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LE BILAN : Dfinition
Document qui synthtise un moment donn ce que l'entreprise possde, appel actif ou emplois (terrains, immeubles, etc.) et ses ressources, appel passif (capital, rserves, crdits, etc.).
LE BILAN : Prsentation
Autres
Statistiques (INSTAT)
Actif circulant
Passif circulant
Diffrence entre les emplois d'exploitation et les ressources d'exploitation. Provient du dcalage entre les dcaissements et encaissements des flux lis l'activit de l'entreprise. BFR =(stocks + crances) dettes (non financires) Si BFR>0, emplois d'exploitation>ressources d'exploitation. Lentreprise doit financer ce besoin CT soit laide de son FR, soit l'aide de ressources financires complmentaires CT (concours bancaires...). Si BFR<0, cest une ressource dgage par lentreprise. Aucun besoin d'exploitation financer. L'entreprise n'a alors pas besoin d'utiliser son FR pour financer d'ventuels besoins court terme.
Ratio de liquidit restreinte ou acid test ratio Ratio de liquidit immdiate ou quick ratio
Dettes LMT / CP
Capacit dendettement terme est sature si ratio>1. Banquiers ne veulent pas prendre + de risques que les actionnaires Ratio inf. 1 : la socit a du mal gnrer des flux de trsorerie suffisants pour rgler ses intrts dbiteurs. Ratio >1,5 idal
Ratios dactivit
Nature Poids de l'endettement Rotation des stocks (entreprise commerciale)
Formule Interprtations Charges d'intrts Il mesure le poids de Excdent brut d'exploitation l'endettement de l'entreprise Stock moyen de marchandises x Il mesure la dure de l'coulement 360 j des stocks. Une augmentation de CAMV cette dure entrane une augmentation du BFRE Stock moyen des MP x 360 j Cot d'achat des matires premires consommes Il mesure la dure de l'coulement des stocks. Une augmentation de cette dure entrane une augmentation du BFRE
Il mesure la dure moyenne en jours du crdit consenti par l'entreprise ses clients Il mesure la dure moyenne en Dettes fournisseurs x 360 j jours du crdit obtenu de la part de Consommations en provenances ses FRNS. Il doit tre suprieur au des tiers ratio du crdit clients.