TRAVAUX DIRIGES

GESTION COMPTABLE ET EVALUATION FINANCIERE

EXERCICE 1

La société APU produit au 31/12/2016 le bilan comptable en FCFA

Actif Montant Passif Montant

Terrain 4 000 000 Capital social 20 000 000
Bâtiment 12 000 000 Réserves 2 500 000
Matériel d'exploitation 6 000 000 Report à nouveau 500 000
Titre de participation 3 000 000 Résultat 2 000 000
Stocks 2 500 000 Provision pour risque 4 500 000
clients 1 750 000 fournisseurs 3 000 000
Clients effets à recevoir 750 000 F'sseurs effets à payer 500 000
valeurs mobilières de
placement 2 000 000
Banque 700 000
Caisse 300 000
Total 33 000 000 Total 33 000 000

Dans le but de l’étudier du bilan, on a réuni les informations suivantes :

- La valeur réelle des bâtiments est de 14 500 000 et celle du matériel d’exploitation de
4 700 000
- Le stock global est estimé à 2 100 000 et le tiers peut être considéré comme à plus d’un an
- Le résultat sera mis en réserve à concurrence de 800 000 et le reste distribué dans les trois
mois
- La majorité des provisions pour risque et charges sont justifiées (sincères) et correspondant à
des risques à échéance lointaine ; toutefois, une provision d’une valeur de 800 000 est
injustifiée et devra être soumise à l’impôt sur les sociétés.
- Une partie de la dette envers les fournisseurs d’un montant de 1 000 000 doit être payé dans
18 mois.

Travail à faire :
1) présenter le bilan financier en utilisant les tableaux de reclassement
2) Calculer le fonds de roulement, le BFR, la trésorerie
3) Calculer et commenter les ratios suivants :
a. Financement des immobilisations (capitaux propre/actif immobilisé)
b. Autonomie financière (capitaux propre/capitaux étrangers)
c. Solvabilité générale (actif total/capitaux étrangers)
EXERCICE 2

Il vous est demandé de procéder à une analyse de la situation financière de la société NYANDOM. Pour
cela, il vous est communiqué les données ci-après

Bilan de la société NYANDOM au 31/12/2013

Actifs Brut Amort/prov Net Passif Montant
Frais d’établissement 2 070 000 2 070 000 Capital 30 000 000
Terrain 4 200 000 4 200 000 Réserves 10 200 000
Bâtiments 21 000 3 600 000 17 400 000 Résultat 7 050 000
Installation et 75 000 25 500 000 49 500 000 Emprunt 75 050 000
agencement
Matériel de transport 15 000 4 080 000 10 920 000 Provision pour risques et 2 880 000
Titres de 000
13 440 chgs
13 440 000 Fournisseurs 69 840 000
participations
Autres 1 740 000 1 740 000 Autres dettes 5 700 000
immobilisations
Matières premières 12 000 3 180 000 8 820 000 Banque de couvert 9 000 000
financières
Produits finis 42 000 1 020 000 40 980 000
Clients 000
56 064 7 500 000 48 564 000
Titre de placement 3 840 000 720 000 3 120 000
Banque et cause 3 456 000 9 456 000
Total 255 810 000 45 600 000 210 210 Total 210 210
000 000 000
Informations pour l’analyse financière.
1. La valeur réelle du terrain est de 19 200 000
2. La valeur réelle des installations et agencements est estimée à 45 000 000
3. La valeur actuelle du fond commercial est de 15 000 000
4. Les provisions pour risques et charges sont sans objet
5. Les autres immobilisations financières seront remboursées à concurrence de 1 080 000 dans moins de 6 mois et le
reste dans 15 mois.
6. Le stock outil est estimé à : - 7 200 000 pour les produits fabriqués
- 2 280 000 pour les matières premières
7. Les emprunts d’un montant de 12 540 000 sont payables dans 17 mois.
8. Les autres dettes d’un montant de 180 000 sont payables dans 17 mois.
9. Le conseil d’administration de l’entreprise a proposé à l’assemblée générale des actionnaires la réparation
suivante des bénéfices : - Dotation à la réserve 3 150 000
- Dividende 3 900 000
Travail à faire 1 :
1) Présenter le tableau de redressements reclassements nécessaires
2) Dresser le bilan financier condensé (4 masses actifs et passifs)
3) Calculer le fonds de roulement, le besoin en fonds de roulement et la trésorerie nette.
4) Calculer les rations ci-après : - Autonome financière
- Liquidité immédiate
- Liquidation réduite (échéance)