13/10/2022

1ère année Master Ingénierie

Economique et financière

Microéconomie de l’incertain

Chapitre 2 : Les critères de décision

en univers non mesurable

El Fessi ép. Ben Ammar Sana

elfessisana@gmail.com
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Introduction

Dans ce chapitre, nous allons dans une première section

donner les notions élémentaires qui seront utilisées ou
auxquelles nous allons faire référence par la suite. Par
ailleurs, on se donnera un exemple introductif (2) qui
illustrera les différents critères de décisions qui seront abordé
dans les chapitres suivants.

Dans la seconde section, nous nous placerons dans le cadre de

l’incertitude au sens de Frank Knight. Nous définirons les
critères de choix les plus utilisés dans cet univers. Chacun de
ces critères sera illustré à l’aide de l’exemple introductif donné.

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Chapitre 2 : Les critères de décision en

univers non mesurable

Section I : Choix en univers risqué ou incertain

Section II : Choix en univers incertain

Section I : Choix en univers

risqué ou incertain

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Introduction

La décision étant un art difficile, surtout quant elle

concerne l’avenir,

il est rare qu’il soit possible de décrire avec certitude

les conséquences de la mise à exécution d’une action ou
d’une stratégie.

Dans un problème de décision dans l’incertain on

suppose que les conséquences des actions des agents
dépendent des événements: appelés les « états de la
nature ».
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Introduction

En effet, la Nature étant supposée décider de ce qui

n’est pas sous notre contrôle, on supposera quelle est
« indolente» (elle ne cherche systématiquement ni à
nous avantager ni à vous désavantager).

Le nœud d’un tel problème de décision réside dans le

fait que l’on doit choisir une action avant d’avoir
connaissance de la décision de la nature.
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I. Concepts de base et exemple introductif

Concepts de base
En univers certain:
La théorie des choix en situation d’incertitude
(ou risquée) est un raffinement de la théorie
des choix:
• Les préférences des individus s’expriment

par une relation binaire >= sur un ensemble

donné d’alternatives X.
• Il existe une fonction d’utilité u telle que :

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En univers incertain:
L’approche du problème change:
• X n’est plus un ensemble d’objets « certains »

• Les éléments x ϵ X ne seront plus des

« paniers de biens certains »

les éléments x ϵ X devront représenter des
perspectives incertaines (ou risquées).

Comment représenter de manière

mathématique les perspectives incertaines?
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Exemple Introductif (1) (tiré de Cayette, 2004)

Soit un producteur avec une fonction de production q =2 l

q : désigne la quantité produite
l : la quantité du travail utilisée

Microéconomie de l’incertain

En univers certain, la demande de travail serait:

L 2
w

où p serait le prix au certain.

En posant par exemple, w = 2, on peut déterminer les quantités

demandées L et le profit maximal Π ∗ d’univers certain pour
chacun des prix possibles:

• Si p=10, alors L =25 et Π ∗ =50

• Si p=12, alors L =36 et Π∗ =72

• Si p=16, alors L =64 et Π∗ =128

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En univers incertain:

w le taux de salaire est certain, mais pas le prix de vente p.

p serait alors le prix à l’incertain.

Supposons que l’opinion du producteur sur ce prix soit

représentable par la loi de probabilité suivante:

p 10 12 16
0,4 0,5 0,1
Microéconomie de l’incertain

En univers incertain:
il ne suffit plus de choisir un niveau de salaire pour avoir un profit
donné.
• A chaque niveau de salaire retenu correspondent trois profits
possibles.
• La matrice d’information (de décision):
– Colonnes: ei toutes les valeurs possibles du prix de vente
p
– Lignes: toutes les valeurs possibles de la demande de
travail L
e1 e2 e3
p=10 p=12 p=16
… … … …
L =25 50 70 110
… … … …
L =36 48 72 120
… … … …
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L =64
Microéconomie de l’incertain
32 64 128

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1. En univers certain:
1. Dire que le producteur maximise son profit a un sens

parce que parmi tous les profits possibles, il y en a

généralement un qui est le plus élevé.

2. En univers incertain:
• A une demande de travail donnée correspondent

plusieurs montants possibles de profit. Ainsi,

l’expression maximiser son profit perd de sons sens.
• Pour savoir le comportement du producteur, il faut

connaître ses préférences sur l’ensemble des actions

possibles.
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Alors

Comment peut-on résoudre un problème de

décision ?

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II. La modélisation d’un problème de décision:

Généralisation :
De façon symbolique, la modélisation d’un problème de
prise de décision en situation d'incertitude implique de
définir éléments suivants:

1. La notion d’états de la nature

La nature peut comporter plusieurs états mutuellement

exclusif. On note ces états de la nature ei. La nature est
l’ensemble de ces états. Cet ensemble est noté E :
E = {e1, ∙ ∙ ∙ , ei, ∙ ∙ ∙ , en}.

2. La notion d’action ou de stratégie

Le décideur peut avoir le choix entre différentes actions à

mettre à exécution, notées aj. L’ensemble des actions
possibles est note´ A :
A = {a1 , ∙ ∙ ∙ , aj , ∙ ∙ ∙ , am}.

3. La notion de résultats ou la notion de conséquences

On prend comme hypothèse dans ce cours que ”le choix

d’une action n’influence pas l’état de la nature”. Par
ailleurs, si un agent choisi une action aj et que l’état de la
nature ei se réalise, le résultat (conséquence) sera noté(e)
Raj , ei . L’ensemble des résultats possibles sera note´ R :
R = {Ra1, e1 , ∙ ∙ ∙ , Raj , ei , ∙ ∙ ∙ , Ram , em}.
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 En croisant les différentes informations,

{} on obtient
donc les conséquences des décisions de l'agent selon l’état de
la nature qui arrive. Il y a une incertitude concernant le
résultat de chaque action.

4. La notion de probabilité d’occurrence des états de la

nature

L’état de la nature ei possède une probabilité´

d’occurrence notée Prob ei ou Pei . Comme les
états de la nature sont mutuellement excluables
alors :

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5. La matrice des résultats

Elle est donnée comme suit:

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Exemple introductif 2 (tiré de Gremillet, 1972)

Une société productrice de biens de grande consommation occupe (28%) du marché
français contre (47%) et (20%) pour ses deux principaux concurrents et (5%) pour
quelques entreprises marginales. Désireuse d’accroître sa part de marché et son
profit, la société envisage quatre stratégies (actions) possibles :

a1 : lancer un produit nouveau ;

a2 : lancer une campagne publicitaire pour les produits existants ;
a3 : mener une campagne de promotion des ventes pour ces mêmes produits ;
a4 : pratiquer une politique de baisse des prix.

Au terme d’une analyse de la concurrence les dirigeants de la société sont amenés à

considérer que la réaction des concurrents peut prendre trois formes :

e1 : la concurrence réagit vite et avec vigueur à l’offensive menée par la société ;

e2 : la concurrence riposte fermement mais toutefois sans agressivité;
e3 : la concurrence ne réagit que faiblement aux initiatives prises par la société.

Enfin, après avoir analysé les conséquences financières de chacune des stratégies
dans le cadre de chacun des états de la nature, les dirigeants aboutissent à la
matrice des gains suivants :
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Risque Vs incertitude Rappel

Knight (1921): ”Risk, Uncertainty and Profit”
Incertitude Risque
Une situation est Une situation est risquée
incertaine s’il n’est pas s’il est possible
possible d’associer une d’associer une
probabilité de survenue à probabilité de survenue
chacun des états de la à chacun des états de la
nature nature

Une situation risquée est considérée comme un cas

particulier d’incertitude

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Section II : Choix en univers non

mesurable (univers incertain)

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Introduction

En univers non mesurable (incertain) le décideur

a une connaissance, exhaustive ou non, des
diverses éventualités, toutefois, en dépit de tous ces
éléments d’information, il ne se sent pas en
mesure d’affecter une quelconque probabilité de
réalisation à chacune des réactions possibles de la
nature.

C’est dans le cadre d’une situation de ce type qu’un

recours aux critères de décision en univers non
mesurable est souvent propose´.

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Un très grand nombre de ces critères de décision ont

été formulés : nous nous limiterons dans ce cours à
la présentation et à l’évaluation des critères les plus
significatifs, a` savoir le critère : de LAPLACE, de
WALD, de MAXMAX, de SAVAGE, d’HURWITZ,
de BERNOULLI et le critère de MOYENNE-
VARIABILITE.

Chacun de ces critères correspond à un type de

comportement particulier des décideurs. Nous
définirons pour chacun de ces critères une fonction
de valorisation V et un critère de choix, qui
permettront d’établir un classement dans
l’ensembles des actions possibles A et définir ainsi
l’action optimale. 25

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