2

3
4
 Transfer
Agent
Teneur de Compte
Conservateur Centralisateur

Dépositaires Société de
Centraux de Titres Gestion
Centralisateur

Teneur de Compte Correspondant Transfer

Conservateur Agent
Centralisateur
Société de
Délais de traitement & Rapprochements des données nécessaires Gestion

5
 Opacité et rétention d’information

 Complexité et fragmentation du marché

 Coûts et difficultés opérationnelles

6
  Dossier client (KYC) partageable

 Base produit (KYP) partageable

 Module transactionnel
 Tenue de registre et OST

 Reporting

 Messagerie sécurisée

Web, API, fichiers, …

7
 Transparence sur le passif des OPC

 Réduction des coûts

 Accroissement de la base clients

8
 Accès aux données produits

 Module transactionnel simple et efficace

 Mutualisation du KYC

 Prix compétitifs

9
 Une gouvernance collaborative, pilotée par les utilisateurs

 Une technologie blockchain sûre et performante

 Des responsabilités juridiques et réglementaires claires

10
 Iznes V2.0 est en bêta depuis juin, en production depuis octobre

 Livraison d’Iznes V2.1 d’ici fin 2018

11
 Simple

 Progressif

 Interopérable

 Full STP

12
13
14
A blockchain based infrastructure for the investment fund
industry :

FUNDSDLT
Making fund distribution easier, cheaper and faster

Challenges FundsDLT

Complex operating model Simplify with a single infrastructure

MIFID II Remain competitive with data transparency

Reduce costs with mutualization

Margin pressure
Create new revenues via new channels

Investor behavior Ease access via digitization

16
Operational efficiency, digital distribution and
transparency for all actors of the fund distribution chain

17
A fully integrated model covering end to end processing
and ensuring smooth transition
• Core services
• Account management
• Corporate actions
• Transaction processing & Cash Settlement Reporting

• Interoperating services
• Cash Management based on Open API
• KYC platform with digital investor onboarding
• Data Hub delivering all fund information

• 3 business models
• Full issuance
• Sub issuance
• Platform
18
Built for and with the market, the first worldwide to
have processed live transactions and will be live in Q1
2019

Most Innovative FinTech

of the Year 2017
19
An unmatched offering

Cash settlement Neutral

solution
International

Expert

Scalable capabilities
Unique business model
Scalable and
interoperable
technology

Transparency
Accessibility, security
and confidentiality of Integrated KYC, fund
data data and ordering
solutions

20
Demo: B2B2C in a full issuance model
Investor Fund
Cash Clearer Custodian
Bank

3 Cash movement via debit Cash

6
instruction (optional) movement

3 Payment
instruction
API

Investor Distributor Transaction

7 confirmation
7 Conf
API API/SWIFT Fund
Account accounting
Transaction 4 NAV
Distributor 1
•
5
API Order via Investor 1 valuation
1 2 Order 2 Distributor 2
API/SWIFT • Investor 2

Investor onboarding
1
and fund selection
KYC validation, real time
1 view on investor onboarding,
account and transaction

Asset Manager
Fund data
feeding the KYC
app/UI execution

21
22
23
41 rue la Bienfaisance 45 rue de Trèves
75008 Paris 1040 Bruxelles
Tél. +33 (0)1 44 94 94 00 +32 (0)2 486 02 90

www.afg.asso.fr @AFG_France