Tri :

année montant taux d'actualisation

investissement intial 0 2 521 721,39 7% 99%
cash-flow 1 2 065 913,19 1 930 759,99 1 038 147,33
2 2 439 712,23 2 130 939,15 616 073,39
3 2 859 739,54 2 334 399,31 362 883,52
4 2 736 091,72 2 087 351,27 174 469,03
5 3 159 428,11 2 252 628,58 101 237,89
6 3 504 523,39 2 335 211,91 56 430,06
7 3 143 271,27 1 957 471,37 25 433,75
VAN 12 507 040,19 -147 046,42

0.07 12 507 040,19

TRI 0
0.99 -147046.42

Interprétation

Le taux de rendement est de 93.55% c’est le taux d’actualisation pour lequel le montant de l’investissement initial est égal a celui des cash-flow qu’il génère.

Tableaux de remboursement ; amortissement constant

CDP intérét amortissement annuité economie economie d'impot / frais décaissement réels CFP
 d'impot /
interet de dossier
1 765 204,970 97 086,273 252 172,139 349 258,412 29 125,882 - 320 132,530 1 513 032,831
1 513 032,831 83 216,806 252 172,139 335 388,944 24 965,042 - 310 423,903 1 260 860,693
1 260 860,693 69 347,338 252 172,139 321 519,477 20 804,201 - 300 715,275 1 008 688,554
1 008 688,554 55 477,870 252 172,139 307 650,009 16 643,361 - 291 006,648 756 516,416
756 516,416 41 608,403 252 172,139 293 780,541 12 482,521 - 281 298,021 504 344,277
504 344,277 27 738,935 252 172,139 279 911,074 8 321,681 - 271 589,393 252 172,139
252 172,139 13 869,468 252 172,139 266 041,606 4 160,840 - 261 880,766 0,000

actualisation
année décaissement réel 5% 1%
1 320 132,530 304 888,124 316 962,901
2 310 423,903 281 563,630 304 307,325
3 300 715,275 259 769,161 291 871,284
4 291 006,648 239 411,889 279 651,669
5 281 298,021 220 404,360 267 645,415
6 271 589,393 202 664,187 255 849,494
7 261 880,766 186 113,771 244 260,919
somme 1 694 815,12 1 960 549,006

0.01 1960549.006
kd 1765204.970
0.05 1694815.120

Kd = 3.94%

Remboursement in fine
 economie
economie d'impot / frais décaissement
CDP intérét amortissement annuité d'impot / interet de dossier réels CFP
1 765 204,970 97 086,273 0,000 97 086,273 29 125,882 - 67 960,391 1 765 204,970
1 765 204,970 97 086,273 0,000 97 086,273 29 125,882 - 67 960,391 1 765 204,970
1 765 204,970 97 086,273 0,000 97 086,273 29 125,882 - 67 960,391 1 765 204,970
1 765 204,970 97 086,273 0,000 97 086,273 29 125,882 - 67 960,391 1 765 204,970
1 765 204,970 97 086,273 0,000 97 086,273 29 125,882 - 67 960,391 1 765 204,970
1 765 204,970 97 086,273 0,000 97 086,273 29 125,882 - 67 960,391 1 765 204,970
1 765 204,970 97 086,273 1 765 204,970 1 862 291,243 29 125,882 - 1 833 165,361 0,000

actualisation
année décaissement réel 5% 1%
1 67 960,391 64 724,182 67 287,516
2 67 960,391 61 642,078 66 621,303
3 67 960,391 58 706,741 65 961,686
4 67 960,391 55 911,182 65 308,600
5 67 960,391 53 248,745 64 661,980
6 67 960,391 50 713,090 64 021,763
7 1 833 165,361 1 302 796,397 1 709 826,430
somme 1 647 742,42 2 103 689,279

0.01 2 103 689,279

kd 1 765 204,970
0.05 1 647 742,42
Kd = 3.96%

Amortissement annuité constant

 economie
economie d'impot / frais décaissement
CDP intérét amortissement annuité d'impot / interet de dossier réels CFP
1 765 204,970 97 086,273 213 526,992 310 613,265 29 125,882 - 281 487,383 1 551 677,978
1 551 677,978 85 342,289 225 270,976 310 613,265 25 602,687 - 285 010,578 1 326 407,002
1 326 407,002 72 952,385 237 660,880 310 613,265 21 885,716 - 288 727,549 1 088 746,122
1 088 746,122 59 881,037 250 732,228 310 613,265 17 964,311 - 292 648,954 838 013,894
838 013,894 46 090,764 264 522,501 310 613,265 13 827,229 - 296 786,036 573 491,393
573 491,393 31 542,027 279 071,238 310 613,265 9 462,608 - 301 150,657 294 420,156
294 420,156 16 193,109 294 420,156 310 613,265 4 857,933 - 305 755,332 0,000

actualisation
année décaissement réel 5% 1%
1 281 487,383 268 083,222 278 700,379
2 285 010,578 258 512,996 279 394,744
3 288 727,549 249 413,713 280 236,115
4 292 648,954 240 763,019 281 229,893
5 296 786,036 232 539,625 282 381,730
6 301 150,657 224 723,257 283 697,542
7 305 755,332 217 294,606 285 183,519
somme 1 691 330,44 1 970 823,921

0.01 1 970 823,921

kd 1 765 204,970
0.05 1 691 330,44
Kd=3.9427%