Problématique

« Comment contribue l’ALM à une gestion

efficiente de la trésorerie bancaire ? »

?
 Comment
s’organise le
département
trésorerie pour
gérer la liquidité
au niveau de la
Quelles sont les banque Quelles sont les
procédures qui outils et les
devrait être prises stratégies utilisées

?
par BNPPED afin par la trésorerie
de gérer sa afin de gérer ses
liquidité risques

Comment la Comment se
cellule ALM définit l’ALM et
identifie et quelles sont les
mesure les risques conditions
financiers pour nécessaires à sa
Quelle est la
s’en couvrir mise en œuvre
réglementation
qui encadre
l’activité ALM au
niveau national et
international
 Plan de la présentation 04
Cas pratique

Le processus de 03
gestion des
risques
financiers
La gestion de la 02
trésorerie et ses La gestion actif
risques passif et sa mise
en oeuvre

01
Chapitre 01
La gestion de la trésorerie et les
risques liés à son activité.
Chapitre 01

“ La trésorerie se définit
comme étant un
intermédiaire entre les
department collecte de
”
dépôts et octroi de crédit
Chapitre 01
Les fonctions de la trésorerie

Trésorerie Sociale

Trésorerie Autonome
Chapitre 01
Les outils de la trésorerie

Intermédiation sur Le comité de

les marchés. trésorerie

Outils Outils
indirects directs

Le taux de cession
interne
Chapitre 01

Les missions d’un gestionnaire de trésorerie

Consolidation des flux de la banque.

Analyse de la situation de la trésorerie.

Placements et prêts sur les marchés de

capitaux et les titres souverains.

Gestion des positions de change.

Monitorer les moyens de paiements.

Reporting quotidien de la situation de la

trésorerie.
Chapitre 01

Les risques liés à l’activité de la trésorerie

Risque de contrepartie

Risque de solvabilité

Risque de liquidité

Risque de taux d’intérêt

Risque de change

Risque de position sur action

Chapitre 02
La gestion actif passif et sa mise
en oeuvre.
Chapitre 02

Définition

“l’utilisation
Une technique qui veille à coordoner
de l’actif et du passif bancaire,
dans le cadre d’une gestion saine des
risques de liquidité, de taux d’intérêt et de
change sous des contraintes
réglementaires bien définies. ”
Michel ROUACH
Chapitre 02
Les démarches de l’ALM

La demarche globale

La demarche
prévisionnelle
Chapitre 02

Les démarches de l’ALM

Identification Hypothèses de Simulations

des risques survenance

Pertes estimées Décisions

Hypothèses de Aversion pour le

survenance risque
Chapitre 01
Les conditions de mise en œuvre

L’organisation Les outils de l’ALM

hiérarchique

Les
conditions de
mise en
oeuvre

Le système
d’information
La separation des
responsabilité
Chapitre 02
La réglementation liée l’activité ALM

Ra
tio
ke

de
C oo

M
de

cD
Bâ
I
tio

on
le

le
Ra

ou
Bâ

gh
II
Bâle III

LCR et NSFR
Chapitre 02
La réglementation liée à l’activité ALM

100 % 60 % Coeffcient de liquidité

Coeffcient de fonds propres et de

ressources permanentes

2% Le taux des réserves obligatoires

Les positions de change

Le niveau des engagements extérieurs

Chapitre 03
Le processus de gestion des
risques financiers.
Chapitre 03
Le processus de gestion des risques financiers

03
02

01

Identification
Chapitre 03
Etape N°01 : L’identification

Risque de liquidité Risque de taux d’intérêt Risque de change

Identification des postes Identification des sources de Identification des sources de
figurant dans le bilan risqué de taux au niveau de risqué de change lors des
bancaire et les operations l’actif et du passif bancaire. operations de transactions, de
représentants une source de conversion des résultats et lors de
risque de liquidité. la consolidation.
Chapitre 03
Le processus de gestion des risques financiers

03
02
01

Mesure

Identification
Chapitre 03
Risque de liquidité

01
Calcul de l’encours des actifs
et des passifs pour ensuite

01
calcuer les impasses en stock
et en flux.

02
L’utilisation des
simulations et des stress
test .

02 03
03 Les
stochastiques
modélisations
Chapitre 03
Risque de taux d’intérêt

Marge nette d’intérêt

Calcul des GAP de taux d’intérêt : comptable,
taux fixe, taux variable, par indexation

Patrimoine de la banque
Calcul de la sensibilité et la convexité du
portfeuille d’obligation bancaire
Chapitre 03
Risque de change

Position de change = Actif du bilan – Passif du bilan + Actif HB – Passif HB

Position fermée et
Position longue Position courte mismatching

Hausse du cours Gain Perte Aucun changement

Baisse du cours Perte Gain Aucun changement

Chapitre 03
Le processus de gestion des risques financiers

03
02

01
Couverture
Mesure

Identification
Chapitre 03
Etape N°03 : La couverture

Risque de liquidité Risque de taux/Change

produits dérivés
L’utilisation des
Adossement
Restructuration

Les options
Du bilan

Titrisation
Les swaps
Production
nouvelle
Chapitre 04
Cas Pratique
 Chapitre 04

ALM Treasury
&
2009 Capital Market
Un département créé en 2009
Avec comme objectif la gestion
de la liquidité de la banque.

BNP Paribas El Djazair

Filiale du groupe BNP Paribas 2003
qui a commencé son activité
financière en Algérie.

Groupe BNP Paribas

2000 Création du groupe BNP
Paribas après la fusion de BNP
et la banque Paribas.
Chapitre 04

Organigramme ALM Trésorerie & Marchés des capitaux

Responsible ALMT &

Capital market

Responsable Responsable ALM

Capital market Trésorerie

Gestionnaire ALM Gestionnaire ALM

Sales Trader I.O.B Trésorerie
 Chapitre 04
Les impasses en stock
Actif du bilan montant initial (t=0) <1 mois 1-6 mois 6-12 mois 1-2 ans 2-4 ans 4-6 ans 6- 8ans 8-10 ans plus de 10 ans
plus
Passif du bilan montant initial (t=0) <1 mois 1-6 mois 6-12 mois 1-2 ans 2-4 ans 4-6 ans 6- 8ans 8-10 ans 10
Liquidité 2 043 165,75 2 043 165,75 - - - - - - - - ans

Comptes IF chez
Compte chez BNPPED
BA, TR, CCP 41192
711581,00
801,43  
5 897 242,64 4 612 455,97   4 266 327,08   3 574 782,88 2  681 281,94   044,54
1 869 1 159  886,89  
407 533,35  -  

Prêts au IF 14 817 926,00 13 187 954,14 9 335 293,38 3 556 302,24 - - - - - -

Dépôts à vue 148 784 926,00 142 059 847,34 108 449 332,56 100 876 179,83 85 744 752,85 63 635 312,85 44 233 758,50 27 540 089,80 10 861 299,60
Crédits consommations 13 039 604,22 12 597 561,64 10 391 260,60 7 864 185,31 3 541 556,51 9 127,72
- - -
- -

Crédits hypothécaires 10 770 534,42 10 714 527,64 10 464 651,24 10 165 230,39 9 563 157,51 8 368 705,24 7 211 949,85 6 085 351,95 5 010 452,61 -
Epargne 32 690 822,00 32 167 768,85 29 559 041,25 26 423 991,42 20 160 429,93 15 799 474,27 11 441 787,70 7 809 837,38 2 723 145,47
-
Crédits aux entreprises 140 168 069,44 137 617 010,58 47 895 429,33 34 172 975,33 17 899 462,47 4 008 806,79 28 033,61 -
- -

Dépôts à terme
Autres crédits 12 035014,36
4 177 935,00 310 672
943 263,56
936,96 2 777 8714,55
521 441,98 2 631 519,05
3 374 876,17
2 339 128,04 185 353,40
1 754 346,03 101 832,34
169 564,02 584 -782,01 -- --
-
Bon de trésor 19 313 086,02 19 313 086,02 18 820 602,33 8 870 500,41 - - - - - -

Autres dépôts 23 697 920,00 22 347 138,56 15 740 158,46 14 910 731,26 13 254 246,66 9 941 277,44 6 625 938,43 3 312 969,22 -
Immob corp et incorp 10 611 121,00 10 433 915,28 9 550 008,90 8 488 896,80 6 366 672,60 2 122 224,20 - - - -
-

Autres actifs 10 843 766,36 7 246 889,06 5 530 320,84 3 470 005,24 2 602 503,93 867 501,31 -
- - -
Fonds propres 34 574 953,00 34 287 980,89 32 846 205,35 31 117 457,70 27 659 962,40 20 744 971,80 13 829 981,20 6 914 990,60 -
-
Total actif 267 496 089,00 222 995 289,70 119 377 737,14 83 485 941,83 45 887 263,94 19 811 993,23 10 278 592,02 7 830 020,85 5 417 985,96 -

Passifs intermédiaires 15 518 952,00 14 652 994,48 10 320 103,08 9 776 939,76 8 690 613,12 6 517 959,84 4 345 306,56 2 172 653,28 -
-

Total passif 267 496 089,00 256 145 293,69 205 178 982,69 186 345 576,15 155 805 658,36 116 695 528,54 80 439 472,39 47 567 640,27 13 344 845,07
-
Chapitre 04
Les impasses en stock
𝑰𝒎𝒑𝒂𝒔𝒔𝒆𝒆𝒏 𝒔𝒕𝒐𝒄𝒌 ( 𝒕 )= 𝑬𝒏𝒄𝒐𝒖𝒓𝒔 𝒑𝒂𝒔𝒔𝒊𝒇 ( 𝒕 ) − 𝑬𝒏𝒄𝒐𝒖𝒓𝒔 𝒂𝒄𝒕𝒊𝒇𝒔(𝒕)
Unité : KDZD

Période Encours actifs Encours passifs Impasses en stock

t=0 267 496 089,00 267 496 089,00 -

<1 mois 222 995 289,70 256 145 293,69 33 150 003,98

1-6 mois 119 377 737,14 205 178 982,69 85 801 245,55

6-12 mois 83 485 941,83 186 345 576,15 102 859 634,32

1-2 ans 45 887 263,94 155 805 658,36 109 918 394,42

2-4 ans 19 811 993,23 116 695 528,54 96 883 535,31

4-6 ans 10 278 592,02 80 439 472,39 70 160 880,37

6- 8ans 7 830 020,85 47 567 640,27 39 737 619,42

8-10 ans 5 417 985,96 13 344 845,07 7 926 859,11

plus de 10 ans - - -
Chapitre 04
Les impasses en stock
300000 000.00

250000 000.00

200000 000.00

150000 000.00

100000 000.00

50000 000.00

-
t=0 <1 mois 1-6 mois 6-12 mois 1-2 ans 2-4 ans 4-6 ans 6- 8ans 8-10 ans plus de 10 ans

Encours actifs Encours passif Impasses en stock

Chapitre 04
L’indice de transformation

𝐼𝑛𝑑𝑖𝑐𝑒 𝑑𝑒𝑡𝑟𝑎𝑛𝑠𝑓𝑜𝑟𝑚𝑎𝑡𝑖𝑜𝑛=
∑ 𝑃𝑎𝑠𝑠𝑖𝑓𝑠 𝑝𝑜𝑛𝑑 é 𝑟 é 𝑠
3,45
∑ 𝐴𝑐𝑡𝑖𝑓𝑠 𝑝𝑜𝑛𝑑é 𝑟 é 𝑠
Période Encours actifs Encours passif pondération

t=0 10 699 843,56 10 699 843,56 0,04

<1 mois 64 643 205,65 74 282 135,17 0,29

1-6 mois 89 476 213,61 153 884 237,02 0,75

6-12 mois 125 125 655,74 279 518 364,22 1,5

1-2 ans 114 582 432,34 389 514 145,89 2,5

2-4 ans 69 195 574,81 408 434 349,91 3,5

4-6 ans 46 119 028,60 361 977 625,76 4,5

6- 8ans 58 576 003,87 356 757 302,06 7,5

8-10 ans 43 286 383,71 106 758 760,56 7,5

Total pondéré 621 704 341,89 2 141 826 764,15 /

Chapitre 04
Loan/Deposit Ratio

Loan/Deposit ratio

Unité : KDZD

Total des crédits octroyés 182 973 148,64

Total des dépôts collectés 212 600 293,66

Loan/Deposit Ratio 0,87

Chapitre 04
Le coefficient de liquidité

Unité : KDZD

TOTAL DES ACTIFS DISPONIBLES REALISABLE A COURT TERME ET DES

ENGAGEMENTS DE FINANCEMENTS RECUS (A) 97 005 305,25

TOTAL DES EXIGIBILITES A VUE ET A COURT TERME ET DES

ENGAGEMENTS DONNES (B) 61 672 772,85

Excédent/Insuffisance de liquidité (A-B) 35 332 532,62

Coefficient de liquidité (A/B) 1,5729

Chapitre 04
Constat

Emplois Ressources
Amortissement rapide des emplois à
300,000,000.00
3%
suite au manque d’exploitation des
3%
Indice de transformation 3,45 ressources à long terme.
200,000,000.00

21%
Caisse, BA, CCP, Trésor La banque ne transforme pas ses
Acitfs financiers disponible à la
100,000,000.00 Loan/Deposit Ratio vente 0,87 ressources à court terme en emploi
Prêts et créances sur les insti-
5%
tutions financières à long terme.
- Prêts et créances sur la clientèle
- <1 mois 1-6 6-12 1-2 ans 2-4 ans 4-6 Actifs
ans 6-financiers
8ans 8-10
détenusplus de
jusqu'à
mois mois5% ans 10 ans
Coefficient de liquidité (A/B) l'échéance 1,5729

-100,000,000.00
Actifs intermédiaires BNPPED ne réemploie pas la totalité
Actifs non liquides
63%
de ses ressources en crédit.
Excédent/Insuffisance de liquidité (A-B)
-200,000,000.00 35, 332 Mds DZD
Excédent de ressources qui peut
-300,000,000.00
engendrer à une surliquidité pour la
banque.
 Chapitre 04
Mds DZD COMPORTEMENT DU MARCHÉ INTER -BANCAIRE
manentes 2 000 Coefficient de liquidité 30%

28%

180%
1 800
26%
155% 157%
238% 238% 160%
1 600 24%
% 137% 22%
140%
1 400 125% 125% 123%
111% 117% 20%

120%
1 200
110% 18%

100%
1 000
16%

14%
80%
800 12%
664
60% 538,0
600,1 10%
600
40% 8%
8%

400 6%
20% 6% 4%
2%
200
0% 3% 2%

20 T4-2020 T1-2021 - T1-2019 T2-2019 T3-2019 T4-2019 T1-2020 T2-2020 T3-2020 T4-2020 T1-2021 0%
Janvier Février Mars Avril Mai Juin Juillet Août Septembre Octobre Novembre Decembre Janvier Février Mars
2020 2020 2020 2020 2021
Liquidité de la place Coefficient de liquidité
Total Demandes Mensuelles OM Total Demandes Mensuelles MM 1W Taux RO
Chapitre 04
Recommandations

Revue des limites de placements sur

Arrêt de la collecte des le marché monétaire et les titres
dépôts à terme souverains.

La baisse du taux de la tarification interne

Revue de la remuneration de
l’epargne
% afin d’encourager l’activité d’octroi de
crédit.
Chapitre 04
Recommandations

Taux de
Montant (DZD) % Palier
rémunération
> 5 millions 26,89% 3,00%  
entre 2 et 5 46,64% 2,00% 5 000 000
< 2 millions 26,47% 1,50% 2 000 000

Taux de
Montant (DZD) % Palier
rémunération

> 5 millions 26,89% 1,00%  

entre 1 et 5 46,64% 1,50% 5 000 000

< 1 millions 26,47% 2,00% 1 000 000

Chapitre 04
Recommandations

Revue des limites de placements sur

Arrêt de la collecte des le marché monétaire et les titres
dépôts à terme souverains.

La baisse du taux de la tarification interne

Revue de la remuneration de
l’epargne
% afin d’encourager l’activité d’octroi de
crédit.