UNIVERSITE ABDELMALEK ESSAADI

ECOLE NATIONALE DE COMMERCE ET DE GESTION DE TANGER

Session : Normale Février 2021

Epreuve : Gestion de Trésorerie
Niveau : DCESS – FACG – CADRES
Responsable : Y. ALAMI
Durée : 2 Heures

EXERCICE I :
Les opérations bancaires établies par la BMCI pour la société OREMAX au titre du
premier trimestre 2020 se présentent comme suit :

DATES DE Mouvements Soldes

OPERATIONS
VALEURS DEDIT CREDIT DEBIT CREDIT
01 janvier 2020 Solde (début du trimestre) - - 225 000 -
06 janvier 2020 Virement émis 165 000 - …………. ………….
20 janvier 2020 Chèque encaissé - 75 000 …………. ………….
24 Janvier 2020 Virement reçu - 115 500 …………. ………….
25 janvier 2020 Virements des salaires 195 000 - …………. ………….
10 Février 2020 Effet à l’encaissement - 95 500 …………. ………….
20 Février 2020 Chèque émis 118 000 - …………. ………….
27 Février 2020 Effets payé 95 500 - …………. ………….
04 Mars 2020 Virements salaires 186 000 - …………. ………….
12 Mars 2020 Chèque à l’encaissement - 122 900 …………. ………….
18 Mars 2020 Virement effectué 117 900 - …………. ………….
24 Mars 2020 Effet à l’encaissement - 136 500 …………. ………….
26 Mars 2020 Chèque à l’encaissement - 91 600 …………. ………….
31 Mars 2020 Virements salaires 185 800 - …………. ………….
…………. ………….
31 Mars 2020 Solde avant Agios …………. …………. …………. ………….
Les conditions bancaires appliquées par la banque en matière du découvert et
d’escompte sont les suivantes :
DECOUVERT :
• Taux nominal du découvert (HT) : 10 %
• Commission de dépassement : 0,20 % par mois
• Commission de tenue de compte : 0,030 % (HT) par trimestre (appliquées
aux mouvements débiteurs au sens bancaire)
• Commission d’arrêté du compte : 200 DH (HT) par trimestre
• Plafond du découvert mensuel : 90 000 DH.

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ESCOMPTE :
• Taux d’escompte d’effet (HT) : 9 %
• Commission de manipulation d’effet : 15 DH (HT) par effet
• Date de valeur d’effets remis à l’escompte : J+1 Calendaire
• Date de valeur d’effets remis à l’encaissement : J+3 Calendaires.
Travail à faire :
1) Compléter le relevé des mouvements bancaires
2) Calculer le montant des agios bancaires pour le premier trimestre 2020.

EXERCICE II :
Afin de satisfaire ses besoins de trésorerie, la société SIGMA a émis 15 billets de
trésorerie de valeur nominale unitaire de 100 000 DH, à échéance 180 jours et au
taux d’intérêt de 6 %. L’intérêt est payable in fine.
Sur proposition de sa banque la BMCE, la société REMAX, qui dispose d’un excédent
de liquidité, a souscrit aux 15 billets de trésorerie émis par la société SIGMA.
Au bout de trois mois, les besoins de trésorerie ont conduit le financier de la société
REMAX à revendre 10 billets de trésorerie. A cette date le taux de référence du
marché monétaire affiche 5 %.
Travail à faire :
1) Déterminer la somme à recevoir par l’entreprise SIGMA à la date d’émission
des billets de trésorerie ? Calculer le montant à payer à l’échéance de ces
billets ?
2) Déterminer le prix auquel les 10 billets peuvent être revendus, ainsi que le
rendement effectif global du placement effectué par la société REMAX.
3) Déterminer le rendement effectif des 15 billets sachant que la société a gardé
le reste des billets jusqu’à l’échéance.

EXERCICE III :
Le trésorier de la société TAREMAEX remet à l’escompte le lundi 02 Mars 2020 Trois
effets dont les caractéristiques sont :
- Effet n°1 : Valeur nominale 370 000, échéance mardi 07 Avril 2020 ;
- Effet n° 2 : Valeur nominale 265 000, échéance Jeudi 30 Avril 2020.
- Effet n° 3 : Valeur nominale 175 000, échéance lundi 18 Mail 2020.
Les conditions bancaires d’escompte se présentent ainsi :
• taux d’escompte : 09,95 %
• commission de service (manipulation d’effet) : 15 DH (HT) par effet ;
• date de valeur d’effets remis à l’escompte : J+2
• date de valeur d’effets remis à l’encaissement : J+3
• taux de TVA : 10 %
Travail à faire :
Présenter pour la société TAREMAX le bordereau de remise à l’escompte
mettant en évidence le montant des agios net de la négociation.

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