Sommaire Introduction gnrale ................... ...1 Chapitre1 : les usages du commerce extrieur Introduction...

3 Section I : les incoterms I-1 : les diffrents types dincoterms..4 I-2 : La rpartition des partenaires par incoterms...6 I-3 : prcautions prendre dans lutilisation des incoterms. .7 Section II : la domiciliation bancaire II-1 : la domiciliation des importations...8 II-1-1 : dfinition, objectifs et rglementation de la domiciliation.....9 II-1-2 : procdures de domiciliation9 II-2 : la domiciliation des exportations..10 II-2-1 : dfinition...10 II-2-2 : ouverture du dossier de domiciliation...10 II-3 : la gestion de suivi de dossier de domiciliation.11 Section III : les instruments de paiement III-1 : le cheque..14 III-1-1 : avantages du cheque.14 III-1-2 : inconvnients du cheque...15 III-2 : le virement....15 III-2-1 : avantages du virement..16 III-2-2 : inconvnients du virement16 III-3 : le billet ordre.17 III-3-1 : avantages du billet ordre17 III-3-2 : inconvnients du billet ordre..17 III-4 : la lettre de change17 III-4-1 : avantages dd la lettre de change...18 III-4-2 : inconvnients de la lettre de change.18 Conclusion..19

Chapitre 2 : le commerce extrieur en Algrie

Introduction20 Section I : Lvolution du commerce extrieur en Algrie depuis lre de la libralisation I-1 : la libralisation du commerce extrieur .21 I-2 : les rformes et ses consquences sur le commerce extrieur depuis 1991.....22 I-3 : les statistiques du commerce extrieur de lAlgrie (priode 2006,2007 et 2008)..23 I-3-1 : tendances gnrales : volution de la balance commerciales .24 I-3-2 : structures des changes extrieurs...24 I-3-3 : rpartition des importations par mode de financement...27 Section II : le cadre lgislatif et rglementaire du commerce extrieur II-1 : textes relatifs limportation.29 II-2 : textes relatifs lexportation.30 II-3 : autres textes relatifs aux oprations du commerce extrieur.31 Section III : laccs au financement du commerce extrieur III-1 : les conditions lies aux importations...32 III-2 : les conditions lies aux exportations ..35 Conclusion.36 Chapitre 3 : les outils de financement du commerce extrieur Introduction38 Section I : le financement des importations I-1 : le crdit documentaire.39 I-1-1 : origine, dfinition et objectifs..39 I-1-2 : les principaux types de crdit documentaire ...40 I-1-3 : les modes de ralisation de crdit documentaire..41 I-1-4 : autres modes de ralisation...44 I-2 : la remise documentaire 46 I-2-1 : dfinition et traitement de la remise documentaire...46 I-2-2 : les principaux types de la remise documentaire47 Section II : le financement des exportations II-1 : le crdit fournisseur.50 II-1-1 : dfinition et caractristiques50 II-1-2 : modalits pratiques de ralisation du crdit fournisseur..51 II-2 : le crdit acheteur..52 II-2-1 : dfinition et caractristiques ...52

II-2-2 : les formes du crdit acheteur...53 II-2-3 : procdures de mise en place dun crdit acheteur...53 II-3 : la comparaison entre le crdit acheteur et fournisseur....54 Conclusion...57 Chapitre 4 : les risques et les garantis bancaire lis au commerce extrieur Introduction.58 Section I : les risques dans le domaine extrieur I-1 : gnralits sur les risques ....59 I-2 : classification des risques..59 I-2-1 : selon la nature des risques 59 I-2-2 : selon le moment o ils se prsentent.61 I-2-3 : les risques pour la banque qui finance le contrat de vente....62 I-2-4 : autres risques..62 Section II : les garanties bancaires II-1 : dfinition et conditions de la garantie bancaire63 II-1-1 : origine et dfinition de la garantie....63 II-1-2 : conditions des garanties bancaires....64 II-2 : la mise en place des garanties bancaires internationales..65 II-2-1 : les intervenants .65 II-2-2 : contenu de la garantie ..65 II-2-3 : les modes dmission.66 II-3 : les diffrents types de garanties68 II-3-1 : la garantie de soumission (BID BOND)68 II-3-2 : la garantie de restitution davance (advance payement)69 II-3-3 : la garantie de bonne excution ou de bonne fin (performance bond)69 II-3-4 : la garantie damission temporaire..70 II-3-5 : la garantie de retenue de garantie ou de dispence de retenue de garantie (retention money guarantee)70 II-3-6 : la lettre de crdit stand by ...71 II-4 : valuation des garanties sur les risques du commerce extrieur71 Conclusion...73

Cas pratique (financement des importations par crdit documentaire) Introduction74 Chapitre 1 : tude dun cas dimportation par crdit documentaire (BEA 40) Section I : prsentation de lieu de stage..75 Section II : tude de cas n1 : processus de droulement dune importation par crdit documentaire)..78 Chapitre 2 : tude dun cas dimportation par crdit documentaire (CPA 302) Section I : prsentation de lorganisme daccueil84 Section II : prsentation de cas retenu.89 Conclusion...95 Conclusion gnrale.98 Bibliographie

La banque est un agent qui effectue des oprations : financires en recueillant les pargnes et dpts des agents a capacit de financement, et les distribuer aux agents a besoin de financement, tout en retirant un revenu de cette activit : Apres la libralisation qui sest manifest a partir des annes 90 suite a la loi relative la monnaie et au crdit (LMC), la banque commerciale a vu sa fonction prendre une importance davantage. Et ses activits se sont diversifies dans le financement en gnrale, et son engagement dans le financement d commerce extrieur en particulier. Grce a cette libralisation du commerce extrieur, et aussi louverture et lintgration du systme financier algrien plus prcisment les banques, dans lconomie du march, qui cest rvl pour lAlgrie que dernirement , les importateurs et les exportateurs ont trouver de meilleurs moyens de financement des oprations commerciales internationales. Et ils ont pu faire face a la concurrence et sintgr de plus en plus dans la mondialisation. Notre travaille met en vidence la problmatique lie pour rle et moyens par lesquels les banques contribuent au financement les oprations du commerce extrieur. A cet effet, plusieurs questions mritent rflexion savoir : -quels sont les documents et les rgles usuels du commerce extrieur ? -existe-il des conditions daccs au financement du commerce extrieur ? -comment les banques procderont elles a la ralisation dune opration du commerce extrieur ? - quels modes de financement utilis par la banque ? Se limite-elle tre un intermdiaire entre lagent tranger et son client ? Pour essayer de rpondre ces questions, nous avons opt pour la mthodologie suivante : Nous avons devis notre travail en deux parties, une partie thorique base sur une recherche bibliographique (ouvrages, revues, mmoires, des documents internes des banques et cites Internet,etc.).

Une partie pratique, en effectuant un stage au niveau de deux banques, la BEA (Bejaia) et CPA pour une dure dun mois. La partie thorique est subdivise en quatre chapitres, dans le premier intitul les usages du commerce extrieur, nous allons examiner les Incoterms, la domiciliation bancaire ainsi que las instruments de financement. Le deuxime chapitre est consacr lvolution du commerce extrieur en Algrie et ses conditions daccs. La troisime portera sur ltude de financement des importations et les exportations, qui englobe les diffrentes modalits de financement. Et nous terminerons cette partie par le quatrime chapitre qui fera lobjet des les garanties bancaires et les risques encourus par celle-ci. Pour mener bien cette mission dans le cadre du commerce extrieur, le cas pratique servira concrtiser la premire partie. Suite au deux stages quon a effectu, nous avons dpartag notre cas pratique en deux chapitres, et chaque un, en deux sections. Dans la premire, on a prsent lorganisme daccueil respectivement la BEA et le CPA. Et dans la deuxime section on a tudi deux cas dimportation avec lutilisation du crdit documentaire. Enfin, nous terminerons avec une conclusion gnrale.

Le commerce extrieur est un secteur qui utilise de diffrentes formules, de ce fait, toute opration commerciale, achat ou vente ncessite la prsence de type dincoterms et plusieurs instruments de financements tels que le chque, le virement, que lexportateur et limportateur utilisent par choix. Tout en sachant quune importation ou exportation ncessite une domiciliation au niveau dun organisme financier, gnralement la banque qui intervient entre les deux parties. Ce chapitre sera compos de trois sections. Dans la premire nous nous intresserons aux incoterms. La seconde est consacre ltude de la domiciliation bancaire. En fin, La dernire concerne les diffrents instruments de financements du commerce extrieur.

SECTION I : les incoterms

Les incoterms est une srie de rgles internationales qui sert interprter les termes commerciaux les plus utiliss dans le commerce extrieur, dsigns sous forme dabrviation incoterms (INTERNATIONAL COMMERCIAL TERMS)(1). Ils ont t labors par la Chambre du Commerce International (CCI) afin dviter toute ambigut concernant la rpartition entre les acheteurs et les vendeurs. Les frais et les risques lis lacheminement des marchandises, et pour adapter cette srie aux changements dans les pratiques commerciales internationales plusieurs modifications ont t apportes. Il sagit des modifications faites dans annes suivantes : 1953, 1967, 1980, 1990 et 2000(2).

I-1) les diffrents types dincoterms :

On distingue quatre (04) groupes dincoterms, chaquun est reprsent par des sigles, comme le confirme le tableau n01. Tableau n01 : les diffrents types dincoterms incoterms Anglais

groupe (E) dpart

sigle EXW FCA FAS

Modes de transport EX Works ( A lusine (lieu Tous modes de named place). convenu). transport Free Carrier ( Franco named place). transporteur(lieu convenu). Free Alongside Franco long de Ship (named navire (port port of shipment). dembarquement convenu). Free On Board( Franco bord ( named port of port shipment) ; dembarquement convenu). Cost and Cot et fret(port FReight(named de destination port of convenu). destination). Cost, insurance Cot, assurance et and freight ( fret (port de Tous modes de transport Transport maritime Transport maritime Transport maritime Transport maritime

Franais

(F) dpart FOB

CFR

CIF (C)
(1) (2)

Olivier GARNIER, Yves CAPUL, dictionnaire des sciences conomiques et des sciences sociales. Il y a la brochure 2007 mais qui nest pas applicable par toutes les banques algriennes et qui contient quelques modifications telles que les modes dutilisation des incoterms.

dpart CPT

named port of destination). Carriage Paid To (named place of destination). Carriage, Insurance Paid (named place of destination). Delivered At Frontier ( named place). Delivered Ex Ship (named port of destination). Delivered Ex Quay (named port of destination). Delivered Duty Unpaid (named place of destination). Delivered Duty Paid (named place of destination).

CIP

DAF DES (D) arrive DEQ

destination convenu). Port pay jusqu (lieu de destination convenu). Port pay, assurance jusqu (lieu de destination convenu). Rendu frontire (lieu convenu).

Tous les modes de transport Tous les modes de transport

Tous les modes de transport.

Rendu ex ship ( Transport port de destination maritime convenu). Rendu quai ( Transport port de destination maritime convenu). Rendu droits non acquit (lieu de destination convenu). Rendu droit acquits (lieu de destination convenu). Tous les modes de transport Tous les modes de transport

DDU

DDP

Source : tableau construit par nous mme. A partir de ce tableau, on peut dtecter une autre rpartition des sigles : Les incoterms de vente au dpart : famille des E, C et F. o les charges et les Les incoterms de vente larrive : famille des D, o les charges et les risques lis Lincoterms DAF : o le vendeur supporte les frais et les risques de transport

risques lis au transport principal sont transports par lacheteur. au transport principal sont supports par le vendeur. jusqu une frontire donne au-del de laquelle lacheteur prend le relais.

I-2) la rpartitions des obligations des partenaires par Incoterms :

Lacheteur et le vendeur, en se rfrant dans leurs contrats lun des incoterms de la CCI, prcisent en toute scurit leurs responsabilits respectives.

EXW : lexportateur remplira son obligation de livraison quand la marchandise est lise la disposition de limportateur dans son tablissement, et cet importateur doit prendre en charge tous les frais et les risques lis au transport jusqu la destination souhaite. En parle dobligation minimum pour le vendeur. FCA : le vendeur supportera les risques et les frais lis la marchandise jusqu la remise de celle-ci au transporteur dsign par limportateur, au-del tous frais et risques de perte ou de dommage seront pris en charge par lacheteur. FAS : le vendeur remplit son obligation de livraison quand la marchandise sera le quai ou les allges du navire choisis par lacheteur qui se chargera de paiement de fret et les formalits de ddouanement export. FOB : les obligations de limportateur augmentent car il prend en charge le placement de la marchandise au bastingage(3) du navire, les frais de chargement au port, paiement des formalits de ddouanement export ainsi que les frais et les risques jusqu lembarquement de la marchandise. Par contre lacheteur sera charg de payer le fret et assumera les risques et les frais ds que la marchandise passe le bastingage. CFR : les obligations de lexportateur et limportateur reste les mmes que celle de FOB, sauf que le paiement de fret et les frais seront la charge de lexportateur jusquau port de destination. CIF : la seule diffrence qua cet incoterms avec le CFR est lexistence dune obligation supplmentaire pour lexportateur et qui est lassurance maritime contre le risque de perte ou de dommage au cours du transport. CPT : lexportateur choisis un transporteur, paye le fret et les formalits de ddouanement export, ainsi que les frais et les risques jusqu la remise au premier transporteur dsign par lacheteur, partir de l tous sera la charge de cet importateur. CIP : de mme que le CPT pour les deux contractants avec lintgration dune obligation de plus pour lexportateur qui est lassurance contre le risque de perte ou de dommage de la marchandise.

(3)

bord du navire qui dpasse le pont.

DAF : lexportateur prendra en charge les frais et les risques jusqu la frontire convenue avec paiement des formalits dimportation. partir de cette frontire, les frais, les risques et les formalits dimportation seront assumer par limportateur. DES : lexportateur choisis le navire, paye le fret et la marchandise sera sa charge jusquau bord du navire au port du destination convenu. Limportateur soccupe de dchargement du navire et les formalits de ddouanement import. DEQ : lacheteur supporte les frais et les risques lis lacheminement de la marchandise ddouane sur le quai du port de destination o elle sera prise en charge par lacheteur. DDU : lexportateur doit mettre la marchandise la disposition de limportateur au lieu convenu dans son pays et tous les frais et les risques sont assums par lui, par contre limportateur payera seulement les droits et taxes du fait de limportation. DDP : tous les frais et les risques y compris le ddouanement import et dchargement jusqu la livraison chez lacheteur sont la charge du vendeur. On parle dobligation maximum pour le vendeur.

I-3) prcaution prendre dans lutilisation des incoterms:

Bien connatre la signification des incoterms et leurs sigle ; Les partenaires doivent faire rfrence ces incoterms clairement dans le contrat Faire suivre le sigle utilis du lieu de rfrence (port, frontire,etc.), linformation de vente en mentionnant bien le lieu convenu. Par exemple : CIF Algrie CCI 2000. sans laquelle lIncoterms na aucune signification. Exemple : FOB doit toujours tre suivi du port choisi, DAF doit tre suivi de la frontire concerne. Tenir compte du mode de transport, tous les Incoterms ne sont pas utilisables pour tous les modes de transport. Exemple : pour une expdition terrestre, le sigle FOB est inutilisable. LIncoterms ne rgle pas le problme de transfert de proprit de la marchandise, Toutes les modifications aux obligations de lIncoterms doivent tre mentionnes Si les partenaires apportent dans leur contrat de vente des conditions diffrentes de mais uniquement le transfert des risques et des frais entre acheteur et vendeur. cot de celui-ci. Exemple : DDP SINGAPOUR TVA non acquitte incoterms 2000 CCI.

celles de lIncoterms officiel, cest le contenu de contrat qui prvaut. Les variantes des Incoterms peuvent porter une confusion, pour cela, il faut les utiliser prudemment afin dviter toute perte de bnfice tir de lIncoterms. Exemple : FOB aux Etats-Unis comporte six (06) interprtations diffrentes. Dans le cas dachat, il est important que le client vrifie que lassurance de transport est souscrite par le fournisseur soit par les obligations de lIncoterms, soit par le contrat commercial. Le choix dun Incoterms dmontre le niveau de scurit que lacheteur ou le fournisseur apporteraient lun pour lautre. De ce fait, il est vident quune marchandise sera achete des prix diffrents selon lIncoterms utilis(4) .

SECTION II : la domiciliation bancaire :

La domiciliation est une procdure qui est pralable toute excution physique ou financire dune importation de ltranger ou dune exportation vers ltranger conformment aux rgles prvues par le commerce extrieur et des changes.

II-1) la domiciliation des importations :

II-1-1) Dfinition et objectif : Les importations de biens ou de services de ltranger sont soumises lobligation de domiciliation pralable auprs dune banque en Algrie. Elle consiste pour : Limportateur : faire un choix avant la ralisation de son opration, dune banque Algrienne chez o, il sengage effectuer ou faire effectuer pour son compte les oprations et les formalits bancaires prvues pour la rglementation en vigueur. La banque domiciliatrice : ouvrir un dossier de domiciliation et runir les documents pralables (douaniers, commerciaux, financiersetc.) permettant de sassurer que le bien ou le service a t introduit en Algrie et que son rglement est rgulier en regard de la rglementation des changes en vigueur. II-1-2) procdure de la domiciliation : Le client se prsente la banque munie dun contrat commercial ou de tout autre
(4)

Document interne au CPA : incoterms et modes transport.

document quivalent tel le bon de commande, ainsi que dune demande douverture(5) . Le banquier doit sassurer que : Le client rsident est ligible aux oprations du commerce extrieur, de se fait, il doit dune part, possder un registre de commerce en cours de validit et conforme la lgislation. Dautre part, il doit y avoir une surface financire suffisante et des garanties de solvabilit. Le produit objet de lopration de limportation ntant pas frapp dinterdiction dimportation, et possdant les autorisations ncessaire pour les produits soumis une autorisation spciale. Aprs la vrification des documents prsents et laccord de chef de lagence, le banquier reproduit toutes les donnes ncessaires sur une fiche appele fiche de contrle en attribuant un numro de domiciliation qui est compos de 22 chiffres dcomposs comme suit. A 06/101 B 98/03 C 10 D 00009 E 09101 F 90

Source : banque extrieure dAlgrie : manuel des procdures de domiciliation limport. La case A : 5 chiffres reprsentant le numro du guichet agre. Comme exemple, celui de la BEA, Bejaia est le 06/ 101. La case B : cest des chiffres reprsentant lanne et le trimestre en cours, lexemple 98/3 signifie le 3eme trimestre de lanne 1998). La case C : contient les chiffres reprsentant la nature de lopration. Cette case doit contenir lun des numros suivants : 12 : importations faisant partie dun march de travaux. 13 : importations lies un contrat dtude. 14 : importations lies un contrat de fourniture. 15 : importations lies un contrat clefs en main. 16 : importations lies un contrat de brevet dexploitation. La case D : le numro chronologique du dossier. Exemple : 00009. La case E : le numro dimmatriculation de lentreprise. La case F : le code de la devise. Exemple : XEU pour leuro. Le banquier appose ensuite le cachet de domiciliation sur le document commercial, et ne
(5)

Kamel chehrit, techniques et pratiques bancaires et financiaires, edition collection Guides-plus, Alger, 2004, p 100.

doit en aucun cas omettre de percevoir les commissions et taxes concernant la domiciliation. Toutes les oprations dimportations faisant lobjet dune domiciliation donne lieu la dlivrance dune attestation de domiciliation par la banque, sur laquelle sont repris tous les renseignements ncessaires sur les oprations. Lattestation est tablie en quatre exemplaires destins aux clients, aux douanes et la direction du commerce extrieur, le dernier reste en possession de la banque. Cette attestation est un document rglementaire de gestion, de ddouanement et de contrle par les banques et les administrations publiques.

II-2) la domiciliation des exportations :

II-2-1) Dfinition et objectif : La domiciliation lexport est comme celle limport, cest une pralable procdure tout dbut dexcution physique ou financier de transactions commerciales avec ltranger, condition que celle-ci soit incluse dans le champ dapplication de la rglementation du commerce extrieur et des changes. Elle consiste pour limportateur rsident et la banque domiciliataire : Lun choisir une banque intermdiaire agre auprs de laquelle il sengage effectuer les oprations et lensemble des formalits et attachants. Autre effectuer ou faire effectuer, pour le compte de limportateur, les oprations et les formalits prvues par la rglementation du commerce extrieur et des changes. II-2-2) Ouverture du dossier de domiciliation lexportation: Le banquier enregistre lopration de lexportation sous un numro de domiciliation dcompos dans 04 cases comme suit(6) :

A 06101

B 98/3

C CT ou MT

D 00001

Source : banque extrieure dAlgrie : manuel des procdures de domiciliation lexport. La case A : numro dagrment de guichet. La case B : lanne et le trimestre. La case C : cest pour designer si le dlai est du court ou de moyen terme. Car on distingue deux cas dexportation :
(6)

Kamel chehrit, techniques et pratiques bancaires et financiaires, op-cit, p 104.

 Exportation court terme dont le dlai de rapatriement est de 120 jours. Exportation long terme dont le dlai est suprieur 120 jours. La case D : reprsente le numro chronologique du dossier. Louverture du dossier de domiciliation se fait en prsentant, par le client une demande douverture et une facture pro forma ou tout autre document quivalent. Le banquier reproduit sur la fiche de contrle toutes les prcision du contrat commercial, on peut citer : Lidentit des co-contractants ; Le pays dorigine ou de provenance des marchandises ; La nature des marchandises ou des prestations fournies ; Leurs quantits, prix unitaire et valeur globale ; La monnaie de paiement ; Les dlais de livraison ; Mode et conditions de transport ; La fiche de contrle doit comporter aussi : Le numro de domiciliation et la date douverture du dossier ; Nom du guichet domiciliataire (lagence). Cest galement les mmes prcisions inscrites sur la fiche de contrle dans le cas dune importation.

II-3) La gestion et le suivi du dossier de domiciliation:

Pour assurer une meilleure gestion dun dossier de domiciliation, ce dernier doit tre men dun suivi rigoureux(7). Les documents exigs par les rglementations des changes doivent tre rclams systmatiquement (facture, documents douaniers(8), formules annotes ainsi que tout documents qui s y apporte). Apres louverture du dossier de domiciliation, lagence procde au suivi en utilisant la fiche de contrle, savoir : La vrification de la ralisation de lopration aprs six mois de dlai rel;
(7)

M. Boucheffa Youcef, M. Ben meddour Samir, mmoire de fin dtude, option commerce international, crdit documentaire : instrument de paiement et de financement et de garantie, U.N.S.F.P, 2008, p56. (8) Viss par ladministration douanire en certifiant que la marchandise est expdie dans les conditions convenues.

Ltablissement du bilan au neuvime mois ; A larrive du dixime mois, la banque tablie une dcision relative lapurement de ce dossier Apurement de la domiciliation : Lexamen dapurement se fera sur la base des documents suivants :

factures dfinitives. Documents douaniers D10. Formule statistique annote par la DOE (Direction des Oprations avec lEtranger). Lapurement des dossiers de domiciliation doit rglementairement en principe intervenir : - pour les contrat DI :(les importations dlai normal) dans les trois mois qui suivent la ralisation physique de lopration ; - pour les contrats DIP :(importations dlai spcial) qui sont raliss dans un dlai suprieur six mois. Un dossier apur est un dossier en principe complet. Il prsente tous les documents exigs par la rglementation. Il est conserv au niveau de la banque. (9) Aprs lapurement de dossier de domiciliation il peut avrer quil est un dossier en insuffisance ou en excdent de rglements, ces cas reprsentent des irrgularits : conservation au niveau de la banque le dossier en insuffisance de rglement. Transmission la Banque dAlgrie le dossier en excdent de rglement.

Tableau n02 : reprsentation des diffrents cas de dclaration aprs lapurement situation 1- apur Contenu de dossier -existence du document douanier (D10) exemplaire banque ou copie conforme prima ; -existence de formule statistique (F4) annote ; -existence facture dfinitive dont la diffrence ne dpasse pas 30.000 DA. -Existence de facture dfinitive ; -Existence de formule statistique (F4) ;
(9)

2- excdent

Document interne de la banque centrale dAlgrie : la domiciliation des importations.

3insuffisance

-Absence du document douanier (D10) ou diffrence F4 >30.000 DA. -Existence du document douanier D10 ; -Existence de facture dfinitive ; -Absence formule statistique F4 annote ou diffrence F4>30.000 DA - annul : existence lettre dannulation par le client ; - inutilis : le client ne sest pas manifest malgr les lettres de rappel de la banque. Source : www. BEA_ bank.com.

4-inutilis

SECTION III : les instruments de financement du commerce extrieur

Linstrument de financement est la forme matrielle qui sert de support au paiement. Dans le cadre de commerce extrieur, le paiement des importations et exportations se fait en moyen de plusieurs instruments, certains ont une ralit physique, comme le chque. Le dveloppent de lchange lectronique de donnes fait progressivement disparatre les support matriels au profit des transactions entirement informatises, tel que le virement bancaire international.

III-1) le chque :
Cest un titre de paiement par lequel le titulaire dun compte donne ordre son banquier de payer un bnficiaire un montant dtermin prlever sur les fonds ou sur un crdit du titulaire.(10) Le cheque est ngociable, se transmet par le bais de lendossement. Ce dernier se fait par une signature au verso du cheque (lendossement en blanc), ou par ordre dun nouveau bnficiaire (lendossement nominatif). Lmission dun cheque fait donc intervenir (04) quatre parties : Un tireur ; est celui qui donne ordre au tir de rgler la somme indique sur le chque. Le tireur dans ce cas reprsente la banque de lacheteur ;
(10)

Lasary, le commerce international, edition Dalloz, Belgique, 2005, p192.

 Un tir ; cest celui qui excute lordre du tireur, qui reprsente quand elle la banque du vendeur ; Un bnficiaire ; cest la partie qui prend possession des fonds (vendeur) ; Il existe deux types de chques : Le chque dentreprise : cest un cheque tir sur un compte bancaire, la provision sur le compte de limportateur pouvant tre insuffisante ou inexistante au moment o le cheque sera prsent par lexportateur son tablissent bancaire, il doit tre certifi ou vis par une banque pour que lexportateur ait la garantie dtre pay ; Le chque de banque : lmission de ce chque consiste, pour la banque a apporter au bnficiaire la garantie de lexistence de la provision, jusquau terme du dlai de paiement soit 03 ans et 20 jours (trois ans et vingt jours). Dans certains cas, le cheque sera porter en compte sauf bonne fin , par cette technique, lexportateur dispose ds la prsentation du cheque au guichet de sa banque, du montant de celui-ci sur son compte, mais sous rserve de bonne fin. Si le cheque reste impay par le dbiteur (importateur), la banque rcuprera le montant vers sur le compte de lexportateur. III-1-1) Les avantages du chque : Le cheque prsente les avantages suivants : Il est trs rpondu dans le monde ; Gratuit pour le vendeur, frais minimes pour lacheteur ; Le risque dimpay peut tre vit par lexportateur : en exigeant un cheque de banque ou chque certifi ; en utilisant le mcanisme de chque SBF (Sauf Bonne Fin), o lexportateur sera crdit de sa crance ds rception de chque, sans attendre que sa banque soit effectivement paye par la banque de limportateur. III-1-2) Les inconvnients de chque : Le chque est caractris par de nombreux inconvnients : Son mission est laisse linitiative de lacheteur ; Si le chque est libell en devise, lexportateur est expos au risque de change ; Le chque peut tre perdu, vol ou falsifi ;

Le chque dentreprise ne protge pas lexportateur du risque dimpay

(chque sans provision) ; le temps dencaissement est long, une fois le chque est adress lexportateur, il le remet sa banque, pour quelle le prsente la banque de limportateur pour paiement.

III-2)

Le virement :
Cest linstrument de rglementation le plus utilis. Le dbiteur (lacheteur

importateur) donne ordre son banquier de payer son crancier (lexportateur) par virement. (11) Le virement seffectue par (02) deux manires : Le tlex : cest une forme de paiement rapide, le virement tlex nen nest pas moins inadapt lvolution du commerce extrieur, les banques travaillent base des donnes informatises et non plus de documents papiers. Le SWIFT : Society for Worldwide Interbank Financial Telecommunication, SWIFT est un rseau international hyper protg de transaction bancaire dont lobjectif est de tirer parti des technologies informatiques mergentes et de rduire simultanment la dpense vis--vis des monopoles de tlcommunications afin dautomatiser le tlex et denvoyer de manire scurise et fiable des messages standardiss caractre financier dune banque membre une autre.(12)

Schma de fonctionnement du systme SWIFT :

(11)

G. LAGRAND, H. MARTINI, Le management des oprations du commerce international, ed Dunod, Belgique, 2003. (12) Belkhiri mohand, moussouni kahina, mmoire de fin dtude, le Swift dans le commerce extrieur, 2004, p56.

Banque de limportateur

Demande de virement

Importateur

Ordinateur

Exportateur

Banque de lexportateur

Avis de rception de virement

Source : AKKAL amine, ALLOUT Zoubir, mmoire de fin dtude, financement du commerce extrieur, Universit A/mira Bejaia, 2003, p21. III-2-1) Les avantages du virement : Les avantages du virement international qui peuvent tre noncs sont : La scurit : grce des procdures de contrle trs sophistiques, tel que le cryptage des messages qui empchent les coutes pirates ; an ; Virement de compte en compte. Le virement est rapide et peu coteux ; Impossibilit de perte, de vol ou de falsification ; La facilit dutilisation : le systme fonctionne 24 heure sur 24 et 365 jours par

III-2-2) Les inconvnients de virement : En terme dinconvnients, nous retiendrons que : Le virement ne constitue pas une garantie de paiement, sauf sil est effectu avant lexpdition de la marchandise (risque de retard voir de non paiement) ; Linitiative de lordre de virement est laisse limportateur ; Il ne protge pas lexportateur contre le risque de change dans le cas dun virement en devise ; Non ngociable ;

III-3) Le billet a ordre :

cest un crit pas lequel lacheteur ( appel souscripteur) promet son crancier , le vendeur (appel bnficiaire ) , le paiement des sommes dues , vue ou chance sur prsentation du billet ordre vendeur ) (13) III-3-1) Les avantages du billet ordre : Ce type deffet comporte plusieurs avantages : Reconnaissance de dette matrialisant une crance commerciale ; Protger par le droit combiaire ; Ngociable et schange par endos (transmissable) ; Mobilisable (escomptable auprs dune banque). III-3-2) Les inconvnients du billet ordre : Parmi les inconvnients de billet ordre, citant quelques uns : Le billet ordre ne supprime pas les risques dimpays ; Risque de perte ou de vol ; Emis linitiative de lacheteur. dune banque dsigne ( gnralement la banque du

III-3) La lettre de change :

Il sagit dun crit par lequel lexportateur (le tireur) donne ordre son client tranger (le tir) de payer un certain montant vue ou chance. (14) Un certain nombre de mentions doivent obligatoirement apparatre sur la lettre de change :
(13) (14)

La dnomination de lettre de change ; Le mondat de payer une somme dtermine ; Le nom du tir ; Lchance ; Le lieu de paiement (gnralement au guichet de la banque du vendeur) ; La date et le lieu de cration de leffet ; Le nom du bnficiaire et la signature du tireur.

Document interne de la banque dAlgrie relatif au commerce extrieur. G. LAGRAND, H. MARTINI, Le management des oprations du commerce international, ed dunod, Belgique, 2003.

Par ce moyen de paiement, le vendeur accorde son client un dlai de paiement plus ou moins long. III-3-1) Les avantages de la lettre de change: Parmi les avantages de la lettre de change, on peut citer(15) : Quelle est protge par le droit combiaire ; Emise a linitiative du vendeur et accepte par lacheteur ; Elle matrialise une crance qui peut tre mobilisable ou ngociable ; Elle dtermine prcisment la date de paiement ; Elle peut tre avalise (une traite avalise peut carter le risque dimpay ; donc, apporte une forte scurit de paiement mais ne supprime pas le risque de non transfert) ; III-3-2) Les inconvnients de la lettre de change: On peut citer parmi ses inconvnients ceux-ci (16) : Risque dimpay, sauf si un aval existe ; Risque de vol ou de perte ; Lenteur de recouvrement, en raison de sa transmission postale et de lintervention de plusieurs tablissements financiers.

(15)

LEGRAND, GHILAINE, HUBERT MARTINI, Management du commerce international, ed Aubin, 1993, p 393 (16) Idem, p 394.

Les diffrents types dincoterms et instruments de paiement, dj examins, peuvent apporter loprateur dune opration commerciale, un norme soutien financier, permettant ainsi dassurer son exploitation et sa russite au mme temps. Toute fois il indispensable au banquier de vrifier au pralable, si le type dincoterms et dinstrument choisi sont parfaitement adquat. Dans ce cadre, la domiciliation bancaire, consiste faire le choix, avant la ralisation de lopration commerciale, dune banque ayant la qualit dintermdiaire agre, de laquelle loprateur sengage effectuer les oprations et les formalits bancaires prvues par la rglementation du commerce extrieur.

Lintgration de lAlgrie lconomie mondiale issue des rformes de la libralisation de 1990, a oblig les autorits Algrienne fournir une nouvelle rglementation afin dassouplir les conditions daccs au financement du commerce extrieur et d encourager l adhsion de nouveaux oprateurs dans ce domaine .A cet effet ,lvolution du commerce extrieur est avre importante et la balance commerciale na pas cesss de raliser des soldes positifs quest un signe de russite des tentations de la libralisation. Dans ce prsent chapitre, nous allons essays de traiter les points essentiels de libralisation en concrtisant sa russite avec des statistiques rcentes, ainsi que le rglement et les conditions daccs relatif au financement du commerce extrieur.

SECTION I : Le dveloppement du commerce extrieur depuis lre de la libralisation:

Le commerce extrieur est un lment essentiel dans le dveloppement dune conomie, cet effet une vague defforts a t mene par les autorits Algriennes, cette volution sest fait beaucoup plus remarquer aprs la libralisation, qui permet de raliser des meilleures conditions de russite de ce secteur. I-1) La libralisation du commerce extrieur : Cette libralisation a commenc partir de 1990, qui fut caractrise par la loi 90/04/1990 relative la monnaie et au crdit, lAlgrie sest change son systme dune conomie ferme vers une conomie du march. Dans cette nouvelle dmarche, le principe fondamental est le libre accs lexercice, de toute activit commerciale, ds lors elle satisfait les besoins en outil de production. Les principaux objectifs de la libralisation du commerce extrieur en Algrie : La recherche dun systme dapprovisionnement rgulier de loutil de production. La recherche dune efficacit conomique et la rentabilit financire (libert dorganisation et dintervention). Cration de loffice algrien de promotion du commerce extrieur. Mise en place dun systme de promotion et de soutien aux exportations hors de chaque opration de commerce extrieur par une responsabilisation des oprateurs conomiques

hydrocarbures en but de diversification par lordonnance relative lassurance crdit lexportation, lintervention de lEtat est institue par la mise en place dorganismes intermdiaires charg de lautorisation et de laccompagnement des opration du commerce extrieur, il sagit de : La socit algrienne des foires et exportations (SAFEX) ; La compagnie algrienne dassurances de garantie des exportations (CAGEX) ; La chambre de commerce et lindustrie.

I-2) Les reformes et ses consquences sur le commerce extrieur depuis 1991 En 1991, pour le passage lconomie de march, le gouvernement obtient un crdit du FMI, en respectant le plan de rajustement conomique impos par celui-ci, au cours de cette priode, le dinar est dvalu de 20 % et les dputs adoptent une large majorit une nouvelle loi sur les hydrocarbures qui autorise les compagnies trangres prendre des participation dun montant maximal de 49%dans les gisements algriens EN 1992, instauration dune <<conomie de guerre >>marqu par laustrit(1), un rationnement des devises pour limiter les importation et ladministration sur les circuits conomiques. EN 1993, lAlgrie fait son rchelonnement(2) de la dette extrieur, son premier un resserrement du contrle de

objectif (le service de la dette reprsente environ 75 % des recettes lexportation).les ngociations avec le FMI sachvent en dcembre de la mme anne Sur un constat de dsaccord, le gouvernement se prononce en faveur dune diversification des exportations. EN 1994, lAlgrie signe un accord de crdit stand-by(3) avec FMI, et accepte les conditions poses par ce dernier, tout en respectant le plan dajustement structurel, et le dinar et valu de 40%. Durant la mme anne, lAlgrie obtient du club de paris, un accord de rchelonnement dune partie de sa dette publique qui atteint 16 milliards de dollars. EN 1995 : lAlgrie obtient le rchelonnement de sa dette de 3,2 milliard de dollars auprs es banques , un deuxime accord est sign avec le FMI , dit le <<facilit largie>>, pour une dure de trois ans , qui tient compte des efforts engags : Libralisation des prix et du commerce extrieur, disparition en cours du dficit budgtaire, privatisation des entreprises publiques, et son ouverture aux compagnies trangres sont autant de promesses de recettes pour les prochains annes.

(1) (2)

Une gestion rgoureuse. Augmentation de la priode de remboursement de la dette extrieur. (3) Ce type de crdit sera trait dans le chapitre 03

EN 1996 : cette priode est caractrise par laugmentation des cours du ptrole, et la mise en service le gazoduc transmed(4), qui relie lAlgrie lEspagne travers le Maroc. EN 1997, laugmentation des exportations dhydrocarbures et le ralentissement des importations contribuent lamlioration des comptes publics. EN 1998, le secteur des hydrocarbures est durement affecte par la chute, des cours du ptrole, surtout la fin de lanne, ce qui a augmenter les prvisions de dficit public, remettant en cause le fragile quilibre financier du pays, les privations se poursuivent une augmentation du chmage. ( cause de rythme lent de la privatisation). EN 1999, la forte remonte des cours du ptrole agit notamment sur la balance des paiements, les rserves en devises, ou le poids du service de la dette, mais cette augmentation ne rgle pas les problmes structurels du pays, que sont le chmage ou la faiblesse de la production industrielle. EN 2000, le maintien des cours du ptrole un haut niveau, permet au gouvernement denvisager une <<relance>> modre de lconomie, et de constituer un fond de rgulation destin diminuer les effets des fluctuations des prix des hydrocarbures. EN 2001, la poursuite de la hausse du prix des hydrocarbures est lorigine dune augmentation exceptionnelle pour le pays, lexcdent commercial augmente et le service de la dette diminue, tandis que les conditions de vie des Algriens demeurent trs difficiles et taux de chmage reste lev. EN 2002, la balance commerciale affiche toujours un solde positif et la dette du pays est en nette rduction(5).

I-3) Les statistiques du commerce extrieur de lAlgrie (priode 2007 /2008) :

Les rsultats des statistiques du commerce extrieur de lAlgrie pour la priode 2007 2008, font ressortir lvolution de la balance commerciale, les principaux produits imports et exports et leurs rpartir par monde de financement
(4)

Cest un lien qui relit lAlgrie et lItalie, depuis son dmarrage lexportation gazire envers lItalie est pass de 14% en 1983 36% en 2007. (5) Bendahmane nassima, mmoire de fin dtude, les oprations du crdit, Ecole Suprieure des Banques, 1999, p19.

I-3-1) Tendance gnrale : volution de la balance commerciale Tableau N 01 : volution de la balance commerciale de lAlgrie, priode : neuf mois (2006/2007/2008) (Valeurs en millions) 9 mois 2006 9 mois 2007 9mois 2008* DA Importation 776056 Exportation 2070134 Bal commercial 1285646 Couverture de taux (%) USD 10608 28302 17694 DA 1402977 2978446 1575469 USD 20009 42489 22480 DA 1803949 4069646 2265697 USD 27977 63151 35174 Evolution USD % 39.82 48.63 56.47

267

212

226 *(Rsultat provisoires)

Source : www. Douane. gov. Dz. Lecture des rsultats : Le commerce extrieur Algrien a enregistr au cours des neuf premiers mois 2008 : Un volume des importations de 27,98%milliards de dollars US, soit une augmentation de 39,82%par rapport aux rsultat des neuf premiers 2006 et ceux des neuf premier mois 2007 (202,009milliards de dollars US). Un volume global de lexportation de 63,15 milliards de dollars US, une augmentation de 48,63% par rapport aux rsultats des neuf mois de 2006 et ceux de 2007 (42,5 milliards de dollars US). Cette tendance la hausse de ces changes sest rpercute sur lexcdent de la balance commerciale qui est pass de 22,48 milliards de dollars US aux neuf mois 2007 35, 17 milliards de dollars US durant la mme priode 2008. Ces rsultats dgagent un taux de couverture des importations par les exportations de 226%. I-3-2) : Structure des changes extrieur :

La structure ou le volume des ralisations des changes extrieurs aux cours des neuf premiers mois 2008 par rapport aux neuf premiers mois 2007 rvle les informations suivantes :

A / limportation :
Lensemble des groupes de produits constituant nos importations, ont tous tendance la hausse, en effet, comme le montre le tableau ci aprs : Les importations destines aux biens alimentaires sont passes de 1,2 milliards de dollars US en 2006 3,43 milliards de dollars US en 2007,et 5,75 milliards de dollars en 2008 , soit une volution de 67,51 %qui reprsentent 20 ,58%du total des importations . Les biens destins loutilles de production qui reprsentent 30,24% de total des importations, qui sest volu de 6,47 milliards de dollars US 8,46 milliards de dollars. Les biens dquipement reprsentent 32%des importations, qui sont passs de 6,06 8 ,89 milliards de dollars US, soit un accroissement de prs de 47%. Les biens de consommation, quand eux, reprsentent 17,41%du total des importations, qui se sont augments de 4,034, 9 milliards de dollars US durant les priodes considres. TABLEAU N 02 : LES IMPORTATIONS PAR GROUPE DE PRODUITS (2006/2007/2008). 9 mois 2006 9 mois 2007 9 mois 2008 valeur % valeur % VALEUR % Evolution (%) Biens 1868 18,38 5759 20,58 67,51 3438 17,18 alimentaires Biens destins 2924 26,99 6470 32,34 4860 30,24 30,76 loutil de production Biens 4298 39,92 6064 30,31 8888 31,77 46,57 dquipement Biens de 1518 14,70 4037 20,18 4870 17,41 20,63 consommation Total gnral 10608 100,00 20009 100 27977 100 39,82 (Valeurs en millions US dollars) Source : www.douane .gov. Dz.

Figure N01 : rpartition des importations 2006-2007-2008 par produit

30000 25000 20000 15000 10000 5000 0 valeur valeur % Evolution (%) VALEUR % % Biens alimentaires

Biens destins loutil de production Biens dquipement Biens de consommation Total gnral

9 mois 2006

9 mois 9 mois 2008 2007

Source : graphique ralis par nos soins partir des donnes de tableau n02 B / Les exportations : Dans la structure des exportations Algrienne, les hydrocarbures reprsentent lessentiel des vente ltranger durant les neuf premiers mois lannes 2008 avec une part de 97.55%du volume global des exportations, et une hausse de 48,31%par rapport la mme priode 2007 alors quelle tait de 32,52 en 2006. Quand aux exportations hors hydrocarbure, elle sertes toujours marginales, avec 2045% du volume global des exportations, et ses principaux produits sont illustrs dans le tableau. TABLEAU N03 : rpartition des principaux produits hors hydrocarbures :

Principaux produits

Valeurs (millions USD)

Structure (%)

Valeurs (millions USD)

Structure (%)

Evolution (%)

Huiles et autres produits de la distillation des goudrons Ammoniacs anhydres Dchets et de bise de cuivre Produits lamins plats en fer ou en aciers Zinc sous forme brute Ciment hydraulique Hydrognes (argon) Hydrocarbures cycliques Fontes brutes Eaux minirales et gageuses Sous total Total

241

25.32

396

25.56

64.32

113 51 120

11.87 5.36 12.61

249 78 76

16.07 5.04 2.91

120.35 52.94 -36.67

54 6 22 12 12 13 644 652

5.67 0.63 2.31 1.26 1.26 1.37 67.65 100

46 37 33 26 26 22 989 1549

2.97 2.39 2.13 1.68 1.62 1.42 63.85 100

-14.81 516.67 50.00 116.67 116.67 69.23 53.57 62.71

Source : www.douane. gov.dz. Les exportations hors hydrocarbure reprsentent une valeur de 1,55 milliards de dollars US, elles enregistrent une augmentation plus de 62,71%par rapport 2007 et 2006. Les principaux produits << hors hydrocarbure >> exports, sont constitus essentiellement par le groupe demi-produit qui reprsente une part de 1,67% de volume globale des exportations soit lquivalent de 1.05 milliards de dollars US. Le groupe <<produit bruts>>vient en seconde position avec une part de 0,49%soit 309 millions de dollars US suivi par les groupes <<biens alimentations >>et <<biens dquipement industrielles >>avec les parts respectives de 0,16%et 0.10% soit en valeurs absolues respectives 98 et 63 millions de dollars US, et enfin le groupe <<biens de consommations non alimentaires avec une part de 0.4%.

I-3-3) Repartions des importations par mode de financement : Les importations ralises au cours des neuf premiers mois 2008 ont t finances majoritairement par cash raison de 82.60%, soit 23,11 milliards de dollars US, enregistrant ainsi une augmentation de prs de 42% par rapport aux neuf mois 2007 et 2006. Les lignes de crdit ont financ 8,20% du volume global des importations, soit une diminution de 4,38%, alors que 3,98% t financer par le recours aux comptes devises propres soit un volume de 1,11 milliards de dollars US. TABLEAU N 4 : rpartition des importations par mode de financement :

Mode de Valeurs financement millions USD Cash 16275 Ligne de 2399 crdit Compte 3 devises propres Autre 1332 total 20009
Source : www.douane .gov. dz.

Structure % 81.34 11.99 0.01 6.66 100

Valeurs millions USD 23109 2294 1113 1461 27977

Structure % 82.60 8.20 3.98 5.22 100

Evolution % 41.99 -4.38

9.68 39.82

Figure n3 : la rpartition des importations par mode de financement.

Cas h Ligne de c rdit Com pte devis es propres A utre

Source : ralis par nos soins partir des donnes de tableau n 4

SECTION II : Le cadre rglementaire et lgislatif du commerce extrieur :

Au cours de ces dernires annes, plusieurs textes lgislatif et rglementaire ont t dtects par les autorits algriennes, en vue de faciliter et de donner des avantages trs importants tout oprateur dsirant raliser une opration du commerce extrieur.

II-1) Textes relatifs limportation :

Les lois N90-22 du 18 aot 1990 Le rglement N 91/03du 20 fvrier 1991 Dcrit excutif N 92-65 du 12 fvrier 1992 Linstruction N20/94 du 12 avril 1994 de la banque dAlgrie Linstruction N 07/97du 17 aot 1997 Contenu relative au registre de commerce complte et modifie par les ordonnances N 91-14 et N 96-07. relatif aux conditions dexercice de lopration dimportations de biens en Algrie et de leur financement modifi par la rglementation N 94-11 DU 12 avril 1994. relatif au contrle de la conformit des produits fabriqus localement ou imports (J O R A N 22 DU 19 fvrier 1992), modifi par dcret N93-47 du 06 fvrier 1993. fixant les conditions financires des oprations dimportation (modifie par linstruction N29/95 du 22 avril 1995) dfinissant le cadre de rfrence, et dorientation pour les banques et tablissements financiers intermdiaires agres en matire de financement extrieur des importations Arrt du 6 juin 2005 des conditions techniques limportation des produits destins la mdecine humaine. Arrte du 14 mai 2006 Dcrit excutif N07-390 du 12 dcembre 2007. dfinissant le contenu des documents relatifs au contrle de conformit des produits importe. fixant les conditions et modalits dexercice de lactivit de commercialisation de vhicules automobiles neufs.

II-2) Textes relatifs lexportation :

Les lois Contenu Instruction N08-91 du relative au projet dinvestissement raliss par les 20 novembre 1991, de entreprises algriennes et financs par institution la banque dAlgrie internationales. Rglement N90-02 DU 08 SEPTEMBRE 1990 de la banque dAlgrie et sa modification N 94-10 du 12 avril Rglement N91-13 aot 1991 de la banque dAlgrie Arrt interministriel du 26 fvrier 1992 Note N 209 du 16 mai 1992 du ministre de lconomie Arrt interministriel du 17 avril 1994 Arrt interministriel du 09 avril 1994 Instruction N 22-94 du 12 avril 1994 Loi N01-19 du 12 dcembre 2001 Instruction banque dfinissant les conditions douvertures et de

fonctionnement des comptes devises personnes morales.

relative la domiciliation et au rglement financier des exportations hors hydrocarbures.

portant suspension lexportation du corail brut ou semi fini. portant la mature des produits et conditions pour ralisation des changes produits. relatif la qualit et la prestation des dattes destines lexportation. du ministre du commerce, portant la liste des produits prohibs lexport. de la banque dAlgrie portant le pourcentage des recettes en devises de 50%, et le reste en monnaie national. relatif la gestion, au contrle et llimination des dchets. porte le montant prlev sur les 50% en devises, 20%

dAlgrie N07-2002 du 19 dcembre 2002 Ordonnance N03-04 du 19 juillet 2003, Dcrit excutif N07102 du 2 avril 2007 Arrte interministriel du 14 mai 2007,

pouvant tre utilis la discrtion et sous lentire responsabilit de lexportation. relative aux rgles gnrales applicables aux oprations dimportation et dexportation des marchandises. fixant les conditions dexportation de certains produits, matires et marchandises. fixant la liste des produits, matire et marchandises soumis un cahier des charges lexportation.

Dcrit excutif N07390 du 12 dcembre 2007

fixant les conditions et modalits dexercice de lactivit de commercialisation de vhicules automobiles neuf.

II-3)

Autre textes relatif au financement du commerce extrieur

Contenu rendant obligation ltiquetage et dsignation du produit ainsi que composition, son mode demploi et sa date de premption (mention porter en langue arabe et dans une autre langue trangre).

Les lois Dcret excutif N90366 et 90-367 du 10 novembre 1990

Dcrit excutif N9137 du 23 fvrier 1991 Le rglement N9112du 14aout 1991 Dcrit N96-354 du 19 octobre 1991,

relatif aux conditions dintervention en matire de commerce extrieur (modifie par dcret excutif N94-35 du 5juin 1994, ce texte dfinit les diffrents intervenants dans le domaine du commerce extrieur). relatif la domiciliation des biens. relatif aux modalits de contrle de la conformit et de la

qualit, modifie par dcrit excutif N2000-306 du 12 octobre 2000.

Le rglement N91-02 du 20 fvrier 1991,

fixant les conditions douverture et fonctionnement des comptes devises au projet des personnes physique et morales de nationalits trangre rsidentes ou no rsidents.

La note N01-95 du 9 fvrier 1995 de la banque dAlgrie

dont les dispositions considrent que lexigence du registre de commerce, peut tre remplace pour certaines catgories professionnelle, principalement celle du secteur de la sant, par lautorisation comptente. dexercer dlivre par ladministration

Dcrit excutif N08-07 du 19 janvier 2008 modifiant et compltant le dcrit excutif N 96-205 du 5 juin 1996

fixant les modalits de fonctionnement du compte daffectation spciale N302-084 intitul << fonds spciale pour la promotion des exportations>>.

SECTION III : Laccs au financement du commerce extrieur :

Il existe plusieurs conditions daccs au financement du commerce extrieur, selon les rgles dj voques dans la prcdente section, et qui seront dtailles dans cette prsente partie.

III-1) : Les conditions lies aux importations :

En ce qui concerne le financement des oprations dimportation deux formalits essentielles existent : Lligibilit : <<pour tre ligible, loprateur doit tre " bancable "cest dire quil doit tre ligible au crdit bancaire dans son sens large (confiance et crdibilit)>>. En plus, le client doit tre capable dexercer une opration dimportation, condition de respecter les regels et usages du commerce extrieur. Les conditionnalits : sont au nombre de sept(6) : Les conditions ayant trait la capacit dexercer. Les conditions ayant trait au financement. Les conditions ayant trait laspect suivi statistique de loffre de certains produits dits stratgiques.
(6)

Les conditions lies lorigine ou la prvenance des produits imports. Les conditions lies la nature des produits imports.
Fascicule n2, le guide de limportateur (les conditions daccs aux financement des importations), BNA dAlger, 2004.

 corporelle.

Les conditions lies la conformit et la qualit des produits. Les conditions lies la qualit des produits cosmtique et dhygine

III-1-1) Les conditions ayant trait la capacit dexercice : En premier lieu, loprateur doit tre sinscrire au registre de commerce, ou au moins avoir une autorisation dexercice dlivre par lautorit comptente, prenant lexemple une direction dpartementale de la sant pour les professions auprs du ministre de la sant. En second lieu, tout oprateur est tenu davoir une carte de limmatriculation fiscal, auprs du ministre des finance ou il recueille son numro didentifiant fiscal (lexigence de limmatriculation fiscal). III-1-2) Les conditions se rapportant au financement : Loprateur dispose actuellement de diffrents modes de paiement, vis- - vis de ses partenaires trangers. Algriens. Soit un financement par une ligne de crdit. Soit un financement de type crdit export garanti, en cas dpuisement de ces lignes de crdit ou dinligibilit de lopration. Soit un financement par crdit bancaire ou par des crdits fournisseurs. Soit au comptant (cash) par le dbit : dun compte divise ou bien dun compte dinars

III-1-3) Les conditions se rapportant laspect suivi statistique : Le jour mme de la domiciliation bancaire, la banque doit communiquer le ministre du commerce (direction du commerce), afin denvoyer toutes les donnes concernant les importations engages par les oprateurs conomiques, pour des raisons dvaluation des approvisionnements du pays en produit import.

III-1-4) Les conditions lies lorigine ou la prvenance des produits imports : La domiciliation bancaire doprateur dimportation des produits dorigine ou de provenance de certain pays, doit tre prcd dune autorisation pralable dimportation.

Sachant que cette autorisation nest pas obligatoire, si les droits et taxes sont dj pays, c d la domiciliation bancaire seffectuera selon la procdure habituelle. III-1-5) Les conditions lies la nature de certains produits imports : Limportation de certains produits est soumise une ou plusieurs procdures pralables la domiciliation bancaire, nous citons quelques unes : Les produits pharmaceutique destins lusage de mdecine humaine : Pour ce type de produit, il exig le visa technique pralable limportation, prvue par le ministre de la sant et de la population. Les produits pharmaceutiques destins lusage de la mdecine animale (vtrinaire) : Pour ce type de produit, il est exig lagrment du ministre de lagriculture et de la pche. Les mdicaments et instrumentation mdicochirurgicale : Il est obligatoire pour limportateur de respecter la procdure denregistrement de la dclaration pralable limportation, auprs du ministre de la sant et de la population. Les matriels, quipements et consommables mdicochirurgicaux : Limportateur est soumis une autorisation, pour limportation dlivre par le ministre de la sant et de la population. Limportation de produits dangereux : Limportateur de certains produits chimiques, ainsi que leurs contenants, est souvent soumis une autorisation pralable limportation et lapprovisionnement local, auprs du ministre d lnergie et des mines. III-1-6) Les conditions lies la conformit et la qualit des produits : Les importateurs sont tenus de respecter les dispositions relatives aux modalits de contrle, de conformit et de la qualit des produits imports. III-1-7) corporelle : Dans ce cas, il est exig aux importateurs un rcpiss de dpt de dossier de dclaration pralable, dlivr par le service du contrle de qualit et de la rpression des fraudes de wilaya, lieu dimplantation du sige social de limportateur. Lune des principales conditions daccs au financement du commerce extrieur, louverture du dossier de domiciliation, quon a dj trait dans le premier chapitre. Les conditions lies la qualit des produits cosmtiques et dhygine

III-2) Les conditions lies aux exportations :

En rgle gnrale, le financement dune opration dexportation(7), exige aux exportateurs de(8) : III-2-1) Connatre les marchs extrieurs : Pour un exportateur, tre mal inform, signifie trs souvent lchec dune opration dexportation, mme si ce dernier propose un produit ou service de bonne qualit un prix comptitif. Russir une exportation exige une connaissance des marchs cibls, pour pouvoir valuer les chances de succs de son produit la meilleur source dinformation cest d y aller sur place pour se rendre compte de ce quil doit faire. III-2-2) connatre les acheteurs : Un acheteur insolvable ou de mauvaise foi, reprsente un risque auquel le vendeur doit faire face constamment. La banque nationale dAlgrie, par le bais de ces multiples correspondants ltranger, est en mesure de rapporter aux diffrents oprateurs les informations, en leurs fournissant des renseignements commerciaux sur leurs acheteurs. III-2-3) Connatre la stabilit du pays des acheteurs : Indpendamment de la stabilit de lacheteur, qui est un des lments du risque du nonpaiement, lexportateur doit prendre en considration ce qui sappel le risque pays. Ce second risque, peut prvenir de contexte conomique et politique dun Etat, qui empcherait lacheteur dhonorer sa dette, ou sa banque de transfrer le montant d. III-2-4) Connatre la rglementation : Avant dinvestir sur un march, il est essentiel de connatre et de comprendre la rglementation en vigueur (contrle des changes ou mouvement des capitaux, convertibilit et taux des changes des monnaies, fiscalit, rgimes douaniersetc.), tant quen Algrie qu ltranger.

(7)

La russite dune opration dexportation dpend de la connaissance des lgislations montaire, financire et rglementaire, et souvent des conditions de paiement. (8) Fascicule n1, le guide de limportateur (les conditions daccs au financement des exportations), BNA dAlger, 2004.

A lheure actuelle, tous les produits et services Algriens sont libres lexportation, lexception des quatre produits suivants(9) : Les plans de palmiers ; Les ovins reproducteurs ; Les bovins reproducteurs ; Les objets prsentant un intrt national, au plan de lhistoire, de larchologie y compris les vhicules anciens.

(9)

www. Finance etudiant.fr

La loi de la monnaie et de crdit de 1990, donne de nouvelle orientations aux transactions commerciales, qui vont toutes dans le sens de la libralisation de lconomie nationale, pour quelles puissent sintgrer dans tous les rouages de lconomie trangre. Il est not que les reformes engages depuis longtemps, nont pas pris leurs fin encore, cause des changements et modifications du cadre lgislatif et rglementaire, qui se font presque chaque anne. De plus, en Algrie pour quun exportateur, peut accder au financement du commerce extrieur, doit tre dabord respect toutes les conditions lies une transaction commerciale.

Les oprations du commerce extrieur saccroissent dun jour lautre, dgageant un besoin de financement, et pour la satisfaction de ce besoin, il faudrait des instruments la fois de garantie et de crdit. A cette effet, on va traiter tout dabord, les crdits imports, en axant notre travail sur le crdit documentaire et la remise documentaire, ensuite, en va tudier les crdits exports, tout en abordant le crdit fournisseur et la crdit acheteur. Enfin, on terminera notre intervention dans ce chapitre par la comparaison entre ces deux derniers crdits.

SECTION I : le financement des exportations

I-1) le crdit documentaire :
Le dveloppement des transactions internationales a t facilit par le recours des instruments de crdit, de financement et de garantie, permettant une scurit aux vendeurs et aux acheteurs qui se connaissent peu ou pas. Parmi ces instruments, nous trouverons le crdit documentaire. I-1-1) Origine, dfinition et objectifs du crdit documentaire : A/ lorigine du crdit documentaire : Lapparition du crdit documentaire remonte loin dans lhistoire, il tient sa source de la lettre de crdit . sachant que cette dernire a t quelque peu modifi, do les transfert de fonds vont tre soumis la prsentation des documents, lis la marchandise qui fait lobjet de la transaction , ce qui va donner ce que lon appelle crdit documentaire.

En tant que moyen de financement et de garantie, il permet lexportateur de recouvrer et de mobiliser avec une grande scurit ses crances, et limportateur daccrotre ses achats en lui fournissant des fonds. B/ dfinition : cest lacte par lequel une banque sengage, pour le compte de son mondant, payer au bnficiaire un montant dtermin en monnaie convenue, si ce dernier prsente, dans un dlai fix, les documents prescrits .(1) Limportateur (ou donneur dordre) demande son banquier (ou banque mettrice), de procder auprs de la banque de lexportateur ( ou banque notificatrice) louverture dun crdit documentaire en faveur de cet exportateur ( ou bnficiaire). Par cette ouverture de crdit, le banquier de tout en respectant les conditions du crdoc. Le donneur dordre (lacheteur) : personne qui demande sa banque douvrir un crdoc, en sengageant rgler les paiements des achats et les frais dcaisss par celleci. La banque mettrice : elle ralise louverture de crdoc, et garantit au vendeur lexcution des obligations de lacheteur, si toutes les conditions sont remplies. Le bnficiaire (le vendeur) : personne dont le crdit est mis en sa faveur, pouvant exige le paiement la banque mettrice, une fois quelle a rempli les conditions du crdoc. La banque notificatrice : cest la banque correspondante de la banque mettrice, gnralement situe dans le pays de vendeur. elle a pour mission de prvenir le bnficiaire de louverture de crdit. Elle devient confirmatrice si elle sengage garantir et payer le vendeur, cela lorsque les garanties offertes par la banque mettrice ne sont pas considres suffisantes. C/ les objectifs du crdit documentaire : En tant que le crdoc est linstrument de financement le plus important dans le commerce extrieur, il permet datteindre un quilibre entre les intrt s de lacheteur et ceux du limportateur sengage payer lexportateur qui reoit largent correspondant cette vente, ds lexpdition de la marchandise,

(1)

Farouk bouyacoub, lentreprise et le financement bancaire, dition Casbah, Algrie, 2003, P 263.

vendeur, et cela si lopration est bien matrise de la ngociation du contrat commercial jusqu la mise en place du crdoc. Pour cela, lactivit commerciale exige de loprateur : De disposer de connaissance et daptitudes techniques, commerciales et financires (connaissance des marchs) ; De connatre la rglementation nationale, trangre et internationale. Le crdoc est n pour un besoin de scurit dans les transactions commerciales internationales, il a tendance rduire les risques et les difficults lis la distance qui spare les oprateurs conomiques, la mconnaissance de leur honorabilit et leur solvabilit. La technique du crdoc, bien quelle soit coteuse, offre le maximum de scurit au vendeur comme lacheteur. I-1-2) les principaux types du crdit documentaire : Les crdits documentaires rencontrs frquemment sont les suivants : A/ le crdit documentaire rvocable : Ce type de crdit peut tre tout moment modifi ou annul par limportateur sans avertissement pralable, alors que les marchandises peuvent tre en route. En raison de ces problmes et risques, ce crdit est rarement utilis. B/ le crdit documentaire irrvocable : Contrairement au premier, celui-ci offre au vendeur une plus grande sret de paiement. En dautre terme, il sagit dun crdoc qui comporte un engagement de la banque mettrice dhonorer pour le compte de limportateur, les documents remis conformment aux conditions du crdit. Il ne peut tre modifi ou annuler sans laccord de bnficiaire. C/ le crdit documentaire irrvocable et confirm : Il offre au vendeur une double scurit de paiement, auquel la banque confirmatrice ajoute son propre engagement celui de la banque mettrice, pour autant que les conditions de crdoc soient respectes. Il ne peut tre modifi ou annul sans laccord de toutes les parties. I-1-3) les modes de ralisation du crdit documentaire : On distingue trois modes de ralisation utiliss on matire du crdits documentaires : A/ la ralisation par paiement :

 cest la forme la plus usite, le paiement au bnficiaire lieu ds prsentation des documents prescrits, on tient compte toutefois dun dlai (trs court) pour vrification des documents par la banque.(03) Cest un crdit qui se ralise par un paiement cash contre documents, pour cela, le bnficiaire de connatre exige la banque qui le paie. Il peut y avoir plusieurs cas : il peut tre pay par la banque mettrice ; par la banque notificatrice et confirmatrice (si elle a ajouter sa confirmation) ; aprs la vrification de la conformit des documents par rapport au crdit, la banque notificatrice les transmet la banque mettrice ; le bnficiaire ne sera payer par sa banque, quune fois elle-mme rgler par la banque mettrice ; paiement immdiat du bnficiaire par la banque confirmatrice ; paiement par la banque notificatrice aprs la prsentation des documents, puis se faire rembourser par la banque mettrice ;

Vendeur Figure n 01 : la ralisation dun crdit documentaire par paiement Marchandis e Contrat Expdition Avis
(03)

Acheteur

livraison fonds Demande

Fonds

documents

Lagrand Ghislaine, Hubert Martini, management du commerce international, Aubin, 1993, p193

Banque notificatrice confirmante

Banque mettrice

Documents

douverture de crdit

Document Fonds Crdit Source : document interne de la BEA Bejaia B/ la ralisation par acceptation : La ralisation du crdoc par acceptation passe par trois (03) tapes : 1ere tape : le vendeur adresse la banque o le crdit est ralisable (sa banque) les documents qui font preuve de lexpdition. Ceux-ci tant accompagns dune traite tire sur cette banque lchance prescrite. 2emeetape : aprs avoir vrifier que les documents sont conformes aux stipulations (conditions) du crdit, la banque accepte la traite et la retourne au vendeur. 3eme tape : cette banque adresse les documents la banque mettrice, en spcifiant quelle a accept la traite, et qu lchance, le remboursement sera effectu de la manire convenue pralablement. Par le faite daccepter la traite, la banque sengage payer la valeur lchance, mais le vendeur est en mesure de mobiliser sa crance en lescomptant auprs de sa propre banque.

Vendeur Marchandise Figure n 02 : la ralisation dun crdit documentaire par acceptation Expdition Banque de lexportateur Mobilisation

Acheteur

contrat

livraison

Banque notificatrice, confirmatrice

Banque mettrice

Fonds Avis demande Accepte et traite traite documents

de la traite documents fonds douverture

Documents Fonds Crdit Source : document interne de la BEA de Bejaia C/ la ralisation par ngociation : Ce type de crdit se fait de la faon suivante : le vendeur adresse la banque notificatrice (ou mettrice), les documents apportant la preuve dexpdition des marchandises, accompagns dune traite tire sur lacheteur. Si les documents satisfont les conditions du crdoc aprs leur vrification, la banque ngocie la traite et effectue le paiement aprs dduction des intrts et dune commission. La banque notificatrice adresse les documents la banque mettrice, accompagns de la traite tire par le vendeur sur lacheteur. Figure n 3 : la ralisation dun credoc par ngociation : Contrat Vendeur Expdition Marchandises livraison Acheteur

Avis fonds document demande douverture Banque crdit notificatrice Documents et traite Fonds Crdit Source : document interne de la BEA de bjaia

documents fonds Et Banque mettrice traite De

I-1-4) autres modes de ralisation : Il existe dautre forme de crdit documentaire, il sagit de : A/ le crdit documentaire revolving : Il est plus utilis, il sagit dun crdit qui se renouvelle totalement pour le mme montant ds quil est utilis, lorsque lexportateur procde des expditions rgulires de marchandises pendant une priode dtermine, donc, ce crdit se reconstituera rgulirement pour couvrir les nouvelles expditions. B/ le crdit red clause : (la clause rouge) Il est appel ainsi parce qu lorigine la clause tait port lencre rouge pour attirer lattention sur la nature particulire de ce crdit. Cest un crdit o se trouve une clause spciale autorisant la banque notificatrice affecter des avances aux bnficiaires avant prsentations des documents. La banque rcuprera lavance avec des intrts. Ds que la marchandise sera expdie et les documents seront prsents. C/ le credit back to back : Juridiquement, il sagit de deux crdits documentaires distincts, lun est mis avec lautre comme garantie ouvert par la banque notificatrice en faveur du bnficiaire. D/ le credit stand-by: N aux Etats-Unis, ce type de crdit permet de garantir les paiements et les prestations suivantes : - paiement de traites plusieurs jours vue ; - remboursements de crdits bancaires ; - paiement des livraisons de marchandises ; - excution de contrat dentreprises ; Si la prestation garantie nest pas fournie, le bnficiaire peut exig que la banque assume son engagement de paiement. E/le crdit transfrable : Les crdits transfrables sont des crdits qui permettent au bnficiaire du crdoc de designer un autre bnficiaire. Ce crdit est employ lorsque le premier bnficiaire ne fournit la marchandise lui-mme, mais nest quun intermdiaire.

Remarque : le droulement dune opration du crdoc passe en rgle gnrale par trois (03) phases prcises savoir : louverture et mission, la notification et la confirmation qui feront lobjet de notre partie pratique.

Figure n4 : schma dun crdit documentaire

La banque de limportateur ralise louverture du crdoc. Et elle garantie le paiement

Importateur

La banque de limportateur remet les documents ce dernier

Limportateur demande sa banque louverture dun crdit documentaire

Lacheteur ddouane la marchandise

Banque de limportateur

La banque de lexportateur envoi les doc la banque de limportateur qui la crdite

Banque de lexportateur

Lexportateur remet les documents sa banque qui la crdite

La banque de lexportateur sengage seulement de prvenir le bnficiaire de louverture du crdoc

Lexportateur expdie les marchandises et reoit la contre partie de cette marchandises.

Exportateur (bnficiaire)

Source : document interne de la BEA de BEJAIA relatif au CREDOC

I-2) la remise documentaire :

la remise documentaire ou appel encore encaissement documentaire, est n de la mfiance rciproque qui existe tout particulirement entre vendeur et acheteur de pays diffrents, sachant que cette technique fait intervenir, lexportateur, limportateur, la banque du vendeur et celle de lacheteur. Ces deux tablissements financiers ne rendent ici quun service, et chacun reprsente son client et assure les parties contractantes. I-2-1) dfinition et traitement de la remise documentaire : A/ dfinition : Cest le recouvrement auprs dune banque dun montant d, contre remise des documents correspondants. (04) Donc, la remise documentaire est une opration effectue par une banque (remettent) sur demande de son client, o lexportateur(tireur) se charge de lencaissement du montant de la transaction par lintermdiaire dune autre banque (charge de lencaissement), auprs de limportateur (tir) contre remise des documents correspondants. Ce moyen de rglement seffectuera soit contre paiement vue, soit contre acceptation, il se repose alors sur une confiance totale entre lacheteur et le vendeur. La banque remettante : elle est charge de transmettre la banque de lacheteur, Le tireur : cest celui qui rassemble les documents, et les remet sa banque avec La banque charge de lencaissement : elle soccupe de la remise des documents Le tir : qui les documents sont prsents contre paiement vue (cash) de la les documents quelle reu de lexportateur pour encaissement. lordre de lencaissement. lacheteur. marchandise. B/ traitement de la remise documentaire : Selon les rgles internationales labore es par la chambre du commerce internationale, lexportateur indique lensemble de ses instructions la banque remettante, dans un document appel lettre dinstruction. Cette dernire prcise la nature et le nombre des documents exigs et le montant de la transaction commerciale, avec lordre de les prsenter lacheteur. Sur la
(04)

Farouk bouyakoub, lentreprise et le financement bancaire, dition casbah, Algrie, 2003, p 263.

base de lordre reu, la banque avise le tir, en lui communiquant les conditions auxquelles il peut retirer les documents. Si lacheteur reoit les documents contre paiement, la banque charge de lencaissement, transfert le montant la banque remettante qui en crdite le tireur. Figure n05 : traitement de la remise documentaire (1) Expdition

Vendeur

Acheteur

De la marchandise Remise des Documents (02) Paiement (07) livrer les documents (04) paiement (05)

Envoi des documents (03) Banque remettante Paiement (06) Banque charge dencaissement

Source : G.lagrand, H.martini, management des oprations du commerce international, Edition Donod, paris, 2003, p100. I-2-2) les principaux type de la remise documentaire : La remise documentaire peut se raliser sous les formes suivantes : A/ la REMDOC cotre paiement vue (D/P) : Lexportateur dans ce cas expdie la marchandise limportateur, et remet les documents sa banque remettante. Cette dernire son tour les envoi la banque charge de lencaissement, qui ne doit pas les dlivrer au tir que contre paiement immdiat dans la monnaie prescrite. Selon lusage international, Immdiat signifie au plus tard larriv de la marchandise. Le transfert des fonds est effectu par la banque de limportateur au profit de la banque remettante, qui rglera son tour limportateur.

Le risque encouru correspond au refus ou lincapacit de limportateur deffectuer le paiement. Dans ce cas, lexportateur le choix entre la rcupration de sa marchandises, ou son coulement sur place dans des conditions souvent peu avantageuse.

B/ la REMDOC contre acceptation : Lexportateur expdie la marchandise et remet les documents dexpdition avec une traite la banque remettante. Limportateur ne peut disposer des documents quaprs avoir signs la traite qui choit en gnral aprs 30 90 jours de la date dexpdition. Une fois la traite accepte par le client, la banque charge de lencaissement la transmet au banquier remettant pour quil puisse rgler lexportateur chance de la traite. Aprs la libration de la marchandise, le vendeur na plus dautre garantie de lacheteur que la traite accepte par ce dernier, il supporte donc un risque de non paiement pendant la dure de cette traite. Et pour viter celui-ci, lexportateur peut exiger laval auprs de la banque charge de lencaissement. En rsum, il ressort que la remdoc est un instrument privilgi surtout dans les cas suivants: En raison de bonne relation daffaire, le vendeur peut compter sur la solvabilit et la Le pays importateur assure une bonne stabilit politique, conomique et juridique. Le montant de la transaction ne doit pas tre trs lev. volont de payer lacheteur.

Figure N 6 : la remise documentaire Importateur Exportateur

Opration n5 Lacheteur prend livraison de la marchandise, et charg soit daccepter la traite, soit contre paiement vue

Operation n1 Lexpoprtateur expedie les marchandises et recoit les documents dexpedition avec une traite

Opration n 4 Le banquier de importateur remet les documents et traite contre acceptation ou contre paiement

Opration n 2 Lexportateur remet les documents dexpdition et la traite tire sur son importateur

Opration n 3 La banque du vendeur remet la traite et les documents au banquier de limportateur

Opration n 7 La banque excute le paiement de limportateur, c- a- d transfert le montant ou la traite accepte par le client. Banque de lexportateur

Banque de limportateur Opration n 6 Le banquier de limportateur transmet celui dexportateur la traite accepte ou rglement

Source : V.Meyer, C.Ralin, techniques du commerce international, Edition Nathan, Paris, 2000.

SECTION II: le financement des exportations

Le financement des exportations suppose lexistence de crdits suprieurs a 18 mois, qui sont classs dans la catgorie des crdits moyen et long terme, dnomms crdits export . Loctroi de tels financements devient de plus en plus une ncessit pour les pays industrialiss pour pouvoir exporter, ces crdits financent des exportations aussi diverses que des usines, des chantiers de travaux publicsetc. Ces financements sont designer par :

II-1) Le crdit fournisseur :

II-1-1) Dfinition et caractristiques : Se sont des crdits fait par les fournisseurs des importateurs installs ltranger. (05) Le crdit fournisseur est un crdit accord au fournisseur qui a consenti son partenaire tranger des dlais de paiement, ce crdit lui permet dencaisser au moment qui lui est d par lacheteur. La banque fait donc un crdit au fournisseur do le nom crdit fournisseur . Les caractristiques de ce crdit sont : A/ la rfrence au contrat commercial : Le contrat commercial constitue le document de base, il contient : Les rapports techniques et financiers entre lexportateur et limportateur ; Les relations de lexportateur avec la compagnie dassurance et la banque qui assure la mise en place de ce crdit ; B/ cots de crdit : La prime dassurance ainsi que tout les frais que le fournisseur doit payer sa banque pour lobtention du crdit sous forme de commissions qui sont intgres dans le montant du contrat commercial. C/ la dure de crdit : La dure de ce crdit va jusqu sept (07) ans lorsquils sagit de moyen terme. Et dix (10) ans lorsquils sinscrivent dans le long terme. D/ le remboursement du crdit :

(05)

Farouk bouyacoub, lentreprise et le financement bancaire, op-cit, p 265.

Le crdit est rembours par le fournisseur sa banque au fur et mesure que lacheteur paie lchance le fournisseur. Ce remboursement seffectue avec paiement dintrts qui sont calculs : Sur le montant total financ, en cas de paiement une date fixe ; Sur le montant des traites encas de paiement compter de la libration de la premire traite. II-1-2) modalit pratiques de ralisation du crdit fournisseur : La ralisation du crdit fournisseur se fait par lescompte deffets reprsentant la crance commerciale sur lacheteur tranger. Ces effets peuvent tre : des billets ordre souscrits par lacheteur lordre du fournisseur ; des traites tires par le fournisseur sur lacheteur et acceptes par ce dernier, parfois laval de la banque de lacheteur est exig. Ces effets couvrent la totalit du montant du crdit fournisseur, comprennent une criture de remboursement du montant principal, et une autre traite pour le paiement des intrts. Ces effets sont endosss par lexportateur lordre de la banque et doivent tre accompagns de certains autres documents tels que le contrat commercial. La banque est charge sur lettre dinstruction irrvocable du client, de les dlivrs aux fournisseurs sous certaines conditions. La garantie du paiement de ces traites est assure par la remise au fournisseur par le client dune lettre de garantie irrvocable couvrant le montant principal et les intrts. Cette lettre de garantie est mise par la banque de lacheteur qui se porte garant pour le paiement des traites aux chances prvues. Toutes les diffrentes tapes du crdit fournisseur peuvent tre schmatis de la faon suivante : Figure n7 : les phases de ralisation du crdit fournisseur Exportateur 1 2 5 6 Importateur

Banque

March montaire

3 4

1- contrat commercial 2- effets 3- remise des effets lescompte 4- paiement des effets 5- paiement aux chances fixes 6- remboursement 7- refinancement Source : G. lagrand, H. martini : management des oprations du commerce international, dition dunod, paris, 2003, p 150.

II-2) le crdit acheteur :

II-2-1) Dfinition et caractristiques : Le crdit acheteur peut tre dfini comme tant une technique du crdit lexportation dans laquelle le crdit, au lieu dtre consenti lexportateur qui accord des dlais de paiement son client, est attribuer directement lacheteur tranger par les banques et organismes spcialiss du pays exportateur. (06) Le crdit acheteur est accord lacheteur tranger ou sa banque par une banque du pays de lexportateur, afin de lui permettre de rgler son fournisseur Au comptant, selon les termes du contrat commercial. Lorsquune vente est rgle par crdit acheteur , deux contrats autonomes et distincts sont signs : le contrat commercial : liant lexportateur et limportateur qui dfini les obligations du vendeur et celles de lacheteur. Ce contrat reste la base de la transaction et le rfrence en cas de litige. A cet effet, il doit tre rdig correctement.

(06)

Dictionnaire de limport export et du commerce international , dition GAL/MLP, p 14.

Le contrat de crdit (la convention financire) : la banque passera avec lacheteur une convention du crdit qui dfinira les modalits de paiement du montant avanc (lchance, taux dintrt, commissions, garanties,etc.). bien que la signature de ce contrat intervient aprs celles du contrat commercial. De cette faon, laspect commercial et laspect financier sont dissocis, mais lopration

du crdit demeure troitement lie lopration commercial, car les fonds prts lacheteur ne pouvant servir quo rglement de la transaction. La dure de crdit acheteur varie entre 18 mois et 10 ans, et ne finance pas 100% dun contrat, mais une partie est laisse la charge de limportateur. Les pourcentages des financements sont le plus souvent lordre de 85%. II-2-2) les formes du crdit acheteur : Il existe deux (02) formes de crdit acheteur : crdit accord par la banque de lexportateur la banque de limportateur : ce type de crdit est utilis lorsque lacheteur ne peut pas men lui-mme la convention du crdit pour des raisons de manque dexprience. Crdit par la banque de lexportateur directement lacheteur : cest un crdit accord particulirement des entreprises et tablissements qui fournis des services financiers capables de mener des ngociations avec des banques trangres. II-2-3) procdure de mise en place dun crdit acheteur : La procdure de ralisation de crdit acheteur est les suivantes : lexportateur et limportateur entament un contrat commercial (achat et vente) dans lequel ils dcident de rgler par un crdit acheteur ; la banque de lexportateur et la banque de limportateur concluent une convention du crdit ; lexportateur expdie sa marchandise limportateur, et remonte sa banque des documents dexpdition ; la banque de lexportateur envoie celle de limportateur les documents dexpdition avec des effets ; la banque de limportateur, remonte son client ces documents et ces effets ; dans ce cas, la banque de lexportateur procde au paiement de lexportateur ; la banque de limportateur rembourse la banque de lexportateur le montant aux chances.

Figure n08 : droulement dune opration du crdit acheteur 1 3 4 7 8 6

Vendeur

Acheteur

Banque du vendeur 1-contrat commercial 1- contrat du crdit

9 2 5

Banque de lacheteur

2- expdition de la marchandise 3- envoi des documents dexpdition 4- envoi des documents dexpdition avec les effets 5- remettre les documents et les effets 6- paiement avec dduction des 15% rserv limportateur 7- remboursement en monnaie locale 8- remboursement en devise. Source : G. lagrand, H. martini. : Management des opration du commerce international, dition dunod, paris, 2003, p151. II-3) la comparaison entre le crdit acheteur et fournisseur :

Afin de mieux distinguer les caractristiques des deux procdures de financement, nous allons faire une comparaison dans laquelle nous prsenterons des principales diffrences(07). A/ sur le plan juridique : le crdit acheteur : contrairement au crdit fournisseur, est fond sur deux contrats distincts et autonomes mais complmentaire : le contrat commercial qui dfini les engagements des deux parties, la convention de crdit qui dfini les modalits de financement. Le crdit fournisseur : par contre est bas sur un contrat unique liant le client et le fournisseur et intgre lensemble des aspects techniques et financiers. B/ sur le plan de paiement : Crdit acheteur : le fournisseur se trouve dans la position de rglement au comptant, donc, il ne conserve pas un risque de non paiement auprs de lacheteur. Le crdit fournisseur : lexportateur mobilise ses crances, dtenues sur son acheteur tranger, auprs de son banquier et reconstitue sa trsorerie, dans ce cas, le fournisseur conserve un risque sur lacheteur. C/ sur le plan de la structure financire : trsorerie. En crdit fournisseur : lexportateur doit disposer des fonds propres suffisants pour faire face au financement de crdit quil a consenti auprs de sa banque. D/ sur le plan risque et assurance : En crdit acheteur : lexistence des deux contrats suppose des polices dassurance couvrant les risques de non paiement pour le fournisseur et le risque de crdit pour la banque. En crdit fournisseur : ici, les polices dassurance pour les deux types de risques sont souscrites par lexportateur. Le risque de crdit, en crdit acheteur est de 5% plus lev quen crdit fournisseur. E/ sur plan gestion :
(07)

En crdit acheteur : la structure financire de lexportateur est neutre ; elle

ne subit aucune incidence financire, puisque cest le banquier qui supporte la charge de la

Document interne de la banque centrale de lAlgrie / comparaison de crdit acheteur et fournisseur

 En crdit acheteur : la ngociation et la gestion de crdit sont laiss linitiative de la banque prteuse, ce qui dgage le fournisseur et le dcharge de la gestion administrative et financire du dossier. En crdit fournisseur : la gestion du contrat commercial et la convention du crdit est complexe, et exige un temps et un personnel expert. F/ sur le plan modalit dutilisation : En crdit acheteur : lexportateur est pay cash par la banque prteuse qui a mis les fonds la disposition de lacheteur, ce qui dcharge le fournisseur des problmes de financement pendant la priode dexcution du contrat. En crdit fournisseur : le paiement est en fonction de la reconnaissance par lacheteur et sa rapidit la faire, et de la mobilisation des crances par la banque. G/ le cot du crdit : En crdit acheteur : le taux dintrt, les commissions et les primes dassurance sont la charge de lacheteur. En crdit fournisseur : ajoutant au premier crdit, il existe une prime supplmentaire, destine la banque o se ralise ce crdit, et qui sont tous la charge du fournisseur. H/ sur le plan de la responsabilit : En crdit acheteur : lexportateur est dcharg de la plupart des risques sauf faute prouve contre lui dans lexcution du contrat commercial. En crdit fournisseur : le risque est plus proche sur le plan du crdit puisquil sagit descompte. Il galement sur le plan dexcution du contrat commercial, sachant que cest lexportateur qui va supporter ces risques.

Les techniques ou les outils de financements appropris, sont depuis longtemps la disposition des partenaires commerciaux.

Aussi, nous sommes convaincus, que le choix de la technique de financement adquate appartient aux fournisseurs et aux acheteurs. A cette fin, une seule voie reste ouverte pour le client et sa banque, celle de partenariat, pour pouvoir constituer le point de convergence des objectifs et des intrts recherchs les uns et les autres.

Lamplitude des risques encourus par lexportateur, lloignement des acheteurs, leurs cultures diffrentes et la multiplicit des intermdiaires sont autant des facteurs qui rendent la gestion des risques difficile et complexe. Dans ces conditions les banques peuvent couvrir des risques importants. En intervenant dans le financement des oprations commerciales, ce qui fera lobjet de la premire section de ce chapitre, elles sont donc forces de constituer des garanties qui devront tre la hauteur de ces risques ; cela va constituer l'objet de la deuxime section. Enfin, on examinera dans ce chapitre lvaluation des garanties sur les risques du commerce extrieur.

SECTION I : les risque dans le commerce extrieur :

La notion de risque est plus tendue en commerce extrieur quen commerce intrieur. Cela est d la diffrence de langues, de mentalits, de procds juridiques, de modes de financement et de modalit de paiement. Ces inconvnients constituent des obstacles susceptibles de compromettre le bon droulement des oprations avec lextrieur. I-1 : gnralit sur les risques : Tout risque portant sur une opration de quelque nature que ce soit, pour autant quelle soit licite, susceptible dentraner une perte dargent par suite linsolvabilit ou la dfaillance de paiement du contractant, est susceptible dintresser lassurance crdit 1 Que reprsente lassurance crdit et en quoi peut elle tre utile lexportateur ? Lassurance crdit lexportation est un moyen, qui permet lexportation est un moyen qui permet aux cranciers, de se couvrir du risque de non paiement des crances dues par les importateurs en tat de dfaillance de paiement, par le moyen de paiement dune prime. Lassurance crdit englobe actuellement les crdits accords aux clients, ainsi quune panoplie dopration relatives aux exportations, tels que la ralisation du contrat, le risque de non transfert, de change, le risque politiqueetc. Le systme dassurance-crdit lexportation a pour rle fondamental, lencouragement des exportateurs sengager avec plus de confiance sur les marchs traditionnels et sorienter vers les nouveaux marchs.

I.2) classification des risques :

Les risques peuvent tre classs selon les critres suivants : I-2-1) selon la nature des risques A) le risque politique : Ce risque est indpendant de limportateur. Le risque politique rsulte, soit dun fait politique proprement dit (guerre civile ou trangre, meutes, rvolutions, changement brutal de rgime politique), soit dune catastrophe naturelle survenue dans le pays de lacheteur (cyclone, inondation, volcan, tremblement de terreetc.). Ce risque peut entraner aussi linterdiction de lexportation de matriel command par une dcision de pays de lexportateur suite des mesures dembargo(2).

1(1) (2)

J- Bastin, lassurance crdit dans le monde contemporain, dition Jupiter, paris, 2001, p 33. Mesures tendant empchs la libre circulation, lexportation dun objet, dune marchandise.

Le risque politique contient le risque de non transfert qui est li un vnement politique, des difficults conomiques, mesures administratives, survenus dans le pays de lacheteur empchant ou retardant le transfert des fonds verss par limportateur. B) le risque commercial : Le risque commercial concerne lacheteur lui-mme, il rsulte de la dgradation de la situation financire de lacheteur, il est appel risque de carence. Lacheteur tant de ce cas incapable dexcuter ses obligations contractuelles. On distingue dans le risque commercial linsolvabilit de debiteur (acheteur) et la carence pure et simple de celui-ci. Linsolvabilit de debiteur rsulte : Soit de linsolvabilit du debiteur tablie par une procdure judiciaire (mise Soit dun arrangement amiable conclus avec tous les cranciers, et qui se fait en faillite) ; sans lintervention de la justice. la carence pure et simple de limportateur est constate par son dfaut de paiement et sa non volont de payer. C) le risque de change : Le risque de change est nul lorsque le risque du crdit et son remboursement se fait dans la mme devise. Ce risque apparat lorsque lexportateur (bnficiaire) conclut un contrat en devise trangre, donc, ds quil y aura conversion de cette devise en monnaie nationale. En raison de fluctuations montaires intervenues pendant les priodes de ngociation de fabrication et de crdit il est important a signaler ce sujet, que les provisions constitues peuvent entraner un risque plus considrable une banque prteur . Cela, si le cours de change, ayant servi de base lors de constitution des provisions en dbut dexercice, nest plus le mme au moment o ses pertes viennent sur le terrain. Cette variation se reflte sur le montant dduit des provisions.

I-2-2) les risques selon le moment o il se prsente :

On distingue deux stade dans lopration dexportation : la priode durant laquelle lexportateur excute son contrat et la priode qui suit cette excution. Pendant la premire priode, lexportateur est expos au risque dinterruption du march ou de contrat (risque de fabrication), alors que pendant la deuxime priode, c'est--dire aprs la livraison des marchandises, le risque de crdit prend naissance.(3) Conclusion de contrat (excution du contrat) livraison (priode qui suit lexcution)

Risque de fabrication ou interruption Du march A) le risque de fabrication :

risque de crdit risque commercial

Le risque de fabrication se dfini par limpossibilit pour lexportateur de poursuivre lexcution de ses obligations contractuelles notamment la fabrication des fournitures qui lui ont t commandes. Donc, cest un risque qui se produit lors dinterruption du march (incapacit du fournisseur de mener terme son contrat) pour des raisons techniques ou financires. Dans d'autres cas il se peut que lacheteur annule ou modifie les commendes, tout en laissant la charge de lexportateur des frais dj engags pour lexcution de son contrat. Le risque concerne la priode allant de la date de conclusion de contrat celle de livraison. B) les risques de crdit : Ce risque intervient lorsque la livraison a t effectue. La priode pendant laquelle lacheteur doit effectuer le rglement de prix de contrat est entame : le non paiement des chances constitue le risque de crdit alors que les obligations prvues au contrat ont t respectes par lexportateur.

I-2-3) les risques pour la banque qui finance le contrat de vente : A) le risque de dfaillance de lexportateur lui-mme :

(3)

Document interne de la banque centrale dAlgrie, relative aux risques du commerce extrieur.

Il sagit du risque de fabrication voqu auparavant, qui est le risque dinterruption de march qui met le fournisseur dans lincapacit de poursuivre ses obligations, mais seulement d des raisons en relation avec lexportateur lui-mme, telles que les raisons financires ou les raisons techniques. B) le risque non remboursement de debiteur (lacheteur) : Il sagit l, galement du risque commercial ou appel aussi "le risque de non remboursement" qui se produit dans le cas o lacheteur tranger est mis en tat dinsolvabilit et ne peut effectuer les rglements prvus. I-2-4) autres risques : A) le risque conomique : Ce risque se situe pendant la priode de fabrication qui concerne le risque li aux structures conomiques du pays o se ralise lopration dexportation. Une mauvaise valuation de projection conomique peut aboutir une hausse des prix interne du pays de fournisseur. Cette hausse des prix est supporte par le vendeur dans le cas o le contrat commercial aurait t conclu selon la formule de prix ferme. Nous pouvant aussi retenir la dfinition de la COFACE, qui est une "Compagnie Franaise dAssurance pour le Commerce Extrieur", qui couvre les risques lis ce dernier, qui le dfini, comme rsultant dune hausse anormale des lments du cot de revient, do la couverture contre ce risque est importante lorsque le contrat est prix ferme. B) le risque de mise en jeu abusive des garanties : La plupart des garanties bancaires internationales, sont tablies avec une possibilit de mise en jeu premire demande du bnficiaire sans avoir fournir de justifications. De ce fait, sil na aucune raison rsultante de lexcution du contrat tout bnficiaire de garanties, (importateur) de mauvaise foi, ou souhaitant avoir un moyen de pression sur son vendeur peut mettre en jeu abusivement cette garantie. En matire de commerce extrieur il est souvent difficile dviter les risques et celle d plusieurs raisons telles que, lexistence dexportateurs et dimportateurs de mauvaise foi que chacun deux cherche seulement son utilit.

A cet effet, plusieurs organismes dassurances sont mis en place dans le but de minimiser tout types de risques voqus plus haut.(4)

SECTION II : les garanties bancaires :

Apres avoir analyser les diffrents risques, auxquels sont confrontes les oprations du commerce extrieur, nous entamerons dans cette section, les diffrentes garanties qui peuvent couvrir les risques. II-1) dfinition et conditions de la garantie : II-1-1) origine et dfinition de la garantie : Lorigine de la garantie bancaire est apparu durant les annes 70 (soixante dix), sous lappellation de la garantie internationale dite premire demande, appel aussi "garantie autonome" ou "indpendante". Lautonomie ou lindpendance de la garantie se dfinit par rapport lobligation garantie (contrat de base). En dautre terme, il sagit de bien distinguer le contrat commercial et la garantie. Lintervention de la banque va se marquer par son engagement : pour lacheteur, payer une certaine somme dargent et procurer la mme scurit que le dpt dargent ; pour le vendeur, lui viter dimmobiliser une partie de sa trsorerie ou bien de bnficier davance de lacheteur, en amliorant ainsi sa situation de trsorerie. On peut dfinir la garantie comme tant un engagement bancaire de payer une certaine somme premire demande au bnficiaire, en se rfrant au seul texte de lengagement bancaire sans pouvoir invoquer des moyens tirs de contrat de base lexception de fraude(5) avre. (6) Il y a lieu de dfinir aussi la garantie la premire demande qui est mis en jeu par le bnficiaire sur premire et simple demande de sa part, sans obligation de rpter son appel. Lengagement que la banque (garant) prend, reprsente un garantie par la quelle elle soblige payer un pourcentage dtermin de montant du contrat commercial qui permettra lacheteur dtre indemnis en cas de dfaillance du vendeur.

(4) (5)

Diplme dtude suprieure de banque, financement du commerce extrieur, Bouzarah Alger, 2003. Acte malhonnte par lequel on cherche tromper dautres personnes, en enfreignant un rglement ou en transgressant la loi. (6) Fascicule n3, les garanties bancaires dans le commerce international, BNA dAlger, 2004.

Les garanties sont utilises comme instrument de scurit, et ont pour objet de rassurer les partenaires commerciaux le plus souvent lacheteur. Mais elles peuvent tre galement dlivres en faveur du vendeur (garanties de paiement). Ainsi, la garantie bancaire est considre comme un outil important du commerce extrieur. II-1-2) Conditions des garanties bancaires : La garantie est un engagement soumis plusieurs conditions : la garantie est le principe rserv aux exportations du pays de la compagnie

dassurance condition que lexportateur respecte les clauses et les conditions du contrat de vente ainsi que laccomplissement des rgles juridique qui sy attachent ; le bnficiaire (limportateur) doit fournir la preuve que le contrat principal na une opration de garantie ncessite obligatoirement lintervention dune banque, pas t rempli correctement par lexportateur ; il sagit donc dune relation triangulaire : exportateur, banque garante, importateur; ou dune relation quadrangulaire : exportateur, banque, contre garante, banque garante, importateur ; La banque doit informer lexportateur de la mise en jeu de la garantie afin de lui permettre de faire valoir ses moyens de dfense. Pour intervenir auprs du bnficiaire, le manquement au devoir dinformer engage la responsabilit de la banque envers la partie qui lui a donn les instructions (lexportateur), si celle-ci dispose de moyens de dfense. La banque paie sans dlai premire demande, tout retard injustifi lexpose des dommages et intrts, la banque ne peut invoquer les exceptions tires de lautre contrat sauf bien sur la fraude.

II-2) La mise en place des garanties bancaires internationales : II-2-1) Les intervenants : La mise en place de garanties bancaires implique trois ou quatre parties selon le cas : A) Le donneur dordre : cest lexportateur, ou la partie trangre qui donne mandat banque dmettre sous sa pleine et entire responsabilit, une garantie pour le compte de

limportateur, celui-ci doit faire face ses obligations contractuelle en raison de ne pas tre oblig de payer et sil ne les a pas rempli convenablement vis vis de limportateur. B) Le bnficiaire : Il sagit de lacheteur importateur, qui a pour possibilit de pouvoir disposer dun recours immdiat travers la mise en jeu de la garantie si : Lexportateur est dfaillant dans laccomplissement de ses obligations. Lexportateur nexcute pas le march selon ses termes.

C) le garant : Cest la banque de limportateur, qui met en place la garantie dans le but dassurer au bnficiaire le remboursement de tout montant qui lui serait d dans le cas de non respect par le donneur dordre de ses engagements contractuels. D) le contre garant : Il sagit de la banque de lexportateur, qui sengage envers le garant rpondre, a toute ventuelle dfaillance de son client (exportateur ou donneur dordre). Ces intervenants ont chacun des intrts propres. Aussi, il ny a aucune relation entre le donneur dordre et garant , ni entre le bnficiaire et le contre garant . II-2-2) contenu de la garantie : Lindpendance de la garantie et de lengagement de la banque, confre la garantie lirrvocabilit sauf indication contraire. La lettre dengagement ou de garantie porte les diffrentes mentions suivantes : Lindentification des parties : le bnfice de la garantie est intransmissible, sauf indication contraire dans la garantie, et ces parties sont les suivantes ; donneur dordre, bnficiaire et le garant ; Lidentification du contrat de base : la garantie bien quindpendante du contrat de Lobjet de la garantie : prcise la nature de la garantie ; Le montant : cest une somme qui dtermine le pourcentage du montant dun La dure de validit : une date dtermine: il faut stipuler que la garantie sera base, nest dlivre que pour ce contrat (de base). Elle ne peut sappliquer un autre contrat ;

contrat, dans lequel la garantie peut tre rduit au fur et mesure des expditions ; teint aprs la date fixe, dans ce cas, une demande de garantie est tablie par lexportateur au plus tard 30 jours a prs la conclusion du march.

Dans ce cas, si la demande est agre, lexportateur reoit une promesse de garantie valable pour une dure bien dtermine (dans le cas de la Coface , la dure est 6 mois). Enfin, il faut prter un soin particulier la rdaction du contrat de base, et de la lettre de garantie, en tudiant tous les points et clauses qui sont mentionns et auquel lon ne peut y scarter parfois. II-2-3) les modes dmission : Il faut faire une distinction entre deux modes dmission : A) trois paries : Le donneur dordre : la banque du donneur dordre et le bnficiaire, dans ce cas, la banque locale ne fait que transmettre lacte de garantie au bnficiaire aprs vrification des signatures du banquier tranger garant. Par ailleurs, la transmission de lacte se fait sans aucun engagement ni responsabilit de la part de la banque locale. La garantie directe : cest une garantie, qui est mise par la banque du donneur dordre (exportateur) directement en faveur du bnficiaire (importateur) et met en prsence

Figure n1 : garantie directe Contrat Commercial Donneur dordre Mandat Bnficiaire

Banque du donneur dordre

Garantie

Source : mmoire dtude suprieure de banques, le financement du commerce extrieur, Bouzareah Alger 2003.

B) la garantie indirecte : il sagit dune garantie qui met en prsence un contre garant correspondant tranger , qui sengage vis vis de la banque locale et mettrice de la garantie lui rembourser sur sa demande, les paiements effectus au profit de bnficiaire au titre de la garantie mises par elle. La banque locale ne peut, en aucun cas mettre en place une garantie en faveur dun oprateur algrien si elle ne reoit pas des instructions acceptables dun correspondant tranger. Ces instructions se rsument en la transmission par ce dernier dune demande dmission dtaille qui reprennent tous les lments concernant le contrat, et les parties concernes ainsi que le type de garantie quil y a lieu dtablir. Cette demande peut se faire soit, par la transmission dun Swift ou dune lettre avec papier en tte de la banque de lexportateur et sous signatures des oprateurs commerciaux.

Figure N2 : schma de dlivrance dune garantie indirecte : Contrat commercial Donneur dordre (Vendeur)
C co ontr m at m er cia l

bnficiaire (Acheteur)
C ga ontr ran at ti

La banque du donneur Dordre (garantie) dAlger 2004. cotre garantie

banque de bnficiaire (banque locale ou garant) Contrat Contrat commercial garanti

Source : faxicule n3, les garanties bancaires dans le commerce international, BNA

Remarque : Conformment la rglementation en vigueur, il faut retenir que dans le systme bancaire algrien, seul les garanties indirectes doivent tre mise en place. II-3) les diffrents types de garanties : Les garanties sont nombreuses, les plus rencontres dans le commerce extrieur sont : II-3-1) la garantie de soumission : (BID BOND) La garantie de soumission est lengagement pris par une banque la demande dun soumissionnaire (donneur dordre) vis vis dune partie ayant mis un appel doffre (le bnficiaire), par le quel le garant soblige en cas de manquement du donneur dordre aux obligation dcoulant de la soumission effectuer un versement au bnficiaire dans les limites dun montant indiqu (7). Autrement dit, le bnficiaire de la garantie pourra tre indemnise dans le cas ou le soumissionnaire ne respecterait pas ses engagement et retire son offre pendant la priode dexamen des propositions dans le cas du manque ou refus de signer le contrat. En outre, il est oblig de fournir les garanties prvues dans les phases ultrieures (telle la garantie de restitution davances, de bonne excution ou de bonne fin requise pour la conclusion du march). Lentre en vigueur, de cette garantie est fixe, soit la date douverture soit lchance de loffre. Sachant que le montant de cette garantie ne peut tre infrieur 1% du montant de la soumission. II-3-2) La garantie de restitution davance (Avance payement) La garantie de restitution davance dsigne un engagement pris par une banque (le garant), la demande dun fournisseur de bien ou de services (la donneur dordre) vis--vis dun acheteur (le bnficiaire) par lequel, le garant soblige au cas ou le donneur dordre omettrait de rembourser conformment aux conditions du contrat conclu entre le donneur dordre et le (bnficiaire (le contrat). Toute somme avances ou payes par le donneur dordre est non rembourse. Par ailleurs il est oblig d'effectuer un versement dans les limites dun montant indiquer. (8)

(7) (8)

Fascicule N3, les garanties bancaires dans le commerce international, BNA dAlger, 2004. Chirifi wahiba, ait mokrane lachemi, mmoire de licence science conomique, outils du commerce international, universit A.MIRA de Bejaia, 2003, p58.

Autrement dit la garantie de restitution davance dont le montant est limit 15% du montant du contrat commercial et cela, conformment la rglementation en vigueur, peut tre dfinie comme tant une garantie destine embourser ou restituer lavance qui aurait t verse par la bnficiaire (importateur), avant la livraison ou dbit des travaux, dans le cas ou lexportateur naurait pas honor ses engagements. Cette contrainte l'oblige galement respecter convenablement les termes du contrat commercial. La garantie entre en vigueur au versement des fonds sur le compte du donneur dordre ouvert auprs dun tablissement bancaire quil y a lieu de prciser dans lacte de garantie. Le montant de cette garantie de restitution davance se rduit lexcution des obligations contractuelles quelle couvre. En principe, le texte de la garantie devrait stipuler que celle-ci steint lorsque la preuve de la livraison ou de la prestation est fournie. II-3-3) garantie de bonne excution ou de bonne fin (performance bond) : La garantie de bonne excution ou bonne fin, (fixe entre 5% et 10% du montant du contrat) est lengagement pris par une banque (le garant) la demande dun fournisseur de biens ou de service (le donneur dordre) vis--vis dun acheteur (le bnficiaire) par le quel le garant soblige au cas o le donneur et le bnficiaire (le contrat), effectuer un versement au bnficiaire dans les limites dun montant indique. En dautre termes la non excution, par le vendeur, de ses obligations contractuelles quant la liquidit des biens fournis ou prestations ralises, entranerait la mis en jeu par le bnficiaire (lacheteur ) de la garantie. Celle ci se traduit par le paiement par la sa banque du montant rclam. Lentre en vigueur de cette garantie intervient la date de son mission et reste valable jusqu sa date dchance prvue contractuellement. Il faut, toute fois, souligner que la garantie de bonne excution ou de bonne fin peut tre amortie hauteur de 50% la rception provisoire et le solde (50%) la rception dfinitive des travaux ou prestation.(9) II-3-4) La garantie damission temporaire : Cette garantie entre dans le cadre de limportateur temporaire dun matriel dans le pays de la ralisation du march qui sera rexport ultrieurement ( la fin du contrat).

(9)

Benchikh fares, nassim, abassi Abdelaziz, mmoire de licence science commerciale, financement du commerce extrieur, universit A.MIRAde Bejaia, 2006, p47.

Cette garantie dispense lentreprise trangre des droits et taxes douanires exigible limportation.(10) Elle couvre le paiement des frais suscits si lentreprise trangre venait vendre ce matriel ou ne pas le rexporter. Cette garantie dont le montant est gal aux droits et taxes douanires exigibles entre en vigueur lors de lapposition par la banque de son engagement vis-vis de ladministration des douanes sur le document douanier requis. Cette garantie est librable sa date dchance qui interviendra aprs rexportation vers le pays dorigine du matriel import temporairement ou suite au rglement dun appel en jeu. Il est noter, que pour cette nature de garantie, il nest pas tabli dacte de garantie. Celle ci est matrialise par lapposition de signature de la banque domiciliation sur des imprims spciaux par les services des douanes. II-3-5) la garantie de retenue de garantie ou de dispense de retenu de garantie (rtention money garante) (11): Cette garantie est destine viter une retenu qui sera effectue par lacheteur sur le prix du contrat. Ceux-ci leffet de pouvoir pallier ou remdier toutes mauvaises fournitures livres. Son montant ne peut dpasser en principe 10% de la valeur du contrat. Cest pourquoi la garantie bancaire dite "de retenu de garantie", ou de "dispense de retenu de garantie" intervient pour mettre fin la rtention du montant, et garantir lacheteur le remboursement en cas de dfaillance. Cette garantie sannule la fin de lexcution parfaite des obligations du donneur dordre. II-3-6) la lettre de crdit stand by : Par dfinition, la lettre de crdit "stand by" est une garantie bancaire mise sous forme dun crdit documentaire. Elle peut servir des moyens de paiement. La loi amricaine interdit aux banques de se porter caution ou garant. Ces dernires, mettent des lettres "de crdit stand by" lorsque elles souhaitent garantir les obligations de leurs clients. Cette lettre de crdit "stand by" prsente les mmes caractristiques que la garantie documentaire, mais a cependant lavantage de faire rfrence aux rgles relatives aux crdits documentaires. Autrement dit, la lettre de crdit "stand by" est une garantie bancaire premire demande sur prsentation de
(10) (11)

Idem Fascicule N3, les garanties bancaires dans le commerce international, BNA dAlger, 2004.

documents dsigns. Le document minimum requis est la dclaration du bnficiaire tablissant les dfaillances du donneur dordre.(12) La lettre de crdit "stand by" garantie lexportateur le paiement de ses oprations commerciales et limportateur la livraison ou lexcution des prestation selon les condition prvues au contrat. Evaluation des garanties sur les risques du commerce extrieur : Comme on a dj vue prcdemment, toutes les oprations du commerce extrieur font gnrer des risques importants pour les entreprises qui transigent dans le commerce extrieur. Ces risques sont autant plus divers que complexes et on a vue que les garanties sont aussi mise en place contre ces diffrents risques. Ce quon a constat aprs avoir tudier ces deux cas qui permettent destimer le financement des oprations de commerce extrieur. Il y a aussi lieu de confirmer que le monde ne peut se pass des relations et dchanges du commerce international sans risques et dangers supporter, donc ce monde ne sarrte de se dvelopper et daller plus loin. Lvaluation des crdits du financement extrieur a t rapide. De nouveaux mcanismes de financement se sont dvelopps ainsi que les rgles rgissant les crdits internationaux ont t modifies. Les oprations extrieures peuvent bnficier de financement court, moyen et long terme. De ce fait ces crdits sont accords pendant la phase de la ngociation des contrats ou aprs lexcution des contrats. Les outils de financement sont multiples, elles doivent tre soigneusement tudies avant la ralisation des oprations de faon connatre la procdure qui sera utilise pour valuer les risques et apprcier lincidence du cot de financement sur celui des biens et des projets(13).

(12) (13)

J.Bastin, lassurance crdit dans le monde contemporain, dition Jupiter, paris, 2001. Www. Finance etudiant.fr

La ngociation et la conclusion du contrat commercial, constituent loccasion pour lacheteur dexiger loctroi dengagement de garanties bancaires en sa faveur en participant un appel doffre en phase prcontractuelle, lexportateur sengage fournir ces garanties. Il est frquent que lacheteur impose des modles de garanties pour une meilleure comprhension de ses exigences et pour faciliter la gestion de multiples oprations avec des partenaires diffrents. Les garanties doivent dtre faites, en fonction des diffrents risques encourus par les banques. Ces dernires ont une meilleure connaissance de leurs risques que le rgulateur lui-mme dont lobjectif ce limiter la prise de risques.

Suite au deux stages quon a effectu la BEA (Banque Extrieure dAlgrie), et au CPA (le Crdit Populaire dAlgrie). documentaire. Le premier chapitre sera consacr ltude dune importation par la BEA et le second chapitre pour ltude dun cas de financement par le crdit documentaire au niveau de CPA. Notre cas pratique portera sur des tudes lies au financement des oprations dimportations lune par crdit documentaire et lautre par la remise

CHAPITRE 1 : tude dun cas dimportation par crdoc (BEA 40) SECTION I : prsentation des lieux de stage :
I-1) prsentation de la BEA :
La banque extrieur dAlgrie (BEA) Bejaia se trouve la 11 rue El houes Bejaia dans ce cadre, la banque Extrieur dAlgrie (BEA) 40 tant une institution financire commerciale qui est de rtablir ses structures, et dassurer la comptitivit des services offerts sa clientle dans la wilaya de Bejaia tant donn que cest la seule agence qui sy trouve dans la rgion. I-1-1) Historique et cration de la BEA : La banque Extrieur dAlgrie (BEA) fut la quatrime banque qui t cre ; le premier (01) octobre 1967 par ordonnance n 67-204, sous forme dune socit nationale avec un capital de dpart de 20 millions de dinars constitu par une dotation entirement souscrite par lEtat, en reprise des activits du crdit lyonnais. Depuis 1970, la banque Extrieur dAlgrie sest vue confier la totalit des oprations bancaires des grandes socits industrielles nationales avec ltranger. Aprs vingt et un ans dexistence, la banque Extrieur dAlgrie devient la premire institution bancaire devenir autonome selon les dispositions de la loi n88-01 du 12 janvier 1988. En effet, depuis le 5 fvrier 1989, la BEA sest transforme en socit par action, en gardant globalement le mme objet que celui fix par lordonnance du 1 octobre 1967. Son capital a t fix un (1) milliard de dinars. En1991, le capital a t augment de (600) six cents millions de dinars, aprs la dissolution des participations, le capital demeure proprit de lEtat. Le capital de BEA na cess de saccrotre ces dernires annes , et qua mme doubl durant la priode mars 2000 jusqu' septembre 2001 aprs un remboursement fait par le trsor public en dtention des crances dtenus par la BEA . I-1-2) principaux objets de la BEA : Lobjet principal de la BEA est de faciliter et dvelopper les rapports conomiques de lAlgrie avec dautres pays dans le cadre de la planification nationale, pour ce faire, la BEA doit galement aux entreprises Algriennes un service central de renseignements commerciaux.

La BEA doit galement aider promouvoir les exportations de produits industrialiss concernait diffrentes branches dactivit allant des industries alimentaires aux complexes mtalliques. La BEA participe tout systme ou institution dassurance crdit pour les oprations avec ltranger et peut tre charger den assurer la gestion et le contrle. Elle peut galement tre autorise, par dcision conjointe du ministre des finances et du plan et ministre du commerce prendre ltranger des participations dans des entreprises destines promouvoir lexpansion du commerce Algrien ainsi que des entreprise national. Elle peut mobiliser tous crdits notamment de commerce extrieur relevant des autres institutions bancaires publiques. Elle peut en fin tablir ou grer des magasins gnraux et mme deffectuer toutes acquisitions, toutes locations ou autres oprations mobilires ou immobilires ncessites par lactivit de la socit ou les mesures sociales en faveur de son personnel. I- 1-3) prsentations des services de lagence BEA Bejaia : Lagence BEA40 de Bejaia, place sous lautorit dun directeur dagence et rattache hirarchiquement la direction rgional de Stif conformment configuration du rseau. Lagence pour missions de : Grer de manire dynamique la relation commerciale avec la clientle. Ouvrir et tenir jour les documents constituer, analyser et grer les dossiers de crdit Traiter administrativement et comptable ment les oprations de la clientle tout en Elle est constitue des entits suivantes : La direction de lagence ; Une directions adjointe commerciale a la quelle est rattache : - Un corps homogne de charges de clientle dans le cadre de relation clientle ; - Un service secrtariat dengagement constitu de trois secteurs ; Une direction adjoint administratives laquelle est rattache : 1. section administration des engagements ; 2. section ressources ; 3. section des contentieux. Un service de gestion administrative constitu de deux sections :

des participation et des PME /PMI. dinars quen devises.

1. la section gestion des moyens ; 2. la section informatique et comptable. Un service production bancaire constitue de trois sections : 1. section oprations de guichet ; 2. section arrire guichet ; 3. section commerce extrieur. Ce qui nous intresse, est la dernire section qui est a son tour organiser de la faon suivante: Organisation de service tranger : Lorganisation du service tranger diffre dune agence une autres selon lintensit de la clientle et le volume des oprations effectues, il leurs exige une certaine spcialisation par poste de travail. Le service tranger de lagence BEA 40 de bejaia afin de satisfaire sa clientle est organise selon lorganigramme suivante :

CHEF DE SERVICE

ADJOINT CHEF DE SERVICE

SECTION GUICHET

SECTION OPE/OPR

Section domicilia tion

SECTION REMDOC

SECTION CREDOC

Source : document interne n405 de la BEA Elle est charge de : Traiter les remises documentaires import export ; Excuter les ordres de paiement misse et /ou reus des importations et des exportations ; Etablir les dclarations priodiques et les statistiques rglementaires ; Raliser les oprations de domiciliations et dapurement.

SECTION II : tude de cas n1 (processus du droulement dune importation par Crdit documentaire)
Pour mieux comprendre les diffrentes tapes du crdit documentaire, et aprs une tude thorique, nous allons suivre dans cette section un exemple dun crdit documentaire ralis la BEA de Bejaia.

II-1) prsentation du contractant :

Une socit de Bejaia signe un contrat dachat de groupes lectrognes avec une socit franaise. Les parties prenantes : Importateur : SEA-BEJAIA Exportateur : SA GENELEC -France La banque mettrice : BEA (agence 40) de Bejaia La banque confirmatrice : socit gnral paris Le 02 mai 2008, limportateur a sign le contrat avec lexportateur, pour une : marchandises de nature : groupe lectrogne qui doit tre livr au plus tard le 15 aot 2008 Le montant de la marchandise est : 98.889.31 EUR Incoterm utilise : FOB 2000 Lieu de destination : port de Bejaia Mode de rglement : paiement par crdit documentaire irrcouvrable et confirme payable vue. La ralisation de cette opration ce fait en fonction de plusieurs tapes. II-2) phase de domiciliation de crdit documentaire : II-2-1) ouverture de dossier de domiciliation : Pour ouvrir un dossier de domiciliation, limportateur doit prsent sa banque une demande de domiciliation (annexe n 01), un contrat commercial ou tout document concernant : la facture pro-forma (annexe n02 ). Une dclaration dengagement en quatre (04) exemplaires, dont deux soit

adresse respectivement la douane et aux impts, lune reste aux clients et lautre sera gard dans le dossier. La banquier avant accepter louverture de ce dossier doit sassurer que le client est un titulaire dun compte courant auprs de la banque.

La reconstitution du dossier de domiciliation dune opration dimportation dans notre cas se fait comme suit : Nom de limportateur : SEA BEJAIA. Objet : domiciliation dune importation de marchandises Dsignation : 4 groupes lectrognes magnum Tarif douanier : 85-02-12-01 Provenance : France Prix en devises : 98.889.31 EUR Numro de la facture : N E-80203 Date douverture : 02-05-2008 Et enfin la signature accrdite Louverture de domiciliation reprenant le code de lagence comme suivant : 06 03 0106 2008 2 10 00008 II-2-2) la gestion de dossier de domiciliation Une fois les documents sont runis, le banquier va procder : Louverte dune fiche de contrle import model DI (annexe n3) Lenregistrement : Dbit : compte client : 2500 Crdit : commission de domiciliation 1500 Crdit : TVA collecte (17%) Dapurement de dossier : Dans lapurement de dossier de domiciliation ou les trois documents (commercial, douanier, financier) sont mme valeur. II-3) louverture du crdit documentaire : En terme du contrat conclu entre limportateur et lexportateur, ce dernier a exig dtre pay par crdit documentaire irrvocable et confirm payable vue. Limportateur demande a sa banque douvrir un crdoc en faveur de lexportateur en spcifiant la nature des documents quil aura remettre. Le client possdant un compte chez la BEA doit prsenter : 03 factures commerciales (ou pro forma) domicilies reprsentant une preuve de ce contrat ; EUR

Une demande douverture de crdit documentaire (annexe n 04) que limportateur doit remplir en 3 exemplaires en prsence de son banquier pour y faire apporter des correctifs ventuels et qui contient les lments suivants :

Lieu et date dmission : 02. 05.2008 a Bejaia ; Le type de crdit (irrvocable et confirm) ; Le montant en devise de limportateur : 98.889.31EURO ; La banque domiciliataire du fournisseur (socit gnral paris) ; Le nom du fournisseur et de limportateur ; La banque de limportateur (BEA .40.Bejaia) ; La banque de limportateur (BEA .40.Bejaia) ; Validit du crdit documentaire (15.08.2008) ; Condition de vente ; La description des documents recevoir savoir : Facture commercial en deux exemplaires ; Un jeu de connaissement lordre de la banque extrieur dAlgrie donne dordre ; Un certificat dorigine dlivre par la CCI la marchandise dorigine franaise ; Une copie de ex 1 ; Un bordereau de colisage ; UN original EUR1 ; Nature de marchandises : groupe lectrognes magnum ; Embarquement (port franais), destination (port de Bejaia) ; Type de ralisation ; Echance du crdit : 5 mois (de 02.05.200815.08.2008) ; numro de compte de client et sa signature. Aprs la vrification, le banquier doit sinformer sur la solvabilit de client pour dcider de laccord de financement, le banquier constitue une provision totale sur la demande de client, sachant que se dernier accuse la rception dune copie et une autre pour la banque, ainsi il transcrit les instructions du client sur demande douverture de crdoc. Une fois le crdit documentaire est ouvert, il sera enregistr sur un registre douverture dimportation qui est annuel.

II-3-1) Lmission du crdit documentaire Lmission du crdit documentaire se fait en gnral par tlex, par Swift, quest un rseau interbancaire fiable et rapide. Dans notre cas lmission sest fait par Swift. Lmission du crdit documentaire se fait de la BEA la DOE (direction des opration tranger) qui reoit le dossier douverture et vrifie la conformit des document, ensuite cette dernier se charge la transmette par Swift la banque correspondant de son choix (UBAE) qui a son tour renvoie la BEA un avis de confirmation, tout en informant son client de louverture du crdit documentaire. sur Swift on doit mentionner les donnes suivantes : Nom de la banque mettrice : BEA (agence de Bejaia) ; Message type MT 700 mission dun crdit doc ; Le rcepteur du message DOE ; Forme du crdit documentaire : irrvocable et confirm ; Numro du crdit doc : 2008-007764 ; Date dmission : 02.05.2008 ; Banque mettrice : nom et adresse : banque extrieur dAlgrie 11 rue, si el houes Bejaia ; Importateur : SEM-BEJAIA; Bnficiaire : SA GENELEC, ZT nord 62, rue du nizerand.69400 AR WAS, France ; Code devise et montant : EUR 98.889.31. ; Banque confirmatrice : banque socit gnral, paris ; Destination du port de Bejaia ; Date denvoie : 13.07.2008. Remarque : Toutes modifications qui interviennent sur le crdit documentaire sont rmunres en matire de commission et de rcupration les frais du tlex, TVA et les frais dengagement supplmentaires. II-4) la ralisation du crdit documentaire : Tout les documents exigs dans le crdit documentaire doivent tre rassemble par le fournisseur aprs la transmission de la marchandise, Les documents de transport seront utiles louverture du dossier de domiciliation, dans notre cas cest le connaissement maritime, (annexe n 5)

Celui ci remettra ces documents la banque charge de ngociation, qui par la suit vrifie les document exiges dans louverture du crdit documentaire ainsi leur conformit, et procde au paiement du fournisseur qui est bnficiaire. Une fois reus et pays par la banque confirmatrice ,celle-ci doit envoyer les documents la banque mettrice dans un dlais ne dpassant pas 21 jours compter de la date de connaissement ,dpass cette date , les documents seront considrs comme tant bnficiaire et peut donc rclamer son remboursement .la banque mettrice la rception des documents va procder la vrification de ceux-ci ,si ces derniers sont conformes la rglement est dj fait ,en cas dirrgularit quelconque , la banque mettrice doit signaler les irrgularits la banque confirmatrice au plus tard 7 jours aprs la date de rception des documents. Dans le cas des irrgularits accepts par lacheteur (importateur) doit fournir une leve de rserve justifiant lacceptation dirrgularit constate ,une fois que le leve de rserve reue de limportateur ,la banque mettrice autorise le correspondant (la banque confirmatrice ) payer le bnfice une date de valeur qui sera fixe par la banque mettrice ,les documents alors seront remis limportateur pour le ddouanement de sa marchandise quant a rglement par ce dernier ce lui ci dj constitu la prvision des louverture du crdit documentaire . Les frais de ralisation sont les suivants : Commission de ralisation ou de leve de document ; Commission de notification ; Commission de tlex ; Commission de confirmatrice ; Commission de paiement ; Commission de porte de lettre. Les dfrentes tapes de la ralisation du crdit documentaire sont : 1. 2. Demande de domiciliation ; demande douverture dun crdit documentaire ; 3. 4. ouverture du crdit documentaire par lagence BEA, puis son tour aprs vrification du Swift reu par la DOE, transmet les messages du lagence BEA transmet la DOE, le crdit par MT700 ; Swift un correspondant de son choix (dans notre cas lU BEA) ; 5. Emission du crdit documentaire de la banque correspondante la banque du fournisseur ;

6. la banque du fournisseur a vise le fournisseur de larrive du Swift douverture crdoc et sa mise en place ; 7. le fournisseur envoie la marchandise, les documents seront remis par la suite la banque ; 8. aprs vrification et ngociation, le fournisseur remet les documents sa banque qui son tour les remets la banque correspondante ; 9. la banque correspondant accuse rception et transmet les documents la banque mettrice au mme temps, si la marchandise est arrive au port avec les documents, cette banque informe son client. 10. 11. marchandise. la banque remet les documents son client ; le client se prsente au port avec les documents pour retirer sa

Chapitre II : tude dun cas dimportation par CREDOC (CPA 302)

Pour enrichir notre tude, et mieux illustrer limportance et aussi la complexit du crdit documentaire, on a prfr tudier un deuxime cas dimportation en utilisant ce moyen de financement et de garantie payable en quatre tranche (la premire vue et les autres avec des dlai de paiement) sous prsentation dune garantie de bonne excution. Ce prsent chapitre se divise en trois sections, dont la premire prsente lorganisme daccueil et notamment le service extrieur, la deuxime section prsente lopration retenue et la troisime aborde le droulement de cette opration.

SECTION I : Prsentation de lorganisme daccueil (CPA agence 302)

A cette prsente section, nous essayerons de faire un petit aperu sur lhistorique du CPA, exposer son organigramme, parler de ses missions et ensuite nous adresserons la structure et lorganigramme du service extrieur de lagence CPA 302 de bejaia.

I-1) Historique du CPA :

Le CPA est cre en 1966 avec un capital initial de 15 millions de DA, dans les disposions gnrales de ses statuts, le CPA est conu comme banque gnrale et universelle, rput commerant dans ses relations avec les tiers. Le CPA a hrit des activits gres auparavant par les banques populaires (Banque Populaire Commerciale et Industrielle Alger, Oran, Annaba, Constantine) ainsi que dautres banques trangres : Banque Alger Misr, Socit Marseillaise du Crdit et Compagnies Franaise de Crdit et de Banque (CFCB). En 1985, le CPA adonn naissance la banque de dveloppement local (BDL), aprs cession de 40 agences, le transfert de 550 employs et cadres, et de 89000 comptes clientles. Aprs avoir satisfait les conditions dligibilit prvues par des dispositions de la loi suer la monnaie et le crdit (loi 90/10 avril 1990), le CPA a obtenu le 7 avril 1997 son engagement de conseil de la monnaie et le crdit devenant lexploitation et constitu de 129 agences encadres par 15 groupes dexploitation, ce dernier emploi 74% des effectifs de la banque. Entant quacteur principal de dveloppement, le CPA a pour mission de promouvoir le financement du commerce grce une politique commerciale dynamique en direction de la PME/PMI, dans les secteurs du BTPH, du commerce et de la distribution, de la sant et de mdicament, du tourisme, de lhtellerie, de lartisanat et des mdias.

I-2) organigramme de lagence 302 :

Apres le phnomne de la globalisation, la plupart des agents conomiques se sont orients vers les marchs financiers o ils ont trouv de meilleures conditions afin de financer leurs activits. La banque a vue sa fonction se dgrader et pour garder son existence, elle a opt pour linnovation et la diversification de ses activits pour sinsrer dans lconomie de march.

A cet effet, lorganisations des banque d a changer, et son organigramme a pris volume et beaucoup dvelopper, ainsi celui de lagence CPA 203de Bejaia et adress comme suit :

Directeur Secrtariat bureau ordre Animation commerciale Directeur adjoint

Service caisse

ORGANIGRAMME DU CPA AGENCE 302 BEJAIA

Section DOM, RAP, APU C.exterieur Section CREDOC, REMDOC

Service opration com. Ext.

Service crdit

Service contrle

Service administration

Cellule tude analyse

Clientle entreprise

Section ENCI/ VIRE titre et trsorerie/A DM. Caisse

Clientle particulir e

Section logistique

Cellule Clientle administration crdit professionn

Section administra tion personnell e

elle

Source : Crdit Populaire dAlgrie Agence 302 Bejaia.

Parmi ces plusieurs service, cest an niveau de service extrieur nous avons effectu notre stage .c service prend en charge la ralisation de toutes oprations en relations avec ltranger ; de faon a satisfaire sa clientle, tout en prenant en considration la rglementation algrienne en vigueur, en matire doprations du commerce extrieur, de change et de transfert de capitaux. I-3) Organisation administrative du service tranger : Pour mener bien ses missions et activits, le service extrieur, doit avoir une structure administrative bien organise. Pour le cas de lagence CPA 302, le service tranger est structur de la manire suivante : Structure du service extrieur

Service tranger

Section domiciliation, transfert et rapatriement

Section Remise documentaire crdit documentaire

Section Gestion des contrats

Source : CPA agence 302 Bejaia A) Section domiciliation, transfert de rapatriement Elle a pour tache de : Domicilier les dossiers Import-export ; Apurer les dossiers domicilis ; Traiter les ordres de transfert libre ; Suivre les comptes spciaux ; Elaborer des statistiques destines a la hirarchie.

B) Section remise documentaires /crdit documentaire Elle est charge de : Recevoir, contrler et traiter les ordres douverture des crdits documentaires. Notifi louverture des Crdoc export aux bnficiaires ; Contrler les documents de ralisation de Crdoc et aviser lordonnateur de leur arrive ; Traiter les remise documentaire limport et lexport ; Traiter les ordres de transfert entrant dans le cadre Crdoc /Remdoc import ; Elaborer les statistiques destines a la hirarchie.

C) Section gestion des contrats

Cette section est charge du traitement et suivi des oprations documentaire assortis de financements extrieurs, elle a pour missions essentiel de : Assur avec les services de la direction de financement et de relations internationales, la mise en place des crdits externes. Assur la gestion des contrats. Contrler les documents de ralisation des contrats et aviser les ordonnateur de leur arrivs. Sassurer du suivi des crdits extrieurs. Assurer loctroi des garanties usuelles en matire du commerce extrieur est veiller a la perception des commissions et taxes. Contrler les chanciers de remboursement. Elaborer les statistiques destines a la hirarchie.

SECTION II : Prsentation du cas retenu

Le point de dpart de ltude de cas retenu, est la prsentation des dfrentes clauses de contrat commercial, qui est llment de base de toute opration commerciale. Dans notre cas, le contrat lie lacheteur algrien EPB et le fournisseur RIGGIANE GRANES AND PLANTS pour lacquisition dun chariot lvateur de 30 tonnes. Avant dentamer ltude et lanalyse de cas retenu, nous avons jug ncessaire de prsenter le contenu de ce contrat vu le rle important quil leur attribu.

II-1) Identification des parties et diffrentes clauses du contrat :

Identification de lacheteur : il sagit de lEntreprise Portuaire de Bejaia (EPB) qui est domicilie chez le CPA agence Bejaia 302. Identification du vendeur : cest un fournisseur Italien dnomm RIGGIANE GRANES and PLANTS ayant son sige social en Italie, et domicili chez CITY BANK.

Objet du contrat : Le contrat a pour objet lacquisition de lEPB dun chariot lvateur de 30 tonnes. Montant de contrat : le contrat est conclu pour un montant DE 350.000.00 EUR. Conditions de vente : Cots et Fret port de Bejaia. Modalits de paiement : les deux contractants se sont mis daccord pour que le paiement sera fait de la manire suivante :

En utilisant un crdit documentaire irrvocable et confirm ouvrir de la CITY BANK France payable comme suit : 1) 75% du montant du contrat sera payable vue sur prsentation des documents ngocis. 2) 10% payable la rception de lquipement sur prsentation dun procs verbal de rception provisoire sign par les deux parties. 3) 5% du montant de lopration payable 90 jours de la date dexpdition et sur prsentation dune garantie de bonne excution dgal montant. 4) 10% payable sur prsentation du procs verbal de la rception dfinitive signe par les deux parties contractantes. Au plus tard 12 mois aprs la rception provisoire. La signature des procs verbal la rception provisoire et la rception dfinitive est lie respectivement ce quon appel les vices cachs (vices de fonds dquipement import) ou les vices apparents (vices de forme dquipement). Pour se prmunir de ces risques, une rception provisoire simpose et impliquera lintervention du bnficiaire rgler tout litige commercial. Aprs confirmation de la conformit du bien acquis, une rception dfinitive est signe pour ces parties.

SECTION III : Droulement de lopration :

III-1) louverture de crdit documentaire :
III-1-1) Au niveau de lagence : Aprs la ngociation du contrat avec le fournisseur, le client (EPB) sollicite sa banque (CPA 302) pour louverture dun crdit documentaire, tout en tant accompagn des documents suivant :

3 exemplaires de demande douverture faite par le client EM9 (Annexe n6). 4 factures pro-forma (Annexe n7). Le contrat commercial. 2 exemplaires dengagement dimportation (Annexe n8). 1 engagement de lordonnateur certifiant ne pas revendre lquipement en ltat (Annexe n9). Notant que la domiciliation du contra test considre faite aprs la vrification de la

conformit de lopration dimportation en question (interdictions, solvabilitetc.). Et ces sont dtailles dans la partie consacre la domiciliation de partie thorique. Le prpos de la banque, base des documents cits auparavant, va procder louverture du CREDOC, de la manire suivante : Traitement administratif (dossier physique) : enregistrement le CREDOC dan un registre appropri au service. Renseignement une chemise spcifique au CREDOC import, dans laquelle il verse les documents relatifs celui-ci. (Annexe n10). tablissement de la demande douverture modle CPA EM7 (Annexe n11) par la transcription des instructions de lordonnateur sur la demande EM9. Confection de formules statistiques (formule 4, Annexe n12). Etablissement du bordereau douverture (Annexe n13). Le dossier physique sera constitu des factures domicilies, engagement dimportation, formule 4, demande douverture EM9, demande douverture EM7, bordereau douverture. Ce dossier est tabli en double exemplaire : un conserv au niveau de lagence et le deuxime est transmis la DOCE (Direction des Oprations du Commerce Extrieur). Traitement informatique (Dossier logique) : Le dossier logique consiste louverture du CREDOC sur le plan informatique grce au progiciel avec lequel, elle lagence est dote, le DELTA BANK. Le prpos du service commerce extrieur procde louverture dun fichier lectronique, en reprenant tous les informations y affrentes au dossier physique sous forme de champs informatiques bien prcis (type de credoc, montant en devise et DA, compte de lordonnateuretc.) Aprs vrification de chef de service et directeur de lagence, les deux responsable procdent la validation du fichier.

Traitement comptable : Lcriture comptable opre manuellement par le prpos, est la constitution de la provision en dinars de la valeur de crdit documentaire. Cette opration se fait de la manire suivante : - Dbit : compte client. - Crdit : compte de dpt de garantie pour ouverture du crdit documentaire. Les commissions seront gres automatiquement par le systme informatique de la banque. III-1-2) au niveau de la Direction des Oprations du Commerce Extrieur : A rception du dossier physique, e aprs vrification, le prpos de la DOCE, procde la prparation du message lectronique transmettre la banque notificatrice. Il prend intgralement les transactions transmises par lagence dans le systme SWIFT, en invitant la banque notificatrice confirmer lengagement de payer. La validation de ce SWIFT vaut lmission du CREDOC. III-1-3) au niveau de la banque notificatrice : La banque notificatrice envoi un message dit accuser de rception au CPA, et cela toujours par message SWIFT. Elle notifie au bnficiaire le CREDOC en mentionnant toutes les instructions exiges par lordonnateur. Le bnficiaire est tenu de se conformer aux clauses douverture du crdit documentaire dans sa phase de ralisation. Lutilisation du SWIFT entre les deux banques sous entend, la soumission de ces deux automatiquement au Rgles et Usances Uniformes (RUU 500) PUB 1993 de la CCI.

III-2) la ralisation du crdit documentaire :

Compte tenu des clauses douverture et des conditions de paiements prcises dans ce cas, la ralisation de ce CREDOC seffectuera en trois phases : III-2-1) paiement de la premire tranche : (paiement de 75% vue)

Auprs de la banque confirmante :

Apres la vrification de la conformit des documents, la banque confirmante entame la ralisation du CREDOC, donc paiement du bnficiaire de 75% vue, et elle fait un appel de fonds auprs de la banque mettrice (CPA) pour la couverture de montant dcaiss. Auprs de la banque mettrice :

La banque mettrice procde au remboursement de la banque confirmante. Avec lutilisation du systme DELTA, la DOCE procde la cration dun fichier informatique de rglement pour le montant global de CREDOC. Et cette premire tranche, elle fait une validation partielle pour le montant pay. Notant que cette criture et la rception des commissions et taxes sont gnres par le systme. III-2-2) paiement de la deuxime tranche : (10% payable la rception provisoire dquipement) Auprs de la banque confirmante :

A la rception de lquipement, les deux parties contractantes procdent signature dun procs verbal de la rception provisoire. Le bnficiaire prsente le PV a la banque confirmante et reoit le paiement de 10% du crdit documentaire. Auprs de banque mettrice :

De son cot, La banque mettrice procde au remboursement de la banque confirmatrice par une validation partielle pour le montant pay, les critures comptables sont gnres par le systme. Le prpos procde la rpercutions de lcriture de rglementent en dinars sur le compte de dpt de lordonnateur et la Perception des commissions et taxes de rglement. III-2-3) paiement de la troisime tranche : (5% payable 90 jours de lexpdition) Auprs de la banque confirmante :

Aprs 90 jours de la date dexpdition dquipement, et sur la prsentation dune garantie de bonne excution dun montant gal 5% du principal, le rglement seffectuera de la manire suivante : Une contre garantie de bonne excution est mise la banque confirmante et accept par le CPA. Une fois les conditions runies, la banque confirmante dcaisse le montant de 5% en faveur du bnficiaire. Auprs de banque mettrice : A rception de lavis de payer par le correspondant, le CPA entame une opration de couverture de fonds par le biais de son compte pour honorer son engagement vis--vis du correspondant. III-2-4) paiement de quatrime tranche : Auprs de la banque confirmante :

Aprs la signature de PV de rception dfinitive par lordonnateur et le bnciaire. Ce dernier le prsente la banque confirmante, et se fait payer la dernire tranche de 10% de crdit documentaire. Une Fois rembourse, elle classe dfinitivement le dossier CREDOC en question. Auprs de la banque mettrice : La DOCE procde une dernire validation de rglement de montant restant du CREDOC (10%).Le CPA rembourse la dernire tranche, aprs la rception de lappel de fonds. Le prpos du service commerce extrieur de lagence arrte le compte de la provision pour comptabiliser la diffrence de change qui rsulte de la fluctuation la baisse ou la hausse du taux de change appliqu louverture et au rglement dfinitif. Aprs la ralisation finale du crdit documentaire, et la tombe de tous les engagements par signature conclu, le prpos revient lopration de base qui la domiciliation travers le suivi de ce dossier dans son volution sur le plan financier et physique.

La procdure de crdit documentaire est trs complexe, son droulement ncessite la matrise de ses diffrents aspects et astuces ainsi que de prendre certaines prcautions afin dviter de tomber dans des ambiguts et des mal entendus entre les diffrents contractants.

Conclusion gnrale :

A terme de ce travail, nous devrons reconnatre que le service extrieur occupe une place trs importante au sein de lagence bancaire. Il charge dexcuter avec rigueur les oprations qui dcoulent dune transaction commerciale. Engage par ses clients avec ltranger. Ce service doit galement proposer une multitude des services clientles, tout en veillant au bon respect de la rglementation propre chaque pays. Le dveloppement de la pratique bancaire est permis grce aux changes et relations commerciales internationales. En effet elle a institu le libre accs au commerce extrieur conditions de la possession dun registre de commerce valide, et dune surface financire suffisante. Par ailleurs, la structure du commerce de lAlgrie est caractrise par des exportations basses sur des hydrocarbures et les importations diversifies. Nanmoins la balance commerciale de lAlgrie enregistre des soldes excdentaires. Cela du aux prix levs du ptrole qui couvrent largement les importations. Lobjectif de notre stage qui sest droul durant le mois de mars et davril respectivement au niveau de lagence BEA40 (Bejaia), et CPA (Bejaia) ,est le traitement pratique des oprations sur le service tranger, qui est appele tre la hauteur des attentes de la clientle, savoir la qualit de lintervention, la bonne gestion des oprations traites et la contribution effective dans la relance conomique du pays. En effet, y a eu cration de plusieurs moyens de paiements immdiats, et plusieurs techniques de financement, comme le crdit documentaire, quon a dvelopp dans le cas pratique, a pour objectif de rduire les difficults des transactions internationales, du fait des srets importantes quil prsente. Aujourdhui, les banques intermdiaires agres peuvent mettre, sans autorisations des non rsidents. Enfin, on peut dire sans lintervention des banques, le commerce extrieur ne sera pas dveloppe avec vitesse aussi remarquable, les exportations ne seront plus fluides et les risques de non paiement devront plus grands, en dautre terme, le commerce extrieur dpend du de la

banque centrale, des actes de garanties au profits des rsidents au titre dengagement pris par

systme bancaire, du fait que ce dernier est un lment essentiel dans le fonctionnement du premier. Sachant que en lAlgrie on a galement remarqu labsence total du recours certains modes de financement nouveaux, titre dexemple le leasing, ( crdit bail) ,le forfaitage empchent notamment de mieux souvrir et panouir au monde contemporain.

Bibliographie
Ouvrages :

1-G.Legrand, H.Martini, management des oprations de commerce international, dition Dunod, Belgique, 2003. 1- Lazary, le commerce international, dition Dalloz, Belgique, 2005. 2- Legrand et Martini, management des oprations du commerce international, dition dunod, paris, 2002. 3- V.Meyer, C.Ralin, techniques du commerce international, dition Nathan, paris, 2000. 4- J.Bastin, lassurance crdit dans le monde contemporain, dition Jupiter, Paris, 2001. 5- Farouk Bouyakoub, lentreprise et le financement bancaire, dition Casbah, Alger, 2003. 6- Legrand Ghislain, Hubert Martini, management du commerce international, Aubin, 1993. 7- LIGIA Maura Costa, le crdit documentaire, tude comparative, dition L.G.D.J, Paris, 1998. 8- Kamel Chehrit, techniques et pratiques bancaires et financires, dition collection GuidePlus, Alger, 2004. Mmoires :

1- Benchikh Fares, Nassim, Abassi Abdelaziz, mmoire de licence, option MBF, financement du commerce extrieur, universit A/mira de Bejaia, 2006. 2- chirifi sahib, ait Morane lachemi, mmoire de licence, option commerce international, universit A/Mira de Bejaia, 2003. 3- Bendahmane nassima, mmoire de fin dtude, les Operations du crdit : commerce extrieur, Ecole Suprieure des Banque, 1999. 4- Yessad mahfoud, diplme dtude suprieur des banques, financement du commerce extrieur, Ecole Suprieure des Banques, 2005. 5- Belkhiri Mohend, Moussouni Kahina, mmoire de fin dtude, le SWIFT dans le commerce extrieur, 2004. 6- Boucheffa Youcef, Benmadour Samir, mmoire de fin dtude, option commerce international, crdit documentaire : instrument de paiement, de financement et de garantie, U.N.S.F.P, 2008. Dictionnaires :

1- Olivier Garnier et Yves Capul, dictionnaire des sciences conomiques et des sciences sociales. 2- Dictionnaire Import- Export et du commerce international, dition GAL/MLP. Autres sources : 3- Documents internes de la Banque Centrale dAlgrie. 4- Documents internes du CPA et de BEA 5- Banque extrieur dAlgrie : Manuel des procdures de domiciliation a lexport. 6- Crdit Populaire dAlgrie : Manuel des procdures de domiciliation a limport. 7- CD- ROM, Encarta 2007. 8- www.BEA_bank.com 9- www.douane-gov.dz 10- www.finance-etudiant.fr