Étude financière

A. Les Investissements

1. Frais d’établissement

Éléments Montant

Frais d’études, prospection, crédit utilisée

Frais de constitution

TOTAL

2. Matériels et équipements

Éléments Quantité Prix unitaire Total

TOTAL

1
 3. Agencement, aménagement, installations

Éléments Montant

Aménagement, décoration et divers

TOTAL

4. Dépôt et cautionnement

Éléments Nombre de mois Prix Montant

Téléphone

Électricité

Eau

Loyer

TOTAL

5. Budget des investissements

Éléments Montant

Frais d’établissement

Matérielle et équipement

Agencement, aménagement, installation

Dépôt et cautionnement

2
TOTAL

ACHATS DE MATIERE PREMIERE

ELEMENTS QUANTITEES PRIX UNITAIRE MONTANT

TOTAL

6. Autres frais, matières premières, fournitures, consommables

Éléments Nombres de mois montant mensuel Montant total

Matière, Fourniture
et consommable

Electricité

Eau

RECHARGE DE
GAZ

TOTAL

3
B. Les charges d’exploitation

7. Services extérieurs

Éléments Nombre de mois Prix unitaire par mois Montant annuel

Maintenance du local
et produits d’entretien

Téléphone

LOYER

TOTAL

8. Charges du personnel

Fonction Nombre Salaires mensuel Salaire mensuel Salaire annuel

global

Gérant

Autre boulanger

Technicien de surface

SOUS TOTAL

CHARGES SOCIALES

4
 TOTAL

9. Dotation aux amortissements

Éléments Valeur Durée Année 1 Année 2 Année 3 Année 4 Année 5

d’origine

Frais
d’établissement

Matériel et
équipement

ESSENCE
AMENAGEMENT

Agencement et
TOTAL

10. Budget des charges

Éléments Montant

Services extérieur

Dotation aux amortissements

Autres frais et Matières et fournitures consommables

ACHATSNDE MATIERES PREMIERES

Charges personnel

5
TOTAL

A. Le Besoin en Fonds de Roulement (BFR)

Éléments 1mois 3mois

Charges personnel

SERVICES
EXTERIEUR

ACHAT DE
MATIERE
PREMIERE
Autres frais et
Fourniture matière
consommable
TOTAL

B.Coût de démarrage du projet

Éléments Montant

Budget des investissements

Besoins en fonds de roulements

TOTAL

6
C. Le Chiffre d’affaires prévisionnel

Chiffre d'affaires prévisionnel

éléments Quantité Prix unitaire Montant mensuel Montant annuel

Total

Libellé Montant mensuel Montant annuel

Total

D. Le Plan de Financement Initial

Besoins

Budget d’investissement

BFR sur 3mois

Total besoins

Ressources

Apports personnel

Capitaux empruntés

Total ressources

Tableau de remboursement de l’emprunt

7
 Périodes Emprunt Intérêts 7% Amortissement annuités Restant du

E. Le Compte de Résultat Prévisionnel

Éléments Année 1 Année 2 Année 3 Année 4 Année 5

Chiffres d’affaire
ACHAT DE
MATIERE
Marge brute
Autre frais,
matière,
fourniture et
consommable
Services extérieurs

Valeur ajoutée
Charges de
personnel
Excédents brute
Frais financier ou
intérêt sur
l’emprunt

Dotation aux
amortissements

Résultat
d’exploitation
Impôts sur les
sociétés (30%)
Résultat net

27
 Cash-flow

Cash-flow
actualisé
Cash fcc

Calcul du van
V.A.N = cash flow actualisé – investissement
V.A.N =
V.A.N =
La VAN étant positif nous pouvons dire que le projet rentable.

Calcule de l’I.P (indice de profitabilité)