facteurs de production selon plusieurs critres.
En premier lieu, la provenance des facteurs utilises par la firme permet de distinguer entre les matires premires et les consommations intermdiaires. Les facteurs
qui sont directement extraits de la nature (du bois, du charbon, de leau) sont des
matires premires. Les facteurs qui sont le produits dune autre firme (du papier,
de lacier, de leau lourde) sont des consommations intermdiaires.
Une seconde distinction peut tre introduite en considrant les possibilits de
modification des quantits utilises des diffrents facteurs pendant la priode de
temps tudie. Si lon ne peut changer la quantit dun facteur alors il est fixe.
Si la quantit utilise peut tre modifie, alors il sagit dun facteur variable. On
suppose en gnral que les quipements lourds comme les btiments ou les machines dune usine (le capital de la firme) et la terre dune exploitation agricole
correspondent des facteurs fixes, tandis que la main-doeuvre (le travail) et les
matires premires sont des facteurs variables.
La dernire distinction concerne la manire dont on peut combiner les diffrents
facteurs pendant le processus de production. Deux facteurs sont substituables quand
on peut remplacer une certaine quantit dun des facteurs par une quantit supplmentaire de lautre tout en gardant le mme niveau de production. La terre
et les engrais dans lagriculture sont des facteurs de cette nature, de mme que
le travail et les machines dans lindustrie. Si deux facteurs doivent toujours tre
combins dans les mmes proportions alors ils sont complmentaires. Il faut une
carrosserie et quatre roues pour faire une voiture, il faut une molcule de sulfate
(SO4 ) et deux molcules dhydrogne pour faire une molcule dacide sulfurique.
Dans ce cas si lon augmente la quantit utilise dun des deux facteurs, il faut
aussi augmenter celle de lautre pour accrotre le niveau de la production.
Nous allons maintenant caractriser plus prcisment les relations qui existent entre
lutilisation des facteurs et le niveau de la production.

2.2 La fonction de production : la firme en tant que bote noire

Si lon tudie lutilisation par une firme des diffrentes quantits de facteurs de production (inputs) et les niveaux correspondant de sa production, on obtient une relation
qui reprsente les possibilits de production de cette firme. Si maintenant on considre
le maximum doutput que la firme peut produire partir de chaque panier dinputs
alors on a la fonction de production :
q = f ( x1 , . . . , x l )
16

(2.1)

Une fonction de production rsume toutes les caractristiques technologiques et organisationnelles de la firme. Elle peut correspondre par consquent une multitude de
firmes avec des caractristiques internes trs diverses. Cest pour cette raison que dans
cette approche la firme apparat comme une bote noire dont on considre seulement
les entres et les sorties (cf. Figure 1).

2.2.1 Un exemple :
Travail L
0
1
2
3
4
5
6
7

Production Q
0
1,2
3,6
5,4
6,8
8
9
9,8

PM
1,2
1,8
1,8
1,7
1,6
1,5
1,4

Pm
1,2
2,4
1,8
1,4
1,2
1
0,8
-

(Exemple tir de Picard (1992), pages 128-130)

Utilisation du facteur travail et production











   



F IGURE 2.2 Un exemple de production agricole

Cet exemple tir de Picard nous donne les diffrentes valeurs ( L, Q) observes dans
une exploitation agricole (Figure 2.2). Ici le niveau du facteur fixe (terre) est fix 10 Ha
et on a les variations de la production maximale en fonction des quantits de facteur
variable utilise (le travail- L). On observe que sans facteur variable il ny a pas de
17

production et que la production totale est croissante avec la quantit de travail utilise.
Il est aussi possible de caractriser quelle quantit doutput on produit en moyenne
pour chaque unit dinput. Pour ce faire on utilise le concept de productivit moyenne :
PM ( L) =

f ( L)
L

(2.2)

o f () reprsente la fonction de production de cette exploitation et il nous donne le niveau du produit pour chaque niveau dinput. On observe que la productivit moyenne
augmente dabord et baisse lgrement ensuite. Cela signifie quau fur et mesure
quon augmente la production, les units supplmentaires dinput contribuent de plus
en plus faiblement la production. Ce phnomne peut dailleurs tre caractris directement en considrant la contribution de chaque unit dinput supplmentaire la
production. Cette mesure nous donne la productivit marginale de chaque unit dinput :
Q
Pm( L) =
= f ( L + 1) f ( L ) .
(2.3)
L
Nous observons que la productivit marginale crot au dbut mais elle commence
dcrotre trs rapidement (voir Figure 2.3) : chaque unit supplmentaire dinput implique une augmentation de plus en plus faible de la production. En fait on constate ce
rsultat directement en regardant la pente de chaque segment de la courbe de la fonction de production. Cette pente augmente dabord pour diminuer ensuite. En effet, elle
est exactement gale la productivit marginale.

Q
f(L)

Q
L

tg() =

Q
= Pm
L

F IGURE 2.3 Pente de la fonction de production et Pm

18

La dcroissance de la productivit marginale correspond donc la dcroissance

de la pente de la fonction de production. Ceci signifie de nouveau que chaque unit
supplmentaire de facteur variable contribue de plus en plus faiblement la production. Dans cet exemple, on observe que jusqu deux units de travail, chaque unit
a une productivit marginale croissante. On dira alors que les rendements dchelle
sont croissants ; on a intrt embaucher de plus en plus de facteur travail. A partir de
L = 2, la productivit marginale devient dcroissante. On dit alors que les rendements
sont dcroissants. Il est de moins en moins intressant dembaucher du travail supplmentaire. Comme nous allons voir plus loin, ce phnomne va dterminer la quantit
de travail optimale que la firme va dcider dembaucher. On sent dj maintenant que
la firme ne va embaucher du travail supplmentaire que si cela reste intressant pour
elle : si chaque unit de travail cote au plus autant quelle rapporte la firme. Rappelons de nouveau que cette dcroissance de la productivit marginale est troitement
lie au fait que le niveau de lautre facteur (la terre) est fix. Vous imaginez bien que si
lon met 1000 personnes sur une Ha de terre, elles vont plus se gner que travailler en
harmonie.
Dans cet exemple nous avons considr un cas discret o les quantits dinputs et
doutputs sont modifies chaque fois dune unit (ce sont des entiers). De plus la production ne dpendait que dun seul facteur de production : le travail. Nous pouvons
gnraliser ces concepts un cadre o les quantits sont parfaitement divisibles (ce sont
des nombres rels) et la production dpend del facteurs de production.

2.2.2 Une formulation plus gnrale

Prenons une entreprise qui produit un bien en quantit q. Elle utilise m types de facteurs variables et n types de facteurs fixes (m + n = l, le nombre de bien dans lconomie). La fonction de production de cette entreprise nous donne de nouveau le produit
maximal que la firme peut obtenir partir de chaque panier dinput :

q = f x1 , x2 , . . . , x m , x m + 1 , . . . , x m + n
|
{z
}
|
{z
}

Facteurs
Facteurs
variables
f ixes

(2.4)

f () dsigne donc la fonction de production. Cest une fonction l variables qui rsume toutes les caractristiques techniques et organisationnelles de la firme. Les biens
sont parfaitement divisibles, par consquent, les diffrentes quantits appartiennent
chacune R+ . Nous avons donc pour une fonction de production :
f :

Rl+ R+
( x1 , . . . , x l ) 7 q
19

(2.5)

Si lon considre une priode relativement courte ( court terme) alors la firme ne peut
modifier les quantits de facteurs fixes quelle utilise. Les quantits xm+1 , . . . , xm+n sont
alors fixes et elles sont les paramtres de la fonction de production. Dans une priode
plus longue ( long terme), la firme peut aussi modifier lutilisation de ces facteurs de
production et ces derniers deviennent donc aussi des facteurs variables : la firme peut
acqurir de nouveaux btiments ou largir ceux qui sont dj disponibles, elle peut
acheter de nouveaux quipements et donc investir. De manire gnrale, nous allons
noter le vecteur dinputs de la firme sous la forme x = ( x1 , , xl ) Rl+ , avec l = m
court terme et l = m + n long terme.
Exemple : Deux facteurs de production ( x1 , x2 ). f ( x1 , x2 ) = 10x11/4 x23/4 .
Si court terme x2 est un facteur fixe avec x2 = 16, la fonction de production de la
firme devient :
q = f ( x1 ; x2 = 16) = 10x11/4 (8) = 80x11/4 .
La productivit totale du facteur 1 pour x2 = 16.
x1
q

0
0

1
80

1,5
88,53

2
95,14

2,5
100,6

3
105,3

3,5
109,4

4
113,1

4,5
116,52

5
119,63

5,5
122,5

6
125,2

TABLE 2.1 Evolution de la productivit totale du facteur 1

La productivit totale du facteur 1 pour x2 = 16 est reprsente dans le tableau 2.1
et la Figure 2.4.
 













 

F IGURE 2.4 Evolution de la productivit totale du facteur 1

2.2.3 Productivit moyenne dun facteur de production

Comme nous lavons dj vu dans lexemple numrique (tir de Picard), la productivit moyenne mesure la quantit doutput que lon peut attribuer en moyenne
20

chaque unit dun facteur de production : Productivit moyenne du facteur h :

f ( x)
Q
=
xh
xh

PMh ( x) =

(2.6)

Cette caractristique est donc mesure partir dun panier donn dinputs x.
Exemple : Avec la fonction de production prcdente nous obtenons :
Q = f ( x1 , x2 ) = 10x11/4 x23/4 ,
PM1 ( x) =

f (x)
x1

PM2 ( x) =

f (x)
x2

= 10x11/4 x21/4

10x13/4 x23/4


x2 3/4
= 10
,
x1
 1/4
x1
= 10
.
x2


Pour x2 = 16 nous obtenons PM1 = 80/x13/4 :

x1
PM1

1
80

1,5
59

2
47,6

2,5
40,2

3
35,1

3,5
31,3

4
28,3

4,5
25,9

5
24

5,5
22,3

6
20,9

TABLE 2.2 Evolution de la productivit moyenne du facteur 1

Lvolution de la productivit moyenne du facteur 1, pour x2 = 16 est donn dans
Tableau 2.2 et Figure 2.5





























F IGURE 2.5 Evolution de la productivit moyenne du facteur 1

2.2.4 Productivit marginale dun facteur de production

Dans lexemple numrique que nous avons tudi, nous avons dfini la productivit
marginale du travail comme la production supplmentaire cause par chaque unit
supplmentaire de travail. De manire gnrale, les variations que lon peut considrer
ne sont pas ncessairement unitaires. Dans notre cadre o les biens sont divisibles, nous
21

pouvons considrer les variations aussi petites que nous dsirons. Regardons leffet
dune variation x1 du facteur x1 , tant donn, le niveau de lautre facteur. Dans ce cas
la variation de la production qui en rsulte peut tre mesure par :
f = f ( x1 + x1 , x2 ) f ( x1 , x2 ).
Or cette mesure nest pas trs satisfaisante car elle dpend dune part des units retenues pour mesurer le facteur de production et dautre part, de limportance de la variation x1 considre. Pour obtenir une caractristique spcifique de la technologie, nous
voulons pouvoir associer une productivit marginale unique chaque facteur pour
chaque panier dinputs considrs. Pour ce faire nous allons considrer la variation de
la production par unit de variation dun input ( f /xh ) et cela pour des variations
trs petites (infinitsimales) de ce facteur :
Pmh ( x) = limxh 0

f
f
=
xh
xh

(2.7)

La productivit marginale dun input h correspond donc la drive partielle de la

fonction de production par rapport cette variable. Dans son principe de calcul, la drive partielle est tout fait identique au concept de drive dune fonction une seule
variable. La drive partielle permet de calculer la drive dune fonction plusieurs
variables, par rapport une variable particulire en considrant toutes les autres variables comme des constantes.
Exemple : Pour notre fonction de production nous avons :
f
1
= 10 x13/4 x23/4 = 2.5x13/4 x23/4 ,
x1
4
f
Pm2 =
= 10 34 x11/4 x21/4 = 7.5x11/4 x21/4 .
x2

Pm1 =

Rappel : xk

= kxk1 .

Pour x2 = 16 nous avons Pm1 = 2, 5 8 x13/4 = 20x13/4 (Tableau 2.3 et Figure 2.6).
x1
Pm1

1
20

1,5
14,8

2
11,9

2,5
10,1

3
8,8

3,5
7,8

4
7,1

4,5
6,5

5
6

5,5
5,6

6
5,2

TABLE 2.3 Evolution de la productivit marginale du facteur 1

On observe que la productivit marginale est dcroissante uniformment : chaque
supplment de facteur 1 contribue de plus en plus faiblement la production (tant
donn la quantit de facteur 2). Nanmoins ces contributions restent positives :
q
>0
Pmh > 0
xh

22

xh > 0 q > 0,
xh < 0 q < 0.



















F IGURE 2.6 Evolution de la productivit marginale du facteur 1

Les variations des quantits impliquent une variation dans le mme sens de la production. Cette proprit est naturellement valable pour les drives de nimporte quelle
fonction. La dcroissance de la productivit marginale aussi peut tre formule dans
ces termes. En effet si la productivit marginale est dcroissante, elle diminue quand
on augmente les quantits de linput et elle augmente quand on diminue les quantits
de cet input. Cela signifie que la productivit marginale et les quantits dinput utilises
varient en sens inverse :
( q)
( f )
2 f
Pmh
<0
<0
< 0 2 < 0.
Xh
xh
xh
xh

(2.8)

La dernire partie de cette notation correspond la drive seconde de la fonction de

production par rapport linput h ; son signe ngatif implique que la drive premire
est dcroissante.
La dcroissance de la productivit marginale peut aussi tre constate en observant la pente de la courbe de productivit totale du facteur 1 (Figure 2.7). Quand
x1 0, B A, la corde AB devient la tangente f au point A. Sa pente est gale
f
f
limx1 0 x1 = x1 ( A) = Pm1 ( A). Cette relation entre la pente dune corde dont les
extrmits appartiennent une courbe et la pente de la tangente cette courbe est importante et on sera amen lutiliser pour caractriser dautres concepts. On peut aussi
caractriser graphiquement la productivit moyenne (Figure 2.8).
tg( ) est la pente de la corde OA. Cette figure montre que cette pente est exactement
gale la productivit moyenne du facteur 1 au point considr.
Les lments que nous avons considrs jusqu maintenant permettent de caractriser limpact des variations dun facteur sur le niveau de la production. Il est aussi
possible de mesurer limpact de petites variations de plusieurs facteurs la fois sur le
niveau de la production au voisinage dun panier dinput. Supposons que les diffrents
23

F IGURE 2.7 Pente de la tangente et productivit marginale

F IGURE 2.8 Reprsentation graphique de la productivit moyenne

24

facteurs varient de dx1 , dx2 , ..., dxl . Chaque unit de variation de chaque facteur h induit une variation du niveau de la production de Pmh . Limpact totale de la variation
dxh de ce facteur est alors donn par Pmh dxh . En sommant les impacts de toutes les
variations, on obtient la variation totale du niveau de la production :
f
f
f
dx1 +
dx2 + +
dx
x1
x2
xl l
= Pm1 dx1 + + Pml dxl .

dq = d f =

(2.9)
(2.10)

La premire partie de cette galit nous donne le diffrentiel total dune fonction : la
variation totale de la valeur de la fonction suite aux variations des diffrentes variables
dont elle dpend.
Exemple : Dans notre exemple, la variation totale de la production suite aux variations
des deux facteurs scrit au voisinage du point (16, 16) :
f
f
dx1 +
dx2
x

1
 x2

= 2, 5x13/4 x23/4 dx1 + 7, 5x11/4 x21/4 dx2
df =

= 2, 5dx1 + 7, 5dx2 .

2.3 Rendements dchelle

Au lieu de regarder les variations infinitsimales autour dun point, il serait intressant de connatre comment la production est modifie si lon augmente tous les inputs
dans les mmes proportions (si lon change lchelle de la production) ; si lon double
ou triple les quantits dinputs utilises, par exemple. Si la production augmente moins
que proportionnellement alors on parle des rendements dchelle dcroissants. Dans le cas
dun doublement du panier dinput, lexistence des rendements dchelle dcroissants
correspond une production qui augmente, par exemple, seulement de 50% pour atteindre 150% de son niveau initial au lieu de 200%. Si la production augmente exactement proportionnellement laugmentation du panier dinputs alors on a des rendements dchelle constants. Dans le cas dun doublement du panier dinput, le produit
doit alors augmenter de 100% pour se doubler. Si la production augmente plus que
proportionnellement, alors on a des rendements dchelle croissants. De nouveau ce cas
correspond une augmentation de plus de 100% de la production si le panier dinput
est doubl (la production est multiplie par 3, par exemple).
De manire gnrale, on peut considrer la multiplication par un facteur > 1 du
panier dinput et la variation correspondante de loutput. On dira que les rendements
dchelle sont croissants si :
f (x1 , , xl ) > f ( x1 , , xl ) ,
la production augmente plus que proportionnellement. Les rendements dchelle sont
constants si :
f (x1 , , xl ) = f ( x1 , , xl ) ,
25

la production augmente exactement dans la mme proportion. Les rendements dchelle

sont dcroissants si :
f (x1 , , xl ) < f ( x1 , , xl ) ,
la production augmente alors moins que proportionnellement.
Une classe particulire de fonctions de production permet de dterminer facilement
la nature de rendements dchelle. Il sagit des fonctions homognes. Une fonction est
homogne de degr k, k R+ si :
f (x1 , , xl ) = k f ( x1 , , xl ) , > 1 et ( x1 , , xl ) .

(2.11)

Pour > 1, nous avons

k > si k > 1, les rendements dchelle croissants,
k = si k = 1, les rendements dchelle constants et
k < si k < 1, rendements dchelle dcroissants.
La nature des rendements dchelle dune technologie est trs importante pour dterminer les moyens qui seront adopts si lon veut accrotre la production. Par exemple
si on veut doubler la production, en prsence des rendements dchelle dcroissants, il
faudra plus que doubler les inputs si on utilise une seule unit de production. Dans ce
cas, il serait plus intressant deffectuer cet accroissement en crant une deuxime unit
de production (ce qui revient doubler les inputs). Si les rendements sont croissants,
il sera plus intressant dutiliser une seule unit de production. Si les rendements sont
constants, les deux solutions sont quivalentes.
Certaines caractristiques de la technologie sont lorigine des rendements croissants. Une source importante correspond lexistence des indivisibilits dans lutilisation des quipements : si la technologie est base sur un quipement lourd et indivisible, son utilisation nest rentable que pour des niveaux relativement levs de la
production. Un haut fourneau, par exemple, nest pas adquat si lon veut faire chauffer
une faible quantit de minerais tant donn quil faudrait lamener une temprature
leve de toute manire et donc utiliser une quantit leve de charbon (de mme, un
boulanger ne fera pas chauffer son four juste pour une baguette). Une chane de production automatise nest pas non plus rentable si lon lutilise pour produire quelques
units doutput, il vaut mieux dans ce cas les produire artisanalement. Par contre elle
devient intressante quand on lutilise pour une production de masse.
Dautres caractristiques justifient lexistence de rendements dchelle dcroissants.
En particulier, lorganisation de la firme peut devenir inefficace quand il faut grer une
production dune plus grande chelle. Tant que lon ne change pas dorganisation (et
donc de fonction de production), pour augmenter la production il faudra ajouter de
plus en plus dinputs. Mme sil existe des rendements dchelle croissants jusqu un
certain niveau de production, en gnral on observe quils ne sont pas inpuisables et
qu partir du niveau de production efficace, les rendements dcroissants apparaissent.
Les phnomnes de second type finissent donc par dominer les indivisibilits qui sont
lorigine des rendements croissants.
26

Exemple : Etudions les rendements dchelle de notre fonction de production.

f (x1 , x2 ) = 10(x1 )1/4 (x2 )3/4 = 10(1/4+3/4) x11/4 x23/4
= f ( x1 , x2 ) k = 1
il sagit donc dune fonction rendements dchelle constants. En fait toute fonction de
type

f ( x1 , x2 ) = Ax1 x2 , A > 0, + = 1 correspond des rendements dchelle

constants (vrifiez).
Un phnomne de nature fondamentalement diffrente peut intervenir dans les rapports entre les inputs et loutput : le progrs technique. Les rendements dchelle croissants forment une caractristique dune technologie donne. Le progrs technique correspond une modification de la technologie elle-mme. En effet il amliore la technologie de la firme de sorte quil soit suffisant dutiliser des quantits dinputs plus faibles
pour obtenir le mme niveau de production et/ou quil soit possible de produire plus
avec le mme panier dinput.

F IGURE 2.9 Progrs technique et fonction de production

Vu la dfinition dune fonction de production, la source du progrs technique peut
tre de nature technologique (une meilleure utilisation de la technologie ou lacquisition dune technologie plus performante) ou organisationnelle (une structure plus
efficace qui rduit les gchis ds la bureaucratie). Quel quen soit la source, le progrs technique a t le moteur du dveloppement des socits industrielles depuis leur
naissance.
27

2.4 Isoquantes et le taux marginal de substitution technique

Dans cette section nous allons tudier plus en dtail la relation entre les inputs dans
un processus de production. Plus que sur limpact des variations des quantits dinputs
sur le niveau de la production, notre intrt sera fix sur la relation entre les combinaisons dinputs qui permettent de produire le mme niveau de production. Ces combinaisons seront reprsentes par le concept disoquante et la relation entre elles sera
spcifie par le taux marginal de substitution technique (TMST).

2.4.1 Les isoquantes

Prenons une technologie qui permet de produire un output partir de deux inputs,
1 et 2. La fonction de production correspondante associe donc chaque panier dinput
un niveau maximal doutput :
f : ( x1 , x2 ) 7 q = f ( x1 , x2 ) .

(2.12)

Nous nous intressons maintenant tous les paniers dinputs qui permettent de produire un mme niveau doutput q0 . Ces paniers forment un ensemble qui est dfini
par :
n
o
I (q0 ) = ( x1 , x2 ) R2+ | f ( x1 , x2 ) = q0

(2.13)

Cet ensemble sappelle une isoquante (iso=galit, quante=quantit). Nous pouvons reprsenter graphiquement la construction dune isoquante (Figure 2.10).

Il sagit donc de toutes les combinaisons de facteurs qui correspondent au mme

niveau de production. Il y a naturellement autant disoquantes que de niveaux de production possibles. Il y en a donc une infinit puisque q est une variable continue. Pour
reprsenter une isoquante, nous adopterons le repres deux dimensions(Figure 2.11).
Les combinaisons M et N permettent la firme de produire exactement le mme
niveau de production de mme que toutes les autres combinaisons qui appartiennent
cette isoquante. La forme de cette isoquante a son importance. En effet on observe
que si lon dessine une corde entre M et N, tous les points appartenant cette corde
sont strictement au-dessus de lisoquante. On dira alors que lisoquante est strictement
convexe. Cette proprit doit tre valable pour nimporte quelle corde que nous pouvons dessiner sur lisoquante (Figure 2.12).
Une fonction de production dont les isoquantes sont strictement convexes sera dite
une fonction strictement quasi-concave. En fait, comme vous allez le voir en mathmatiques, les isoquantes ne sont rien dautre que les courbes de niveau dune fonction de
production, courbes de niveau comme celles que vous avez srement dj vues sur une
carte topographique et qui signalent les diffrents points de mme altitude sur la carte.
Voici deux types disoquantes o la stricte convexit nest pas vrifie (Figure 2.13).
28

F IGURE 2.10 Une isoquante

F IGURE 2.11 Une reprsentation plus commode des isoquantes

29

F IGURE 2.12 Convexit dune isoquante

F IGURE 2.13 Isoquantes sans stricte convexit

30

Dans cette figure nous avons deux cas disoquantes qui ne vrifient pas la stricte
convexit. Dans le cas (a), lisoquante est convexe mais entre M et N, la corde et lisoquante se confondent. Par consquent la corde ne peut tre strictement au-dessus de
la courbe. Dans le cas (b), on a la convexit sur les portions LM et NP de lisoquante
mais entre M et N on a la proprit inverse : la corde est en dessous de la courbe ;
lisoquante est concave sur cette portion. Nous allons voir plus loin limportance de la
stricte convexit des isoquantes (et donc de la stricte quasi-concavit de la fonction de
production).
Lutilisation des isoquantes nous permet aussi de reprsenter les diffrentes combinaisons qui conduisent des niveaux diffrents de la production. Si lon reprend la
construction graphique dune isoquante (Figure 2.14).

F IGURE 2.14 Niveaux de production et isoquantes

On observe donc que passer dun niveau de production q0 un niveau de production q1 , plus lev, conduit se placer sur une isoquante plus loigne de lorigine.
Par consquent pour les niveaux de production q0 < q1 < q2 , nous devons avoir la
configuration suivante entre les isoquantes (Figure 2.15).
Par consquent, plus on sloigne de lorigine, plus le niveau de production correspondant est lev. Nous avons alors :
f ( M ) < f ( N ) < f ( P ).
31

F IGURE 2.15 Isoquantes et niveaux de production dans lespace des facteurs

Exemple : Avec notre fonction de production, une isoquante correspondant un niveau
de production q est dfinie par la relation suivante :

n
o

I (q) = ( x1, x2 ) R2+  f ( x1, x2 ) = 10x11/4 x23/4 = q

(
)

1

= ( x1, x2 ) R2+  x2 = q4/3 1/3 .

x1

Il sagit des courbes de type hyperbolique (1/x) et donc dcroissantes et convexes.

Nous pouvons tablir deux autres proprits des isoquantes. Premirement, une
isoquante est ncessairement dcroissante. La raison de cette ncessit apparat dans
Figure 2.16.

F IGURE 2.16 Deux proprits impossibles

32

Dans le cadran (a) nous avons deux paniers M et N qui appartiennent la mme
isoquante et donc qui correspondent au mme niveau de production. Or si lisoquante
est croissante comme dans cette figure, nous avons un panier (N) qui contient la fois
plus dinput 1 et plus dinput 2 quun autre (M) et qui ne permet pas de produire
plus. Or partir du moment o lon augmente les quantits de tous les inputs on doit
normalement avoir une croissance de la production. Donc ce type de situations ne peut
apparatre et les isoquantes doivent tre ncessairement dcroissantes.
De mme, deux isoquantes ne peuvent se couper. Regardons le cadran (b) dans
Figure2.16. Nous avons deux paniers qui permettent de produire q0 : N et P. Dautre
part les paniers M et P permettent de produire le mme niveau doutput, q1 . Or si
les isoquantes se coupent comme cest le cas dans la figure alors le panier M permet
de produire le mme niveau que le panier N qui permet, son tour, de produire le
mme niveau que le panier P. Par consquent les paniers M, N et P correspondent au
mme niveau de production et donc ils devraient appartenir la mme isoquante. Donc
contradiction, M et P ne peuvent pas appartenir deux isoquantes qui se coupent.
Les technologies que nous avons reprsentes dans ces figures correspondent des
technologies facteurs substituables. En effet si on regarde la Figure 2.11, nous avons
deux paniers M et N qui permettent de produire le mme niveau doutput. Or, le passage du panier N vers le panier M correspond une rduction de linput 1 et une
augmentation de linput 2. Par consquent, en compensant la diminution des quantits dinput 1, par une augmentation des quantits dinput 2 on peut garder le mme
niveau de production. On dit alors que lon substitue linput 2 linput 1. Nous allons
considrer cette possibilit plus en dtail dans le paragraphe suivant.

2.4.2 Le taux marginal de substitution technique (TMST)

Pour tudier les possibilits de substitution entre les facteurs de production partons
du panier N la Figure 2.11. Si la firme veut passer de ce panier au panier M, elle
doit diminuer lutilisation du facteur 1 et augmenter celle du facteur 2. Elle doit donc
remplacer une variation x1 par une variation x2 , tout en gardant le mme niveau de
production, donc tout en restant sur la mme isoquante. Nous pouvons alors dfinir
un taux de substitution technique (TST) qui nous donne la quantit de facteur 2 quil faut
substituer chaque unit de facteur 1 dans le passage de N vers M :
TST2,1 =

x2
.
x1

(2.14)

Comme lisoquante est dcroissante, les variations des facteurs 1 et 2 seront ncessairement de signes opposs (sinon on se placerait sur une isoquante plus leve ou plus
basse). Comme le TST mesure une quantit de bien, on doit prendre la valeur absolue
de x1 /x2 , do le signe ngatif devant le rapport des deux variations. Or si lon reprend la Figure 2.11, on observe que la TST nest rien dautre que la pente de la corde
NM (Figure 2.17).

33

F IGURE 2.17 Substitution entre deux facteurs

Mais ce taux de substitution ne dpend pas uniquement de la technologie mais aussi
des variations de facteurs (x1 ) considrs, nous avons donc un TST pour chaque panier sur la courbe et pour chaque variation spcifique de facteurs. On voudrait avoir
un taux qui est unique pour chaque panier sur lisoquante et donc qui dpend uniquement de la technologie et du panier considr. Ce taux unique doit tre indpendant de
lampleur des variations des facteurs. Pour lobtenir il suffit de raisonner la marge et
donc considrer le taux correspondant une variation infinitsimale du facteur 1 :
TMST2,1 = limx1 0

x2
x1

(2.15)

Ce taux sappelle le taux marginal de substitution technique (TMST) et comme nous

pouvons le montrer dans la figure suivante, il correspond la valeur absolue de la
pente de la tangente lisoquante au point considr (Figure 2.18).
Cette figure montre que quand on considre les variations infinitsimales, le point
M tend vers le point N et la corde NM tend vers la tangente lisoquante au point N.
Par consquent le TMST correspond la valeur absolue de la pente de cette tangente.
On a donc un taux unique chaque point de la courbe qui correspond la pente de la
tangente en ce point.
Le TMST nous fournit une valorisation relative dun input par rapport un autre
dans la technologie de la firme. En effet il nous indique, pour chaque panier, combien
34

F IGURE 2.18 La pente de la tangente et le TMST

dunits de facteur 2 sont quivalentes, la marge, une unit de facteur 1. Cela est
exactement la valeur relative du facteur 1 par rapport au facteur 2. Il est vident que
cette valeur relative dpend troitement de la contribution de chaque input la production et des productivits marginales. En effet, nous pouvons montrer quil existe
une relation troite entre le TMST et le rapport des productivits marginales. Considrons la variation de la production suite aux variations des deux facteurs (il suffit de
reprendre lquation (2.9)) :
dq = d f =

f
f
f
dx1 +
dx2 + +
dx = Pm1 dx1 + + Pml dxl .
x1
x2
xl l

Si les variations considres correspondent une substitution, la production ne doit

pas varier :
Pm1
dx
df = 0
= 2 = TMST2,1
(2.16)
Pm2
dx1
Le TMST correspond donc aux rapport des productivits marginales. Nous observons
aussi que les variations des facteurs sont en rapport inverse par rapport aux productivits marginales car plus un facteur une productivit marginale leve, moins il en
faut pour compenser une variation de production due la variation de lautre facteur.
Les deux variations ne se compensent que si :
dx2 Pm2 = dx1 Pm1 > 0.

Exemple : Dans notre cas de figure on a :

TMST2,1 =

2, 5x13/4 x23/4
Pm1
x
=
= 2.
1/4

1/4
Pm2
3x1
7, 5x1 x2
35

Au point (1, 1) on est sur lisoquante q = 10 et le TMST = 1/3 : 0, 33 units de facteur

2 sont suffisantes pour compenser la baisse dune unit du facteur 1.
Dans la Figure 2.18, si lon regarde la pente de la tangente des points qui correspondent des quantits de plus en plus leves de facteur 1, on observe que cette pente
diminue en valeur absolue. Au fur et mesure quaugmente lutilisation du facteur 1, il
en faut de moins en moins de facteur 2 pour compenser la baisse dune unit de facteur
1 : le TMST est dcroissante avec le facteur 1. La dcroissance du TMST est due, comme
on lobserve graphiquement, la stricte convexit de lisoquante. Cette dcroissance
correspond au fait que quand on augmente la quantit de facteur 1 sur lisoquante
et donc quand on diminue celle du facteur 2, la productivit marginale du facteur 1
diminue et celle du facteur 2 augmente (du fait de la dcroissance des productivits
marginales), do la diminution du TMST (le numrateur diminue et le dnominateur
augmente). Par consquent, plus le producteur utilise un facteur (et donc moins il utilise lautre) moins les variations de ce facteur ont de valeur par rapport aux variations
de lautre (du fait de la dcroissance des productivits marginales).
Remarque : tous les concepts dvelopps dans cette section se gnralisent directement au cas de l inputs.

2.5 Deux exemples : fonction de Cobb-Douglas et fonction de

Leontief
Dans ce qui suit nous allons tudier deux exemples de fonction de production
qui sont frquemment utiliss en conomie applique ou dans les modlisations thoriques. Nous allons rester dans le cas de deux inputs qui seront reprsents par deux
indice : K et L. Le premier correspond au stock de capital de la firme. Ce facteur est en
gnral considr comme un facteur fixe court terme mais nous allons le considrer
variable dans cet exemple (on se place long terme). L reprsente lutilisation de travail
par la firme. Cest un facteur variable mais dans certaines circonstances (existence de
conventions collectives limitant le licenciement, par exemple) il peut correspondre un
facteur relativement fixe court terme.

2.5.1 La fonction de production Cobb-Douglas

La fonction de production de Cobb-Douglas scrit :
q = f (K, L) = AK L , A > 0, > 0, > 0.

(2.17)

Nous allons voir que la dcroissance des productivits marginales impose des conditions supplmentaires sur les deux exposants. Les productivits marginales sont donnes :
f
PmK =
= AK 1 L
K
f
Pm L =
= AK L 1.
L
36

Si lon regarde les variations de ces Pm avec les quantits :

2 f
PmK
= ( 1) AK 2 L < 0 si < 1,
=
K
K 2
PmK
2 f
= 2 = ( 1) AK L 2 < 0 si < 1.
L
L
La dcroissance des productivits marginales implique donc < 1 si < 1. Nous
pouvons aussi tudier les rendements dchelle pour cette technologie (on la dj fait
avec notre exemple) :
f (K, L) = A (K ) (L) = + AK L = + f (K, L) .
Ce qui nous donne :
+ > 1 : rendements dchelle croissants,
+ = 1 : rendements dchelle constants,
+ < 1 : rendements dchelle dcroissants.
Ces conditions et les conditions sur la dcroissance des productivits marginales
montrent que les rendements dchelle dcroissants sont indpendants de la dcroissance des productivits marginales. Nous pouvons tout fait avoir des exposants infrieurs 1 avec leur somme tant suprieure 1. Prenez le cas = 0, 6 et = 0, 9
+ = 1, 5 qui correspond la dcroissance des productivits marginales mais la
croissance des rendements dchelle.
Une isoquante de cette fonction, correspondant au niveau doutput q est donne par
lquation :
f (K, L) = q K =

q1/

( AL )1/

il sagit dune courbe hyperbolique (de type 1/x) donc dcroissante et convexe. Nous
pouvons donc avoir une infinit de combinaisons des deux inputs qui permet de produire q : le capital et le travail sont parfaitement substituables dans cette technologie.
Nous pouvons donc calculer les proportions dans les quelles les substitutions peuvent
tre effectues sur chaque point dune isoquante :
TMSTL,K =

PmK
AK 1 L
L
=
=
.

Pm L
K
AK L

On observe quau fur et mesure que lon augmente le capital et on diminue le travail
de manire rester sur la mme isoquante, il faut de moins en moins dunits de travail
pour compenser la baisse dune unit du capital. On a donc la dcroissance du TMST
(Figure 2.19).

37

F IGURE 2.19 Cobb-Douglas et Isoquantes

2.5.2 La fonction de production de Leontief

La fonction que nous allons tudier maintenant est fondamentalement diffrente
de la prcdente. En effet on a une technologie qui correspond des facteurs complmentaires : le capital et le travail doivent toujours tre combins dans une proportion
fixe pour tre pleinement utiliss. On appelle aussi cette fonction la fonction de production facteurs complmentaires. Cette technologie se caractrise par une relation linaire
entre les inputs et loutput et par une proportion fixe entre les deux inputs. Pour produire 1 unit doutput avec une telle technologie, il faut a units de capital et b units
de travail. Les paramtres a et b sont appels les coefficients techniques. Pour produire
q units doutput, il faut aq units de capital et bq units de travail. Si lon dispose de
K = aq mais de L<bq alors on ne peut produire q mais seulement L/b. Ce phnomne
correspond la fonction de production suivante :


K L
q = f (K, L) = min
,
.
(2.18)
a b
Cest le facteur dont on dispose le moins qui dtermine le niveau de la production.
Supposons que la firme possde un stock de capital K0 . Si elle dispose de suffisamment
de travail alors elle peut produire K0 /a units doutput :
Pour K = K0 , q =

K0
L
K0
bK0
si
si L
,
a
b
a
a

car dans ce cas le minimum correspond la quantit de capital dont dispose la firme.
Si elle ne dispose pas de suffisamment de travail alors nous avons
Pour K = K0 , q =

L L
K0
bK0
si <
si L <
.
b
b
a
a

Ces rsultats correspondent la reprsentation suivante pour la fonction de production

(Figure 2.20)
38

F IGURE 2.20 Fonction de production de Leontieff

Nous observons que jusqu L = (bK0 /a), le minimum correspond au travail et la
production est croissante avec le travail, partir de ce seuil le minimum est donn par
le stock de capital et une augmentation du travail ne peut plus conduire une augmentation de la production tant que lon naugmente pas le stock de capital aussi : la
production garde un niveau constant. Ce phnomne apparat aussi dans la productivit marginale du travail :

1 si L bK0
b
a .
Pm L =
bK
0

0 si L >
a

Il est naturellement possible de faire le raisonnement symtrique par rapport au capital.

On peut maintenant tudier les rendements dchelle dans cette technologie :




min Ka , Lb = 1 min Ka , Lb
.
f (K, L) = 1 f (K, L)

Cette technologie linaire correspond donc des rendements dchelle constants. Les
isoquantes doivent de nouveau correspondre un niveau constant de la production :

 K

L
K L
a = q et b q ou
min
,
=q
K
L
a b
a q et b = q
Prenons q = 1,nous savons une quantit a de capital et b de travail permettent de
produire ensemble ce niveau doutput. Si maintenant nous avons L > b et K = a, le
niveau de production reste toujours gal 1 car le supplment de travail ne peut tre
exploit par la firme cause du capital insuffisant. On a aussi q = 1 si K > a et L = b.
Nous obtenons donc lisoquante de Figure 2.21.
39

F IGURE 2.21 Isoquantes dune fonction de production de Leontieff

Nous pouvons dfinir le point (b, a) sur lisoquante q = 1 comme tant la combinaison efficace, car partout ailleurs sur cette isoquante on gche soit du travail soit du
capital. Cette isoquante traduit bien la complmentarit des facteurs de production. En
effet partir du point A si lon essaye de diminuer la quantit de L alors on ne peut
compenser cette baisse par une augmentation de K et rester sur la mme isoquante : on
passe ncessairement une isoquante plus basse. Donc les deux facteurs ne sont pas
substituables. On ne peut diminuer la quantit dun input sans changer disoquante
que quand il y en a dj trop de cet input (on est sur les branches parallles aux axes).
Le mme type de raisonnement nous permet de construire lisoquante q = 2. Toutes
les combinaisons efficaces correspondent lutilisation de travail et de capital dans les
quantits juste ncessaires :
Combinaisons efficaces :
K
L
a
= K= L
a
b
b
Le TMST na naturellement pas de signification ici, car la substitution nest pas possible.

40

Chapitre 3

Firme concurrentielle et la
combinaison optimale des facteurs
Nous avons introduit jusqu ce point un certain nombre de concepts qui permettent
de caractriser les proprits de la technologie et de lorganisation de la firme. Nous allons maintenant nous intresser au comportement de la firme et plus prcisment aux
choix que la firme doit effectuer de manire optimale. Comme nous lavons montr
dans la figure 2, lactivit de la firme correspond lachat des inputs en vue de produire une certaine quantit de son output. Par consquent, les choix que la firme doit
effectuer concernent la quantit de sa production et la combinaison dinput acheter
pour raliser cette production. Naturellement, la firme ne va pas choisir de produire
nimporte quelle quantit. Sa dcision va tre guide par le choix dune dcision qui
est optimale par rapport son objectif et donc qui correspond la meilleure ralisation possible pour son objectif. Nous supposerons dans cet ouvrage que lobjectif de la
firme est la maximisation de son profit.
Le profit est dfini comme la diffrence entre les recettes de la firme (ou chiffre daffaires) et ses cots de production. Les recettes de la firme proviennent de la vente de sa
production au prix unitaire p. Les cots de la firme correspondent ses dpenses en
vue dacheter les facteurs variables et fixes ncessaires sa production. Pour chaque
input h, si la firme lachte en quantit xh et si le prix unitaire est de ph , la dpense
correspondant est de ph xh . Le profit de la firme scrit alors :
= p q ( p1 x1 + p2 x2 + + p m x m ) ( p m + 1 x m + 1 + + p l x l ) ,
|{z}
| {z } |
{z
} |
{z
}
Profit

Recettes

Cot facteurs variables

(3.1)

Cot facteurs fixes

o l = m + n. La firme va essayer de rendre ce profit le plus lev possible (le maximiser) en choisissant un niveau doutput adquat et un panier dinput qui lui permet
de le produire. Les prix des inputs et celui de loutput vont directement influencer sa
dcision car ses recettes et ses cots dpendent directement de ces prix.
Dans cette partie nous allons considrer le cas dune firme qui est sur un march
concurrentiel (concurrence parfaite). Un tel march se caractrise par lexistence dune
multitude (en fait une infinit) dacheteurs et dune multitude de vendeurs de sorte
41

que les consquences au niveau du march des dcisions de chaque individu soient
ngligeables. Par consquent, la firme va considrer que quelles que soient les quantits
quelle vend ou quelle achte elle aura toujours affaire aux mmes prix sur les marchs :
les prix de march sont des donnes pour elle. De mme comme les quantits quelle
peut fournir sont trs petites par rapport aux quantits totales changes sur le march
(il y a une multitude de firmes qui vendent comme lui sur ce march), elle va considrer
quelle trouvera toujours des acheteurs pour son produit au prix de march (mme
si elles sont leves par rapport sa capacit de production, elles restent trs petites
par rapport aux quantits totales de march et donc par rapport la demande totale).
Par consquent elle ne considrera pas les situations o elle ne pourra pas vendre une
partie de sa production. Ces hypothses vont caractriser le comportement de la firme
en concurrence pure et parfaite. Le second semestre sera surtout consacr ltude
des situations de concurrence imparfaite o il existe un petit nombre de firmes sur
le march et o les dcisions de chaque firme ont un poids non-ngligeable dans la
dtermination de lquilibre.
Le programme de la firme concurrentielle peut alors scrire sous la forme suivante :
max(q,x1 , ,xl ) Rl +1 pq p1 x1 p2 x2 pl xl ,
+
S.. q = f ( x1 , , xl )

(3.2)

La firme doit donc maximiser son profit tant donns les prix de march et sa technologie. La combinaison dinput quelle choisit doit lui permettre de produire la quantit
dsire. Dans un premier temps nous allons surtout nous intresser au choix optimal
du panier dinputs tant donn un niveau de production. Le niveau du produit sera
donc une donne. Dans ce cas, les recettes totales de la firme sont constantes et le seul
moyen dont la firme dispose pour amliorer son profit est la baisse des cots du panier
dinputs : moins le panier dinput est coteux, plus son profit sera lev. Le paragraphe
suivant sera consacr ce problme.

3.1 Choix de la combinaison optimale des facteurs

Etant donn le niveau de production quelle veut raliser, la firme cherche utiliser le panier dinput le moins cher possible qui lui permet datteindre cette production.
Nous allons maintenant caractriser plus en dtail ce choix. Le problme que nous allons tudier correspond la recherche de la combinaison la moins chre qui permet de
produire un niveau de production donn avec la technologie de la firme :
min(x1 , ,xl ) Rl p1 x1 + p2 x2 + + pl xl
+
S.. f ( x1 , , xl ) = q

(3.3)

o la premire ligne correspond la minimisation des cots et la deuxime ligne correspond la contrainte technologique de la firme. Les prix sont naturellement donns
pour une firme concurrentielle. Nous allons dabord tudier graphiquement ce problme. Ensuite une rsolution analytique sera introduite.
42

3.1.1 La solution gomtrique

Pour cette tude nous allons nous placer de nouveau dans un cadre deux facteurs
de production. Dans ce cas notre problme devient :
min( x1 ,x2 ) R2+ p1 x1 + p2 x2
S. . f ( x1 , x2 ) = q

(3.4)

Etudions dabord lobjectif de la firme (la premire ligne du problme). Regardons les
combinaisons de production qui correspondent un cot C pour la firme. Elles sont dfinies par lquation :
p1 x1 + p2 x2 = C

x2 =

1
p1
C x1
p2
p2

(3.5)

Dans lespace (x1 , x2 ), ces quations dfinissent une droite qui est dcroissante avec x1
et dont les intersections avec les axes sont croissantes avec C (Figure 3.1).

F IGURE 3.1 Droites disocots

Une augmentation du niveau des cots de C C correspond un dplacement
vers la gauche de la droite disocot. Quel que soit le niveau du cot, la pente de toutes
les droites disocot est la mme et elle est donne, en valeur absolue, par le rapport des
prix des facteurs. Nous pouvons observer ce rsultat en tudiant toutes les substitutions
entre les deux facteurs qui gardent constant le niveau de la dpense :
C = p1 x1 + p2 x2 , dC = p1 dx1 + p2 dx2 = 0
p1
p1
2
dx
dx1 = p2 |pente diso-cot| = p2 .
43

(3.6)

La pente de la droite disocot nous donne donc le rapport dans lequel on peut substituer le facteur 2 au facteur 1 tout en gardant constant le niveau de la dpense.
Par dfinition toutes les combinaisons de facteurs qui appartiennent la mme
droite correspondent au mme niveau de dpense (les paniers M et N cotent tous
les deux C tandis que les paniers P et Q cotent C ). Plus on sloigne de lorigine, plus
les dpenses augmentent car on a des paniers qui contiennent plus des deux facteurs
et le cot supplmentaire de la hausse des quantits dun facteur nest pas compens
par la baisse des quantits de lautre facteur. Par consquent, tant donn un niveau de
production, la firme va essayer dutiliser un panier dinputs qui se trouve sur la droite
disocot la plus proche possible de lorigine.
La contrainte de la firme est plus habituelle. En effet, cette contrainte nous dit que
la firme doit choisir parmi les paniers qui permettent de produire exactement le niveau
doutput q. Or lensemble qui contient ces paniers nest rien dautre que lisoquante qui
correspond ce niveau de production : Il suffit donc de reprendre Figure 3.1 pour reprsenter cette contrainte pour le niveau de production q (si les facteurs sont substituables
Figure 3.2).

F IGURE 3.2 Contraintes technologiques et isoquantes

Cette isoquante reprsente donc tous les paniers qui permettent de produire q, en
particulier S et T. Parmi ces paniers la firme doit retenir celui qui appartient la droite
disocot la plus basse possible (Figure 3.3).
Le point T appartient la droite disocot la plus basse dans cette figure. Malheureusement, il est en dessous de lisoquante et donc il ne permet pas datteindre un
niveau doutput q. Dautre part, le panier S est sur lisoquante et donc il permet de
produire le niveau q au cot C0 . Or on observe que nimporte quel panier qui est sous
44

F IGURE 3.3 Loptimum de la firme

lisocot C0 et qui appartient lisoquante, permet de produire q moins cher que S donc
S nest pas optimal. En particulier le panier E permet de produire q moins cher que S
et si lon essaye de choisir un panier qui cote moins cher que E, on ne peut plus produire cette quantit (on est en dessous de lisoquante). Le panier E est donc le panier le
moins cher possible qui permet datteindre le niveau de production q : cest loptimum
de la firme. Il correspond au choix des quantits ( x1 , x2 ) pour les deux facteurs : cest
la combinaison optimale des deux facteurs de production.
Nous observons quau point E, la droite disocot correspondante est tangente
lisoquante. Cest pour cela que nous ne pouvons pas trouver un panier moins cher
qui permettrait de produire q. Cette tangence implique que la tangente lisoquante au
point E et la droite disocot ont la mme pente en valeurs absolues. Or nous savons
que la valeur absolue de la tangente lisoquante au point E est exactement gale la
valeur du TMST ce point. Le point E est donc caractris par les conditions suivantes :
p1
p2

f /x 1
Pm
1
E : ( x1 , x2 ) tel que = TMST ( x , x ) =
( x1 , x2 ) =
(x , x )
1 2
Pm2
f /x 2 1 2
f ( x1 , x2 ) = q

|pente diso-cot| =

(3.7)

Il faut bien comprendre lintuition qui est derrire la condition (3.4). Comme nous
avons dj vu, le TMST fournit une valeur relative du bien 1 par rapport au bien 2
dans le cadre de la technologie de la firme donc au niveau individuel. Le rapport des
prix correspond une valeur relative des deux biens au niveau du systme de march
et donc au niveau global. La firme atteint son optimum quand sa valorisation prive
correspond exactement la valorisation sociale, autrement dit, quand le rapport des
contributions des deux facteurs sa production correspond exactement leur valeur
45

relative au niveau du systme de march. A tout point o lon na pas cette galit, la
firme peut augmenter lutilisation du facteur dont la valeur relative prive est suprieure la valeur relative globale et rduire lutilisation de lautre facteur de manire
produire moins cher son output. Noublions pas que le TMST nous indique dans quelle
mesure on peut diminuer lutilisation dun facteur et augmenter celle de lautre et garder la production constante, tandis que le rapport des prix nous indique dans quelle
mesure on peut substituer un facteur lautre tout en gardant le mme niveau des
dpenses.
Nous pouvons illustrer ce raisonnement grce Figure 3.4. Regardons le panier S.
Ce panier permet de produire loutput q mais pour ce panier le TMST (la pente de la
tangente) est infrieur au rapport des prix (la valeur absolue de la pente de la droite
isocot). Par consquent, la valorisation dans la firme du facteur 1 est infrieure la
valorisation sociale de ce bien (on a naturellement le rsultat inverse pour le facteur 2).
La firme peut donc substituer du facteur 2 au facteur 1 de manire garder le mme
niveau de production et rduire ses dpenses, puisque le facteur 2 contribue mieux
la production et il cote relativement moins cher. On observe en effet quau point T on
a ce rsultat : la firme a substitu du facteur 2 au facteur 1 et elle a baiss ses dpenses
(C0 > C1 ). On observe nanmoins que le TMST est toujours infrieur au rapport des
prix, donc la substitution doit continuer si la firme veut rduire ses dpenses. Cest
seulement quand les deux lments deviennent gaux (point E) que la substitution nest
plus intressante. Pour des paniers de lautre cot du point E on a naturellement le
rsultat inverse (on doit substituer du facteur 1 au facteur 2).

F IGURE 3.4 TMST et rapports des prix

Les conditions (3.7) nous donnent un systme de deux quations deux inconnus
( x1 , x2 ). En rsolvant ce systme on peut dterminer la combinaison optimale dinputs
46

ncessaire la production de loutput q :

TMST ( x1 , x2 ) =

f /x 1
Pm1
( x1 , x2 ) =
(x , x ) =
Pm2
f /x 2 1 2

p1
p2

x2 = ( x1 ),
f ( x1 , x2 ) = q f ( x1 , ( x1 )) = q
x1 = 1 (q) , x2 = (1 (q)) = 2 (q).

Exemple : Pour notre exemple de fonction Cobb-Douglas, nous avions,

2,5x13/4 x23/4
p1
Pm1
x2
Pm2 = 7,5x1/4 x 1/4 = 3x1 = p2
1
2
x2 = 3xp12p1 = ( x1 ),
f ( x1 , ( x1 )) = 10x1 1/4 ( x1 )3/4 = q
 3/4
 3/4
3x p
= 10x1 1/4 p12 1
x1
= 10 33/4 pp12
 3/4
 3/4
p
q
= 22, 8 pp12
x1 = q x1 = 22,8 p21
= 1 (q)
 1/4
3q
p1
x2 = ( x1 ) = 31p(q2 ) p1 = 22,8
= 2 (q)
p2

TMST2,1 =

Application numrique : Si p1 = p2 = 1 et q = 100,

x1 =
x2 =

100
22,8
300
22,8

= 4, 39 ,
= 13, 17.

Ce raisonnement gomtrique nous permet donc de caractriser compltement la combinaison optimale des facteurs de production pour chaque niveau de production.
Cette mthode de calcul base sur la tangence nest valable que pour les technologies facteurs substituables. Pour les technologies facteurs complmentaires, on ne
peut lutiliser directement. Nanmoins le principe reste le mme : la firme essaye de se
placer sur la courbe disocot la plus basse possible. Figure 3.5 permet dillustrer cela.
Dans ce cas, la recherche du cot le plus faible conduit la firme utiliser ncessairement
une combinaison efficace des facteurs. Quels que soient les rapports de prix, la firme se
place au point E. Tout autre point sur les branches correspond un gchis puisque la
firme paye pour une quantit de facteurs qui ne contribue pas la production.
La forme des isoquantes influence donc fondamentalement la dtermination de
loptimum de la firme. En effet la rgle de la tangence que nous avons utilise dans
le cas de deux facteurs substituables nest valable que si les isoquantes sont convexe.
Nous avions dit que la convexit des isoquantes tait importante et cela va apparatre
clairement dans la dtermination de loptimum de la firme. Nous avions expos une
isoquante seulement convexe et une isoquante qui ntait pas convexe. Nous pouvons
reprendre ces cas et tudier quels rsultats la rgle de la tangence nous donne dans ces
cas.
47

F IGURE 3.5 Combinaison optimale des facteurs complmentaires

Pour le premier cas nous allons prendre une isoquante entirement linaire (notre
exemple tait linaire sur une portion seulement). Ce type disoquante appartient une
fonction de production de type linaire :
x2 =

q0
b

f ( x1 , x2 ) = ax1 + bx2 = q0
a
2
ba x1 TMST = dx
dx1 = b = Cste

(3.8)

On observe que le TMST reste constant le long de chaque isoquante, quel que soit le
panier de facteurs considr. La rgle de la tangence implique lgalit entre le TMST
et le rapport des prix or a priori il ny a aucune raison que lon ait cette galit. Le
rapport a/b est donn par la technologie et le rapport des prix par les marchs, il ny
a aucune raison que ces deux mcanismes donnent le mme rsultat. En effet mme si
lon a lgalit, la dtermination de loptimum de la firme reste problmatique comme
nous pouvons le voir dans Figure 3.6.
La droite disocot C correspond lgalit du rapport des prix du TMST. Cette
relation devrait nous permettre de dterminer loptimum de la firme (E). Or nous observons que dans ce cas, nimporte quel point sur lisoquante est un optimum et donc
la minimisation des dpenses na pas de solution unique.
La droite C correspond une pente plus leve (en valeur absolue). Dans ce cas
nous avons :
p1
a
> = TMST,
p2
b
et donc la firme a toujours intrt substituer le facteur 2 au facteur 1 (le facteur 1 est
relativement trop cher par rapport sa contribution la production). Cette substitution
48

F IGURE 3.6 Problmes doptimisation lis la linarit de lisoquante

doit continuer jusqu ce que la firme ne puisse plus diminuer la quantit de 1 et augmenter celle de 2. On a donc une solution en coin : le point E. Loptimum de la firme
est bien dtermin mais il ne vrifie pas la rgle de la tangence. Cest le raisonnement
graphique qui permet de le dterminer.
Nous avons la situation symtrique pour la droite C :
p1
a
< = TMST,
p2
b
la firme a donc intrt substituer le facteur 1 au facteur 2. On a la solution en coin :
E . De nouveau loptimum est unique mais la rgle de la tangence ne peut pas nous
conduire cette solution. La stricte convexit est donc ncessaire pour lapplication de
cette rgle.
Lautre cas de figure nous montre que la rgle de la tangence peut mme conduire
des solutions sous-optimales. Rappelons que dans ce cas lisoquante a une portion
concave. Nous pouvons voir les implications de cette configuration dans Figure 3.7.
Nous observons que pour un rapport de prix donn, la rgle de la tangence conduit
une solution E correspondant un niveau de dpenses C . Or il sagit dune solution
sous-optimale car au lieu dun minimum, on a en ce point un maximum local pour
les dpenses. Si lon essaye de minimiser encore les dpenses, on peut atteindre un
autre point E qui correspond un niveau de dpenses C < C . Observons quen E
49

F IGURE 3.7 Concavit partielle de lisoquante et sous-optimalit

lisoquante est concave, tandis quen E, elle est convexe. Par consquent la rgle de la
tangence ne nous conduit un minimum unique pour les dpenses que si et seulement
si lisoquante est strictement convexe.

3.1.2 La solution analytique : le Lagrangien

Nous allons introduire maintenant une mthode de calcul qui va nous permettre
de calculer directement la (ou les) combinaison(s) de facteurs qui minimise(nt) les dpenses de la firme. Si nous reprenons le problme de la firme :
min( x1 ,x2 ) R2+ p1 x1 + p2 x2
S.. f ( x1 , x2 ) = q

(3.9)

il sagit dun problme de minimisation dune fonction sous une contrainte dgalit. On cherche donc le minimum de dpenses, parmi les combinaisons qui vrifient la
contrainte technologique (celles qui nous permettent de produire la quantit q). Si on a
une fonction de production strictement quasi-concave (si les isoquantes sont convexes
donc si les facteurs sont substituables) et si cette fonction est diffrentiable alors on peut
utiliser une nouvelle fonction le Lagrangien, L pour calculer les solutions optimales
de ce problme. En fait, en utilisant le Lagrangien, on aura un nouveau problme de
maximisation sans contraintes o les conditions doptimalit vont automatiquement
tenir compte de la contrainte du problme initial (3.9). On va en ralit remplacer une
contrainte par une variable de dcision supplmentaire : le multiplicateur de Lagrange.
50

On va donc associer une variable supplmentaire, , la contrainte du problme (3.9).

Le programme de la firme va alors devenir :
min( x1 ,x2 ,) L( x1 , x2 ; ) = p1 x1 + p2 x2 (q f ( x1 , x2 )) .

(3.10)

La contrainte du problme initial apparat donc dans cette nouvelle fonction. On

cherche maintenant une combinaison de facteurs partir de laquelle il nous est impossible de diminuer la valeur de cette fonction en modifiant les quantits utilises des
deux facteurs. On cherche donc


( x1 , x2 ; ) tel que L ( x1 , x2 ; ) < L x1, x2; ,
le vecteur optimal minimise donc le Lagrangien son voisinage (minimum local). Or
si lon modifie ces variables, limpact de cette modification sur le Lagrangien sera valu par les drives partielles du Lagrangien par rapport ces variables. Si x est une
variable dont dpend le Lagrangien on a le raisonnement suivant :
L

> 0 : on peut diminuer la valeur du Lagrangien en diminuant x ;

x
L

< 0 : on peut diminuer la valeur du Lagrangien en augmentant x ;

x
L

= 0 : on ne peut diminuer la valeur du Lagrangien en modifiant x.

x
Tant que lon peut encore diminuer la valeur du Lagrangien en modifiant la valeur
dune variable on nest pas loptimum. Par consquent, si lon est loptimum au
point ( x1 , x2 ; ), on doit ncessairement avoir :

( x1 , x2 ; ) = 0,

x1
L
(3.11)
( x , x ; ) = 0,

x2 1 2

L ( x , x ; ) = 0
1 2

Il sagit des conditions ncessaires pour un minimum local (la solution du systme
nest pas ncessairement unique). Si les isoquantes sont strictement convexes alors ces
conditions sont suffisantes pour dterminer le minimum global. En utilisant lexpression dtaille du Lagrangien ces conditions deviennent :

L
f

= p1
= 0,

x
x

1
1

L
f
(3.12)
= p2
= 0,

x
x

2
2

L = q f ( x1 , x2 ) = 0.

On observe que la dernire condition est exactement la contrainte de notre problme

initial. Par consquent la minimisation sans contraintes du Lagrangien tient ncessairement compte de cette contrainte. A partir du rapport des deux premires conditions
51

nous obtenons :
p1 =
p
1 =
p2

f
,
x1

f
x1
f
x2

p2 =

f
,
x2

= TMST ( x1 , x2 );

(3.13)

q = f ( x1 , x2 ).
Nous obtenons donc les deux conditions qui correspondent respectivement la rgle
de la tangence et la contrainte technologique. Malgr la facilit et la fiabilit du raisonnement graphique il est important de connatre la mthode du Lagrangien car elle
gnralise le raisonnement graphique au cas de plus de deux inputs car cette mthode
est valable pour l inputs aussi ; dans ce cas on a l + 1 drives partielles annuler (on a
un systme de l + 1 quations et l + 1 inconnues).
Exemple : Pour notre fonction de production nous avons de nouveau
min( x1 ,x2 ) p1 x1 + p2 x2
S.. f ( x1 , x2 ) = 10x11/4 x23/4 = q,



min( x1 ,x2 ,) L ( x1 , x2 , ) = p1 x1 + p2 x2 + q 10x11/4 x23/4

3/4 3/4
L

x2 )
x1 = 0 p1 = (2, 5x1
1/4 1/4
L

)
x = 0 p2 = (7, 5x1 x2

L2
1/4 3/4
= q.
= 0 10x1 x2

A partir des deux premires conditions on obtient :

p1
x
= 2 = TMST.
p2
3x1
Cest exactement la condition que nous avons dj obtenue par la mthode graphique.
Ces mthodes nous permettent donc de dterminer le panier optimal de facteurs de
production que la firme doit utiliser pour chaque niveau de production. Mais rappelonsnous que lobjectif de la firme est de maximiser le profit. Comment la firme doit-elle
procder pour atteindre cet objectif ?

3.2 Maximisation de profit et les dcisions de la firme

La firme va acheter les facteurs de production sur des marchs concurrentiels mais
nous allons aussi supposer quelle peut vendre sa production sur un march de mme
type, sur lequel le prix ( p) est donn pour elle : elle est preneuse de prix sur ce march aussi. Elle va alors choisir le niveau de production qui va maximiser son profit et
raliser cette production en utilisant un panier optimal dinput (sinon, elle aurait pu
augmenter son profit en choisissant un panier dinput qui cote moins cher).
52

3.2.1 Profit de la firme

Nous avons dfini le profit dans lquation (3.1)
= Recettes-Cots
Si le prix du produit est p, ses recettes seront donnes par
Recettes totales = pq
Ses cots vont rsulter de lachat des diffrents facteurs de production
Cots totaux =

pl xl
l

3.2.2 Horizon temporel de la firme

Quand la firme cherche ragir de manire optimale aux changements de son environnement (variation du prix dun input, par exemple), sa raction ne sera pas de
mme nature selon lhorizon temporel considr.
Dans un premier temps, la firme ne pourra ajuster que lutilisation de certains facteurs de production (il sagira alors de facteurs variables), tandis que le niveau dautres
facteurs ne pourra tre modifi par elle (on parle alors de facteurs fixes). Si la firme veut
augmenter son niveau de production pour rpondre une augmentation du prix de son
produit, elle pourra, par exemple, faire appel au travail intrimaire mais elle ne pourra
augmenter rapidement les locaux quelle utilise pour la production. On parle alors de
court terme (CT) et le court terme est caractris par le fait que certains facteurs seront
fixes.
Par la suite, si la hausse du prix de son produit persiste, la firme va finir par avoir
la possibilit dajuster tous les facteurs de production (trouver de nouveaux locaux
louer par exemple, et y installer de nouvelles machines quelle a pu faire raliser
ses fournisseurs. Le laps de temps ncessaire pour que tous les facteurs de production
deviennent ajustable est appel le long terme (LT). A long terme tous les facteurs de
production sont variables.
Le problme de maximisation de profit de la firme nest pas tout--fait de mme
nature dans ces deux horizons temporels.

3.2.3 Maximisation de profit court terme

Considrons que la firme utilise deux facteurs de production et quelle nait pas le
moyen dajuster le niveau de second facteur court terme (le second facteur est donc
un facteur fixe dans ce cas). Notons par x2 le niveau fixe de ce facteur. La firme doit
donc raliser sa production en utilisant des paniers du type ( x1 , x2 ) o seul x1 peut tre
ajust. Son problme de maximisation de profit devient alors
maxx1 pq p1 x1 p2 x2

q = f ( x1 ; x2 )
53

(3.14)

En substituant la seconde condition dans la premire, nous obtenons un problme

assez simple
maxx1 p f ( x1 ; x2 ) p1 x1 p2 x2
car le profit ne dpend plus que dune seule variable maintenant, tant donn que x2 et
tous les prix sont des constantes pour la firme
( x1 ; x2 ) = p f ( x1 ; x2 ) p1 x1 p2 x2
o x2 nest plus quun paramtre du problme de maximisation de profit.
La solution de ce problme peut tre tabli simplement avec une approche graphique.
Dans lespace ( x1 , q) nous pouvons reprsenter la fois la fonction de production de
la firme q = f ( x1 ; x2 ) et les droites disoprofit qui, de manire similaire aux isoquantes,
nous donnent toutes le combinaison de q et de x1 qui permettent la firme datteindre
un mme niveau de profit 0
pq p1 x1 p2 x2 = 0
+ p2 x2
p
+ 1 x1
q = ( x1 ; 0 , x2 ) = 0
p
p
Nous observons facilement que la pente de la droite disoprofit est donne par /x1 =
p1 /p 0 et que la droite se dplace vers le haut quand on considre un niveau de profit plus lev : / = 1/p > 0. Par consquent la droite disprofit correspondant
1 > 0 est au dessus de celle correspondant 0 .
La recherche du profit maximal par la firme va correspondre alors la recherche
dun couple ( x1 , q) qui permet la firme de satisfaire sa contrainte technique reprsente par la fonction de production tout en se plaant sur la droite disoprofit la plus
haute possible. Les deux lments de ce problme (la fonction de production et lisoprofit) sont bien sr conditionn par le niveau du facteur 2.

F IGURE 3.8 Maximisation de profit CT

54

Dans Figure 3.8, le profit optimal est atteint au point M et il correspond au niveau
de profit 2 . Le profit 3 est plus intressant pour la firme mais sa technologie et le
niveau donn du facteur 2 ne lui permettent pas datteindre ce niveau de profit.
Cette solution graphique montre que deux conditions doivent tre remplies loptimum de la firme ( x1 , q ) :
1. La pente de la tangente la fonction de production (dq/dx1 ) en x1 et celle de la
droite disoprofit doivent tre gales
Pm1 =

p1
pPm1 = p1
p

(3.15)

la productivit marginale en valeur du facteur 1 doit tre gal son prix sur le
march
2. La production q doit tre ralisable avec x1
q = f ( x1 ; x2 )

Exemple : Si la fonction de production de la firme est q = f ( x1 , x2 ) = 10x11/4 x1/2 et le

second facteur est fixe court terme, avec x2 = x2 = 160, la fonction de production de
court terme de la firme est donne par q = f ( x1 ; 10) = 40x11/4 . Lquation (3.15) nous
permet de dterminer la quantit optimale de facteur 1 que la firme doit utiliser :
Pm =

10
x13/4

p
= 1 x1 =
p

p
10
p1

4/3

Application numrique : p = 27, p1 = 1, p2 = 1 x1 = (10 27)4/3 = 1745. 1 q =

40 ( x1 )1/4 = 40 (10 27)1/3 = 258. 53
Le profit optimale de la firme en dcoule : = p q p1 x1 p2 x2 =
27 258. 53 1 1745. 1 1 160 = 5075. 2.

3.2.4 Statique comparative court terme

Nous pouvons tudier graphiquement comment loptimum de la firme ragit face
aux variations des deux (en fait un seul) principaux paramtres de ce problme : les prix
p1 et p. En effet ce qui compte pour ltablissement du point de tangence entre la droite
disoprofit la plus leve et la fonction de production CT est le prix relatif = p1 /p.
Figure 3.9 montre comment les quantits optimales (q , x1 ) se modifie quand ce prix
relatif augmente cause dune baisse de p ou dune augmentation de p1 (le passage de
M N). Le passage de N vers M correspond bien sr une baisse de ce prix relatif.
Une augmentation de x2 correspondrait bien sr dformation vers le haut de la
courbe de la fonction de production, sans que cela modifie le prix relatif .
55

2 > 1
( , 2 )

( 1 )

M
f (x1 ; x2 )

x
1

x1

x1

F IGURE 3.9 Statique comparative CT

3.2.5 Maximisation du profit long terme

A long terme, tous les facteurs de production sont variables et lobjectif de lentreprise devient :
max p f ( x1 , x2 ) p1 x1 p2 x2
x1 ,x2

Nous avons de nouveau un optimum si la firme ne peut amliorer son profit en

modifiant les quantits utilises des inputs :

pPm1 ( x1 , x2 ) = p1
( x1 , x2 ) q
pPm2 ( x1 , x2 ) = p2
On a donc un systme de 2 quations deux inconnues. En le rsolvant, nous obtenons :

x1 ( p; p1 , p2 )
Les fonctions de demande de facteurs
x2 ( p; p1 , p2 )

q = f ( x1 , x2 )

3.2.6 Maximisation du profit concurrentiel et rendements dchelle

La nature des rendements dchelle influence de manire importante la maximisation de profit par une firme concurrentielle.
56

Soit une situation initiale de profit maximal de long terme :

f ( x1 , x2 ) = q = pq p1 x1 p2 x2 > 0

Si les rendements dchelle sont constants q, nous pouvons avoir :

f (2x1 , 2x2 ) = 2q

= p 2q p1 2x1 p2 2x2 = 2 >

Par consquent, si les rendement dchelle sont constants et le profit maximal initial
> 0, le dernier rsultat indique que la firme pourrait faire encore mieux que en
multipliant son chelle de production. Ce qui impliquerait que ntait pas optimal,
ce qui est en contradiction totale avec notre hypothse initiale et donc impossible.
Le seul cas o loptimalit serait compatible avec les rendements dchelle constants
est = 0 2 = .Donc long terme le profit optimal dune entreprise concurrentielle avec rendements dchelle constants est ncessairement nul.
Ce rsultat est loin dtre absurde. En fait regardons ce qui pourrait se passer si la
firme augmentait de manire continue ses quantits pour maximiser son profit :
1. Apparition dune inefficacit donc rendements dchelle dcroissants pour q >
q, taille partir de laquelle la firme devient trop grande pour tre correctement
gre ;
2. Elimination des concurrents donc lmergence du monopole de cette firme. La
firme change de comportement dans ce cas, comme nous le verrons plus loin.
3. Toutes les firmes bnficient des rendements dchelle constants et elles augmentent
simultanment leur quantits, sans que la demande puisse absorber ces quantits
supplmentaires, cela conduisant une baisse du prix du produit et donc des
profits nuls.
Nous avons considr le choix de la combinaison optimale des facteurs de production par la firme de deux points de vue : la minimisation des cots pour un niveau
donn de production et la recherche du profit maximal. La microconomie standard
suppose que lobjectif de la firme est la maximisation du profit. Donc lanalyse via les
cots semble incomplte car elle ne permet pas de dterminer le profit optimal. Or, elle
est loin dtre inutile car une firme qui utilise un panier de facteurs qui ne minimise pas
ses cots, ne peut atteindre le profit maximal, tant donn que pour le niveau donn de
production et les prix, lajustement du panier de facteurs de manire rduire les cots
ne peut quaugmenter le profit. Nous allons maintenant voir que le problme de maximisation de profit peut-tre dcompos en deux tapes pour simplifier son analyse.
Nous allons considrer que
1. la firme utilise le panier dinputs qui minimise ses cots pour tout q (cela va nous
donner sa fonction de cot),
2. elle choisit son niveau de production, q de manire maximiser son profit en
tenant compte de la fonction de cot dtermine en (1).
Nous allons dabord tudier la premire tape : la construction de la fonction de
cot de la firme.
57

58

Chapitre 4

Fonctions de cots
4.1 Minimisation des cots
Chercher minimiser les cots correspond donc la rsolution du problme que
nous avons dj tudi (3.9) :
min p1 x1 + p2 x2
S.. f ( x1 , x2 ) = q

(cots des facteurs)

(fonc. de production)

Le niveau optimal de cet objectif donnera la fonction de cot :

C (q; p1 , p2 )

(4.1)

Nous savons que la combinaison qui minimise les cots, E = ( x1 , x2 ) , doit vrifier
les deux conditions suivantes :
1)

|pente de la tangente| = |pente de la droite diso-cot|

Pm1 ( x1 , x2 )
p

= 1
TMST =
p2
Pm2 x1 , x2

2) E permet de produire q :

f ( x1 , x2 ) = q

Cela nous donne donc un systme simple de deux quations et deux inconnus :
( x1 , x2 ). Les solutions de ce systme (les valeurs optimales) vont bien sr en gnral
dpendre des paramtres de ce problme de minimisation : q, p1 et p2 . Elles vont correspondre aux demandes conditionnelles dinputs : ( x1 (q; p1 , p2 ) , x2 (q; p1 , p2 )). Ces
demandes sont conditionnes par le niveau de production vise (q).
Le cot de ce panier optimal est le cot le plus faible que la firme doit payer si elle
veut raliser le niveau de production q :
p1 x1 (q; p1 , p2 ) + p2 x2 (q; p1 , p2 ) = C (q; p1 , p2 ) = C (q)
59

(4.2)

C (q) est la fonction de cot total de la firme. Remarquons que cette fonction dpend de la technologie (la fonction de production) de la firme et des prix des facteurs
de production.

4.2 Exemples
4.2.1 Facteurs complmentaires
f ( x1 , x2 ) = min { x1 , x2 }

Pour produire q, il faut au moins q units de x1 et q units de x2 .

La minimisation des cots doit impliquer la suppression des gchis et donc, lutilisation des combinaisons efficaces (celles qui contiennent juste ce quil faut de facteurs
de production pour raliser le niveau recherch) :
x1 = x2 = q, demandes conditionnelles
C (q; p1 , p2 ) = p1 q + p2 q = ( p1 + p2 ) q.
Nous remarquons que dans ce cas les demandes conditionnelles ne dpendent des prix
des facteurs.

4.2.2 Substituts parfaits

f ( x1 , x2 ) = x1 + x2
Etant donne la parfaite quivalence entre les facteurs, la firme choisira dutiliser
celui qui est le moins cher pour raliser toute la production :

si p1 p2 , x1 = q, x2 = 0
C (q; p1 , p2 ) = min { p1 , p2 } q
si p1 p2 , x2 = q, x1 = 0
Ici les demandes conditionnelles dpendent des prix de manire assez brutale (tout
ou rien) : toute la production est ralise avec un seul facteur (le moins cher).

4.3 Cots long terme et cots court terme

Comme nous lavons dj discut, court terme (CT) la firme ne peut ajuster que
les facteurs variables quand elle cherche minimiser ses cots. Par consquent, elle sera
contrainte dans sa recherche des cots de production les plus faibles.
Soit le facteur 2 un facteur fixe : x2 = x2 . Le problme de minimisation devient
alors :

minx1 p1 x1 + p2 x2
CCT (q, x2 ) =
S.. f ( x1 , x2 ) = q
60

qui nous donne donc la fonction de cot de CT.

Les demandes conditionnelles des facteurs deviennent dans ce cas :
x1 = x1CT (q; p1 , p2 , x2 )
x2 = x2
et
CCT (q, x2 ) = p1 x1CT (q; p1 , p2 , x2 ) + p2 x2 .
A long terme (LT) nous avons nouveau le problme standard avec tous les facteurs variables :

min x1 ,x2 p1 x1 + p2 x2
C (q) =
S.. f ( x1 , x2 ) = q
Les deux facteurs de productions peuvent tre librement ajusts :
C (q) = p1 x1 (q; p1 , p2 ) + p2 x2 (q; p1 , p2 ) .
Relation CTLT
Soient x1 = x1 (q), x2 = x2 (q) et C (q) les solutions uniques du problme de minimisation de cots de long terme.
Soit CCT (q; x2 ) la solution de court terme tant donn un niveau donn x2 .
Que peut-on dire de CCT (q; x2 ) si x2 = x2 (q), qui est la quantit optimale de facteur
2 si la firme pouvait ajuster cette quantit ?
Disposant exactement ce quil faut de facteur 2 pour minimiser ses cots, la firme
peut atteindre le minimum de long terme en ajustant seulement le facteur 1. Pour tout
autre niveau de facteur 2 fixe ( x2 6= x2 (q)), la firme devra supporter des cots plus
lev :
x2 6= x2 (q) CCT (q, x2 (q)) = C (q) ,
x1CT (q; x2 (q)) = x1 (q) ,
et
x2 6= x2 (q) CCT (q, x2 ) > C (q) .

4.4 Cots fixes et cots quasifixes

Les cots correspondant aux facteurs dont la consommation par la firme ne dpendent pas du niveau de la production correspondent naturellement aux cots fixes.
Ces cots correspondent lexistence des facteurs fixes court terme.
Exemples : le cot de construction des btiments, le cot dachat des machines...
Les cots qui ne dpendent pas du niveau de production mais qui peuvent tre
vits en arrtant totalement la production sont des cots quasifixes. Ces cots correspondent naturellement aux facteurs quasifixes.
Exemples : contrats de location des btiments, consommation dlectricit ou de fioul...
61

4.5 Les courbes de cot

Nous allons maintenant introduire des outils supplmentaires pour caractriser les
cots de lentreprise.
Ces outils nous serons dautant plus utiles que la suite de notre analyse sera exclusivement mene en termes de cots. Ils vont nous permettre dvaluer le cot que
lentreprise paie en moyenne pour chaque unit produite et le cot supplmentaire que
lentreprise aura payer si elle augmente sa production de manire marginale (infinitsimale).

4.5.1 Cot moyen

Le cot moyen nous donne une approximation du cot unitaire de production :
CM (q) =

C (q)
.
q

(4.3)

Dautre part nous savons qu court terme la production se ralise partir des facteurs variables et des facteurs fixes, avec les cots correspondants. Par consquent, nous
pouvons dcomposer les cots totaux de lentreprise de la manire suivante :
C (q) =

CV (q) + |{z}
F
| {z }
Cots
Cots
fixes
variables

(4.4)

(= p1 x1 (q) + p2 x2 )
Nous pouvons tenir compte de cette dcomposition dans les cots moyens :
CM (q) =

C (q)
CV (q) + F
CV (q) F
=
=
+
q
q
q
q

= CV M (q) + CFM (q)

CM = Cot Variable Moyen + Cot Fixe Moyen

(4.5)

CFM (q) est une fonction hyperbolique de type 1/x. Sa courbe est dcroissante et
convexe.
Exemple : F = 10, CFM (q) = 10/q (Figure 4.1)
La forme de la courbe CV M (q) est un peu plus difficile tablir car elle dpendra
de la croissance des cots avec le niveau de production.
CV M (q) =
62

CV (q)
q

(4.6)







F IGURE 4.1 Exemple de CFM

Selon la prsence et limportance des rendements dchelle croissants, nous pouvons avoir une zone plus ou moins importante de dcroissance des CV M. Mais cette
dcroissance sera en gnral suivie dabord par une constance et ensuite par une zone
de croissance. On obtient alors une courbe en .
Exemple :
CV (q) = q3 4q2 + 10q CV M (q) = q2 4q + 10 (Figure 4.2)









F IGURE 4.2 Exemple de CV M

q2

Le cot moyen
sobtient en sommant ces deux courbes (Figure 4.3) : CM (q) =


4q + 10 + (10/q)

Nous remarquons dans cet exemple que la dcroissance du CFM est suffisamment
forte pour dominer la croissance du CV M de manire empcher lmergence de la
zone de rendements dchelle dcroissants.
63













F IGURE 4.3 CM = CV M + CFM

4.5.2 Cot marginal

Nous nous intressons maintenant la variation des cots de la firme quand elle
modifie la quantit produite. La variation des cots sera mesure en termes relatifs par
la fonction de cot marginal (Cm) de la firme :
q C (q)

Cm (q) =

C (q)
C (q + q) C (q)
=
q
q

Naturellement :
C (q) = (CV (q + q) F ) (CV (q) F )

= CV (q) + |{z}
F = CV (q)
=0

Ce qui nous intresse est une valuation de cette variation des cots qui ne soit
pas conditionne par la variation q retenue. Nous alors considrer une variation trs
petite (infinitsimale) des quantits, de manire obtenir une valuation trs locale de
la variation relative des cots :
C (q)
dC (q)
=
= C (q)
q
dq
q 0

Cm (q) = lim

(4.7)

Certains ouvrages de microconomie limite lanalyse une variation discrte des

quantits ; une variation dune unit chaque fois, comme chez Varian (1994) par exemple :
Cm (q) = C (q) C (q 1)
ou

= C ( q + 1) C ( q )
64

(chez Varian)

Cela dpend de la convention retenue dans chaque prsentation. Nous retiendrons

la premire forme, en accord avec Hal Varian et par commodit, mme si la seconde
forme soit plus correcte mathmatiquement.
Quelle relation pouvons-nous tablir entre lvolution du CM et celle de Cm ? Partons de la dfinition de CM et regardons sa variation.
CM (q) =

CM (q) =

=
=
=

C (q)
q



d C (q)
dq
q

C (q) q C (q) 1
q2

C (q) C (q) /q
q
1
(Cm (q) CM (q))
q

Donc lvolution du CM dpend de la relation entre Cm et CM :

Cm (q) > CM (q) CM > 0

CM croissant

CM constant

CM dcroissant

Cm (q) = CM (q) CM = 0
Cm (q) < CM (q) CM < 0

Pour reprendre le premier cas, par exemple, si la quantit supplmentaire que produit la firme cote plus cher que ce que chaque unit dj produite a cot, cela va
ncessairement augmenter le cot moyen de la production. En somme, tout cela est
bien logique. Nous remarquons aussi que la courbe de Cm passe ncessairement par le
minimum de la courbe de CM (correspondant CM = 0). Elle doit aussi passer par le
minimum de la courbe de CV M puisque
Cm = C = CV Cm (q) = CV M (q) CV M = 0.
On peut alors tablir les relations reprsentes dans Figure 4.4 entre les diffrentes
courbes de cot.

Cm (q A ) = 0 CT (q A ) = 0 : point dinflexion en A

Cm (q B ) = CV M (q B ) CV M (q B ) = 0 : minimum du CV M
Cm (qC ) = CM (qC ) CM (qC ) = 0 : minimum du CM
65






 


    





    




  !" #" $
%&' () *#"+, (- $./

0  !" #" $12
%&" '"  3#"
  
&,-4 # 3 5,4(" 67/
8  !" #" $2

%&" '"  3#" /
&,-4 # 3 5,4(" 6$


  

F IGURE 4.4 Relations entre les courbes de cot

4.6 Cots marginaux et cots variables

Le cot marginal mesure approximativement le cot de chaque unit supplmentaire. Par consquent, en reprenant la convention que nous avons retenue pour les variations discrtes, nous pouvons remarquer que le cot variable est en fait la somme
des cots marginaux que la firme a du payer pour atteindre le niveau de production
considre (Figure 4.5) :
CV (q) = [CV (q) CV (q 1)]

+ [CV (q 1) CV (q 2)]
+ [CV (q 2) CV (q 3)]
..
.
+ [CV (1) CV (0)]
|
{z
}
[CV (1)0]

= Cm (q) + Cm (q 1) + + Cm (1)

La surface sous la courbe de Cm jusqu q0 nous donne le cot variable total correspondant au niveau q0 . Ce que nous pouvons noter en utilisant loprateur dintgration :
Z q0
CV (q0 ) =
Cm (q) dq
(4.8)
0

66


 
    


   

F IGURE 4.5 Cot variable et cots marginaux

Exemple :
CT (q) = 2q3 7q2 + 10q + 10

Z q0
0

Cm (q) = 6q2 14q + 10

Cm (q) dq =
Z q0

6q2 14q + 10 dq
0


= 2q3 7q2 + 10q 0

= CV (q0 ) CV (0) = CV (q0 )

4.7 Rendements dchelle et les fonctions de cot

Rappel : les rendements dchelle sont
croissants si
constants
si
dcroissants si
pour t > 1.

f (tx1 , tx2 ) > t f ( x1 , x2 )

f (tx1 , tx2 ) = t f ( x1 , x2 )
f (tx1 , tx2 ) < t f ( x1 , x2 )

Quel est la consquence des rendements dchelle sur la forme de la fonction de

cot ?
67

4.7.1 Rendements dchelle constants

Soit
C (1; p1 , p2 ) = (cot minimal pour q = 1)

p1 x1 (1; p1 , p2 ) + p2 x2 (1; p1 , p2 )
c
Si la firme dsire produire q > 1, avec les rendements dchelle constants, nous
devons avoir :
f ( x1 (1) , x2 (1)) = 1

f (qx1 (1) , qx2 (1)) = q f ( x1 (1) , x2 (1)) = q

Donc pour produire q, il faut utiliser (qx1 (1) , qx2 (1)) .
La fonction de cot est alors donne par :
C (q) = q p1 x1 (1) + q p2 x2 (1) = q ( p1 x1 (1) + p2 x2 (1))

= q C (1; p1 , p2 )
= cq

Par consquent la fonction de cot est linaire par rapport loutput (Figure 4.6).
Exemple : C (1; p1 , p2 ) = c = 10 C (q) = 10q
C(q)

C(q) = c q = 10q

F IGURE 4.6 Rendements dchelle constants

68

4.7.2 Rendements dchelle croissants

Dans ce cas nous aurons :
f (qx1 (1) , qx2 (1)) > q f ( x1 (1) , x2 (1)) = q
Par consquent, pour produire q, il faut multiplier la combinaison ( x1 (1) , x2 (1))
par un facteur infrieur q.
Aussi les cots seront-ils multiplis par un facteur infrieur q. Les cots augmentent donc moins que proportionnellement laugmentation de loutput. Par exemple
il suffira de multiplier lchelle de production ainsi que les cots par 1.5 pour multiplier
loutput par 2 (Figure 4.7).

C(q)

C(q)

F IGURE 4.7 Rendements dchelle croissants

4.7.3 Rendements dchelle dcroissants

Cest le cas symtrique du prcdent.
f (qx1 (1) , qx2 (1)) < q f ( x1 (1) , x2 (1)) = q
Donc pour produire q il faut multiplier lchelle de production par un facteur suprieur q.
Les cots augmenteront alors plus que proportionnellement laugmentation du
niveau de la production (Figure 4.8).

69

C(q)
C(q)

F IGURE 4.8 Rendements dchelle dcroissants

4.7.4 Utilisation du cot moyen pour caractriser les rendements dchelle

Le cot moyen donne lvolution des cots unitaires quand on modifie le niveau de
production :
C (q)
CM (q) =
q
Avec les rendements dchelle constants, nous savons que :
C (q) = cq CM (q) =

cq
=c
q

donc les cot moyen est constant. Par consquent :

CM (q)
= 0.
q
Avec les rendements dchelle croissants, nous savons que les cots augmentent
moins que proportionnellement laugmentation de loutput. Par consquent dans
CM (q) =

C (q)
q

le numrateur augmente moins vite que le dnominateur et donc le cot moyen est
dcroissant :
CM (q)
< 0.
q
Avec les rendements dchelle dcroissants, nous savons que les cots augmentent
plus que proportionnellement laugmentation de loutput. Par consquent le cot
moyen est croissant :
CM (q)
> 0.
q
70

Souvent, pendant lexpansion de son output, la firme passe successivement travers ces trois tapes. Dabord les rendements sont croissants, ils deviennent ensuite
constants et, finalement, dcroissants (Figure 4.9).

CM (q)
Rendements
dechelle
croissants

Rendements
dechelle
constants

CM < 0

Rendements
dechelle
decroissants

CM (q)

CM > 0

CM = 0

q0 :
Echelle efficace
minimale

q0

q1

F IGURE 4.9 Evolution des rendements dchelle

Jusqu q0 la firme a intrt augmenter son chelle de production car elle rduit
ainsi ses cots unitaires. Si elle veut produire plus que q0 alors elle a intrt installer
une seconde unit pour raliser cette production supplmentaire. Entre q0 et q1 lunit
de production est utilise pleine capacit.

4.8 Choix de capacit de production et fonction de cot de long

terme
A long terme tous les facteurs deviennent variables : il nexiste plus de cots fixes.
Par consquent :
A long terme : CT (0) = CV (0) = 0
Sil existe des facteurs quasi-fixes alors la courbe de cot moyen aura toujours une
forme en du fait de la dcroissance des cots quasi-fixes moyens.
Considrons que la firme ajuste ses capacits de production dans le temps, en ajustant la taille de lentreprise. Soit k : la taille de lentreprise. A court terme, k reprsente
de manire synthtique tous les facteurs fixes. La fonction de cot de court terme est
alors donne par :
CCT (q; k)
(k correspond alors x2 , ainsi quaux autres facteurs fixes).
71

Pour un niveau donn de q0 il existe une taille optimale de lentreprise qui permet
de produire q0 avec les cots les plus faibles possibles, et donc, avec juste ce quil faut
de facteurs fixes. Soit
(4.9)
k ( q) : la taille optimale pour q
Nous savons qu long terme la firme utiliser exactement cette taille optimale puisquelle pourra ajuster lutilisation de tous les facteurs de production :
Cots de long terme : C (q) = CCT (q; k ( q))

q0 .

(4.10)

Analysons un peu plus en dtail cette relation (court terme) / (long terme).
Soient un niveau de production q0 et k0 = k ( q0 ), la taille optimale correspondant
Nous avons alors :
pour q0
C (q0 ) = CCT (q0 ; k0 )
C ( q0 )
C (q ; k )
CT 0 0
q0
q0
CM LT (q0 ) CMCT (q0 ; k0 )

(4.11)

pour q 6= q0
C (q) CCT (q; k0 )

C (q)
C (q; k0 )
CT
q
q
CM LT (q) CMCT (q, k0 )
car pour tout niveau de production q 6= q0 , k ( q) permet de faire au moins aussi
bien que k0 qui nest optimale que pour q0 .Par consquent, la courbe de CMCT (q, k0 )
doit tre audessus de CM LT (q) = CMCT (q, k ( q)) pour tous les niveaux de production sauf q0 .
pour q0 et k 6= k0 :
C (q0 ) CCT (q0 ; k)

C ( q0 )
C ( q0 ; k )
CT
q0
q0
CM LT (q0 ) CMCT (q0 , k)
De mme nous pouvons calculer les tailles optimales correspondant dautres
niveaux de production :
k 1 = k ( q1 ) ,

k2 = k ( q2 ) , ...

qui sont les solutions du problme suivant pour chaque niveau de production q :
min CTCT (q, k)
k

72

(4.12)

4.8.1 Courbes de cots moyens de long terme : deux cas

Petit nombre de tailles possibles
Si le choix de la taille optimale ne peut se faire totalement librement, la firme doit
choisir, pour chaque niveau de production, la taille la mieux adapte partir dun ensemble fini de tailles possibles :
k { k0 , k1 , k2 } .

    
( )

 
  
( )

    
( )

CM   ( q )

k* = k

k* = k

k* = k

F IGURE 4.10 Choix parmi un ensemble fini de tailles possibles

La courbe de cot moyen de long terme est donne par la courbe enveloppe (Figure 4.10).
Taille parfaitement variable
Dans ce cas la firme pourra adapter la taille de manire continue, en rsolvant le
problme (4.12). Cela donnera alors la solution reprsente dans Figure 4.11.

4.8.2 Cots marginaux de long terme

Le cot marginal va correspondre, pour chaque niveau de production, la fonction
de cot avec la taille optimale (Figure 4.12)

CmCT (q; k0 ) si q q0
CmCT (q; k1 ) si q0 < q q1
Cm LT (q) =

CmCT (q; k2 ) si q > q1

73


 (  )

 (  )

  (
)

 ( )

F IGURE 4.11 Choix parmi un ensemble continu de tailles possibles

 !" (  # $ )

%& )* ( ' + ( , )

Cm  ( q )

CM  ( q )

k* = k

k* = k

k* = k

F IGURE 4.12 Choix parmi un ensemble continu de tailles possibles

74

Si lon peut ajuster librement la taille optimale :

Cm LT (q) = CmCT (q; k ( q)) .

75

(4.13)

76

Chapitre 5

Offre de la firme concurrentielle

Nous allons enfin pouvoir construire la courbe doffre de la firme. Cette offre sera
donne par la maximisation du profit sous la contrainte technologique et donc en utilisant la fonction de cot.

5.1 Conditions du march

De manire gnrale, le choix de la firme possde deux dimensions : le choix de
quantits vendre et du prix de vente. En cherchant maximiser son profit, la firme
chercherait donc fixer des niveaux optimaux pour ces variables de manire maximiser les recettes. Mais ce choix est sujet 2 contraintes :
1. la contrainte technologique synthtise dans la fonction de cot ;
2. la contrainte de march rsume dans la fonction de demande qui sadresse la
firme :
si elle est seule sur le march, cest la fonction de demande de march ;
si elle a des concurrents, la demande qui sadresse elle dpend aussi du comportement de ces concurrents, elle doit tenir compte de ces comportements.
Dans ce chapitre nous allons nous limiter un march de concurrence parfaite ou
le march concurrentiel.

5.2 Concurrence Parfaite

Un march concurrentiel se caractrise par un certain nombre de proprits que nous
allons discuter plus en dtail dans le chapitre qui sera ddi sur le fonctionnement de
ce type de march. Nous pouvons nous contenter de prciser ce stade quil sagit
dun type de march avec beaucoup de producteurs, de sorte que chacun ait un impact
ngligeable sur les variables du march et, notamment, le prix de march. Nous allons
donc simplement retenir pour linstant que la firme considre que sa production na
pas dimpact sur le prix de march. Dans ce cas elle prend le prix de march comme
77

une donne et elle maximise son profit en jouant uniquement sur ses quantits. Elle va
aussi considrer qutant donne sa petite taille, elle pourra couler toute sa production
au prix de march.

5.3 Dcision doffre dune firme concurrentielle

Le profit de la firme est donne par :
(q) = RT CT = pq C (q) .
Le programme de la firme concurrentielle :
max { pq C (q)}
q

d
=0
dq
d ( pq) dC (q)

= Rm Cm = 0
dq
dq

p Cm (q ) = 0
Cm (q ) = p

(5.1)

q ( p) = Cm1 ( p)

Note : f ( x) = y x = f

(5.2)

( y)

q ( p) est donc la fonction doffre concurrentielle de la firme et elle indique le niveau

de production quelle est prte proposer sur le march pour chaque niveau de prix
(Figure 5.1).

F IGURE 5.1 Offre dune firme concurrentielle

78

Remarquons au passage que le maximum de profit ne sera effectivement atteint que

pour des quantits qui annulent la drive premire du profit car sinon :
d
> 0 [ p > Cm (q )] si q
dq
d
< 0 [ p < Cm (q )] si q
dq
donc on pourrait augmenter le profit partir de q .

5.4 Une premire restriction

Loffre de la firme suit la courbe de Cm mais uniquement dans la partie croissante
de celle-ci. Les quantits appartenant la partie dcroissante ne peuvent conduire un
profit maximal (Figure 5.2).



  
  

F IGURE 5.2 Une premire restriction de la dfinition de loffre

5.5 Une seconde restriction

Si les cots fixes de la firme sont F, firme obtient le profit suivant si elle ne produit
rien :
(0) = p 0 CV (0) F = F

Cela implique que la firme ne peut rcuprer ces cots en arrtant de produire, cela
en accord avec notre dfinition des cots fixes (voir paragraphe 4.4). On parle aussi
parfois de cots irrcouvrables ou irrcuprables dans ce cas.
Soit q tel que Cm(q ) = p. Si le prix ne lui permet pas dobtenir un profit suffisamment lev, la firme peut quand mme prfrer de ne rien produire (q = 0) :
(q ) < (0) pq CV (q ) F < F

pq < CV (q )
CV (q )
p<
= CV M (q )
q
79

(5.3)

Dans ce cas q implique des pertes plus importantes que les cots fixes. Par consquent (Figure 5.3) :
O ( p) =

Cm1 ( p) si p > CV M (O ( p))

0
sinon.

(5.4)

F IGURE 5.3 Une seconde restriction de la dfinition de loffre

Si nous dfinissons un prix seuil
p = minq CV M (q)
Alors la firme suivra sa courbe doffre pour tout prix p > p. Ce prix seuil est parfois
appel le seuil de fermeture. Parfois, le minimum du cot moyen est aussi appel le
seuil de rentabilit puisque la firme commence faire des profits positifs partir de ce
prix (quand les prix deviennent plus levs que ce prix).

5.6 Profit et surplus du producteur

Une fois que la quantit optimale de la firme est dtermine, nous pouvons caractriser ce que gagne la firme en produisant sur le march concurrentiel. Soit
q tel que Cm (q ) = p
Recettes totales correspondants de la firme sont :
RT = pq
Et les cots totaux :
CT =

C (q )
q = CM (q ) q
q
80

Nous pouvons alors calculer le profit de la firme de la manire suivante :

(q ) = RT CT

= pq CM (q ) q
= ( p CM (q ))q
|
{z
}
marge
unitaire

Il est alors possible de reprsenter graphiquement ce profit (Figure 5.4).

= RT CT

= Sur f ace [OpEq ] Sur f ace [OCM (q ) Aq ]

= Sur f ace [CM (q ) pEA]

F IGURE 5.4 Profit de la firme concurrentielle

Le surplus du producteur est simplement gal au profit brut de la firme :
S p = + F = ( RT (CV + F )) + F

= RT CV
CV (q )
= pq
q
q
= pq CV M (q ) q
= ( p CV M (q )) q

(5.5)

(5.6)

Il est possible de procder de trois manires diffrentes pour reprsenter ce surplus.

La mthode retenir dpend des donnes du problmes et on adopte en gnrale celle
qui permet de conclure clairement laugmentation ou la baisse de ce surplus entre
deux situations quon compare.
81

5.6.1 Reprsentation du surplus avec la courbe de cot variable moyen

Cette reprsentation est la transposition directe de celle utilise pour le profit, en
remplaant le cot moyen par le cot variable moyen (Figure 5.5), puisque
S P = RT CV = ( p CV M ) q

F IGURE 5.5 Cot variable moyen et le surplus de la firme

S p = ( p CV M (q )) q

= Sur f ace [CV M (q ) pEA]

5.6.2 Reprsentation du surplus avec la courbe de cot marginal

Il est aussi possible de se rappeler que le cot variable correspond aussi la somme
des cots marginaux (Figure 5.6) :
S p = pq CV (q )

= pq
=

Z q
0

Z q
0

Cm (q) dq

( p Cm (q)) dq

= Sur f ace [ BpEA]

5.6.3 Reprsentation du surplus en combinant CVM et Cm

Cette approche permet dvacuer des problmes dintgration quon peut rencontrer parfois proche de lorigine (q = 0).
82

F IGURE 5.6 Cot variable moyen et le surplus de la firme

On utilise alors CV M jusquau point A correspondant lchelle efficace en termes
de cots variables, et la courbe de Cm entre le point A (= (q0 , CV M (q0 ))) et le point
E (= (q , Cm (q ))) :
Si q1 q0 : S p = ( p CV M (q1 )) q1 ,
p

Si q1 > q0 : S = p ( q1 q0 )
avec

Z q1
q0

Cm (q) dq

= Sur f ace [ BpEA] ( pour q1 = q )

B = CV M (q0 )

F IGURE 5.7 CV M, Cm et le surplus de la firme

5.6.4 Statique comparative

Nous pouvons tudier limpact dune variation de prix de march sur le bien-tre
de la firme concurrentielle. Cet exercice de statique comparative revient alors tudier
la variation du surplus du producteur.
83

Quand le prix se modifie (Figure 5.8) :

p p > p


q ( p) q p > q ( p)
S p S p > S p



S p = Sur f ace pp EA > 0

F IGURE 5.8 Variation du surplus de la firme

De plus :

S p =

car F apparat des deux cts.

5.7 La courbe doffre long terme

Pour terminer la prsentation du comportement du producteur, revenons une dernire fois sur la distinction entre le court terme et le long terme pour tudier les consquences de cette distinctions sur la fonction doffre de la firme. Loffre de long terme
correspond la production optimale quand la firme peut ajuster tous les facteurs de
production :
q = arg max LT (q)
q

avec :
LT (q) = pq CTLT (q)

Solution : q ( p) = offre de long terme, dduite alors de la courbe de cot marginal

de long terme :
d LT
(q ) = 0
dq

p = Cm LT (q )
p = CmCT (q , k ( q ))
84

A court terme, pour une taille donne, k, nous avons :

max CT (q, k) p = CmCT (q , k)
q

Consquence : long terme, un meilleur ajustement de loffre aux variations des prix
est possible, car le firme va pouvoir ragir avec toute sa libert. Nous aurons alors une
offre plus sensible aux variations de prix long terme : long terme, loffre de la firme
est ncessairement plus lastique qu court terme.
Soit q et k tels que :
k = k ( q ) , q = q ( p; k )
et une variation du prix : p p > p.
Dans ce cas lajustement de loffre sera plus forte si la firme peut ajuster tous les
facteurs de production si la firme est long terme (Figure 5.9) :
p LT q = q (k ( q)) > q (k ) = CT q > 0
q
LT q
> CT ,
p
p
la pente de loffre est plus forte (plus faible) par rapport au prix ( la quantit) :

F IGURE 5.9 Offre CT, offre LT

De plus, long terme, la firme a la possibilit de quitter le march sans avoir payer
les cots fixes (puisque tous les facteurs sont variables). Elle cessera donc de produire
si :
(q ) < 0 = (0) pq < C (q )

p<

C (q )
= CM LT (q )
q

Sa dcision de production est alors base sur le seuil de rentabilit.

85

5.7.1 Offre de long terme avec rendements dchelle constants

Si nous avons des rendements dchelle constants long terme alors nous devons
avoir :

q, CM LT (q) = Cm LT (q) = c
(q) = pq cq = ( p c) q
= p c

F IGURE 5.10 Rendements dchelle constants et loffre de LT

Offre est alors donne par (Figure 5.10) :

p < c < 0, q q ( p) = 0
p > c > 0 si q q ( p) = +

p = c = 0, q q ( p) [0, )

CMCT (q ; k ) = CMCT (2q ; 2k ) = CM LT = c

Il existe donc des niveaux de production pour lesquels les rendements dchelle
sont constants (Figure 5.11).

86

F IGURE 5.11 Rendements dchelle constants et loffre de LT

87

88

Deuxime partie

Consommation de biens

89

Le consommateur de la thorie microconomique no-classique est aussi rationnel

et il cherche atteindre le panier optimal de consommation, tant donn le budget dont
il dispose et les prix des biens sur les marchs. Parmi lensemble des paniers de consommations quil peut acqurir, le consommateur va choisir celui quil considre comme
tant le meilleur pour lui. Son problme est en somme trs similaire celui du producteur qui cherche minimiser ces cots sous la contrainte technologique. Nous allons
dabord dterminer les paniers quil a la possibilit dacqurir. Il sagira de ceux qui
sont compatibles avec sa contrainte de budget. Ensuite, nous introduirons la reprsentation des gots du consommateur. Cela va nous permettre de dterminer la manire
dont il classe tous les paniers disponibles du point de vue de ses gots. On tudiera
alors le choix du panier optimal sous la contrainte de budget. Cela va nous permettre
de dterminer la demande de biens que le consommateur exprimera sur les diffrents
marchs, pour les diffrents niveaux de prix de ces biens.

91

92

Chapitre 6

Reprsentation des contraintes

budgtaires
Dans ce chapitre nous allons caractriser les paniers que le consommateur peut acqurir, tant donns les prix de march et son budget.

6.1 La contrainte de budget

Prenons nouveau le cas simple de deux biens de consommation : x1 et x2 . Leur
prix sont respectivement p1 et p2 . Le revenu du consommateur est m.
Si le consommateur achte le panier X = ( x1 , x2 ), nous pouvons facilement calculer
les dpenses correspondantes :
p1 x1 : dpenses en bien 1

+
p2 x2 : dpenses en bien 2
=
p1 x1 + p2 x2 m : Contrainte budgtaire
Tous les paniers vrifiant cette contrainte forment lensemble de budget du consommateur.

6.2 Proprits de lensemble de budget

Comme lutilit du consommateur va en gnral tre croissante avec la consommation des biens, il aura tendance dpenser la totalit de son revenu en consommation
de biens dans ce monde statique o lpargne ne sert rien. On sintresse par consquent souvent la frontire de lensemble de budget :
p1 x1 + p2 x2 = m : la droite de budget
93

(6.1)

Exemple : p1 = 1, p2 = 2, m = 100
Contrainte de budget (Figure 6.1). :
x1 + 2x2 = 100
100 1
x1
2
2
1
= 50 x1
2

x2 =

















F IGURE 6.1 Exemple numrique de contrainte de budget

Donc la contrainte de budget peut scrire (Figure 6.2) :
x2 =

m
p
1 x1
p2
p2
|{z}
| pente |

m
: tout le revenu consacr 2 A
p2
m
: tout le revenu consacr 1 B
x2 = 0 x1 =
p1
x1 = 0 x2 =

|La pente| :

p1
p2

nous donne le nombre dunits de bien 2 que le consommateur peut acheter en

vendant une unit de bien 1.
Sil conomise une unit de 1, il conomise une somme p1 . Sil consacre cette somme
lachat de bien 2
p1
x2 tel que p2 x2 = p1 x2 = .
p2
94

F IGURE 6.2 Droite de budget du consommateur

Cest donc la valeur dune unit de bien 1 en termes dunits de bien 2.
Exemple : p1 = 5, p2 = 1 p1 /p2 = 5 : une unit de 1 vaut 5 units de 2 du point de
vue du march.
Cest donc la valeur relative du bien 1 par rapport au bien 2, mais du point de vue
du march (cest un prix relatif).
Si le consommateur veut consommer une unit de bien 1 en plus sans dpenser
plus, il doit diminuer sa consommation du bien 2 de p1 /p2 units. Pour une unit de 1
en plus, le consommateur doit consommer 5 units de 2 en moins.
De manire gnrale, partons dun panier initial :
(6.2)

p1 x1 + p2 x2 = m
et augmentons la consommation de 1 de x1 > 0.
Si nous voulons garder la mme dpense, nous devons faire varier x2 de x2 :

= p1 ( x1 + x1 ) + p2 x2 > m

p1 ( x1 + x1 ) + p2 x2 + x2 = m
|{z}

(6.3)

<0

(6.3) (6.2) = p1 x1 + p2 x2 = 0
p
1 x1 = x2 > 0
p2
p
x2
1 =
> 0,
p2
x1

Cest la quantit de bien 2 quon doit consommer en moins pour garder le mme
niveau de dpense avec une unit de bien 1 supplmentaire.
95

6.3 Statique comparative de la droite de budget

Nous allons considrer leffet sur la forme de la contrainte de budget dune augmentation du revenu et la modification des prix.

6.3.1 Augmentation de revenu

Considrons que le budget augmente : m m > m

La droite de budget devient :

p1 x1 + p2 x2 = m p1 x1 + p2 x2 = m > m
La pente na donc pas t modifie mais les ordonnes lorigine augmentent :


m m
,
p1 p2

m m
m
m
>
,
>
p1
p1 p2
p2

Cela correspond donc un dplacement parallle de la droite de budget vers le haut

(Figure 6.3).

F IGURE 6.3 Effet dune augmentation du revenu

96

6.3.2 Augmentation du prix du bien 1

De manire similaire, considrons maintenant une augmentation de prix : p1
p1 > p1
p1 x1 + p2 x2 = m p1 x1 + p2 x2 = m




m m
m
m m

< ,
p1 p2
p1
p1 p2

p
p1
p
1 > 1
|pente | :
p2
p2
p2

p '> p

F IGURE 6.4 Effet dune augmentation du prix du bien 1

Le point C nest plus accessible pour le consommateur(Figure 6.4).

6.3.3 Multiplication par un facteur t de toutes les variables montaires

p1 tp1
p1 tx1 + p2 tx2 = tm
p2 tp2
p1 x1 + p2 x2 = m
t ( p1 x1 + p2 x2 ) = tm

m tm
p1 x1 + p2 x2 = m

La contrainte de budget du consommateur ne se modifie pas dans ce cas. On parle

alors dabsence dillusion montaire. Le consommateur est capable de se rendre compte
que son pouvoir dachat ne sest pas modifi malgr le changement des prix et de son
revenu.

6.4 Le numraire
Trois paramtres dterminent la relation entre x1 et x2 dans la contrainte budgtaire :
p1 , p2 , m.
97

Un de ces paramtres est redondant et on pourrait normaliser la contrainte budgtaire de manire avoir une valeur 1 pour une de ces variables. On appelle alors
cette variable le numraire. Le bien dont le prix est utilis comme numraire est le
bien numraire. Les autres prix sont alors exprims en fonction du prix initial du bien
numraire :
p
p2
1

m x1 + m x2 = 1

p1
m
ou x1 + 1 x2 =
p1 x1 + p2 x2 = m
p
p
2
2

p2
m

ou 1 x1 + x2 =
p1
p1
Dans le premier cas le numraire est le revenu. Dans le second cas le bien 2 est le
bien numraire. Dans le troisime cas le bien 1 est le bien numraire.

98

Chapitre 7

Reprsentation des prfrences du

consommateur
Nous allons maintenant tudier la reprsentation des gots du consommateur. Quand
on lui prsente plusieurs paniers de bien, le consommateur pourra les classer, du point
de vue de ses gots, du plus prfr au moins prfr. Ce classement va guider les
choix du consommateur.
Dans le cadre que nous avons adopt, deux biens sont considrs comme tant distincts ds quils diffrent du point de vue
de leur caractristiques physiques : le beurre est diffrent de la margarine ;
de lieu de disponibilit : un baril de ptrole disponible aujourdhui Marseille est
diffrent dun baril disponible aujourdhui Bagdad ;
de leur date de disponibilit : un baril de ptrole disponible aujourdhui Marseille est diffrent dun baril qui sera disponible Marseille dans 100 ans ;
des circonstances sous lesquels ils sont disponibles : le ptrole disponible en temps
de paix est bien diffrent du ptrole disponible en temps de guerre (cela va de
paire en gnral bien sr avec une modification de lieu et/ou de date).
A ces diffrents biens le consommateur va donc accorder une valeur plus ou moins
importante (voir le dernier exemple).
Nous allons de nouveau nous limiter deux biens. Un panier de consommation est
donn par un point de lorthant positif :
X = ( x1 , x2 ) R2+

7.1 Les prfrences du consommateur

Les gots du consommateur impliquent les prfrences quil aura entre des paniers
de consommation. On va alors reprsenter ces gots par une relation de prfrence
tablies sur lensemble des paniers.
Soient deux paniers X et Y . Le consommateur doit pouvoir les classer du point de
vue de la satisfaction quils lui procurent :
99

X Y : il prfre strictement X Y . Entre les deux paniers, il choisira ncessairement

X.
Y X : il prfre strictement Y X . Entre les deux paniers, il choisira ncessairement Y.

X Y : il est indiffrent entre les deux paniers. Les deux paniers sont quivalents pour
lui.

X % Y : il prfre faiblement X Y.
Implications logiques entre ces cas :
Si X % Y et Y % X X Y : Si parfois il dit prfrer faiblement X Y et parfois
Y X alors il est en fait indiffrent entre les deux paniers.
Si X % Y mais non X Y X Y : Sil dit prfrer faiblement X Y mais
il est sr de ne pas tre indiffrent entre les deux paniers alors il prfre en fait
strictement X Y.

7.2 Hypothses sur les prfrences

Les prfrences doivent vrifier un certain nombre de proprits pour reflter des
choix relativement bien structurs. Il sagit dhypothses en vue de reflter la cohrence
suppose du comportement du consommateur.
Axiomes du comportement du consommateur :
a) La relation de prfrence est une relation complte :

X, Y, on a soit X % Y, soit Y % X, soit X Y

le consommateur est capable de clairement classer nimporte quel deux paniers quon
lui propose.
b) La relation de prfrence est rflexive :
X % X car X X
quand on lui prsente deux fois le mme panier, le consommateur est parfaitement
capable de den rendre compte.
c) La relation de prfrence est transitive :
X % Y et Y % Z X % Z
les prfrences sont suffisamment cohrentes.
Ces trois axiomes limitent notre analyse celle des comportements avec au moins
un minimum de rationalit. Cest seulement dans ce cas que nous pouvons avoir une
reprsentation analytique des choix des agents. Ces axiomes sont justifies pour des
comportements purement conomiques (o un comportement calculateur est ais observer) mais elles ne sont naturellement pas adaptes pour des choix affectant dautres
sphres de la vie dun individu, dautres sphres o le comportement est plus souvent
guid par des passions par exemple. Depuis des travaux de Simon sur la rationalit procdurale et les tudes dconomie exprimentale, les conomistes cherchent relcher
100

les contraintes de cette approche. Le cadre de la rationalit substantive reste encore un

cadre de rfrence fort en microconomie par la structuration quil apporte aux problmes tudis. Il est nanmoins possible aujourdhui de modliser les phnomnes
conomiques sans des hypothses aussi fortes sur la rationalit des agents (tout en tenant compte bien sr de lintentionnalit de leurs choix). Dans le cadre de cet ouvrage
dintroduction on se limitera souvent au cadre de la rationalit substantive.
Nous allons maintenant introduire des concepts visant prciser et faciliter la reprsentation des prfrences du consommateur.

7.3 Les courbes dindiffrence

Les courbes dindiffrences permettent une reprsentation graphique des prfrences, similaire aux isoquantes du producteur.
Soit un panier X. Considrons tous les paniers qui sont quivalents au panier X
pour le consommateur :


IX = Y R2+ | Y X
Le lieu gomtrique de IX est une courbe dindiffrence du consommateur (Figure 7.1).

F IGURE 7.1 Courbes dindiffrence

X Y, Z % X Z % Y,

Y X % T V Y % T et Y % V

Proprit : Les courbes dindiffrence correspondant des niveaux diffrents de satisfaction ne

peuvent se couper (Figure 7.2).
101

Y I = {T | T X }
Y I
= {T | T Z }

X Y, Y Z X Z

I = I

F IGURE 7.2 Intersection des courbes dindiffrence

7.4 Exemples de prfrences

Nous allons considrer cinq cas particuliers qui correspondent des relations particulires qutablit les prfrences du consommateur entre les biens.

7.4.1 Substituts parfaits

Dans ce cas, les deux biens sont parfaitement quivalents pour le consommateur.
Ce qui compte pour lui est donc la quantit totale contenue dans le panier :
Si X = (10, 10) et Y = (15, 15) ,
IX = {( x1 , x2 ) | x1 + x2 = 20} ,
IY = {( x1 , x2 ) | x1 + x2 = 30}

Nous reprsentons dans Figure 7.3, les courbes correspondant x1 + x2 = 20 et

x1 + x2 = 30.

7.4.2 Un bien indsirable

Exemple : la pollution (bien 2) quon doit consommer si lon veut consommer un bien
industriel (bien 1).
x2 > 0,

( x1 , x2 ) ( x1 + x1 , x2 + x2 )
x1 > 0
courbes dindiffrence croissantes (Figure 7.4).
102













  





F IGURE 7.3 Substituts parfaits

F IGURE 7.4 Un bien indsirable : la pollution

103

Y%X

7.4.3 Un bien neutre

Soit le bien 2, un bien qui ninfluence pas la satisfaction du consommateur. Limportant pour le consommateur est la quantit de bien 1 contenu dans chaque panier
(Figure 7.5) :
Si X = (10, 20) , Y = (15, 20) ,
IX = {( x1 , x2 ) | x1 = 10} ,
IY = {( x1 , x2 ) | x1 = 15} .

F IGURE 7.5 Le bien 2 est neutre

7.4.4 Saturation
Dans ce cas, il existe un panier ( X ) prfr tous les autres.
Plus le consommateur est proche de ce panier, plus grande est sa satisfaction. Cest
la distance par rapport X qui permet de comparer les diffrents paniers.
On appelle ce panier X le point idal ou le point de saturation (Figure 7.6).

X % Y % Z % T,
104

YV

F IGURE 7.6 Panier idal et saturation

7.4.5 Les prfrences normales

Les proprits des prfrences normales (la forme gnralement suppose en microconomie).
a) la monotonicit : le consommateur prfre toujours un panier qui contient plus de
bien un panier qui en contient moins. Tous les biens sont dsirables et aucun point de
saturation ne peut apparatre :

( x1 + , x2 ) ( x1 , x2 ) , ( x1 , x2 + ) ( x1 , x2 ) ,
( x1 + , x2 + ) ( x1 , x2 ) .
Donc, si x1 > 0,

( x1 + x1 , x2 + x2 ) ( x1 , x2 ) x2 < 0.
x1

<0
x2
les courbes dindiffrences sont dcroissantes (Figure 7.7).
b) la convexit : les paniers intermdiaires sont prfrs aux paniers extrmes.
si M N et [0, 1] ,

P = M + (1 ) N

P & M N.

Graphiquement : lensemble des paniers faiblement prfrs est convexe (Figure 7.8).
105

F IGURE 7.7 Les prfrences normales sont monotones

P = M + ( 1 ) N

F IGURE 7.8 Les prfrences normales sont convexes

106

7.5 Le taux marginal de substitution (TMS)

Cest quivalent au TMST (Figure 7.9).




F IGURE 7.9 le TMS

M N,x1 < 0,

M N x2 > 0 x1

On substitue x2 x1 .
x2
= tg ()
x1 0
x1
= |pente de la tangente|

TMS = lim

TMS = nombre dunits de bien 2 en plus pour compenser une unit de bien 1 en
moins. Cest donc la valeur relative du bien 1 par rapport au bien 2.

7.6 Variation du TMS

Pour les substituts parfaits le TMS est constants par dfinition. Pour les prfrences
convexes, le TMS est dcroissant le long de la courbe dindiffrence (Figure 7.10)

TMS ( N ) > TMS ( M )

107

F IGURE 7.10 Dcroissance du TMS

108

Chapitre 8

La fonction dutilit
La relation de prfrence donne le classements, par lindividu, des diffrents paniers, du point de vue de la satisfaction quils lui procurent. Il serait assez commode si
on pouvait attribuer un indice de satisfaction chaque panier, de manire reprsenter
parfaitement le classement tabli par le consommateur. La fonction dutilit vise justement apporter cette commodit dans la reprsentation des prfrences des consommateurs. Cette fonction doit donc attribuer une valeur plus leve un panier qui est
plus dsirable quun autre :
U : ( x1 , x2 ) 7 U ( x1 , x2 )

X, Y, X % Y U ( X ) U (Y ) ,
X, Y, X Y U ( X ) = U (Y ) .
Dans cette approche ce qui compte cest la valeur relative dun panier par rapport
un autre et non la valeur absolue de chaque panier (U ()) . On demande uniquement
la fonction dutilit de reprsenter lordre des diffrents paniers et non la satisfaction
tire de chaque panier individuel : on a une fonction dutilit ordinale.
Exemple : Si lon a A B C , les trois fonctions dutilit U, V, W reprsentent ces
mmes prfrences :

A
B
C

U
3
2
1

V
17
10
0.1

W
1
2
3

La fonction dutilit nest donc pas unique. En fait, si U est une fonction dutilit
ordinale qui reprsente les prfrences dun individu, toute transformation monotone
croissante de U reprsentera toute aussi bien ces prfrences :

U, aU + b ( a 0) , eU , ln (U ) , ...
109

8.1 Utilit cardinale

Historiquement, le concept dutilit initialement dvelopp par les marginaliste
tait bas sur la possibilit dobtenir une mesure exacte et en niveau absolu de la satisfaction de lindividu. Dans la thorie de lutilit cardinale on considre que la valeur
de la fonction dutilit pour une panier mesure la satisfaction que tire le consommateur
de ce panier. Dans ce cas si lon a
U ( X ) = 2U (Y ) ,

( avec U (Y ) > 0)

alors cela voudrait dire que le consommateur aime deux fois plus X que Y.
Tandis quavec une utilit ordinale tout ce que cela implique est :
X Y.
Naturellement il est illusoire de vouloir trouver une mesure exacte de la satisfaction
des individus. De plus cela nest pas ncessaire pour tudier les choix des consommateurs.
Nous utiliserons par la suite uniquement des fonctions dutilit ordinales.

8.2 Construire une fonction dutilit

Peut-on toujours trouver une fonction pour reprsenter les prfrences ? Oui si elles
sont normales : si elles reprsentent un minimum de cohrence.
Si elles ne sont pas transitives ( A B, B C et C A) , on ne peut trouver une
fonction pour les reprsenter car
U ( A) > U ( B) , U ( B) > U (C ) U ( A) > U (C ) et non U (C ) > U ( A) .
Soit une carte dindiffrence (Figure 8.1).
On peut simplement lui faire correspondre une fonction dutilit qui associe des
valeurs plus leves des courbes plus loignes de lorigine. Elle pourrit associer, par
exemple, chaque panier sa distance par rapport lorigine (Figure 8.2).

8.3 Exemples de fonction dutilit

A partir dune fonction dutilit U ( x1 , x2 ) il est ais de construire les courbes dindiffrences : ces dernires correspondent tous les paniers qui donnent le mme niveau
de satisfaction et donc la mme valeur dutilit :
IX = {Y | U (Y ) = U ( X ) } ou IU0 = {Y | U (Y ) = U0 }
avec U ( X ) = U0 .

110

F IGURE 8.1 Une carte dindiffrence

F IGURE 8.2 Des prfrences lutilit

111

Comme les courbes dfinies par des quations de type : f ( x, y) = z0 = Cste correspondent aux courbes de niveau de la fonction f , les courbes dindiffrences sont les
courbes de niveau de la fonction dutilit. En faisant varier U0 on obtient les courbes
dindiffrences correspondant aux diffrents niveaux de satisfaction.

8.3.1 Substituts parfaits

Dans ce cas les deux biens ont la mme valeur pour le consommateur. Ce qui compte
pour lui, cest la quantit totale de bien contenu dans chaque panier. Par consquent la
fonction dutilit
U ( x1 , x2 ) = x1 + x2
reprsente bien ces prfrences :
elle a une valeur constante le long des courbes dindiffrence (forme des paniers
qui contiennent la mme quantit totale de biens) ;
elle donne une valeur plus leve quand la quantit totale augmente (et donc
quand la satisfaction de lindividu augmente).
Les courbes dindiffrences correspondent
IU0 = {( x1 , x2 ) | x1 + x2 = U0 } .
Naturellement les fonctions suivantes reprsentent tout aussi bien ces prfrences :

V = U = x1 + x2 ,
W = U 2 = ( x1 + x2 ) 2 .
De manire gnrale, si le consommateur considre que le bien 1 a une valeur de a
et le bien 2 une valeur de b, du point de vue de leur contribution a sa satisfaction, ses
prfrences peuvent tre reprsentes par la fonction dutilit suivante :
U ( x1 , x2 ) = ax1 + bx2
et les courbes dindiffrences sont donnes par (Figure 8.3)
IU0 = {( x1 , x2 ) | ax1 + bx2 = U0 }


U0
a
= ( x1 , x2 ) | x2 =
x1
b
b
avec une pente de a/b et les ordonnes lorigine
U0
,
b
U0
x2 = 0 x1 =
.
a
x1 = 0 x2 =

Ces deux paniers sont quivalents pour lui.

112

U ( x  , x  ) = ax  + bx 
U
b

pente =

a
b



U
a

F IGURE 8.3 Substituts parfaits

8.3.2 Complments parfaits

Le consommateur doit combiner deux biens dans des proportions fixes pour pouvoir en tirer une satisfaction.
Exemple : abatjour ( x1 ) et ampoules ( x2 ). Pour tirer satisfaction de lachat dun abat
jour, le consommateur doit aussi acheter au moins une ampoule avec. Le nombre de
luminaires qui marchent effectivement est donn par :
min { x1 , x2 } = U ( x1 , x2 ) .
De manire gnrale, si les deux biens doivent tre combin dans des proportions
fixes (Figure 8.4)
x2
a
= U ( x1 , x2 ) = min { ax1 , bx2 }
x1
b

8.4 Utilit marginale

Similaire la productivit marginale, lutilit marginale mesure la variation de lutilit suite une modification infinitsimale de la quantit consomme dun bien :
x1 x1 + x1 U ( x1 , x2 ) U ( x1 + , x2 )
U
U ( x1 + , x2 ) U ( x1 , x2 )
=
= Um1,
x1
x1
U
U
lim
=
= Um1
x1
x1 0 x1
113

F IGURE 8.4 Biens complmentaires

Si x1 varie de dx1 , la variation de lutilit peut tre approxime par :
dU = Um1 dx1 .
Important : la valeur de lutilit marginale dpend de la forme particulire de la fonction dutilit utilise car cest une mesure de variation dutilit et donc cest une mesure
cardinale.
U
Exemple : Si U ( x1 , x2 ) = 2x1 + x2 , Um1 = x
= 2. Avec V = 2.U = 4x1 + 2x2 , Um1 =
1
V
x1 = 4.
Donc on ne peut utiliser lutilit marginale en tant que telle pour reprsenter les
comportements de consommation. On pourra nanmoins utiliser une autre grandeur
quon construit en utilisant les utilits marginales : le TMS.

8.5 Utilit marginale et TMS

Considrons une situation o le consommateur substitut dx2 en dx1 :
dx1 dU = Um1 dx1

+
dx2 dU = Um2 dx2
dU = Um1 dx1 + Um2 dx2 = 0

car il sagit dune substitution. Nous avons alors :

dU = 0

dx2
Um1
= TMS2,1 =
dx1
Um2
114

Le TMS ne dpend pas de la fonction dutilit retenue :

U = x1 + x2 Um1 = Um2 = 1, TMS = 1,

V = U = ( x1 + x2 )2 Um1 = Um2 = 2 ( x1 + x2 ) , TMS = 1,

2

W = eU = ex1 + x2 Um1 = Um2 = ex1 + x2 , TMS = 1.

115

116

Chapitre 9

Choix optimal de consommation et

fonctions de demande
Parmi lensemble des paniers accessibles, le consommateur va choisir celui quil
prfre.

9.1 Choix optimal

Aprs avoir introduit la reprsentation des contraintes du consommateur et celle
de ses prfrences, considrons maintenant le problme du choix du consommateur
(Figure 9.1). Il doit choisir le panier quil prfre tous les autres parmi les paniers quil
peut acheter avec son revenu :
maxx1 ,x2 U ( x1 , x2 )
S.a`. p1 x1 + p2 x2 = m

(9.1)

C B A U (C ) > U ( B) > U ( A)
mais
p1 x1C + p2 x2C > m.
Le point E est loptimum du consommateur. Il correspond lutilit la plus leve
possible (U ) quil peut atteindre tant donn son revenu.
E = ( x1 , x2 ) :
E est sur la droite de budget : p1 x1 + p2 x2 = m;
E est le point de tangence entre une courbe dindiffrence et la droite de budget.
Pour les prfrences normales ces deux conditions sont suffisantes pour dterminer
loptimum du consommateur. Si les prfrence sont normales alors loptimum doit correspondre un point de tangence entre la droite de budget et une courbe dindiffrence.
117

m
p








m
p

x

F IGURE 9.1 Choix du consommateur

La pente de la droite de budget doit alors tre gale, en valeur absolue, la pente de la
tangente la courbe dindiffrence :
E = ( x1 , x2 ) :

Um1 ( x1 , x2 )
p1


= TMS2,1=
p2
Um2 x1 , x2

E = ( x1 , x2 ) :

p x + p2 x2 = m

1 1
p1
Um1

p2
Um2

(9.2)

Ce systme de deux quations deux inconnues nous donne le panier optimal, tant
donns le vecteur de prix et le revenu du consommateur :
x1 ( p1 , p2 ; m) , x2 ( p1 , p2 ; m) .

(9.3)

Ce sont les fonctions de demande de biens du consommateur.

9.1.1 Cas pathologique I : Courbe dindiffrences non-convexes

Par exemple si la convexit nest pas vrifie alors ces deux rgles peuvent ne pas
suffire (Figure 9.2).

118

U > U

U

F IGURE 9.2 Prfrences non-convexes

9.1.2 Cas pathologique II : TMS indfini

Dans ce cas, lvaluation du TMS dpend du sens de la substitution et on ne peut
utiliser sa valeur pour dterminer le panier optimal (Figure 9.3). Cest par exemple le
cas avec les complments parfaits.

x

x

F IGURE 9.3 Quand le TMS nest pas dfini

119

9.2 Exemples
9.2.1 Substituts parfaits
Dans ce cas nous avons
U ( x1 , x2 ) = ax1 + bx2 ,
a
Um1 = a, Um2 = b TMS =
b
Le TMS es constant car le consommateur peut toujours substituer un bien lautre
dans les mmes proportions.
En ce qui concerne loptimum du consommateur nous avons trois cas possibles :
p1
a
> : la pente de la droite de budget en valeur absolue est suprieure au
(i )
p2
b
TMS. Nous avons alors
p1
p2
>
a
b
le bien 2 est relativement bon march et le consommateur ne voudra consommer que
ce bien. Loptimum est donn par
A : x1 = 0, x2 =

m
p2

p1
a
< : le bien 1 est relativement bon march et le consommateur ne voudra
p2
b
consommer que ce bien
m
B : A : x1 = , x2 = 0.
p1

(ii)

120

p1
a
= : les deux biens ont la mme valeur relative pour le consommateur et
p2
b
le consommateur est indiffrent entre tous les paniers qui sont sur sa droite de budget
(qui se confond avec la courbe dindiffrence).
Loptimum est donn par tout point C tel que

(iii)

p1 x1 + p2 x2 = m

Nous pouvons maintenant dterminer la fonction de demande de bien 1 pour tout

couple de prix ( p1 , p2 ) :

p1
a

0
quand
>

p
b

2
m
p1
a

quand
<
x1 ( p1 , p2 ) =
p1h
p2
b

p1
a

m
0, p
quand
=
1
p2
b
La demande de bien 2 est tout fait symtrique.
121

9.2.2 Courbes dindiffrence strictement convexes

Soit (Figure ??)
U ( x1 , x2 ) = x1 x2
Courbe dindiffrence pour U0 :
x1 x2 = U0 x2 =

U0
x1

ce sont des hyperboles.

Um1 = x2 , Um2 = x1 TMS =

x2
x1

Loptimum du consommateur :
x2
p
p
= 1 x2 = 1 x1

x1
p2
p2


p1
Contrainte de budget : p1 x1 + p2
x
=m
p2 1
m
2p1 x1 = m x1 =
2p1


p1
p1
m
m

x2 =
x1 =
=
p2
p2 2p1
2p2
Point de tangence : TMS =

Les fonctions de demande sont donc :

m
x1 ( p1 , p2 ; m) =
,
2p1

x

x2 ( p1 , p2 ; m) =

m
2p2

F IGURE 9.4 Optimum avec des prfrences convexes

122

9.3 Surplus du consommateur

La maximisation dutilit conduit lexpression de la fonction de demande du
consommateur sur le march. De cette demande, il nous est possible de dduire le
prix maximal que le consommateur est prt payer pour accepter acheter une unit
supplmentaire dun bien. On appelle ce prix le prix de rserve (ou de rservation).
Exemple : Perdu dans le dsert pendant une randonne, vous errez depuis 6 heures
et vous navez plus deau depuis une heure. Vous entendez le bruit de chameau dun
marchand deau et vous vous approchez de lui pour acheter de leau. Il vous demande
le prix que vous tes prt payer pour un verre deau. Vous lui donnez 50 dinars et
buvez le verre deau mais vous avez encore soif. Il vous demande nouveau combien
vous accepteriez de payer pour le second verre. Votre soif ayant t un peu combl,
vous tes prt payer un petit peu moins. Ainsi, vous achetez 4 verres deau chez lui
aux prix suivants : 1er verre : 50 dinars ; 2eme verre : 40 ; 3eme verre : 30 et 4eme verre : 20
(Figure 9.5).
p
50
40
30
20

10

F IGURE 9.5 Demande et prix de rserve

Pour les quatre premiers verres vous avez pay enfin de compte :
50 + 40 + 30 + 20 = 140 dinars
ce que vous tiez prt payer tant donne lutilit que vous avez retir de chaque
verre deau.
En continuant votre chemin que le marchand vous a indiqu, vous arrivez rapidement un Oasis o existe un march de leau. Le prix de march pour un verre deau
est de 20 dinars. Vous avez nouveau soif vous buvez votre soif jusqu ce que votre
prix de rserve devienne infrieur au prix de march. Vous achetez donc 4 verres deau
nouveau (votre prix de rserve pour le 4me verre est de 20 dinars=prix de march).
Pour ces quatre verres deaux, vous payez alors
4 20 = 80 dinars.
123

Votre gain par rapport la situation prcdente est de (Figure 9.6)

140 80 = 60 dinars.
Cest votre surplus : la diffrence entre ce que vous tiez prt payer pour les 4
verres et ce que la prsence du march a permis de payer. Pour chaque unit consomme, il faut calculer la diffrence entre le prix de rserve (lexpression montaire de
lutilit marginale de cette unit de consommation) et le prix qui a t effectivement
pay (le prix de march).

S = 30 + 20 + 10
= 60

= 140 80

50
40

4 20 = 80

30

p = 20
10

F IGURE 9.6 Demande et surplus

On peut aisment gnraliser ce raisonnement. Avec un bien parfaitement divisible,

le prix de rservation varie de manire continue et nous sommes sur la fonction de
demande. Le surplus du consommateur peut alors tre reprsente comme une surface
(Figure 9.7) :

SC i =

Z q0

0
i 1

avec p ( q) = D

p ( q) dq p0 q0

(q) (la demande inverse)

Le surplus du consommateur correspond donc la surface qui est dlimite par la

courbe de demande (qui est le lieu gomtrique des prix de rserve pour les diffrentes
units) et le prix de march auquel les diffrentes units ont effectivement t achetes.
A partir des surplus individuels, nous pouvons calculer le surplus des consommateurs qui en est la somme. On utilise alors la demande de march pour le calculer
graphiquement.
124



  


   
    

 

=   

(
(
(

( )






F IGURE 9.7 Surplus du consommateur et demande

125

126

Chapitre 10

Analyse de la demande
Dans ce chapitre, nous allons tudier la variation de ces demandes suite des variations du revenu et des prix. Cette tude sera mene grce la statique comparative : Nous
allons partir dun optimum du consommateur, modifier un paramtre (par exemple, R
) et observer comment lquilibre sest modifi et en dduire les consquences sur les
demandes.

10.1 Biens normaux et biens infrieurs

Nous allons dabord tudier les effets des variations de revenu. Nous savons quune
augmentation de revenu fait dplacer la droite de budget vers le haut.
Selon la nature des biens, deux types de situations sont possibles.

10.1.1 Biens normaux

Laugmentation du revenu conduit une augmentation de la demande de ce type
de bien : xi /R > 0. La quantit demande volue dans le mme sens que le revenu
(Figure 10.1).

10.1.2 Biens infrieurs

Dans ce cas, la variation de la demande se fait en sens inverse de la variation du
revenu : xi /R < 0 (Figure 10.2) Par consquent, il sagit des biens dont le consommateur diminue la consommation quand son niveau de vie augmente : des biens de
faible qualit auxquels existent des substituts de meilleure qualit et plus chers que
le consommateur peut acheter sil a plus de revenu. Beaucoup de biens alimentaires
entrent dans cette catgorie.

127

F IGURE 10.1 Effet du revenu : biens normaux

F IGURE 10.2 Effet du revenu : un bien infrieur

128

Pour des variations infinitsimales :

x1
x
= 1 > 0 : le bien 1 est normal,
R0 R
R
x2
x2
=
< 0 : le bien 2 est infrieur.
lim
R0 R
R
lim

10.1.3 Elasticit de la demande

Nous pouvons aussi caractriser la nature dun bien en tudiant llasticit-revenu
de sa demande.
Les lasticits dune fonction y = f ( x, z) par rapport ses arguments sont donnes
par :
y
% de variation de y
y
=
.
y,x =
x
% de variation de x
x
Pour des petites variations x 0 :
y,x =

f
x
f
z
, y,z =
.
x f ( x, z)
z f ( x, z)

Si nous avons
x1 ,R = 3,
nous pouvons en dduire quune variation de 1% de R implique une variation de 3%
de x1 (la demande de bien 1) et donc le bien 1 est normal. Si par contre, nous avons
x1 ,R = 3,
alors le bien 1 est un bien infrieur. De manire gnrale :
x
> 0,
R
x
< 0 car
< 0.
R

Biens normaux : x,R > 0 car

Biens infrieurs : x,R

10.1.4 Biens de luxe et biens de ncessit

Si la demande dun bien augmente plus que proportionnellement par rapport
laugmentation du revenu (si x,R > 1 ) alors on dit quil sagit dun bien de luxe.
Si la demande augmente mais moins que proportionnellement (si x,R > 0 et x,R <
1 ) alors on dira que cest un bien de ncessit : le consommateur doit consommer
une quantit incompressible de ce bien quelque soit son pouvoir dachat.
129

10.2 Le chemin dexpansion du revenu et la Courbe dEngel

La courbe dEngel nous donne le lieu gomtrique des quantits optimales du consommateur qui varient quand on modifie le revenu (Figure 10.3).
Si le bien 1 est un bien normal alors la courbe dEngel est croissante. Si les deux
biens sont normaux alors le chemin dexpansion du revenu (CER) est croissant.

F IGURE 10.3 CER et courbe dEngel

10.3 Exemples
10.3.1 Substituts parfaits
Exemple de fonction dutilit : u ( x1 , x2 ) = x1 + x2 , TMS = 1.
p
Nous savons que loptimum dpend de la comparaison de p12 avec le TMS = 1. De
manire gnrale, la fonction de demande du bien i est donne par :

xi

R/pi si pi < p j
R; pi , p j =
R/pi = R/p j si pi = p j

0 si pi > p j .

Pour simplifier notre exemple, prenons

p1 > p2
130

p1
> 1.
p2

Dans ce cas les fonctions de demande du consommateur seront donnes par :

x1 ( R; p1 , p2 ) = 0,
R
x2 ( R; p1 , p2 ) =
p2

car il va consacrer la totalit de son revenu au bien qui est relativement moins cher
(le bien 2). Nous avons alors (Figure 10.4) :
x2
1
1 R
1
=
x2 ,R =
=
p2 = 1 > 0.
R
p2
p2 pR
p2
2

F IGURE 10.4 Courbe dEngel pour deux substituts parfaits

10.3.2 Complments parfaits

Exemple de fonction dutilit : u ( x1 , x2 ) = min { x1 , x2 }
Pour ce type de biens, les optima correspondent ncessairement des paniers qui
contiennent juste ce quil faut des deux biens (llimination du gchis).
A loptimum, nous devons donc avoir (Figure 10.5) :
E = ( x1 , x2 ) ,
p1 x1 + p2 x2 = R,
x1 = x2

( p1 + p2 ) x1 = R
R
x1 =
= x2
p1 + p2
131

Par consquent :
x1
x
1
= 2 =
R
R
p1 + p2

x1 ,R = x2 ,R =

1
p1 + p2

R
R

= 1 > 0,

p1 + p2

si R de 1%, x1 de 1%.

F IGURE 10.5 Courbe dEngel pour deux complments parfaits

10.4 Effets des variations de prix : Biens ordinaires et biens de

Giffen
Quelle sera la variation de la demande de bien 1 si le prix de ce bien augmente
tandis que le revenu et les autres prix restent constants ? Intuitivement on sattendrait
une baisse de la demande puisque ce bien est devenu plus cher. Cest bien le rsultat
que nous aurons dans la majeure partie des cas (Figure 10.6). La majorit des biens sont
des biens ordinaires pour lesquels nous avons :
pi > 0 xi < 0
xi

< 0 : demande dcroissante.

pi
Mais nous on na pas toujours ce rsultat.
Un conomiste irlandais, Sir Robert Giffen, a observ, pendant la famine de 1850,
une augmentation de la consommation de pommes de terre par les paysans irlandais,
tandis que le prix des pommes de terre venait daugmenter (le paradoxe de Giffen).
132

F IGURE 10.6 Effets de la variation dun prix

Lexplication de ce phnomne va apparatre dans le chapitre suivant.
Mais si la demande dun bien augmente avec son prix alors on parle de bien de Giffen.

10.5 Chemin dexpansion du prix et la courbe de demande

Comme pour le revenu, nous pouvons relier par une courbe les optima qui correspondent des niveaux diffrents du prix dun bien. Nous obtenons alors le Chemin
dExpansion du Prix (CEP).
Si nous reportons ces demandes (pour le bien 1) dans le plan ( x1 , p1 ) , nous obtenons
alors lquivalent dune courbe dEngel : la courbe de demande du bien1 (Figure 10.7).

10.6 Exemples
10.6.1 Substituts parfaits
Nous connaissons la fonction de demande pour ce type de biens :

R/pi si pi < p j


xi R; pi , p j =
R/pi = R/p j si pi = p j

0 si pi > p j .

Par consquent :

xi
=
pi

R/p2i 0 si pi p j
0 sinon

La courbe de demande est donc donne dans Figure 10.8.

133

F IGURE 10.7 Chemin dexpansion du prix

F IGURE 10.8 Demande dun substitut parfait

134

Elasticit-prix de la demande :

x1 ,p1

R p

2 1 = 1 si pi p j

x p
pi R
= 1 1 =

p1
p1 x1

0 sinon

10.6.2 Complments parfaits

La demande de bien 1 est donne par (Figure 10.9) :

x1 ( R; p1 , p2 ) =

R
x
R
1 =
< 0.
p1 + p2
p1
( p1 + p2 ) 2

F IGURE 10.9 Demande dun bien complmentaire

Elasticitprix :
x1 ,p1 =

R
x1 p1
=

p1 x1
( p1 + p2 ) 2

p1
R
( p1 + p2 )

p1
p1 + p2

1 x1 ,p1 0

10.7 Substituts et complments

Nous allons maintenant dfinir prcisment les termes substituts et complments. Cela va nous permettre de mettre en vidence lexistence dune certaine substituabilit (ou de complmentarit) mme si elle nest pas parfaite.
Pour valuer la relation quont deux biens aux yeux du consommateur, nous devons
considrer llasticitprix croise de la fonction de demande dun des deux biens :
xi ,p j =

xi p j
.
p j xi

135

En effet, si lon considre la demande de bien 1, nous savons que dans le cas gnral,
cette demande dpend de R, de p1 mais aussi, de p2 .
Que pouvonsnous dire de la variation de la demande de bien 1 quand le prix du
bien 2 augmente ?
Considrons que ces deux biens sont ordinaires. Nous avons alors trois cas possibles :
x
les deux biens sont indpendants : 1 = 0 xi ,p j = 0.
p2
les deux biens sont des substituts bruts : si le bien 2 devient relativement plus
cher, sa demande diminue et le consommateur luis substitue le bien 1,
x1
> 0 xi ,p j > 0.
p2
les deux biens sont des complments bruts : la baisse de la demande du bien 2
va obliger le consommateur baisser sa demande de bien 1 aussi,
x1
< 0 xi ,p j < 0.
p2

136

Chapitre 11

Equation de Slutsky : leffet de

revenu et leffet de substitution
Limpact dune variation du prix sera dcompose en deux tapes.

11.1 Effet de substitutionEffet de Revenu (SLUTSKY)

Variation de prix et les condition doptimalit du consommateur :

( p1 , p2 ) ( x1 , x2 ) ,

p
p
= 1 < 1
( 1)
p1 < p1
p2
p2

p1 x1 + p2 x2 < p1 x1 + p2 x2 = R (2)

TMS ( x1 , x2 )

(11.1)

Effet sur la condition (11.1.1) : effet des prixrelatifs

leffet de substitution,
Effet sur la condition (11.1.2) : effet sur le pouvoir dachat
leffet de Revenu.
En consacrant tout son revenu lachat du bien 1, il pourrait acheter
x1 =
Le passage

R
R
.
>
p1
p1

 

p1 p1 ( x1 , x2 ) x1 , x2

correspond leffet total.

Dcomposition artificielle en deux effets : Dabord leffet de substitution, ensuite
leffet de revenu (SLUTSKY).
En fait nous allons raisonner en 4 tapes.

p1 p1 < p1
137

11.1.1 Effet de la variation des prix relatifs

On peut faire apparatre cette effet en neutralisant leffet de revenu :

p1 x1 + p2 x2 = R < R = p1 x1 + p2 x2
Nouvelle droite de budget (Figure 11.1) :
   
 p   p1 
p1 x1 + p2 x2 = R pente :  1  <  
p2
p2

F IGURE 11.1 Effet de la variation des prix relatifs

11.1.2 Variation compensatoire du revenu

Nous la connaissons partir de lquation (11.2) :

p1 x1 + p2 x2 = R
p1 x1 + p2 x2 = R

 

p1 p1 x1 = R R p1 x1 = R (4)


ou R = R + p1 p1 x1 < R.
| {z }
<0

( 4)

R
= x1 0
p1
138

(11.2)

(variations dans le mme sens)

Exemple :
Si le consommateur consomme 5kg de farine avec un revenu de 50 et si le kg de
farine passe de 4F 3F :
p1 x1 = (1) (5) = 5 = R R = 50 5 = 45.

11.1.3 Optimum intermdiaire (leffet de substitution)

Il correspond au revenu R . Ce nouvel optimum est caractris par :
 
E = x1 , x2 ,

p
TMS E = 1 ,
p2

( 5)

p1 x1 + p2 x2 = R

Effet de substitution (Figure 11.2) : E E

F IGURE 11.2 Effet de substitution

Ce nouvel optimum se situe ncessairement droite de E : ES se fait ncessairement
en sens inverse de la variation du prix pour le bien concern.
Exemple :
x1 ( R, p1 ) = R/5p1 , la fonction de demande dun consommateur. R = 1000 et
p1 = 20 initialement. x1 = 1000/100 = 10.
139

Soit une baisse de prix : p1 = 10F p1 = 10F

Effet total : le nouvel optimum : x1 = 1000/50 = 20 x1 = +10 = ET.
Effet de substitution : Variation compensatoire du revenu,
R = p1 x1 = (10) (10) = 100 R = 900.
x1 = 900/50 = 18 ES = x1 x1 = +8.
A quoi correspond la diffrence entre ces deux effets : ET ES = +2 ?

11.1.4 Effet de revenu

Ces deux units correspondent naturellement leffet de revenu.
Le revenu du consommateur : R + ( R R ) = R E (Figure 11.3) :
E E : Effet de Revenu.

F IGURE 11.3 Effet de revenu

Cest leffet de laugmentation du pouvoir dachat et nous savons que ce type deffets nest pas toujours positif car :
ER > 0 : bien normal,
ER < 0 : bien infrieur.
Exemple : (suite)

ER = x1 x1 = 20 18 = 2.
140

11.2 Variation totale de la demande

Leffet total dune variation de prix :


x1 = x1 p1 , R x1 ( p1 , R)

(11.3)

Cette variation peut tre dcompose :









x1 = x1 p1 , R x1 ( p1 , R) + x1 p1 , R x1 p1 , R
|{z} |
{z
}
|
{z
}
ET =

(11.4)

ER

ES

Cest lidentit de Slutsky (18801948).

De plus p1 implique ncessairement :
un ES dans
 le sens inverse que p1 ,
dans le mme sens que p1 si le bien 1 est infrieur,
un ER
dans le sens inverse de p1 si le bien 1 est normal.
Donc
bien 1
p1 < 0 normal
infrieur

ES
+
+

ER
+
-

ET
+
?

bien 1
p1 > 0 normal
infrieur

ES
-

ER
+

ET
?

avec le bien 1 infrieur :

sgn ( ET ) = sgn ( ES) si |ES| > | ER| (le rsultat habituel) ;
sgn ( ET ) = sgn ( ES) si |ER| > | ES| (les biens de Giffen).
Les biens de Giffen sont donc des biens infrieurs pour lesquels leffet de revenu est
plus fort que leffet de substitution.
Par consquent :

x1
a) le bien 1 est un bien normal,
< 0 si
b) le bien 1 est infrieur mais ER faible.
p1

La loi de la demande : Si la demande dun bien augmente quand le revenu saccrot

(sil est normal), la demande de ce bien dcrot quand son prix augmente.

11.3 Deux exemples graphiques

11.3.1 Complments parfaits
Pour les complments parfaits, nous avons (Figure 11.4) :
ES = 0 ET = ER.
141

F IGURE 11.4 Dcompoasition de Slutsky avec les biens complmentaires

11.3.2 Substituts parfaits

Si p1 > p2 , un effet nest possible que si la variation de prix est telle que
p1 > p2 p1 < p2

x1 = 0 x1 = R/p1

x2 = R/p2 x2 = 0

ER = 0 ET = ES.

Si p1 < p2 la baisse de prix naura dimpact que sur x1 (Figure 11.5) :

x1 = R/p1 x1 = R/p1 > R/p1 .

11.4 Une autre dcomposition : Leffet de substitution de Hicks

Dans lapproche de Slutsky, on garde constant le pouvoir dachat pour isoler leffet de substitution. Hicks propose disoler cet effet en gardant constant le niveau de
satisfaction du consommateur.
Soit de nouveau une baisse de prix :
p1 p1 < p1 .
142

F IGURE 11.5 Dcomposition de Slutsky avec les substituts parfaits

Le nouvel optimum est donn par (Figure 11.6) :


E = x1 , x2 ,


p
TMS x1 , x2 = 1 ,
p2
p1 x1 + p2 x2 = R

ET = x1 x1 .

F IGURE 11.6 Dcomposition la Hicks

143



E = x1 , x2 ,


U x1 , x2 = U ( x1 , x2 ) = U0 ,


p
TMS x1 , x2 = 1 ,
p2

et

partir de ce systme de deux quations, nous pouvons dterminer E = ( x1 , x2 )

ES = x1 x1 ER = x1 x1 .

11.4.1 Substituts parfaits

Soit une variation de prix (Figure 11.7)
p1 > p2 p1 < p2 .

F IGURE 11.7 Dcomposition la Hicks avec des substituts

11.4.2 Substituts bruts

Un exemple numrique :
U = 20x1 x2
p1 = 10, p2 = 5, R = 100,
p1 p1 = 5.
144

a) Loptimum initial :
E = ( x1 , x2 ) ,
TMS( E) =

x2
p
10
= 2 x2 = 2x1
= 1 =

x1
p2
5

10x1 + 5 (2x1 ) = 100 x1 = 5, x2 = 10.

E = (5, 10) U ( E) = 20.5.10 = 1000.

b) Loptimum final


E = x1 , x2 ,

p1
x2
5
=
= = 1 x2 = x1

x1
p2
5

TMS( E ) =

5x1 + 5 x1 = 100 x1 = 10, x2 = 10.


E = (10, 10) U E = 20.10.10 = 2000.

c) Loptimum intermdiaire et les deux effets

Les deux effets :

pour le bien 1

x1 , x2

E = x1 , x2

= 1000
x2 =

tel que

20x1 x2

= 1000

50
x1

p
x
50
TMS E = 2 = 2 = 1 = 1
x1
p2
x1

50
x1 = 50 x2 = = 50
50
x1 = x2 7.07.
 
E =
50, 50

ES : E E 7.07 5 = 2.07,

ER : E E 10 7.07 = 2.93
ET : E E 10 5 = 5.

145

146

Chapitre 12

Offre de travail du consommateur

Nous allons maintenant tenir compte du fait quune partie des revenus du consommateur proviennent du travail quil fournit sur le march, contre un salaire horaire.
Cela va conduire lendognisation dune partie de son revenu et faire apparatre que
la dcision de consommation va de paire avec celle concernant loffre de travail.

12.1 La contrainte budgtaire et loptimum du consommateur

Supposons maintenant quen plus des revenus nonsalariaux, M, le consommateur
reoit aussi un salaire horaire, w, pour chaque heure de travail quil choisit de fournir.
Si le consommateur travaille T heures, ses revenus deviennent :
T wT M + wT
Pour simplifier lanalyse, mettons dans un cadre un seul bien. Si la quantit consomme du bien est reprsente par C et le prix du bien par p, la contrainte de budget
devient alors :
p C = M + wT

(12.1)

o T est donc loffre de travail du consommateur. Si la dure lgale de travail est H

et L reprsente la demande de loisir du consommateur, nous devons avoir :
H = T+L L = HT

(12.2)

La contrainte de budget peut alors tre exprime en termes de consommation, de

travail et de loisir :
pC wT = M pC wT + wH = M + wH
pC + w ( H T ) = M + wH
147

pC
+
wL
= |M +
|{z}
{zwH}
|{z}
dpense
revenus
dpense
de
maximaux
de
loisir
possibles
consommation

(12.3)

w L correspond alors au cot dopportunit de L heures de loisir : le revenu salarial

que le consommateur sacrifie en choisissant de consommer L heures de loisir.
Les prfrences du consommateur sexpriment en termes de consommation et de
loisir et elles sont reprsentes par une fonction dutilit :
U (C, L) avec

U
U
> 0,
>0
C
L

(12.4)

Le problme du consommateur est donc similaire un problme de choix entre

deux biens : la consommation et le loisir.

(12.3) C =

1
w
( M + wH ) L
p
p

(12.5)

w
La pente de la contrainte de budget est . La valeur absolue de cette pente est le
p
salaire rel qui correspond au pouvoir dachat du revenu salarial : le nombre dunit du
bien quune heure de travail permet dacheter.
Le problme du consommateur devient alors :
maxC,L U (C, L)
S.. pC + wL = M + wH

(12.6)










67
4 4
8
F IGURE 12.1 Optimum du consommateur : ( L , C )
Loptimum du consommateur correspond alors la combinaison E (Figure 12.1)
148

E = (C , L ) tel que :
Um L (C , L )
w
= = salaire rel

UmC (C , L )
p
pC + wL = M + wH

(12.7)
(12.8)

12.2 Statique comparative

Nous pouvons tudier comment le choix optimal du consommateur ragit aux variations des paramtres de son problme : le revenu non-salarial et les prix.

12.2.1 Effet dune augmentation du revenu nonsalarial

Nous remarquons facilement que le loisir est un bien normal (Figure 12.2) :
M > 0 L > 0 et T < 0.
Laugmentation de M correspond un dplacement vers le haut de la contrainte de
budget du consommateur.


 
 


F IGURE 12.2 Offre de travail et augmentation du revenu non-salarial

Loptimum du consommateur va alors se dplacer dans la direction nord-est dans
ce cas et impliquer une augmentation des variables.

12.2.2 Effet dune augmentation du taux de salaire

Figure 12.3 montre que cette augmentation a deux effets :
modification du prix (le cot dopportunit) du loisir : ES < 0 et ER1 < 0;
149

   
 
 

 







        

F IGURE 12.3 Offre de travail et augmentation du salaire horaire

les revenus totaux de consommateur augmentent et donc il peut consommer autant quavant sans travailler plus et mme en travaillant moins : ER2 > 0.
ET = ES + ER1 + ER2 R 0
<0

<0

>0

Le signe final dpendra de limportance des trois effets :

L
0 si | ES + ER1 | ER2
w
L
< 0 si |ES + ER1 | > ER2
(b)
w

( a)

Dans le cas (b) loffre de travail sera croissante avec le salaire, tandis que dans le cas
( a), loffre de travail sera dcroissante. Leffet final nest donc pas dtermin a priori et
on ne peut affirmer quune augmentation de salaire va impliquer une offre de travail
plus importante.
En gnral, leffet ER2 est croissant avec w : si w est lev alors le consommateur
travaille et consomme dj considrablement et le loisir une utilit marginale lev.
Par consquent une augmentation de salaire va lui permettre daugmenter son loisir
sans pour autant diminuer ncessairement sa consommation : partir dun taux lev
loffre de travail peut par consquent devenir dcroissante avec w (Figure 12.4).
w,

12.3 Application : heures supplmentaires

Supposons que les heures travailles au de-l de T soient considres comme des
heures supplmentaires payes un salaire horaire plus important :
T [0, T ] w, ( L = H T )
H ] w > w
T ]T,
150

F IGURE 12.4 Possibilit dune dcroissance de loffre de travail

La contrainte de budget devient dans ce cas :


pC = M + wT + w w max {0, T T }


pC + wL = M + wH + w w max {0, ( H L) ( H L )}


pC + wL = M + wH + w w max {0, L L}

| pente| =

w/p si L L ( T T )
w /p si L < L ( T > T )

Soit E loptimum avec un taux de salaire unique w (sans le paiement des heures
supplmentaires). Nous savons que laugmentation de w peut avoir un effet ngatif
sur loffre de travail ( ER2 ) .Cet effet est annul ici car laugmentation de salaire ne joue
que pour le travail supplmentaire que le consommateur dciderait doffrir et non sur
lensemble des revenus salariaux.
Il ne reste que (Figure 12.5) :

ES + ER1 < 0 L < L .

Effet dun salaire plus lev ne joue que pour les heures de travail suprieures T,
sans augmenter le pouvoir dachat des heures dj travailles.

151

F IGURE 12.5 Offre de travail et heures supplmentaires

152

Chapitre 13

Choix intertemporels
Nous allons maintenant nous intresser aux choix du consommateur dans un cadre
dynamique trs simple, deux priodes : aujourdhui et demain. Cela va faire apparatre un autre arbitrage que le consommateur peut tre amen tablir : celui entre
la consommation prsente (celle daujourdhui) et la consommation future (celle de demain). Les dcisions du consommateur vont tre conditionnes par sa contrainte de
budget qui relie ncessairement ces deux priodes.

13.1 La contrainte de budget intertemporel

Soient C1 et C2 les quantits consommes aujourdhui et demain. p1 est le prix du
bien aujourdhui et p2 celui qui qui sappliquera demain. Les revenus pour les deux
priodes sont respectivement R1 et R2 (Tableau 13.1).

Revenus
Prix
Consommations

Priode 1
R1
p1
C1

Priode 2
R2
p2
C2

TABLE 13.1 Composantes de la contrainte de budget intertemporel

Sil consomme tout la premire priode :

C = R/p1 .
Sil ne consomme pas la totalit son revenu de la premire priode :
p1 C1 < R1 R1 p1 C1 = S
ou de manire gnrale
p1 C1 + S = R1 .
153

(13.1)

o S est lpargne du consommateur.

Considrons maintenant que le consommateur peut placer cette pargne dans le
systme financier, qui lui rapporte des intrts avec i, le taux dintrt dans lconomie.
Il obtiendra alors la seconde priode :
S S + i S = (1 + i ) S

(13.2)

Exemple : sil place 100e 10% pendant 1 an, il obtient :

100 + 0.1 100 = 100 + 10 = 1.1 100 = 110.
La contrainte de budget de seconde priode est donc :
p2 C2 = R2 + (1 + i) S

(13.3)

et la premire priode nous avions (quation (13.1))

p1 C1 + S = R1 .
En isolant S dans ces deux quations :
S = R1 p1 C1 =

p2 C2 R2
1+i

En partant de la relation (13.2), nous pouvons remarquer quil est quivalent pour
M
le consommateur de disposer dune somme M demain ou dune somme X =
1+i
aujourdhui car en plaant X aujourdhui dans le systme financier il aurait exactement
le montant M sa disposition demain
X=

M
1+i

On appelle alors X la valeur actualise de M : le montant quivalent aujourdhui M

dont on disposera demain. Nous pouvons alors reformuler la contrainte de budget de
lagent en termes de valeurs actualises :

p1 C1 +

p2 C2
+ }i
|1 {z

= R1 +

valeur actualise de la
consommation future

R2
+ }i
|1 {z

(13.4)

valeur actualise du
revenu futur

Ce qui nous donne la contrainte de budget intertemporel du consommateur .

Soit a, le taux dinflation anticipe par le consommateur pour la seconde priode.
Sans perte de gnralit, nous pouvons normaliser les prix :
p1 = 1,

p2 = 1 + a
154

(13.5)

p2 p1
(1 + a ) 1
=
p1
1

(13.6)

Le prix relatif actualis la priode 1 du bien 2 en termes de bien 1 est alors donn
par

p2 / ( 1 + i )
1+a
=
p1
1+i

(13.7)

De plus, nous pouvons poser

R R1 +

R2
.
1+i

(13.8)

La contrainte de budget (13.4) devient alors :

C1 +

1+a
C2 = R
1+i

(13.9)

Pour la reprsentation graphique, nous pouvons exprimer cette contrainte dans le

plan (C1 , C2 ) :
1+i
1+i
C2 =
R
C1
1+a
1+a
Dans le plan (C1 , C2 ) , la pente de cette contrainte en valeur absolue est :
1+i
= 1+r
1+a
o r est le taux dintrt rel, avec

1+i

r>0
> 1 1 + i > 1 + a i > a,
1+a

r 0 1 + i < 1 1 + i < 1 + a i < a.

1+a

(13.10)

(13.11)

Une forme simplifie est :

1 + i = (1 + a) (1 + r) i = r + a + ar r = i a ar
si ar 0,

(13.12)

r i a.

Exemple : Si un placement rapporte 10% et si le taux dinflation anticipe est de 3%, le

taux dintrt rel est de 7%.
Toutes les droites de budget passent ncessairement par




R2
0
0
E0 = C1 , C2 = ( R1 /p1 , R2 /p2 ) = R1 ,
1+a

( S = 0)

155

#
$


    
()

     !  

()

()

 











( )

 

()



"


F IGURE 13.1 Contrainte de budget intertemporel

Si le consommateur dcide de tout consommer la premire priode, nous aurons :
C2 = 0, C1 = R

(la richesse de lindividu ) .

Nous obtenons donc la reprsentation graphique de la contrainte de budget, donne

en Figure 13.1.
Nous pouvons reprsenter les possibilits dendettement et dpargne pour le consommateur, en fonction des quantits consommes la premire priode (Figure 13.2).
Epargne si p1 C1 R1 ,endettement sinon.

13.2 Optimum du consommateur

La satisfaction du consommateur provient de ses consommations des deux priodes.
Nous pouvons alors formuler le problme du consommateur de la manire habituelle :
max U (C1 , C2 )
1+a
S.a` . C1 +
C2 = R
1+i
Loptimum sera atteint au point de tangence de la courbe dindiffrence la plus leve
possible du consommateur avec sa contrainte de budget. Figure 13.3 reprsente une
situation o le consommateur est prteur loptimum.

156



    
()

 






$%&'()*
+,-.//.0.,/




!#
"




()






F IGURE 13.2 Consommation et endettement/pargne du consommateur

D
E

individu prteur
8 : 67
89; < :
9
FH
I
13
45 2

KL M PL N QL O
R
R S
T

AB

UJ
FH
G

?
@

()

=>

C
@

F IGURE 13.3 Optimum intertemporel du consommateur

157

Par ailleurs, nous pouvons aussi partir de la substitution entre les consommations
intertemporelles du consommateur et caractriser cette substitution par le concept de
taux descompte psychologique du consommateur () :
dC2
U/C1
1+
=
dC1
U/C2
dC2
=
1
dC1

TMS (C1 , C2 ) =

(13.13)

reprsente donc la quantit de bien que le consommateur demanderait en plus la

seconde priode pour accepter de baisser dune unit sa consommation de la premire
priode. Cela mesure sa prfrence pour le prsent :
> 0 si |dC2 | > |dC1 |

(13.14)

une unit de bien aujourdhui vaut plus dune unit de demain. Et donc le consommateur ne va accepter de retarder sa consommation que sil peut consommer plus demain.
Nous pouvons dfinir loptimum du consommateur avec ces nouveaux concepts (
et r) :
E = (C1 , C2 ) :
TMS (C1 , C2 ) = 1 + r

1+ = 1+r = r

et C1 +

1
C2 = R.
1+r

(13.15)
(13.16)

= r : loptimum est atteint quand la prfrence pour le prsent du consommateur

est exactement compense par la consommation future quelle obtiendra grce chaque
unit de bien pargne aujourdhui.
Pour dmontrer la ncessit de cette condition, procdons par labsurde. Supposons
quon ait r > loptimum. Dans ce cas, sil baisse sa consommation prsente de 1
unit, la consommation future augmentera de r units. Or il lui aurait suffit davoir
units en plus la seconde priode pour garder le mme niveau dutilit. Donc il
amliore sa satisfaction dans ce cas et par consquent la situation initiale (r > ) ne
peut correspondre un optimum.
A loptimum, on doit ncessairement avoir : = r (Condition 13.15).

13.3 Statique comparative

13.3.1 Taux dintrt et arbitrage consommation-pargne
Considrons maintenant leffet dune modification du taux dintrt sur loptimum
du consommateur. La variation de i a deux effets :
1+a
(a) le prix relatif =
se modifie ;
1+i
158

R2
(b) la richesse R = R1 +
se modifie.
1
+i


R2
d
= R2 2
di R1 + 1 + i
( 1+ i )
Ce qui va tre dterminant est leffet final.
Soit C1 = C1 ( R, ) , la consommation optimale de la premire priode tant donns
le prix relatif des biens et la richesse de lagent. Nous pouvons alors dcomposer leffet
de la variation de i sur la consommation optimale de la premire priode :
dC1
C1 dR
C1 d
=
+
di
R |{z}
di
|{z}
di
|{z}
|{z}
( i)>0 (ii)R0

ou, de manire symtrique :

(13.17)

( iii)>0( iv)<0

dC
dS
= 1
di
di

(13.18)

Nous observons bien sr que :

(iii) et (iv) composent leffet de prix relatif ( a) . Cet effet joue dans le sens contraire
de la variation de i .
(i) et (ii) correspondent leffet sur le revenu (b).
(i) > 0 si le bien est normal. Le signe de (ii) dpend de la nature du transfert que le
consommateur avait choisi deffectuer son optimum initial (pargne ou dette) car la
variation de i joue un rle amplificateur sur lpargne ou la dette de lagent :
d | S | (1 + i )
>0
di
Nous avons deux cas possibles :
() si lindividu tait prteur (S > 0) , dans ce cas il percevra plus dintrt la
dR
seconde priode et tout se passera comme sil disposait de plus de revenu :
>
di
dC1 ?
dS ?
R0
R 0,
0
di
di
() si lindividu tait dbiteur (S < 0) , il aura rembourser plus dintrt la
dR
seconde priode et tout se passera comme si ses revenus avaient baiss :
<
di

dC1
dS
0
<0
> 0.
di
di
Dans le cas () , leffet final est claire. Dans le cas () , plus S est faible (S < S0 ),
dC
dS
> 0. Inverseplus leffet (b) est faible et leffet ( a) pourra le dominer : 1 < 0
di
di
ment, si S est suffisamment fort (S > S0 ), nous pouvons avoir
dC1
dS
>0
< 0.
di
di
159

priode :
i

i' > i

(1)

S
S

( 2)




S (1+ i )


S (1 + i' ) > S (1 + i )

S ' (1 + i' ) = S (1 + i )

S ' < S 

C  > C

F IGURE 13.4 Effet revenu travers lpargne et lendettement

Figure 13.4 rsume leffet revenu qui a lieu travers le taux dintrt et lpargne.
Etant donnes ses prfrences, le consommateur nacceptera dpargner que si le
taux dintrt est suffisamment lev (Figure 13.5) :
i > i0 S > 0,
i = i0 S = 0,
i < i0 S < 0.

i > i S > S > 0

b>a

dS
<0
di

i > i 0 < S < S

i < i S < 0

dS
>0
di

a >b

dS
>0
di




F IGURE 13.5 Effet final du taux dintrt sur lpargne nette

160

13.3.2 Effet du taux dinflation

1+a
Si a augmente, =
augmente et la consommation future devient relativement
1+i
plus chre (Figure 13.6).



 

  

F IGURE 13.6 Effet de a sur la contrainte de budget intertemporelle
De manire similaire, la diminution de r rend lpargne moins attrayante : la consommation prsente augmente au dtriment de lpargne et de la consommation future.

161

162

Troisime partie

Equilibre des marchs

concurrentiels

163

Chapitre 14

Equilibre partiel sur un march

concurrentiel
Dans les premires parties nous avons tudi comment se dterminent les demandes
des consommateurs et les offres des firmes. Nous allons maintenant nous intresser
linteraction de ces demandes et de ces offres sur les marchs des biens. Ce chapitre
tudie la situation dun march concurrentiel en isolation du reste de lconomie. Le
chapitre suivant sintressera plus particulirement aux interactions entre les marchs
et ltablissement de lquilibre gnral de lconomie. Ces analyses seront menes dans
le cadre trs simple des marchs concurrentiels. Les prochains parties vont introduire
des formes de march dans lesquels le pouvoir stratgique des firmes va jouer un rle
important.
Nous allons commencer par la prcision de ce que nous entendons par le concept
de march concurrentiel.

14.1 Proprits dun march concurrentiel (Concurrence parfaite)

(a) Lhomognit du produit. Les biens sont parfaitement identiques.
Consquence : Chaque consommateur est prt acheter le bien chez nimporte quel
producteur.
Consquence : Aucun agent ne peut imposer son prix (de vente ou dachat) sur le
march.
(b) La libre entre.
Consquence : Des profits positifs attirent de nouvelles firmes.
(c) La transparence. Tous les agents sont parfaitement informs sur les prix auxquels
seffectuent les transactions.
Consquence : Les transactions seffectuent un prix unique : le prix de march.
Consquences conjointes de ces proprits :
Cest lensemble des comportements des agents qui dtermine le prix de march.
165

Chaque agent individuel prend ce prix comme une donne (il est price taker).
Comment se dtermine le prix de march ?
prix quantits que chaque firme veut vendre (son offre individuelle)
prix quantits que chaque consommateur veut acheter (sa demande individuelle)
offres individuelles = Offre globale
demandes individuelles = Demande globale
quilibre de march : Offre globale = Demande globale prix dquilibre.
A long terme les opportunits de profits doivent disparatre du fait de lentre de
nouvelles firmes.
Do la distinction entre lquilibre de long terme et lquilibre de court terme.

14.2 Offre et demande globales

Un march concurrentiel de n consommateurs et m firmes.

14.2.1 Demande globale

La demande individuelle du consommateur i : xi ( p) , i = 1 . . . n.
A un prix donn p, la quantit totale demande sur le march = la somme des quantits demandes par chaque consommateur :
D ( p) =

x i ( p) ,
i =1

D 0

si le bien nest pas un bien de Giffen (Figure 14.1).

Demande Totale

p*

x 1( p* )

D( p)

x1 + x2 + x3

x1 + x2

x 2( p* ) x 3 ( p * )

D( p

F IGURE 14.1 La demande totale sur le march

Les ractions de cette demande aux variations de prix sont mesures par son lasticit
prix :
p
D,p = D ( p)
0
D ( p)
si le prix augmente de 1%, la demande diminue de D,p %.
166

14.2.2 Offre globale

Pour une prix p, chaque firme offre q j ( p) , j = 1 . . . m.
Les quantits totales offertes sur la march sont alors donnes par loffre globale :
O ( p) =

q j ( p) ,

O 0

i =1

si le cot marginal est nondcroissant (Figure 14.2).

Offre individuelle
j

Offre totale

( )

Cm q

O( p )

q1 q1 + q 2

q +q +q
1

q j (p)

q1 q 2

q3

O( p )

F IGURE 14.2 Loffre totale sur le march

Si les firmes peuvent ajuster tous les facteurs de production alors loffre globale doit
tre calcule partir des offres individuelles de long terme.

14.3 quilibre de court terme

A court terme il ny a pas dentres et de sorties : le nombre de firmes est donn.
Definition 1 Sur un march concurrentiel, lquilibre sera donn par un prix de march p , des
quantits achetes par chaque consommateur xi , et les quantits vendues par chaque producteur
q j tels que :
a) au prix p , chaque consommateur maximise sa satisfaction : xi = xi ( p ) ,
b) au prix p , chaque producteur maximise son profit : q j = q j ( p ) ,
c) la somme des quantits vendues est gale la somme des quantits achetes :
n

x i =

q j .

i =1

j =1

167

En utilisant (a),(b) et (c) simultanment, nous obtenons la conditions suivante (Figure 14.3) :
p est un prix dquilibre si et seulement si :
n

x i ( p ) =
i =1

q j ( p ) D ( p ) = O ( p ) .

j =1

Equilibre
O ffr e
E x c d e n ta ir e

O ( p)

p0

E E quilibre

p*
p1

D emande
Excdentaire

D( p )

D ( p * ) = O( p * ) = Q *

F IGURE 14.3 Equilibre sur le march

Trois proprits de lquilibre sont cruciales :
i) lexistence. Est-ce que lquilibre existe (Figure 14.4) ?
O( p)

O( p )

D( p)

D( p)

Deux cas de non existence

F IGURE 14.4 Non-existence de lquilibre

ii) lunicit. Est-ce que lquilibre est unique (Figure 14.5) ?
iii) la stabilit. Le march converge-t-il vers lquilibre si lconomie part initialement
dune situation de demande ou doffre excdentaire ?
168

O( p)

D( p)
Multiplicit d ' quilibres

F IGURE 14.5 Multiplicit des quilibres

14.4 quilibre concurrentiel de long terme

14.4.1 Le Long terme technologique
A long terme les firmes peuvent ajuster les quantits de tous les facteurs de production.
Nous devons donc utiliser les fonctions doffre de long terme :
 
j
j
Cm LT q j = p O LT ( p) = q j .
Loffre globale de long terme est alors donne par
O LT ( p) =

OLT ( p) ,

m donn.

j =1

Sans la contrainte des facteurs fixes, la firme peut ragir pleinement aux variations
de prix.
A long terme, la fonction doffre a une pente plus faible qu court terme (Figure 14.6) :

14.4.2 Le long terme du point de vue de la structure de march

A long terme il y a aussi lentre de nouvelles firmes sur le march et la sortie de
celles qui narrivent plus atteindre des profits positifs.
Une remarque terminologique :
Trois
 types de terminologies quivalentes :
14.4 CT
i)
les deux ajustements pris en compte simultanment.
14.5.1 + 14.5.2) LT
(

14.4 CT
ii)
14.5.1 Moyen Terme

14.5.2 LT
169

OCT ( p)
OLT ( p )
*
pCT

E
E'

p *LT

D( p)

F IGURE 14.6 Ofrre concurrentielle de long terme

14.4 CT
14.5.1 LT
iii)

14.5.2 Trs long terme

A partir dun quilibre de court terme avec m firmes et un prix dquilibre p (Figure 14.7) :
O( p ) = D( p)

p*

( )

m'

O ( p)

( )

O j p* et j p *

j =1

( )
( )

j p * < 0, j = 1 m sortie

j *
p 0, j > m entre

m ' : nombre de firmes

F IGURE 14.7 Ajustements vers lquilibre de LT

Cest un ajustement continu : nous avons des quilibres de court terme successifs
suite la sortie et lentre de nouvelles firmes.
Et lquilibre final ?
Si ce processus sarrte pour un nombre de firmes m alors (m , p (m )) est lquilibre de long terme.
Definition 2 Un quilibre de long terme dun march concurrentiel est donn par
un prix p pour le bien,
une liste des firmes actives choisies partir de la liste de toutes les firmes potentiellement
actives,
pour chaque firme, un plan de production tel que
chaque firme maximise son profit en prenant le prix (a) comme une donne,
pour chaque firme active, ce profit maximal est nonngatif,
170

 chaque firme inactive ferait au mieux des profits nonpositifs si elle dcidait de devenir
active,
loffre totale des firmes actives, qui est la somme de leur plan de production au prix p ,
est exactement gale la demande de march ce prix.
Comment dterminer cet quilibre de long terme ?
Prenons un march o toutes les firmes ont la mme technologie reprsente par la
fonction de cot (de long terme) C (q). A cette fonction correspond la fonction de cot
moyen CM (q) .Nous pouvons calculer loutput q qui minimise les cots moyens et
nous pouvons en dduire le niveau minimum du cot moyen :
min CM (q) q CM (q ) = p
q

q,

(14.1)

p p j ( p) 0

p < p pq < q.CM (q) j ( p) < 0.

p est donc le seuil de rentabilit. Ainsi, tout prix de march p p permet la firme
datteindre des profits positifs.
Notons par On ( p) loffre totale quand il y a n firmes identiques
O n ( p) =

O j ( p) = n O j ( p) .

(14.2)

j =1

Nous pouvons reprsenter cette fonction pour les diffrents nombres de firmes sur
le march, suite lentre squentielle des firmes, si elles anticipent des profits positifs
sur ce march (Figure 14.8) :
n = 1 O 1 ( p ) p1 > p j ( p1 ) > 0

n = 2 O 2 ( p ) p2 > p j ( p2 ) > 0
n = 3 O 3 ( p ) p3 > p j ( p3 ) > 0
n = 4 O 4 ( p ) p4 < p j ( p4 ) < 0
n = 3,

p = p3 .

14.5 La courbe doffre concurrentielle de long terme

A partir du graphique prcdent nous pouvons construire la courbe doffre de long
terme qui tient compte des diffrentes firmes qui peuvent survivre sur le march (Figure 14.9).

171

O1( p )
O2 ( p)

O3 ( p)

p1
p2

[ ( p) 0]

O4 ( p)

p3
p
p4

[ ( p) < 0]
j

D( p)
q

2q

3q

4q

F IGURE 14.8 Convergence vers lquilibre de LT

O1( p )
O2 ( p)

O3 ( p)

A C

[ ( p) 0]

O4 ( p)

[ ( p) < 0]
j

F IGURE 14.9 Courbe doffre de LT

172

Cette courbe doffre est donc donne par les segments de droite

[ AB] + [CD ] + [EF ] +

qui ont une pente de plus en plus faible au fur et mesure que le nombre de firmes
actives augmente. Pour un nombre de firmes suffisamment lev, cette courbe devient
une droite horizontale au niveau de p. Lquilibre de long terme stablit alors lintersection de cette courbe doffre avec la courbe de demande.

14.6 La signification des profits nuls

p = p = min CM () implique des profits nuls pour toutes les firmes actives long
terme. Mais il ne faut pas oublier que la fonction de cot inclut la rmunration de tous
les facteurs de production et en particulier, du capital et donc de linvestissement. Cest
pour cette raison que les firmes restent sur le march mme si elles font des profits nuls.
Ds quil apparat un secteur qui permet des profits positifs, il attire les capitaux
vers lui. Par consquent, la maximisation du profit conduit lconomie une allocation
o les ressources sont affectes aux secteurs qui ont le plus de valeur pour la socit.

14.7 Le surplus collectif sur le march

A partir du surplus des consommateurs et celui de producteurs, nous pouvons dterminer le surplus social sur le march : cest le bien-tre global que lexistence dun
march apporte la socit. Cest la somme des surplus de tous les consommateurs et
de tous les producteurs.
Partons de la situations de m firmes identiques qui produisent chacune q0 . La production totale est de Q0 = m q0 et cette production sera coule au prix p0 : Q0 =
D ( p0 ) .Nous pouvons alors reprsenter les diffrents surplus pour ce niveau quelconque de production (Figure 14.10) ou pour les niveaux dquilibre p0 et Q0 (Figure 14.11).

SC = Sur f ace ( p0 BC )
S P = Sur f ace ( Ap0 CD )
SS = SC + S P .

173

p0

S S = SC + S P

O m ( p)

C
D( p)

D
Q0
Surplus hors quilibre:
O m ( p0 ) > D( p0 ) = Q0

F IGURE 14.10 Surplus social (Q quelconque)

S S = SC + S P

O m ( p)

p0

D( p)

Q0
Surplus en quilibre:
O m ( p0 ) = D( p0 ) = Q0

F IGURE 14.11 Surplus social lquilibre du march

174

Chapitre 15

Equilibre gnral dune conomie

dchange
Les conomies sont rarement formes dun march unique. Elles correspondent
un systme de marchs. Le problme de linterdpendance des dcisions des agents
sur les diffrents marchs apparat alors. La demande sur un march sera dpendante
de celle sur un autre march ou mme, de loffre sur un autre march. Lquilibre doit
alors tre atteint au niveau du systme de marchs : le dsquilibre sur un march se
rpercutera sur les autres.
Lquilibre partiel ne permet pas de tenir compte de ces interdpendances car on
raisonne ceteris paribus, comme si le fonctionnement du march quon tudie navait
pas dimpact sur lquilibre des autres, comme si les revenus des consommateurs restaient constants, leur demande restait stable et comme si loffre des firmes ne dpendait
pas de ce qui se passe sur les marchs des inputs. Ces interdpendances apparaissent
uniquement si lon sintresse lquilibre gnral du systme de marchs.
Par souci pdagogique, nous allons nous limiter un cadre simple qui correspond
au problme dchange dans une conomie deux biens, forme de deux agents. Les
marchs seront concurrentiels. Ce cadre suffira pour tablir les proprits principales
de lquilibre Walrasien (Lon Walras, 18341910).

15.1 Une conomie dchanges pures

Nous nous plaons dans une conomie o la quantit totale de biens est donne
(il ny a pas de production). Nous avons alors uniquement des consommateurs qui,
partir de leur dotations initiales de biens, procdent des changes en vue damliorer
leur bien-tre.

15.1.1 Reprsentation du processus dchange (le diagramme dEdgeworth)

Soit une conomie forme de deux consommateurs et de deux biens (Figure 15.1).
Les quantits disponibles de ces biens sont fixes et elles sont initialement rparties entre
175

les deux consommateurs (dotations initiales). Nous indexerons les consommateurs par
i = 1, 2 et les biens par h = 1, 2. La quantit hi reprsente la dotation initiale du
consommateur i en bien h. 12 reprsente, par exemple, la dotation du consommateur 2
en bien 1.

Demandes nettes

Demandes nettes

March
du bien 1
Agent 1
Dotation 1
Dotation 2
U

March
du bien 2

Agent 2
Dotation 1
Dotation 2
U

Un conomie d'changes pure

F IGURE 15.1 Une conomie dchange simple

Grce lchange, les consommateurs sont capables dadapter leur consommation

leurs gots. Ces consommations finales sont donnes par xhi . Par exemple x12 est la
consommation de bien 1 du consommateur 2 qui disposait initialement de 12 .

x 12

x 22

x 11

O'

x 12

F IGURE 15.2 Les deux cartes dindiffrence

Chaque consommateur cherche maximiser son utilit. Ses niveaux dutilit correspondants aux diffrents paniers de bien sont reprsents par sa carte dindiffrence.
176

Respectivement, les cartes dindiffrence du consommateur i = 1 (O) et i = 2 (O ) sont

donnes par les deux graphiques de Figure 15.2). Pour obtenir la bote dEdgeworth,
nous combinons ces deux graphiques de manire obtenir un double systme daxes
dans le mme graphique. Nous obtenons alors la bote dEdgeworth dont la taille est
donne par les quantits disponibles des deux biens (Figures 15.3 et 15.4).
1 = 11 + 12
2 = 21 + 22
x12

O'

x12

O'

x12
x22

x22

x11

x22

O'

x12

F IGURE 15.3 Construction de la bote dEdgeworth

Dans Figure 15.4, le point

A correspond une distribution possible des dotations
initiales. Dans ce cas 11 , 21 reprsente le panier de biens que le consommateur i = 1
peut consommer sil ne participe pas lchange
(sa consommation en autarcie). Ce


2
2
point correspond aussi au panier 1 , 2 pour le consommateur i = 2. La situation
initiale correspond donc aux niveaux de satisfaction


U i 1i , 2i , i = 1, 2

Lchange permet aux consommateurs datteindre nimporte quel point dans la

bote dEdgeworth. Mais un consommateur ne participera cet change que si et seulement si cela amliore son bien-tre par rapport la situation initiale (si et seulement
si cela correspond une courbe dindiffrence plus leve par rapport au point initial.
Soit A cette dotation initiale. Nous reprsentons dans Figure 15.5 la situation des deux
consommateurs.
177

x12

2
1

12

O'

22
A

12
12

22

U1

11

1
1

12

x11
x22

Le diagramme d'Edgeworth
F IGURE 15.4 La bote dEdgeworth

x12

2
1

1
2

12

O'


22

x11

1
1

 
    


x22

F IGURE 15.5 Une situation dchange

178

Dans Figure 15.5, partir du point A, le consommateur 1 est prt obtenir le panier
D mais le consommateur 2 nacceptera pas un tel change car sa satisfaction serait plus
faible (il sapproche de O ). La situation inverse sobserve pour le panier F. Par contre,
les deux consommateurs seraient prts changer en vue datteindre le panier B. Le
consommateur 1 reoit dans ce cas du bien 1 en change du bien 2. La zone grise qui
est comprise entre les deux courbes dindiffrence reprsente donc la rgion davantage
mutuel qui contient les paniers qui amliorent la situation des deux consommateurs par
rapport leurs dotations initiales. Tant quune telle rgion existe entre les deux courbes
dindiffrence, les agents peuvent changer de manire bnfique pour les deux (les
points de cette rgion Paretodominent la dotation initiale).
Ces possibilits dchanges mutuellement bnfiques disparaissent quand les deux
courbes dindiffrence deviennent tangentes. Le point E correspond un tel point : la
rgion davantage mutuel est vide dans ce cas. tant donnes les cartes dindiffrence
des deux consommateurs, nous avons tout un ensemble de points qui correspondent
ce type de situation. Le lieu gomtrique de ces points sappelle la courbe de contrat (la
courbe CC , Figure 15.6).

x12

2
1

12

O
 '

22

12

x11

1
1

  

  



x22

F IGURE 15.6 La courbe de contrat

A partir dun point de la courbe de contrat, il nest pas possible damliorer la situation dun consommateur sans dtriorer celle de lautre. Cette courbe reprsente donc
toutes les allocations qui sont des optima de Pareto.
Dfinition 1 Une allocation est un optimum de Pareto sil nest pas possible damliorer la
situation dun individu sans dtriorer celle dau moins un autre individu.
Si la dotation initiale nappartient pas la courbe de contrat, il est possible damliorer la situation de chacun des agents en modifiant les quantits de biens dont dispose
179

celui-ci. Une manire deffectuer ces changes est bien sr le troc. Mais les marchs
tant des lieux dchange par excellence, nous devons nous demander sils peuvent
conduire une allocation avantageuse des richesses. Pour cela nous devons introduire
un systme de marchs et des prix correspondant ces marchs. Nous allons considrer
des marchs concurrentiels.

15.1.2 quilibre des marchs

Supposons quil existe des marchs pour ces biens et que le prix du bien h = 1, 2
soit reprsent par ph .
La valeur de la dotation initiale du consommateur i est alors donne par Ri =
p1 1i + p2 2i . Le panier que le consommateur peut acheter est alors contraint par cette
richesse initiale. Cela nous donne sa contrainte de budget
p1 x1i + p2 x2i = p1 1i + p2 2i ,

i = 1, 2

(15.1)

Cette contrainte est orthogonale au vecteur de prix p = ( p1 , p2 ) dont la pente est

q = p2 /p1
p
p
1 2 = 1.
p2
p1
On peut aussi crire cette contrainte sous la forme




p1 x1i 1i + p2 x2i 2i = 0,

i = 1, 2

Nous exprimons alors la contrainte de budget sur la base de la demande nette du

consommateur sur le
march de chaque bien h : xhi hi . Si elle est positive, il sagit
dun achat xhi > hi et si elle est ngative, il sagit dune vente.
Reprsentons alors le choix du consommateur
1 partir du point A. Sa contrainte


de budget passe par le point A = 11 , 21 et sa pente est gale p1 /p2 (Figure 15.7) :
x21 =

Ri
p
1 x11 .
p2
p2

Nous avons un problme similaire pour le consommateur 2. tudions simultanment ces deux problmes grce la bote dEdgeworth et cela pour une vecteur donn
de prix p = ( p1 , p2 ) (Figure 15.8). Nous reprsenterons ce vecteur par la pente q =
p2 /p1 . A ce vecteur de prix correspond une droite de budget D.
Le consommateur 1 maximise donc sa satisfaction au point F. Il voudrait donc
vendre du bien 2 pour acheter du bien 1. Le consommateur 2 maximise sa satisfaction au point H. Il voudrait vendre du bien 1 et acheter du bien 2. Est-ce que le prix p
correspond lquilibre des deux marchs ?
180

x12
.

12

x12

x11

1
1

11

L'optimum du consommateur 1

F IGURE 15.7 La contrainte de budget du consommateur 1

x12

2
1



O'






x11

x22
F IGURE 15.8 Maximisation dutilit

181

Sur le march du bien 1 nous avons :

O1 = 12 x12 < x11 11 = D1
donc une demande excdentaire. Sur le march du bien 2 :
O2 = 21 x21 > x22 22 = D2
donc une offre excdentaire.
Par consquent, le vecteur de prix p ne peut conduire lquilibre de ce systme de
march. Lquilibre gnral de ce systme de march doit donc possder deux proprits.
Dfinition 2 Lquilibre gnral dune conomie dchanges pure est une allocation des biens
tel que
Chaque consommateur maximise sa satisfaction ;
Les marchs sont solds (Oh = Dh ) .
tant donn que les consommateurs font face au mme vecteur de prix, leur optimum simultan correspond la mme pente de la tangente leur courbe dindiffrence :
p1
= TMS2 .
(15.2)
TMS1 =
p2
La valorisation subjective de chaque consommateur pour les deux biens concide donc
grce la coordination par le prix de march. Cette premire proprit est donc obtenue
dans notre exemple. Cest la seconde qui nest pas vrifie : nous avons une demande
excdentaire de bien 1 et une offre excdentaire de bien 2 avec le vecteur de prix p.

x12

x12

O'








F IGURE 15.9 Equilibre gnral

182

x11

Sil sagit de biens normaux, lquilibre doit donc tre atteint pour un prix plus lev
pour le bien 1 et un prix plus faible pour le bien 2. Soit le vecteur de prix p = ( p1 , p2 ) ,
avec q = p2 /p1 < q (Figure 15.9). Ce vecteur de prix correspond en fait lquilibre
simultan des deux marchs. Nous observons maintenant clairement que loffre et la
demande de chaque bien sont gales. Le vecteur de prix p est le prix dquilibre (gnral) de notre systme de march.
Remarque 1 Lquilibre doit tre simultanment atteint sur tous les marchs. Sinon, le dsquilibre (une offre excdentaire, par exemple) sur un march va se traduire par un dsquilibre
(une demande excdentaire) sur au moins un autre march.
Remarque 2 Ce qui dtermine lquilibre est le rapport des prix q et non le vecteur de prix
p. En effet, si p = ( p1 , p2 ) est un vecteur de prix dquilibre, le vecteur p est aussi un
vecteur dquilibre. En effet p2 /p1 = p2 /p1 . Ce sont donc les prix relatifs qui dterminent
lquilibre et non les prix absolus.

15.1.3 quilibre et optimum social

Lallocation dquilibre appartient la rgion davantage mutuel et la courbe de contrat.
La premire proprit est vidente dans la mesure o les agents ont toujours la possibilit de consommer leurs dotations initiales, sans effectuer dchanges. La seconde proprit implique que lquilibre est ncessairement un optimum de Pareto : lquilibre
gnral les possibilits dchanges mutuellement avantageuses sont puises. Cette
proprit sappelle le premier thorme du bien-tre : tout quilibre concurrentiel est
un optimum de Pareto.
Le second thorme de bien-tre implique la proprit inverse : tout optimum de
Pareto peut tre dcentralis par un systme de marchs concurrentiels par ltablissement du prix dquilibre correspondant. Tout point de la courbe de contrat peut tre
atteint par un systme de marchs concurrentiels si lon annonce les prix adquats qui
conduisent la maximisation dutilit par les agents et cela, en soldant les marchs.
Ces deux thormes sont la source de lattrait des marchs concurrentiels pour la
thorie conomique.

15.2 Un exemple
Prenons une conomie deux agents i = 1, 2. U i reprsente la fonction dutilit de
i.
11

U 1 = x11 x21 , U 2 = x12 x22

= 2, 21 = 2, 12 = 2, 22 = 1
1 = 4, 2 = 3.

Nous avons donc, en labsence dchange

U 1 = 2 2 = 4,

U 2 = 2 1 = 2.

183

La courbe de contrats
Sur la courbe de contrats, les courbes dindiffrence des deux agents ont la mme
tangente
TMS1 =

Um11
Um21
x21
x22
=
=
= TMS2
=
x12
Um22
Um12
x11

(15.3)

Par ailleurs, toute allocation correspond une rpartition des quantits disponibles :
x11 + x12 = 1
x21 + x22 = 2

(15.4)

On peut donc crire lquation (15.3)

x21
2 x21
=
x11
1 x11
Ce qui nous donne, aprs dveloppement et simplification, lquation de la courbe de
contrat :
x11

2 1
4
= 1 x21 =
x = x11
(15.5)
2
1 1
3
x21
Ce qui constitue une droite de pente 2 /1 et donc correspond la diagonale de la
bote dEdgeworth (Figure 15.10).

x12

O'

2
La courbe de contrat

x11
x22

F IGURE 15.10 Courbe de contrat

De manire symtrique, nous avons pour le consommateur 2
x12

3
= 2 x22 = 1 x12 = x12
2
1
2
4
x2
184



Nous pouvons reprsenter cette courbe de contrat dans lespace des utilits U 1 , U 2 .
A partir de lquation prcdente, nous obtenons
r
3 2
3 2
2
4 2
2
2
2
x2 = x1 U =
(15.6)
x1 x1 =
U
4
4
3

De la mme manire

x21

3
3  1 2
= x11 U 1 =
x
x11 =
4
4 1

4 1
U
3

(15.7)

En combinant les quations (15.6), (15.7) et (15.4) , nous obtenons

r
r
4 1
4 2
1
2
x1 + x1 = 1 = 4 =
U +
U
3
3
Ce qui nous donne


2
U2 = 2 3 U1

U2

2
0

A
4

U1

F IGURE 15.11 Relation entre les utilits des deux consommateurs

Cela dmontre bien une relation dcroissante entre les deux utilits (Figure 15.10).
Cette courbe est le lieu gomtrique de tous les optima de Pareto dans lespace des
utilits. Tous les points de la bote dEdgeworth qui ne sont pas sur la courbe de contrat
se trouvent sous la frontire dessine par cette courbe. Cest le cas de notre dotation
initiale A.
Prix dquilibre
Normalisons les prix en posant p1 = 1, p2 = q.
Lquilibre correspond la maximisation dutilit par les deux consommateurs et
lgalit entre loffre et la demande. Le programme du consommateur i est
max U i
S. x1i + qx2i = 1i + q2i
185

La condition doptimalit implique

TMSi =

x1i
x2i
1
i
=

x
=
2
q
q
x1i

La contrainte de budget devient alors

x1i + q

x1i
= 11 + q21
q

11 + q21
2
1
+ q21
x2i = 1
2q
x1i =

Ce qui nous donne pour le bien 1

x11 = 1 + q, x12 = 1 + q/2
Or nous devons avoir

3
x11 + x12 = 2 + q = 1 = 4
2
Cette condition nous donne donc
4
q = .
3

Les prix dquilibre sont donc p1 = 1 et p2 = 4/3. A cet quilibre nous avons
7
> 11 ,
3
5
x12 = < 12 ,
3
x11 =

7
49
< 21 , U 1 =
4
12
5
25
x22 = > 22 , U 2 =
4
12
x21 =

Le consommateur 1 obtient donc plus de bien 1 que sa dotation initiale en cdant du

bien 2 au profit du consommateur 2. Et nous pouvons vrifier que cette allocation est
un optimum de Pareto

2 3

49
12

!2

186

25
= U2.
12

Quatrime partie

Pouvoir de march et interactions

stratgiques

187

Chapitre 16

Le monopole
La concurrence parfaite correspond des proprits trs intressantes en ce qui
concerne lefficacit de lallocation des ressources dans lconomie. Mais elle est bien
rare dans les conomies relles. Les firmes possdent souvent un pouvoir considrable
sur leur march. Elles mobilisent dailleurs beaucoup dnergie pour lacqurir. Le cas
extrme de pouvoir de march correspond celui dune industrie domine par une
seule firme : il sagit alors dun monopole 1 .
Exemples : Les transports ferroviaires dans votre rgion (SNCF) ;le mtro dans votre
ville ; les communications tlphoniques locales (France Tlcom) ; fourniture du gaz
aux particuliers dans votre ville (ouvert la concurrence maintenant mais monopole
de fait encore) ; mais aussi, les processeurs Core2Duo (Intel), laspartam (initialement
Seagram, Monsanto ensuite), etc.
Les situations intermdiaires (la domination du march par un petit nombre de
firmes) sont plus courantes et le chapitre suivant leur sera consacr.

16.1 Monopole et Concurrence

La concurrence parfaite correspond la prsence dune multitude de firmes. Le
monopole correspond la situation contraire dun fournisseur unique. Dans ce cas, la
firme est faiseur de prix car elle possde un pouvoir de march, tant donne que la
totalit de la demande doit sadresser elle. Si dautres firmes sont prtes entrer sur
ce march ds quil apparat des opportunits fortes pour faire des profits, cette entre
potentielle peut discipliner le comportement du monopole et lobliger ne pas exploiter
pleinement son pouvoir de march.

16.2 Sources dune situation de monopole

Quatre causes possibles :
1. Le march o il y a un seul acheteur correspond aussi une situation extrme de pouvoir de march.
On parle alors de monopsone.

189

a) Monopole naturel (source : technologie)

La technologie est telle que les cots de production de lindustrie sont plus faibles
quand il y a un seul producteur.
Exemple : lexistence des conomies dchelle impliquant des cots moyens dcroissants
(Figure 16.1).

Production totale : Q0
Production par une firme :
Produisant : Q0
Avec les co
uts unitaires
:

Q0
CM (Q0 ) CM
2

CM

Q0
2

CM (Q0 )

CMLT

Q0
2

Q0

F IGURE 16.1 Cots et monopole naturel

Si une seule firme produit Q0 , ses cots sont donns par
Q0 CM LT ( Q0 ) = Sur f ace (OCM ( Q0 ) EQ0 ) .
Si deux firmes produisent ensemble Q0 (chacune produisant Q0 /2 ), le cot total de
production est :
 
 
 
Q0
Q0
Q0
2
CM LT
= Q0 CM LT
2
2
2
= Sur f ace (OCM ( Q0 /2) EQ0 )

> Sur f ace (OCM ( Q0 ) EQ0 )

du fait des conomies dchelle. Donc quand il existe des indivisibilits (comme les
cots fixes), la production par une seule firme est plus avantageuse pour la socit en
termes de cots de production (minimisation des cots de lindustrie).
Exemple : Industries rseaux comme les transports publics, tlcommunications ; industries lourdes comme lnergie.
190

b) Contrle dune ressource rare ou dun brevet de fabrication

Dans ce cas, la firme est capable de contrler laccs cette ressource rare ou cette
technologie et exclure ses concurrents de ces accs, de manire conserver le monopole
de la production finale qui ncessite ces ressources.
Exemple : Brevets en cascade dIntel, le contrle des ressources en Nickel ou en uranium.
c) Monopole Institutionnel (ou public)
Cest la source historique de reconnaissance des situations de monopole : il sagissait lorigine dun privilge accord par le souverain (le monopole du sel, par exemple).
Le Statute of monopolies anglaise instauraient ce type de monopole. Nous pouvons considrer par exemple, les droits exclusifs accords certaines professions dans ce cadre
(les notaires, par exemple, ou les taxis parisiens). Par la suite, le privilge politique a
t remplac par des ncessit conomiques, notamment du type que nous avons voqu dans le cas (a), de sorte que le production a t assur par des monopoles publics
ou des rgies dans certains secteurs : nergie, rseaux, etc.
d) Comportements stratgiques prdateurs
Cest la source la plus commune de monopoles dans la mesure o elle correspond
aux stratgies actives des firmes en vue dvincer les concurrents du march (Microsoft est souvent cit ces dernires annes pour ce type de pratiques, sans en avoir lexclusivit bien sr). Ce type de stratgie peut mobiliser des comportements agressifs
comme la guerre de prix (on baisse les prix jusqu ce que les concurrents ne puissent
plus suivre et soient obligs de quitter le march), mais aussi des stratgies bases aux
autres sources que nous avons dj voques, comme le contrle dune ressources rares
ou dun brevet.
Ces diffrentes sources conduisent en gnral une structure de march o toute la
demande se trouve oblige de sadresser une firme unique, qui a toute latitude pour
en tirer le profit le plus lev.

16.3 quilibre du monopole

Toute la demande sadresse au monopole qui va alors tenir compte de cette fonction
de demande dans la maximisation de profit.

16.3.1 Fonction de demande et recettes du monopole

Soit Q = D ( p) : la fonction de demande de march. On peut alors en dduire la
fonction de demande inverse qui donne le prix auquel les diffrentes quantits peuvent
tre vendues sur le march.
p = p ( Q ) = D 1 ( Q )
(16.1)
Si le monopole vend la quantit Q au prix p ( Q) , les recettes totales du monopole
sont donnes par :
RT ( Q) = p ( Q) Q
(16.2)
191

La fonction de recette marginale nous donne la variation de ces recettes avec les
quantits :
dRT ( Q)
d ( p ( Q) Q)
dp ( Q)
Q + p ( Q)
=
=
dQ
dQ
dQ
Rm ( Q) = p ( Q) + Q p ( Q) p ( Q)
| {z }
Rm ( Q) =

(16.3)

Les recettes moyennes du monopole correspondent la demande inverse :

RM ( Q) =

RT ( Q)
p ( Q) Q
=
= p ( Q) .
Q
Q

(16.4)

Nous avons donc :

Rm ( Q) p ( Q) = RM ( Q) .

Si la demande est dcroissante (le cas des bien normaux), la recette marginale est
toujours infrieure la recette moyenne : chaque unit supplmentaire rapporte moins
que les units dj produites ; elle implique une baisse de prix.
Pour une firme concurrentielle le prix de march est donn ( p () = 0) et donc :
RT ( Q) = pQ Rm ( Q) = p = RM ( Q) .

16.3.2 quilibre du monopole

Le monopole maximise le profit en jouant sur le prix et les quantits. Son profit est
donn par :
( Q) = RT ( Q) CT ( Q) .
et la maximisation de profit implique (Figure 16.2) :

d ( Q)
dRT ( Q) dCT ( Q)
=

=0
dQ
dQ
dQ
Rm ( Q) Cm ( Q) = 0

Rm ( Qm ) = Cm ( Qm ) .

Rm ( Qm ) = Cm (Qm )
m

p = p (Q )

(16.5)

( point M )
( point A)

Lquilibre de monopole correspond donc ( Q = Qm ) :

Rm ( Q) = p ( Q) + Q p ( Q) = Cm (Q)

p ( Q) Cm ( Q) = Q p ( Q)


p ( Q) Cm ( Q)
Q

= p ( Q )
=  p,Q ( Qm ) .
p ( Q)
p ( Q)
192

(16.6)

CM, Cm, p
m + F

pm

Cm(Q)

RM (Q) = p(Q)
Rm(Q) < RM (Q)
Q

Qm

F IGURE 16.2 Equilibre du monopole

193

Nous savons depuis Alfred Marshall que

p ( Q) = D 1 ( Q) p,Q =

1
Q,p

1
,
( Q)

p
QD

(16.7)

o Q,p : llasticitprix de la demande.

Par consquent, lquilibre de monopole implique :
pm Cm (Qm )
1
=
> 0.
m
p
Q,p

(16.8)

Si cette lasticit est faible en valeur absolue (donc si la demande est lastique car
dans ce cas, la demande est capable dabsorber le choc de cette augmentation de
prix), le monopole peut continuer vendre les mmes quantits en augmentant
son prix car les consommateurs sont captifs et la baisse de la demande est faible :
son pouvoir de march est fort et sa marge relative


p Cm
p
est leve.
Si Q,p (si la demande est inlastique car dans ce cas, le choc de laugmentation du prix casse la demande qui sadresse la firme), une hausse de
prix implique une baisse trs forte de la demande et le pouvoir de march du
monopole est nul. Dans ce cas son prix tend vers le prix concurrentiel (Cm (Q)) .

16.4 Un exemple : la demande linaire

Soit la fonction de demande :
Q = D ( p) = A p

p ( Q) = A Q,

A>0

Nous avons
RT ( Q) = p ( Q) Q = ( A Q) Q

Rm ( Q) = A 2Q

RM ( Q) = p ( Q) .

Soit la fonction de cot de court terme de la firme :

C ( Q) = cQ Cm ( Q) = c
Le profit est donn par :
( Q) = ( A Q) Q cQ
194

La maximisation de profit implique :

d
( Qm ) = 0 Rm ( Qm ) = Cm ( Qm )
dQ
A 2Q c = 0
Ac
.
Qm =
2
A+c
pm = p ( Q m ) =
,
2


Ac 2
m
m
= (Q ) =
.
2

16.5 Inefficacit du monopole

Dans la section suivante nous allons comparer les pertes des consommateurs et
les gains du producteur pour valuer limpact du monopole sur le bientre social.
En attendant, nous pouvons dj montrer que ce nest pas un optimum de Pareto (Figure 16.3).
Cm

CM
F

RM
Rm
q

F IGURE 16.3 Equilibre du monopole et optimalit Partienne

Sil pouvait appliquer des prix diffrencis partir de E, le monopole pourrait atteindre le point F en vendant une quantit supplmentaire un prix lgrement infrieur pm mais suprieur son Cm. Dans ce cas il augmenterait son profit sans baisser
le surplus des consommateurs.
Le point E nest donc un optimum de Pareto.

16.6 Charge morte du monopole

Nous allons tudier la variation du surplus social quand on passe dune situation
de concurrence vers une situation de monopole.
195

Nous avons vu que lquilibre de monopole implique :

Cm ( Qm ) = Rm ( Qm ) = p ( Qm ) + Qm p ( Qm ) < p ( Qm ) .
Par consquent, lquilibre de monopole, le prix est suprieur au cot marginal
(Figure 16.4).
Si lon avait une firme concurrentielle, elle aurait produit la quantit qui galise
le cot marginal au prix. Par consquent, si notre monopole imitait le comportement
concurrentiel, on aurait eu :

or on a

Qc

tel que

Cm ( Qc ) = RM ( Qc ) = p ( Qc )

Qm

tel que

Cm ( Qm ) = Rm ( Qc ) < p ( Qm ) .

Avec Cm () croissant et p () dcroissant cela est quivalent

Qm < Qc
m

et

p >p.
Pour les consommateurs, le monopole correspond une perte de bien-tre car ils
achtent moins et ils paient plus cher chaque unit achete.
Pour le producteur, il sagit dune situation plus dsirable que la concurrence parfaite car son profit est le plus lev possible.
Reprsentons le surplus social avec la solution concurrentielle : Cm ( Qc ) = RM ( Qc ) =
p ( Qc ) (Figure 16.5).
Le bien-tre social lquilibre du monopole est donn dans Figure 16.6 et la comparaison avec Figure 16.5, fait apparatre la charge morte du monopole (Figure 16.7)
La perte de bien-tre social correspond la surface MEC qui faisait partie du surplus social sous la concurrence : Cest la charge morte du monopole. Ce rsultat est la
justification de beaucoup de lois antitrust aux tats-Unis et en Europe.

16.7 Monopole naturel

Le rsultat prcdent suggre que si lon impose un monopole la tarification au
cot marginal, on atteindra loptimum de Pareto correspondant la situation concurrentielle. Sil est priv, le monopole ne peut accepter cette situation que si elle nimplique pas des pertes pour lui (quilibre budgtaire). Or la tarification au cot marginal
peut impliquer des profits ngatifs (Figure 16.8).

196

CM, Cm, p
Cm(Q)

pm
pC

C > 0, p < 0 :
Qm < QC
pm > p C

RM (Q) = p(Q)

Rm(Q) < RM (Q)

Q
Qm

QC

F IGURE 16.4 Solution concurrentielle et solution du monopole

197

CM, Cm, p
Cm(Q)

SC C +SP C = SS C

pm
pC

RM (Q) = p(Q)

Rm(Q) < RM (Q)

Qm

QC

F IGURE 16.5 Solution concurrentielle et bien-tre social

198

CM, Cm, p

SC M +SP M = SS M

Cm(Q)

E
pm
pC

RM (Q) = p(Q)

Rm(Q) < RM (Q)

Qm

QC

F IGURE 16.6 Solution du monopole et bien-tre social

199

CM, Cm, p

SC M +SP M = SS M

Cm(Q)

E
pm
C
pC

Charge morte

RM (Q) = p(Q)

Rm(Q) < RM (Q)

Qm

QC

F IGURE 16.7 Charge morte du monopole

200

p(QB ) = CM (QB ) (QC ) = 0

Cm

CM

pB

pC

Cm(QC ) = p(QC )
CM (QC ) > p(QC ) (QC ) < 0

D(p)

QB QC

F IGURE 16.8 Tarification Ramsey-Boiteux

Dans ce cas, la tarification qui sapproche le plus de la concurrence tout en respectant la contrainte de budget de la firme correspond au point B (cest un second best).
Cette tarification au cot moyen ( p = CM ) correspond aux prix de RamseyBoiteux :
cest la situation la meilleure quon peut atteindre avec un monopole naturel priv.
Les pouvoirs publics qui veulent imposer ce type de tarification doivent possder une
bonne information sur les cots de la firme pour pouvoir vrifier le respect de cette
rgle. Ce problme apparat ds que lon confie des activits demandant une infrastructure lourde (le gaz, le tlphone,...) des firmes prives.
Si ltat possde la firme, nous avons un monopole public. Dans ce cas, on peut
appliquer la tarification au cot marginal en finanant les dficits par des subventions
provenant dautres recettes de lEtat (recettes fiscales,...). On peut alors atteindre loptimum de Pareto sur ce march. Par consquent, des profits ngatifs pour les firmes
publiques ne sont pas un signe dinefficacit en euxmmes ; il faut considrer aussi
lamlioration du bientre social qui peut en rsulter.

16.8 Discrimination par les prix

La perte defficacit du monopole vient du fait quen tenant compte de la raction
de la demande, le monopole est amen produire moins que le march concurrentiel.
Si le monopole augmente son offre par rapport sa quantit optimale, il anticipe que
cela va impliquer une baisse de prix pour lensemble de sa production. Ce qui rduit
bien sr le profit total.
Or cela est une situation inefficace puisquil reste des consommateurs qui sont prts
201

 obtenir le bien en payant un prix suprieur aux cots du monopole. Ce dernier pourrait donc augmenter son profit en vendant seulement les quantits supplmentaires
un prix infrieur son prix optimal. Dans ce cas il appliquerait diffrents prix pour
diffrents consommateurs.
Cela sappelle la discrimination par les prix car avec une telle possibilit le monopole
a la capacit de tirer pleinement parti de la diversit des consommateurs en proposant,
dans la cas extrme, un prix diffrent pour chaque consommateur : le prix le plus
lev pour le consommateur qui dsire le plus ce bien, par exemple. Il discrimine donc
entre les consommateur selon leur prix de rserve pour le bien et cela, en utilisant le
mcanisme de prix. Dans ce cas extrme, le monopole peut mme sapproprier tout
le surplus des consommateurs. Paradoxalement
cette situation, qui est le pire possible


pour les consommateurs SC = 0 , est un optimum de Pareto puisque la charge morte
disparat car elle est maintenant intgre au profit de la firme.

16.9 Innovations et monopole

Linnovation est la dcouverte et lintgration des nouveauts dans les activits de
lentreprise. Elle peut correspondre de nouveaux procds de production et de commercialisation, une nouvelle organisation ou un nouveau produit. Dans les premiers
cas, on parle dinnovation de procd et dans le dernier cas, dinnovation de produit.
En vue de dvelopper cette innovation, les firmes investissent en Recherche et Dveloppement (R&D). Dans les pays dvelopps, on peut caractriser les industries par
le ratio de leurs dpenses en R&D leur chiffre daffaire. Larospatiale (23%) , le bureautique et linformatique (18%) et la pharmacie (9%) sont des industries avec un ratio
lev de R&D. Lalimentation, raffinerie, imprimerie et textile sont des industries avec
un ratio infrieure 1%.
Sintresser linnovation revient entrer dans la bote noire qui caractrise la firme
et sa technologie dans lanalyse micro-conomique de base.
La dcouverte dune nouvelle technologie plus efficace et sa protection de limitation par les concurrents (par exemple grce un brevet) peut donner la firme innovatrice un avantage concurrentiel remarquable. Dans le cas dune innovation majeure,
cela peut mme permettre la firme dobtenir le monopole de son industrie. Mais cela
ne dpend pas uniquement des considrations techniques. Le contexte institutionnel et
les relations verticales jouent aussi un rle considrable dans la dtermination de limpact dune innovation sur la structure industrielle (exemple Microsoft avec Windows).

16.10 La concurrence monopolistique

Le march concurrentiel et le monopole ordinaire supposent un produit homogne.
Or il existe plusieurs varits pour chaque bien dans les conomies modernes.
Exemple : La gamme des couleurs pour chaque modle dautomobile ou la celle des
crales pour le petit-djeuner sont extrmement larges.
202

Ces modles sont donc assez mal adapts pour lanalyse de ces industries.
Ds 1933 Chamberlin a introduit un premier modle qui tend le modle de concurrence parfaite en vue de tenir compte de la diffrenciation de produit et donc de lexistence dun pouvoir de march.
Chamberlin analyse un march o un grand nombre de firmes produisent des substituts proches. Chaque firme produit une varit unique. Lentre est libre sur le march. Les firmes ont des courbes de cot moyen en (cot fixe + cot marginal croissant).
Quand la firme augmente son prix, elle ne perd pas la totalit de sa demande car la
varit quelle produit possde des caractristiques uniques qui fidlisent les consommateurs. Donc chaque firme fait face une fonction de demande dcroissante. Chaque
firme se comporte alors comme un monopole face sa courbe de demande, en supposant quelle pourra modifier son prix sans que cela incite ses concurrents la suivre :
elle galise donc ses recettes marginales ses cots marginaux pour dterminer le prix
et la quantit optimale.
Ce raisonnement est en gnral justifi par le fait que si la firme baisse son prix,
cette baisse naura quune rpercussion trs faible sur la demande de ses concurrents.
Si une firme fait des pertes, elle va quitter le march et tant quil existe des profits positifs, de nouvelles firmes vont entrer. Chaque entre naura quun impact ngligeable
sur les demandes et profits des firmes installes mais les entres cumules vont peser
et chaque firme verra sa demande (rsiduelle) tire vers lorigine.
Ces caractristiques justifie la dnomination de ce type de march : Concurrence (car
grand nombre de firmes et entre libre) monopolistique (car chaque firme a le monopole
de la varit quelle produit).
Quel va tre alors lquilibre de cette industrie ?
A lquilibre de long terme, les firmes doivent faire des profits nuls sinon de nouvelles firmes entreraient. Dans ce cas, nous devons avoir la relation gomtrique donn
dans Figure 16.9 entre la demande individuelle de chaque firme et sa courbe de cot
moyen.

Si une partie de la demande tait au dessus du cot moyen, les firmes pourraient
faire des profits positifs et cela provoquerait de nouvelles entres. Le seul quilibre
possible est celui reprsent sur la figure prcdente.
Mais dans ce cas, avec une demande dcroissante, le point de tangence ne peut
seffectuer au minimum du cot moyen (contrairement la concurrence parfaite). Par
consquent, la production dquilibre est plus faible que lchelle efficace et donc lindustrie ne minimise pas les cots. En somme, on a un quilibre avec capacits excdentaires. Cela est souvent vu comme une preuve de linefficacit de cette structure de
march.
Naturellement il est beaucoup plus difficile de conclure quand on tient compte du
fait que cet inefficacit en termes dchelle de production permet lindustrie de fournir
un grand nombre de varits (et donc damliorer le surplus des consommateurs).
203

CM, pj

Equilibre
CMj (qj ) = pj
j = 0

CMj

pj
Dj (n )
qj

qef f

qj

F IGURE 16.9 Equilibre de long terme en concurrence monopolistique

16.11 La firme dominante et la frange concurrentielle

Le monopole pure est plutt rare. Ce quon rencontre plus souvent, cest le cas dune
firme qui domine un march qui est par ailleurs occup par une multitude de petites
firmes : la frange concurrentielle. La firme dominante fixe alors le prix en tenant compte
de la prsence de ces firmes preneuses de prix.
Si loffre totale de la frange concurrentielle est O ( p) , alors le problme du monopole
est
max p ( D ( p) O ( p)) C ( D ( p) O ( p))
p

o D ( p) O ( p) est la demande rsiduelle qui sadresse au monopole quand le prix

est p.
Reprenons le cas linaire avec n firmes dans la frange, Ci (q) = cq2 , la fonction de
cot de chacune de ces firmes et cm le cot unitaire du monopole.
Chacune des firmes de la frange maximise son profit en prenant le prix comme une
donne
max pq cq2
q

q ( p) =
i =

p2
4c

p
np
O ( p) =
2c
2c

204

La demande rsiduelle du monopole est donne par

D ( p) O ( p) = A bp


np
n
= A b+
p
2c
2c

Le profit du monopole est alors donn par

h

n i
m ( p) = A b +
p ( p cm )
2c
et loptimum du monopole correspond

m
=0
p



n
n
A b+
p = b+
( p cm )
2c
2c

2bc + n
m
A+c
2c

p =
2bc + n
c
Ac
cm
p =
+
2bc + n
2
m
(2Ac c (2bc + n))2
m =
4c (4bc + 2n)
Application numrique : A = 100, b = 1, cm = 5, n = 40
c = 10 : p = 19. 167, m = 602. 08, O ( p) = 38. 334, i = 9. 184 3
c = 1 : p = 4. 881 0, m = 0.297 62, O ( p) = 97. 619, i = 5. 955 9.
Si lentre est libre sur la frange, n va augmenter et cela va tirer le prix vers le bas.
Si les cots de la firme dominante ne sont pas suffisamment avantageux pour elle, cela
peut considrablement rduire sa production et son profit, en rodant sa position dominante sur le march.
Exemple : La position dIBM sur le march des PC, dans les annes 80.

205

206

Chapitre 17

Analyse des oligopoles

17.1 Oligopole : Dfinition et causes
Les oligopoles correspondent une structure intermdiaire de march, entre les
deux cas polaires que sont le march concurrentiel et le monopole. Ils correspondent
lexistence dun petit nombre de vendeurs et cela implique une concurrence entre
des firmes qui ont un pouvoir de march. Dans un oligopole, chaque firme est capable
didentifier clairement ses concurrents et de tenir compte de leur comportement quand
elle prend ses dcisions de quantits ou de prix. Par consquent, il existe une interdpendance entre les dcisions des firmes. Cette interdpendance correspond lexistence
des comportements stratgiques qui tiennent compte des ractions des concurrents
aux dcisions de la firme.
Ces comportements peuvent conduire soit des situations conflictuelles (non-coopratives, o chaque firme poursuit son propre objectif), soit des situations de coopration (o les firmes poursuivent ensemble un objectif commun) entre les firmes.
Les causes de loligopole sont proches de celles du monopole. et les causes institutionnelles ou les causes indirectes sont parfaitement communes entre les deux situations. De manire gnrale, les situations doligopole sont soutenues par des barrires
lentre qui dcouragent lentre de nouveaux concurrents. Lanalyse traditionnelle en
conomie Industrielle (Bain (1968)) souligne les trois sources de barrires lentre suivantes : les conomies dchelle ; les diffrences absolues de cots et la diffrenciation
du produit.

17.1.1 conomies dchelle

Comme pour le monopole, la ncessit de produire un certain niveau minimal pour
atteindre les cots unitaires les plus faibles peut tre une source de barrires lentre
(Figure 17.1).
Un concurrent potentiel qui ne peut produire que q0 aurait des cots unitaires plus
forts et donc il se trouverait dsavantag sur le march. Les firmes installes peuvent
207

q * : Echelle efficace minimale

Cm
CM

q0

q*

F IGURE 17.1 Economies dchelle et barrires lentre

alors dcourager ce concurrent en lui rservant une part de march faible.

17.1.2 Diffrence absolue de cots

Contrairement au cas prcdent, lentrant peut avoir des cots unitaires plus levs
quelque soit son niveau de production. Ce type de dsavantage sexplique par le fait
que, tant dj prsent sur le march, les firmes installes ont pu acqurir une meilleure
connaissance de leur technologie (Figure 17.2).

CM E
CM I
q

F IGURE 17.2 Diffrence de cot et barrires lentre

17.1.3 Diffrenciation de produit

La diffrenciation de produits peut apparatre quand les consommateurs font la
diffrence entre les varits du bien produites par les firmes. Par exemple, lexistence
des firmes installes peut leur permettre de convaincre les consommateur que leurs
produits sont de meilleure qualit que celui dune nouvelle firme (leffet de marque).
Dans ce cas, lentrant peut tre amen demander un prix plus faible ou engager des
frais de publicits pour pouvoir attirer des consommateur. La diffrenciation peut aussi
rendre difficile lentre si chaque nouvelle firme doit produire une gamme relativement
tendue de varits pour atteindre lchelle minimale efficace.
208

Ces phnomnes se traduisent donc par un dsavantage pour lentrant. Ces barrires lentre peuvent donc limiter lentre concurrentielle de nouvelles firmes et
conduire une situation doligopole.
Les interactions entre les firmes installes peuvent se faire travers les quantits
(concurrence en quantits) ou les prix (concurrence en prix). Ces firmes peuvent aussi
essayer de cooprer pour sapprocher dune situation de monopole.
Nous allons maintenant analyser la concurrence en quantits. Cela sera suivi par la
concurrence en prix et par la coopration entre les firmes. Ces analyses seront mens
dans un cadre simple o il existe deux firmes sur le march (un duopole).

17.2 Le duopole et la concurrence en quantit

Duopole : deux firmes sur le march. Nous avons donc un march o deux vendeurs
produisent un bien homogne (sans diffrenciation de produit).
La demande est linaire nouveau
Q = A p,

o Q reprsente la quantit totale produite sur le march et p, le prix.

Nous allons supposer que les deux firmes ont des cots unitaires constants c1 et c2
( A > c1 et A > c2 ). La fonction de cot de la firme i scrit donc :
Ci ( q i ) = c i q i ,

i = 1, 2.

Lide que chaque firme se fait de la manire dont son concurrent va ragir ses
dcisions (ses conjectures) est fondamentale dans la dtermination des comportements
stratgiques. Les choix de la firme vont, en dfinitive, dpendre de ces conjectures.
Nous allons considrer plusieurs cas quant la nature de ces conjectures, ces cas correspondant des relations de pouvoir diffrentes entre les firmes.

17.2.1 Duopole de Cournot (Antoine Augustin COURNOT 1838)

Le duopole de Cournot correspond une situation o chaque firme produit de
manire isole les quantits quelle apporte au march. Ces quantits sont dcides
en connaissant la structure de march (nombre de concurrent = 1) et la fonction de
demande. Aucune firme na les moyens dapprendre lavance la production de son
concurrent.
Dans ce cas, la firme 1 doit calculer les quantits qui maximisent son profit pour
chaque niveau de production possible de son concurrent (q2 ), de manire dterminer lavance la meilleure rponse quelle peut lui donner pour chacune de ses stratgies. Elle doit aussi ngliger les rpercussions de sa propre production sur ces quantits
puisque ces quantits ne seront pas observes lavance par son concurrent.
Elle est alors oblig de raisonner avec des conjectures de Cournot :
dq2
= 0.
dq1
209

(17.1)

Ce raisonnement est aussi valable pour la firme 2. Le problme des firmes est alors
la maximisation de leur profit tant donnes les quantits de leur concurrent :
max 1 (q1 , q2 )
q1

max 2 (q1 , q2 )
q2

avec
1 = ( A (q1 + q2 )) q1 c1 q1 ,

= ( A ( q1 + q2 ) c1 ) q1 ,

2 = ( A ( q1 + q2 ) c2 ) q2 .
Pour la firme i, les conditions de premier et de second ordre de ce problme sont
donnes par
2 i
i
< 0.
= 0,
qi
q2i
Pour la firme 1 :
1
2 1
= A (q1 + q2 ) q1 c1 = 0,
= 2 < 0
q1
q21

2q1 + A q2 c1 = 0
A c1 1
q1 (q2 ) =
q2
2
2

( R1 )

Pour la firme 2 :
2
= A ( q1 + q2 ) q2 c2 = 0
q2
A c2 1
q2 (q1 ) =
q1
2
2

( R2 )

R1 ( resp. R2 ) nous donne les quantits que doit produire la firme 1 (resp. 2) pour
chaque niveau de production concurrent, q2 (resp. q1 ) , de manire maximiser son
profit :
Cest la fonction de raction de la firme 1 (resp. 2) .
Nous pouvons reprsenter graphiquement ces courbes de raction (Figure 17.3).
Quel sera lquilibre de ce march ?
Lquilibre de march doit tre une situation telle quune fois atteinte, aucune firme
ne doit avoir envie de sloigner de cet tat ; aucune firme ne doit pouvoir amliorer son
profit en produisant

une quantit autre que sa quantit dquilibre.
Soit q1C , q2C , un quilibre de march.
Nous devons avoir
dans ce cas :
(1) q1C = q1 q2C : q1C maximise le profit de la firme 1, tant donne la quantit
dquilibre de la firme 2;
210

q2

A c1

Ac2
2

q2C

q1C

A c2

Ac1
2

q1

F IGURE 17.3 Fonctions de raction dans loligopole de Cournot

211



(2) q2C = q2 q1C : q2C maximise le profit de la firme 2, tant donne la production
dquilibre de la firme 1.

Cette situation q1C , q2C est un quilibre de Cournot : La quantit dquilibre de
chaque firme est sa meilleure raction la quantit dquilibre de son concurrent et la
firme ne peut plus amliorer son profit en modifiant ses quantits.
Nous devons donc nous trouver lintersection des deux courbes de raction (le
point C).
Dans notre exemple :
A c1 1 C
q2
( R1)
2
2
A c2 1 C
q2C =
q1
( R2)
2
2


Nous avons donc un systme de deux quations linaires deux inconnues q1C , q2C
rsoudre.
En substituant (2) dans (1) ,


A c1 1 A c2 1 C
C

q1
q1 =
2
2
2
2
A c1
A c2 1 C
=

+ q1
2
4
4
1
A 2c1 + c2
q1C 1
=
4
4
A 2c1 + c2
q1C =
( 3)
3
et en substituant (3) dans (2) :
q1C =

A 2c2 + c1
3
Dans cet exemple, nous observons que les quantits dquilibre de chaque firme
sont dcroissantes avec ses cots et croissantes avec les cots de son concurrent.
Nous pouvons aussi calculer loffre et le prix dquilibre :
q2C =

2A c1 c2
,
3
A + c1 + c2
pC = A Q C =
.
3
Les profits sont donns par :


A 2c1 + c2 2
C
1 = pC q1C c1 q1C =
3


C
A 2c2 + c1 2
2 = pC q2C c2 q2C =
.
3
QC = q1C + q2C =

Cet quilibre de march apparat donc dans une situation o les firmes prennent
leur dcision de production de manire isole, sans communication entre elles.
212

17.2.2 Duopole de Stackelberg (von Stackelberg 1934)

Le duopole de Cournot correspond pour les firmes une situation relativement galitaire. Aucune des deux firmes na une position dominante. Or lhistoire des industries
cre souvent des firmes dominantes, soit parce quelles ont un poids quantitatif important (part de march leve Microsoft dans le secteur des systmes dexploitation
pour les compatibles PC), soit elles ont un comportement agressif et innovateur Dell
contre IBM dans le secteur des ordinateurs compatibles PC.
von Stackelberg a imagin une situation o une des deux firmes a une ide prcise
du comportement de son concurrent : elle connat parfaitement sa fonction de raction
et elle lintgre dans son processus de dcision.
On appelle alors cette firme le leader ou le meneur. Suite sa dcision de production,
son concurrent ragit en maximisant son profit et donc en suivant sa fonction de raction ; elle se contente de suivre le comportement du leader et pour cette raison, on
lappelle le suiveur ( follower).
Dans ce cas, le suiveur considre que ses dcisions nont aucun impact sur le comportement du meneur. Il est donc le seul avoir des conjectures de Cournot.
Le duopole de Cournot correspond donc une situation o les deux firmes ont un
comportement de suiveur.
Si la firme 1 est le meneur, son problme est le suivant :
max 1 (q1 , q2 )
q1

S.a`.

q2 = q2 (q1 )

( R2 )

Le meneur essaie donc datteindre le niveau le plus lev de profit tout en respectant
la fonction de raction du suiveur.
En fait il tient compte du fait que le suiveur nacceptera jamais de produire une
quantit qui ne maximise pas son profit.
Le meneur (1) essaie donc de se placer sur sa courbe disoprofit correspondant au
profit le plus lev possible qui a au moins un point dintersection avec la courbe de
raction du suiveur (2).
Les courbes disoprofit de la firme 1 sont donnes par :


1 (q1 , q2 ) = 10 q2 = q1 ; 10 .

Dans le cas de notre exemple avec demande et cot linaires :

( A q1 q2 c1 ) q1 = 10


( A c1 ) q1 q21 10
q2 q1 ; 10 =

,
q1
q1


q2 q1 ; 10
< 0.
10
213

Pour un niveau de q1 , un 1 plus lev correspond une production plus faible

pour le suiveur (q2 ) . De plus, ces courbes disoprofit correspondent des paraboles.
La courbe de raction de la firme 2 est donne par :
q2 (q1 ) =

A c2 1
q1 .
2
2

tant donne que le profit de la firme 1 augmente sur des courbes disoprofit se
rapprochant de plus en plus de lorigine, cette firme va chercher un point de tangence
entre une droite disoprofit et la courbe de raction de son concurrent (Figure 17.4).

q2
1 > 11 > 01

01

R2

q2S

q1S

01

S1

q1

11

F IGURE 17.4 Solution de Stackelberg quand la firme 1 est meneur

La courbe de raction de la firme 2 est donne par :
q2 (q1 ) =

A c2 1
q1 .
2
2

Le programme du meneur est donc :

max 1 (q1 , q2 )
q1

S.a`.

q2 = q2 (q1 )

max
q1

(q1 , q2

( R2 )

(q1 ))
214

Condition de premier ordre :

d1 (q1 , q2 (q1 ))
1 (q1 , q2 (q1 ))
=
dq1
q1

1 (q1 , q2 (q1 )) dq2

.
q2
dq1

Dans le cas de notre exemple linaire :





A c2 1
1

(q1 , q2 (q1 )) = A q1
q1 c1 q1
2
2
1
= ( A 2c1 + c2 q1 ) q1
2
d1 (q1 , q2 (q1 ))
=0
dq1
A 2c1 + c2
A 2c1 + c2
q1S =
> q1C =
2
4
 
A

3c
2c
+
2
1
q2S = q2 q1S =
4
A + 2c1 + c2
,
pS =
4
S
C
( A 2c1 + c2 )2
1 =
> 1 ,
8


A 3c2 + 2c1 2
2S
=
.
4

Application numrique : A = 100, c1 = 5, c2 = 10

q1C = 33.3 < q1S = 50,

q2C = 28.3 > q2S = 20,
C

1 = 1111 < 1 = 1250,

C

2 = 802.77 > 2 = 400.

La position de meneur amliore donc la situation de la firme 1 par rapport lquilibre de Cournot.
Nous avons tudi jusqu maintenant deux types de concurrence en quantits :
1) 1 suiveur 2 suiveur : duopole de Cournot,
2) 1 meneur 2 suiveur : duopole de Stackelberg.
Que peut-on dire de
3) 1 meneur 2 meneur ?
Cest le duopole tudi par Bowley (1924). Dans ce cas les deux firmes essaient
dtablir un point dintersection entre leur courbes disoprofit et la courbe de raction
de leur concurrent. Comme le montre Figure 17.5, ces comportements sont incompatibles et donc il nexiste pas dquilibre dans ce cas.
215

q2

R1

S2

S1

R2
q1

F IGURE 17.5 Oligopole de Bowley

Les deux firmes se feront la guerre jusqu ce que lune dentre elles acceptent de
suivre lautre. Donc cest une situation instable qui conduit un duopole de Stackelberg. Si aucune firme narrive dominer lautre, la situation peut aussi dboucher sur
un oligopole de Cournot.

17.3 Concurrence en prix : Duopole de Bertrand

Le duopole de Bertrand correspond une situation o les firmes se font concurrence
par les prix. Chaque firme cherche maximiser son profit par le biais de son prix. Si les
deux firmes appliquent les prix p1 et p2 , la demande qui sadresse chaque firme est
donne par :
D1 ( p1 , p2 ) et D2 ( p1 , p2 ) .
Les cots unitaires sont constants : c1 et c2 . Le problme de chaque firme est alors
donn par :
max ( p1 c1 ) D1 ( p1 , p2 )
p1

et

max ( p2 c2 ) D2 ( p1 , p2 ) .
p2

Nous avons un bien homogne (les consommateurs ne font pas de diffrence entre
les produits des deux firmes) et chaque firme sert toute la demande qui sadresse elle.
Si une firme propose un prix plus faible que son concurrent, elle attire toute la demande de march ( D ( p)). Si les deux firmes appliquent le mme prix alors elles partagent la demande de manire satisfaire la demande totale (quilibre de march). On
peut par exemple considrer que les deux firmes partagent galement la demande dans
ce cas. Les demandes individuelles sont alors donnes par :
Si

p1 < p2 ,

D1 ( p1 , p2 ) = D ( p1 ) , D2 ( p1 , p2 ) = 0,
216

Si

p1 > p2 ,

Si

D1 ( p1 , p2 ) = 0, D2 ( p1 , p2 ) = D ( p2 ) ,

D1 ( p, p) + D2 ( p, p) = D ( p) .
1
D1 ( p, p) = D2 ( p, p) = D ( p) .
2

p1 = p2 = p,

Exemple

Par consquent, tant que son prix reste suprieur son cot unitaire ci , la firme i a
intrt casser les prix pour rcuprer la totalit de la demande. Mais cela est aussi vrai
pour son concurrent ( j) .
Si lon part dune situation dgalit des prix
p1 = p2 = p,

D1 ( p, p) = D2 ( p, p) =

1
D ( p) ,
2

la firme 1 a intrt baisser son prix p si

1
( p c1 ) D ( p ) > ( p c1 ) D ( p ) .
|
{z
}
|
{z 2
}
Profit de monopole avec p

Profit de duopole avec p

Ce raisonnement nest valable que si la firme 1 considre que son concurrent ne va

pas changer son prix (conjectures de Bertrand). Avec ces conjectures (quivalentes de
celles de Cournot mais pour des prix), chaque firme a intrt baisser son prix pour
obtenir une position de monopole.
Quel sera lquilibre ( p1 , p2 ) de ce march ?
(a) Prenons c1 = c2 = c (cots symtriques)
Peut on avoir un quilibre de type p1 > p2 ?
Dans ce cas nous aurions
1 = ( p1 c) 0 = 0 et
2 = ( p2 c) D ( p2 ) > 0

si

p2 > c.

On observe alors que la firme 1 a intrt baisser son prix jusqu p2 pour
obtenir le monopole et donc des profits positifs. Donc cela ne peut tre un quilibre.
A lquilibre nous devons avoir p1 = p2 .
Peut-on avoir p1 = p2 = p > c lquilibre ?
Dans ce cas, la firme 1 obtiendrait
1
1 = ( p c) D ( p ) > 0.
2
Mais en baissant lgrement son prix, elle peut obtenir
1
1 = ( p c ) D ( p ) > ( p c ) D ( p ) .
2
217

Donc lquilibre, on ne peut avoir p1 = p2 = p > c.

Peut-on avoir p1 = p2 = p < c ?
Non car dans ce cas les firmes font des profits ngatifs et elles doivent quitter le
march.
Donc, lquilibre du duopole de Bertrand symtrique est :
p1 = p2 = p = c,
1
i = ( p c) D ( p ) = 0.
2
A partir de cette configuration, aucune firme na intrt modifier son prix.
Nous obtenons alors une configuration intressante.
Le Paradoxe de Bertrand : Nous avons un duopole (avec un certain pouvoir de march)
qui, lquilibre, possde les mmes proprits que la concurrence parfaite : prix=cot
marginal et profits nuls.
(b) Aura-t-on toujours le mme quilibre si c1 6= c2 ?
Par exemple si c1 < c2 ? Dans ce cas, la firme 1 peut appliquer un prix suffisamment
faible pour obtenir le monopole de march :
p1 = c2 1 = (c2 c1 ) D (c2 ) > 0,
2 = 0,
car la firme 2 doit quitter le march.
Si lcart de cot est suffisamment important, la firme 1 peut mme obtenir sa position de monopole libre en appliquant son prix de monopole p1m tel que :
max ( p1 c1 ) D ( p1 ) = 1 ( p1m ) = 1m
p1

si p1m < c2 car dans ce cas ce prix nimplique pas lentre du concurrent.
Donc le paradoxe de Bertrand napparat plus si le duopole nest pas symtrique.

17.3.1 Contraintes de capacit (Edgeworth)

Plaons nous demble dans le cas o c1 = c2 = c. La guerre de prix sengage car
chaque firme a intrt suivre la baisse de prix de son concurrent, sinon elle perd toute
la demande.
Mais si le concurrent ne peut satisfaire toute la demande qui sadresse elle, la
firme qui propose le prix le plus lev peut conserver une demande. Elle aura alors
moins dincitation pour suivre la baisse de prix de son concurrent. Ce type de situations
peut notamment rsulter dune capacit de production limite des firmes (le duopole
dEdgeworth). Mme si la demande qui sadresse la firme peut doubler quand elle
baisse son prix, elle naura pas ncessairement la capacit de double sa production dans
le court terme. Elle ne pourra alors servir quune fraction des consommateurs qui sont
218

prts acheter le bien ce prix. Le reste de la demande se trouve alors oblig de se

retourner vers lautre firme.
Considrons ce cas en supposant que les capacits de production des deux firmes
sont donnes et elles sont respectivement reprsentes par K1 et K2 . Les contraintes de
capacit sont
q1 K1 et q2 K2 .

Partons dune situation initiale : p1 < p2 . Dans ce cas, toute la demande sadresse la
firme 1
D1 ( p 1 , p 2 ) = D ( p 1 )

Tous les consommateurs qui ont un prix de rserve suprieur p1 dsirent donc acheter
le bien chez la firme 1. Deux type de situations peuvent alors apparatre :
K1 D ( p1 ) La firme 1 a la capacit de satisfaire cette demande et la demande qui
sadresse la firme devient nulle. La firme 2 sera donc fortement incite baisser son prix et la guerre de prix va sengager. Si Ki D (c) , nous aboutirons
lquilibre de Bertrand.
K1 < D ( p1 ) La firme 1 ne peut satisfaire cette demande et une partie de ces consommateurs sera rationne. La firme 2 aura alors le monopole sur cette demande rsiduelle. Elle ne sera pas ncessairement incite baisser son prix.
Quelle est la composition de cette demande rsiduelle ?
Cela dpendra de la manire dont les consommateurs sont rationns. En effet, parmi
les consommateurs qui ont un prix de rserve suprieur p1 , seulement une fraction K1
pourra obtenir ce bien. Mais nous navons a priori aucun mcanisme qui dtermine ce
sous-ensemble de consommateurs. Cela dpendra du mcanisme de rationnement qui
est en vigueur dans cette industrie. Il peut y avoir un ensemble de clients favoriss de la
firme qui seront servis les premiers ou les premiers arrivs seront servis les premiers.
Dans ce dernier cas, ceux qui dsirent le plus le bien (ceux qui ont les prix de rserve
les plus levs) peuvent se prsenter avant les autres (rationnement efficace)ou larriv
peut se faire de manire tout--fait alatoire (rationnement proportionnel). La demande
qui restera la firme 2 dpendra fondamentalement du mcanisme de rationnement en
vigueur.
Rationnement efficace
La rgle de rationnement efficace suppose que la demande rsiduelle de la firme 2
soit donne par :

D ( p2 ) K1 si D ( p2 ) > K1
D2 ( p 2 ) =
0
sinon.
Les consommateurs achtent dabord chez 1 et ceux qui ne peuvent tre servis se
retournent vers 2 : la firme 2 a une demande rsiduelle qui est la translation de la
demande totale par K1 .
219

On parle de rationnement efficace car ce mcanisme maximise le surplus des consommateurs : Si K1 < D ( p1 ) , le dernier consommateur qui achte le bien a un prix de
rservation de p2 et il lachte au prix p2 chez la firme 2.
Si les consommateurs pourrait changer sans cot le bien entre eux, on arriverait
exactement la mme situation.
Rationnement proportionnel
Selon cette rgle, chaque consommateur a la mme probabilit dtre rationn. La
probabilit de ne pas pouvoir acheter chez la firme 1 est donne par :
D ( p1 ) K 1
D ( p1 )
On appelle aussi cela le rationnement alatoire.
La demande rsiduelle qui sadresse la firme 2 est alors donne par :
D2 ( p 2 ) = D ( p 2 )

D ( p1 ) K 1
D ( p1 )

le second terme donnant donc la proportion des consommateurs qui nont pu tre
servis par la firme 1 (Figure 17.6).
p
D( p1 ) q1
D2 ( p2 ) = D( p )

D( p1 )

p2

p1

q = D( p )

q1

q2

F IGURE 17.6 Rationnement proportionnel et demande rsiduelle

Cette rgle nest pas efficace car il peut exister des consommateurs qui ont un prix
de rservation infrieure p2 (et donc qui nauraient pas achet le bien) obtiennent le
bien parce quil est vendu au prix de rabais p1 . La firme 2 prfre nanmoins cette rgle
car sa demande rsiduelle est plus leve que dans le cas prcdent pour chaque niveau
du prix.
220

Et le paradoxe de Bertrand ?
Supposons pour la suite que la capacit est acquise un cot unitaire constant b et
quaucune firme na une capacit trop leve
Ki < D (c)

i = 1, 2

Le profit des firmes deviennent alors

i = ( pi c) qi bKi

i = 1, 2.

Si p1 = p2 = c, le firmes ont les profits i = bKi < 0, i = 1, 2. Si lentreprise 2

augmente lgrement son prix, la demande va prioritairement sadresser la firme 1
mais celle-ci ne pourra la satisfaire totalement (K1 < D (c)) . La demande rsiduelle va
sadresser la firme 2 et, bien que son prix soit plus lev, celle-ci pourra faire des profits suprieurs bKi . La firme 2 a donc intrt augmenter son prix et par consquent
p1 = p2 = c ne peut tre un quilibre. Lexistence de capacits limites limine donc
lquilibre de Bertrand et le paradoxe qui en rsulte.

17.4 Coopration et formation des cartels

Les modles que nous avons tudis jusqu maintenant considrent que les firmes
prennent leurs dcisions de manire non-coordonne : elles ne cooprent pas.
Et si elle formaient un cartel pour fixer ensemble leurs quantits ? Si la collusion
est possible, lobjectif du cartel devient alors la maximisation du profit total du secteur.
Elles partageront ainsi ce profit maximal.
Leur problme devient alors
max 1 + 2 .
q1 ,q2

= 1 + 2

= p ( q1 , q2 ) ( q1 + q2 ) c1 ( q1 ) c2 ( q2 )
= p ( q1 + q2 ) ( q1 + q2 ) c1 ( q1 ) c2 ( q2 )
Les conditions doptimalit deviennent alors

p
= 0 p ( q1 + q2 ) + ( q1 + q2 )
= Cm1 (q1 )
q1
q1

p
= 0 p ( q1 + q2 ) + ( q1 + q2 )
= Cm2 (q2 )
q2
q2
Quand lentreprise value limpact dune augmentation de sa quantit, elle tient maintenant aussi compte de limpact sur le profit de son partenaire de la baisse de prix. Ces
221

conditions impliquent que les cots marginaux des deux firmes sont galiss loptimum si les quantits interviennent de manire similaire dans la demande inverse. Ce
qui est le cas si le bien est homogne.
Si nous reprenons notre cas linaire, ces galisation des cots marginaux nest pas
possible par lajustement des quantits (puisque les cots marginaux sont constants).
Nous devons alors poser c1 = c2 = c si nous voulons continuer notre exemple.
Le problme devient alors
= ( A q1 q2 ) ( q1 + q2 ) c ( q1 + q2 )

= 0 ( A q1 q2 ) ( q1 + q2 ) = c
q1

= 0 ( A q1 q2 ) ( q1 + q2 ) = c
q2

(17.2)
(17.3)

Suggestion : Etudiez le cas ci (qi ) = cq2i .

Posons Q = q1 + q2 . Dans ce cas, ces conditions doptimalit qui sont redondantes
donnent quand mme une condition doptimalit pour loutput total
A 2Q = c
Ce qui nous donne
Ac
= Qm ,
2
A+c
p =
= pm ,
2


Ac 2

=
= m
2
Q =

Ce qui correspond la solution du monopole. Donc, en sassociant, le deux firmes

sont capables datteindre ensemble le profit du monopole.
Mais il reste un problme : quelle doit tre la part de chaque firme ? Cela dpend
du pouvoir de ngociation de chaque firme. Dans un cas avec des cots asymtriques,
nous pouvons calculer les quantits et le profits individuels et ils peuvent constituer
un point de repre pour la ngociation. Mais ces profits ne seront pas ncessairement
ceux que les firmes auront en dfinitive. Sil y a des possibilits de transfert de revenus
entre les firmes, le pouvoir de ngociation de chaque firme va encore jouer dans la
dtermination des profits individuels.
Remarque 3 La cartellisation est en gnral interdite par la rglementation de la concurrence.
Cest le cas en Europe et aux tats-Unis.

17.4.1 Stabilit du cartel

Les cartels sont intressants pour les firmes mais ils ont un problme : la stabilit.
222

Nous pouvons voir cela en reprenant les conditions doptimalit (17.2 17.3) et en
imaginant que la firme 1 envisage daugmenter sa quantit partir de la solution de
cartel. Aurait-elle intrt le faire ?
Dans ce cas, la condition doptimalit du cartel implique
p
Cm1 (q1 ) = 0
q1
p
p
p ( q1 + q2 ) +
q1 Cm1 (q1 ) +
q =0
q1
q1 2
p ( q1 + q2 ) + (q1 + q2 )

ou
p ( q1 + q2 ) + q1

p
p
Cm1 (q1 ) =
q > 0.
q1
q1 2

Le membre de gauche de cette condition est le profit marginal de la firme et ce profit marginal est donc positif loptimum du cartel. Ce qui veut dire que la firme sera
incite augmenter sa production si elle pense que son partenaire ne va pas modifier
la sienne. Par consquent, si les firmes ne peuvent pas observer les quantits individuelles, cela va dboucher dans un duopole de Cournot o chaque firme va obtenir, en
fin de compte, des profits plus faibles que dans le cartel.

17.5 Quel modle pour loligopole ?

Cela dpend en fin de compte des connaissances empiriques que nous possdons
sur lindustrie que nous tudions. Comme cest souvent le cas en conomie industrielle,
on ne peut faire lconomie dune connaissance approfondie de chaque industrie particulire.
Pour certaines industries o la coordination des activits des firmes sont interdites ou difficile raliser, les modles non-coopratifs seront adapts.
Si la position des firmes est fortement asymtriques une concurrence de type
Stackelberg est fort possible (ex. Compaq entrant face IBM au dbut de lindustrie des PCs).
Si les firmes sont plutt similaires en taille et en position de march, cest du
cot de Cournot ou de Bertrand quil faudrait chercher : si la concurrence
est rude entre les firmes, nous aurons une situation plutt proche de Bertrand
(biens de consommation de base).
Si la coordination est possible alors la collusion est surveiller de prs (OPEP),
avec tous les problmes quil pose.
Les modles sont utiles pour organiser et tester nos intuitions mais sans une connaissance des industries, nous naurons pas dintuition. La diversit des modles et des rsultats renforce encore cette proprit : il nexiste pas de solution universelle applicable
dans toute industrie.

223

224

Chapitre 18

Interactions stratgiques et quilibre

Loligopole nest quun des contextes conomiques o les interactions des agents
revtent un caractre stratgique. Larticulation des politiques de relance de deux pays
interdpendants, la politique de prix dun monopole qui fait face une menace dentre, la proposition de prix pour un march public sont tout aussi des situations dinteraction stratgique o les choix des autres agents influencent explicitement les gains
de chaque agent. Ces situations sont relativement complexes analyser et seul le dveloppement de la Thorie de Jeux nous a permis de comprendre leur fonctionnement.
Ce chapitre constitue une petite introduction aux concepts dvelopps par ce champs
de lanalyse conomique.

18.1 Stratgies, gains et jeux

Dans un contexte dinteraction, les diffrents choix des agents (les joueurs) constituent leur stratgies. Le gain de chaque joueur dpend des stratgies choisies par chacun
des joueurs. Par consquent, les agents, leurs stratgies possibles et la connexion entre
ces stratgies et les gains des joueurs dfinissent ensemble un jeu.
Nous allons nous limiter ici au cas le plus simple de deux joueurs. On peut alors
prsenter le jeu sous la forme dune matrice dont les lignes et les colonnes sont dtermines par les stratgies des deux joueurs. tudions ces concepts laide dun exemple
bien connu.
Exemple : Le dilemme du prisonnier
Deux individus (Bonnie et Clyde) sont arrts par la police pour la complicit dans
un vol main arme et ils sont enferms dans deux cellules spares sans possibilit
de communication. Chaque individu est interrog sparment et il a le choix entre nier
davoir commis le vol ou avouer lavoir commis avec son complice.
Nous avons donc un jeu noncoopratif avec N = 2 joueurs, I = {1, 2} = { Bonnie, Clyde} .
Lensemble de stratgies de chaque joueur est A1 = A2 = {nier, avouer} .
225

Il y a donc 4 rsultats possibles du jeu

A=


a1 = nier, a2 = nier , (nier, avouer) ,
.
( avouer, avouer ) , ( avouer, nier)

Les gains des individus reprsentent leur situation qui rsulte des annes de prisons
auxquelles ils sont condamns en fonction de leurs aveux et il sont ngativement lis
avec ces annes.
Si Bonnie et Clyde avouent tous les deux leur crime ils sont condamns 8 ans
de prison.
Sils le nient tous les deux, ils auront 1 anne de prison du fait dabsence de
preuves accablantes.
Si lun seul avoue, il est relch en rcompense de sa coopration et lautre est
condamn 10 ans de prison.
Nous avons donc les gains (symtriques) suivants :
u1 (nier, nier) = u2 (nier, nier) = 1,
u1 (nier, avouer) = u2 ( avouer, nier) = 10,
u1 ( avouer, nier) = u2 (nier, avouer) = 0,
u1 ( avouer, avouer ) = u2 ( avouer, avouer ) = 8.
Nous pouvons alors reprsenter ce jeu en forme normale, sous la forme dun tableau
(Tableau 18.1).

Bonnie

nier
avouer

Clyde
nier
(1, 1)
(0, 10)

avouer
(10, 0)
(8, 8)

TABLE 18.1 Dilemme du prisonnier

Les stratgies de Bonnie sont reprsentes en lignes et celles de Clyde en colonnes.
Les gains donnent dabord celui du joueur qui est en ligne (Bonnie) et ensuite, celui du
joueur en colonne (Clyde) en fonction des choix possibles de chaque joueur.
A quel type de solution ce type de situation peut-il dboucher ? La situation que
nous pouvons prdire doit tre une situation partir de la quelle aucun des joueurs na
intrt dvier. Cela traduit bien une ide dquilibre.
Mais on peut parfois prvoir le rsultat dun jeu sans se proccuper directement de
lquilibre. Cest aussi le cas de ce jeu. Pour observer cela, regardons les choix possibles
de Bonnie en fonction des stratgies de Clyde :
Si Clyde choisit de nier, Bonnie obtient 1 en niant et 0 en avouant ;
Si Clyde choisit davouer, Bonnie obtient 10 en niant et 8 en avouant.
Donc quelque soit le choix de Clyde, Bonnie a intrt avouer. Ce type de stratgie
optimale indpendamment des choix de lautre joueur sappelle une stratgie dominante.
Donc, Bonnie a une stratgie dominante qui est avouer. On peut donc imaginer quelle
va la choisir et dnoncer son complice par la mme occasion. Si lon raison de la mme
226

manire pour Clyde, on observe aussi que avouer est une stratgie dominante pour lui.
Donc on peut raisonnablement prvoir quil va avouer aussi.
Le rsultat de ce jeu sera donc ( avouer, avouer ) qui conduit en fin de compte la
situation la pire pour les deux joueurs. Nous reviendrons sur ce point un peu plus tard.
Lexistence des stratgies dominantes nous simplifie beaucoup lanalyse des interactions. Mais peu de situations correspondent ce type de stratgies fortes. Pour ces
cas plus gnraux, nous devons utiliser un concept dquilibre plus riche.

18.2

quilibre de Nash

Nash (1951) a tendu le concept dquilibre de Cournot des situations stratgiques

plus gnrales. La solution en stratgies dominantes cherche des stratgies des joueurs
qui sont optimales quelque soient les choix de leur adversaire. Cest une exigence forte et il
y a peu de jeu qui contiennent ce type de stratgies.
Au lieu de cela, on peut demander aux joueurs de choisir leur stratgies optimale
face aux stratgies optimales de leur joueur (au lieu de nimporte quelle stratgie). Cest
lide de base de lquilibre de Nash ( EN ). Quand Bonnie fait son choix, elle considre
que Clyde est aussi intelligent quelle et il choisira aussi sa stratgie optimale. Prenons
un exemple qui ne contient pas de stratgies dominantes.
Exemple : La bataille des sexes.
Paul et Jacqueline doivent dcider comment organiser leur soire. Ils ont le choix
entre aller un match de football ( F ) ou lopra (O). Pour les deux, ce qui compte
avant tout, cest dtre ensemble. Nanmoins, Jacqueline a une prfrence pour le football et Paul pour lopra. Le tableau 18.2 reprsente ce jeu. Les gains correspondent
des utilits.

Paul

O
F

Jacqueline
O
(2, 1)
(0, 0)

F
(0, 0)
(1, 2)

TABLE 18.2 La Bataille des Sexes

On appelle aussi ce type de jeu, un jeu de coordination.
Par exemple le choix de standards de tlvision ou de lecteur de disquette des Macs
et des PCs correspondent ce type de jeux. Chaque constructeur voudrait imposer
son propre standard mais en cas de dsaccord, les consommateurs pourraient refuser
dacheter le produit.
Ce jeu ne comporte pas de stratgies dominantes. Que peut-on alors dire de son
quilibre ?
Si lon est un quilibre de Nash, aucun des joueurs ne doit avoir envie de changer
de stratgie face la stratgie dquilibre de son concurrent. Donc aucun des joueurs ne
doit pouvoir obtenir plus en choisissant une autre stratgie que sa stratgie dquilibre
si les autres joueurs continuent choisir leur stratgie dquilibre (pas de dviations
227

unilatrales intressantes). Cela est typiquement le cas dans lquilibre de Cournot : au

point C, chaque firme est sur sa courbe de raction et donc aucun ne peut obtenir un
profit plus lev en choisissant une autre quantit que qCi si le concurrent continue
produire qCj .
Par consquent, aucun des rsultats de la matrice du jeu ne peut tre un quilibre si
lun des joueurs peut obtenir plus en changeant de stratgie. On considre donc chacun
des rsultats possibles et on limine ceux qui ne respectent pas cette condition.
(O, O) un quilibre ?
tant donn le choix de Jacqueline daller lopra, Paul obtient 2 en choisissant
cette stratgie et 0 en choisissant daller seul un match de football. Donc il na
pas intrt changer de stratgie ;
tant donn le choix de Paul daller lopra, Jacqueline obtient 1 en choisissant
cette stratgie et 0 en choisissant daller seule un match de football. Donc elle
na pas intrt changer de stratgie.
(O, O) est donc un E.N.
(O, F ) un EN ? Le raisonnement prcdent montre que face au choix de Paul daller lopra, Jacqueline prfre laccompagner. Donc ce rsultat ne peut tre un
quilibre.
( F, O) un EN ? Cest le cas symtrique : cette fois-ci Paul prfrera daccompagner
Jacqueline lopra.
( F, F ) un EN ? Un raisonnement similaire au premier rsultat montrent que ce
rsultat aussi est une EN.

18.2.1 Les limites de lquilibre de Nash

Ce dernier rsultat nous permet de souligner une des limites du concept dEN :
il nest pas ncessairement unique. Alors la prdiction du rsultat du jeu devient
nouveau difficile : dans ce cas, nous ne sommes pas capables, sans aucune information
supplmentaire, de prdire quelle sera exactement la solution du jeu. Les deux rsultats
sont galement vraisemblables.
Il nexiste pas ncessairement un quilibre de Nash pour les jeux o les stratgies
sont des actions directes des joueurs.
Si lon reprend la bataille des sexes mais aprs 30 ans de mariage :

Paul

O
F

Jacqueline
O
(2, 0)
(0, 1)

F
(0, 2)
(1, 0)

TABLE 18.3 Aprs trente ans de mariage

Dans ce cas, le dsir de Jacqueline de passer ses soires avec Paul a disparu avec le
temps, tandis que Paul a gard son amour romantique et il prfre toujours tre avec
Jacqueline tre seul.
228

Dans ce jeu il nexiste pas dEN.

Vrifiez que ( avouer, avouer) est lquilibre de Nash du jeu 18.1. En fait, sil existe,
tout quilibre en stratgies dominantes est aussi un E.N. Linverse nest pas vrai. Une
autre proprit de lEN apparat dans cet exemple. En effet, le rsultat ( avouer, avouer )
est le pire qui puisse arriver nos deux prisonniers. En effet, ils se retrouvent avec la
peine totale maximale. Le rsultat (nier, nier) amliorerait la situation des deux joueurs
la fois. Cela nest pas un quilibre car face au choix de nier du complice, chacun a
intrt avouer. Il nest en plus pas possible pour les prisonniers de communiquer de
manire sassurer lengagement du complice sur le choix nier. Par consquent, lEN
ne conduit pas ncessairement un optimum de Pareto.
Ces limites du concept dquilibre de Nash est la cause du dveloppement des
concepts dquilibre plus fins mais aussi plus complexes (voir Yildizoglu (2003)).

229

230

Bibliographie
Bain, J. (1968), Industrial Organization, John Wiley and Sons, New York.
Kreps, D. (1998), Lcons de thorie microconomique, Presses Universitaires de France, Paris.
Mas-Colell, A., Whinston, M. & Green, J. (1995), Microeconomic Theory, Oxford University Press, Oxford.
Picard, P. (1992), Elments de microconomie, 3me dition edn, Montchrestien, Paris.
Tirole, J. (1988), The Theory of Industrial Organization, The MIT Press, Cambridge, Massachusetts.
Varian, H. (1991), Microeconomic Analysis, third edition edn, W. W. Norton.
Varian, H. (1994), Introduction la microconomie, seconde dition edn, De Boeck Universit, Bruxelles.
Yildizoglu, M. (2003), Introduction la thorie des jeux, Dunod, Paris.

231