IAM Master 1 Audit-CG Anne 2011 Cas pratiques de Contrle de gestion

Cas 1 :

La socit AFRICALAIT SA ambitionne daccroitre sa capacit de production et pour cela elle a reu deux offres de fournisseurs diffrents prsentant les prvisions conomiques et financires suivantes en milliers FCFA : 1. Offre fournisseur hollandais : Cout de lquipement : 85.000
Recettes Dpenses An 1 64.700 31.450 An 2 71.890 34.705 An 3 89.704 40.980 An 4 110.520 42.845 An 5 126.800 46.962

2. Offre fournisseur belge : Cout de lquipement : 98.500

Recettes Dpenses An 1 71.215 40.980 An 2 82.345 43.698 An 3 95.058 51.190 An 4 112.635 53.790 An 5 131.185 60.089

Travail faire : 1 Dterminer linvestissement le plus rentable selon le critre du dlai de rcupration et de celui de la VAN sachant que le taux dactualisation est de 12% 2 Dterminer le TRI de loffre la plus rentable par interpolation linaire Cas 2 : En mission de diagnostic la SONEX AFRIQUE, votre client vous sollicite pour valuer ses activits. La socit envisage dinvestir 165 millions FCFA rpartis comme suit : 80 millions en matriel de production (amortissable sur 10 ans) 30 millions en matriel et mobilier de bureau (amortissable sur 5 ans) et 55 millions constructions (amortissables sur 20 ans). Les besoins en fonds de roulement ncessaires pour conduire lactivit dans de bonnes conditions pendant trois mois sont estims 83,1 millions FCFA (voir annexe 1). Les recettes prvisionnelles annuelles sont dtailles en millions FCFA comme suit pour les cinq premires annes :
Chiffre daffaires Anne 1 545,15 Anne 2 605,64 Anne 3 674,805 Anne 4 730,5 Anne 5 805,75

La socit envisage de financer son projet par crdit bancaire au taux de 12% pour un montant de 75% du cout du projet sur 5 ans. Le reste sera apport par le promoteur.
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Annexe 1 : Besoins en fonds de roulement sur 3 mois (en milliers FCFA)

Intitul CU /mois Nbre de mois Frais de personnel 5.500 3 Achats matires 18.000 3 Services extrieurs 4.200 3 TOTAL NB : les charges variables suivent une croissance de 10% par an. Montant 16.500 54.000 12.600 83.100

Travail faire : Vrifier si linvestissement est rentable selon les critres du dlai de rcupration du capital investi et de la VAN Nous rappelons que le taux de lIS est de 25% et le taux dactualisation considrer est de 10% Cas 3 : Le bilan de la Socit anonyme AFRICALIA , aprs affectation du rsultat, se prsente ainsi en milliers de francs :
ACTIF Actif immobilis Matires premires (680 u) Autres approvisionnements Produits finis (740 u) Clients Disponibilits TOTAL BRUT 18400 Amort 3600 Net 14800 1020 230 2060 1876 1784 21770 PASSIF Capitaux propres Fournisseurs dettes en c. (a) Etat (b) Fournisseurs dimmobilisation Net 15470 2100 380 3820

TOTAL

21770

Les dettes envers les fournisseurs dapprovisionnement sont rgles : - pour moiti 30 jours - pour moiti 60 jours Les dettes envers lEtat comprennent 80 000 F dimpts sur les socits rgler le 15/4, le reste tant de la TVA payer courant janvier. 450 000 F de dettes envers les fournisseurs dimmobilisations sont rembourser le 31 mars

Les prvisions pour les 6 mois venir sont les suivantes : Achats HT : o Matires premires : 1.200.000 F par mois avec un paiement crdit de deux (2) mois ; o Autres approvisionnements : 123.000 F par mois rgls au comptant Ventes HT : o 3.550.000 F par mois rgls : 40% au comptant, 60% 30 jours fin de mois o Les ventes du semestre entranent une sortie de produits finis qui slve 18.000.000F
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 Charges lies la production : o Matires premires utilises pour les six (6) mois :5.560.000 o Autres approvisionnements utiliss pour les six (6) mois : 618.000 o MOD par mois : 1.210.000 o Autres charges mensuelles HT : 567.500 o Dotation aux amortissements pour les six (6) mois : 670.000 Investissements : Acquisition dimmobilisation en fvrier pour 1.800.000 F HT rgls comme suit : 1/3 au comptant 1/3 dans deux mois 1/3 dans quatre mois Dsinvestissements En janvier la socit doit procder la vente dun matriel : o Prix dacquisition : 720.000 F HT o Amortissements pratiqus jusqu la date de cession : 325.000 F o Prix de vente au comptant : 300.000 F HT Travail faire : 1- Etablissez le budget de trsorerie pour le premier semestre (n+1). 2- Prsentez le budget gnral (compte dexploitation prvisionnel et bilan prvisionnel)
NB : TVA 18% Les prix unitaires des produits restent constants

Cas 4 : La socit SENGLACE SA prsente le bilan ci-dessous la fin de lexercice 2010 :

ACTIF Immobilisations corporelles Matires premires Produits finis Clients Crdit de TVA Disponibilits TOTAL Montant brut 6 000 000 2 400 000 6 000 000 4 800 000 300 000 2 700 000 22 200 000 3 000 000 Amort/prov Montant net PASSIF 3 000 000 3 000 000 Capital Dettes 2 400 000 financires 6 000 000 Fournisseurs 4 800 000 300 000 2 700 000 19 200 000 19 200 000 Montant 8 400 000 6 000 000 4 800 000

Les objectifs de lentreprise pour le 1er semestre 2011 sont : 1 Ventes Les quantits vendues sont estimes : 1.600 units en janvier 1.800 units en fvrier
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2.000 units en mars.

Le prix unitaire est de 5.000 FCFA HTVA 2 Production La production est rgulirement rpartie sur la priode dactivit. Elle sera de 1.800 units :
Elments Matires premires Main d'uvre directe Frais de fabrication directe frais de fabrication indirecte TOTAL Montant 1 890 000 2 010 000 720 000 780 000 5 400 000

3 Administration Les frais administratifs mensuels sont de 600.000 FCFA. 4 Distribution Les frais de distribution sont proportionnels et sont de 600 FCFA par article vendu. 5 Approvisionnements Les fournisseurs livrent rgulirement chaque mois 1.200.000 FCFA de matires premires HTVA 6 Investissements Acquisition de machine de production pour 1.500.000 FCFA HTVA en janvier et rgler en fvrier. 7 Renseignements complmentaires Les crances au bilan seront encaisses en janvier Les dettes fournisseurs au bilan seront rgles en janvier Une fraction de lemprunt (1.000.000 FCFA) sera paye en mars avec les intrts de 600.000 FCFA Les clients rglent 30 jours Les charges de production dcaissables seront rgles le mois de leur consommation Les autres charges (administration, distribution) sont dcaisses le mois suivant celui de leur engagement Les frais indirects de production, les frais de distribution et dadministration supportent une TVA Les stocks sont valus au cout unitaire moyen pondr La TVA est rgle au 15 du mois suivant Le premier acompte dimpt sur le bnfice de 500.000 FCFA sera vers en mars Travail faire : 1. Prsenter le budget des ventes et celui des encaissements 2. Prsenter le budget des approvisionnements et des dcaissements sur achats 3. Prsenter le budget des frais administratifs
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4. 5. 6. 7. 8.

Le budget des frais de production Le budget des investissements Le budget de la TVA Le budget de trsorerie Prsenter le compte de rsultat prvisionnel et le bilan prvisionnel

NB : la TVA est de 18%

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