UNIVERSITE DE RENNES 1 Droit fiscal : A.

Bougault
Institut Supérieur du Génie Appliqué Campus Casablanca Examen 2ème session
Master CCA Formation Continue 2ème année Septembre 2022
Année universitaire 2021/2022 Durée de l’épreuve : 1 heure 30
Nombre de pages : 4 (recto/verso)

Documents non autorisés / Calculatrice autorisée

I – RESTRUCTURATION D’ENTREPRISES

1. Dossier CONFINS
La S.A. CONFINS (France) détient 100% du capital de la S.A. BORDERAN (France). La société
CONFINS décide de dissoudre la société BORDERAN et de confondre son patrimoine avec la
S.A. BORDERAN.
Question :
Après avoir qualifié cette opération, vous présenterez ses principales caractéristiques.

2. Dossier TOM
Les sociétés Tom et Jerry ont décidé de fusionner, la société Jerry absorbant la société Tom.
La valeur de l’actif net de la S.A. Tom est estimée à 10 000 000 €. Son capital de 2 000 000 € est divisé en
10 000 actions ;
La valeur de l’actif net de la S.A. Jerry est estimée à 40 000 000 €. Son capital de 5 000 000 € est divisé
en 50 000 actions.
Travail à faire :
Calculer la parité d’échange.

3. Provisions constituées par la société absorbée

a. Provision pour dépréciation d’un terrain
La société absorbée AZUR est propriétaire d’un terrain inscrit à l’actif du bilan pour un montant de 100 000 €
(valeur d’origine). Ce terrain a été déprécié pour un montant de 30 000 €. Sa valeur nette s’établit donc à
70 000 €.
Travail à faire :
1) Indiquer les conséquences de cette reprise de provision si l’opération est placée sous le régime de droit
commun ?
2) Qu’en est-il si l’opération est placée sous le régime spécial ?
3) Quel est le traitement fiscal si la valeur d’apport est de :
a) 1ère hypothèse : 70 000 €
b) 2ème hypothèse : 80 000 €
b. Provision pour risques et charges
Un litige oppose la société absorbée AZUR à la société absorbante VERMEIL. La société AZUR a constitué
une provision d’un montant de 45 000 €.
Travail à faire :
1) Quel est le principe applicable en matière de reprise de provision pour risques et charges ?
2) Quelle est la solution dans le cas de la société AZUR ?
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4. Dossier OPTIMUM
Dans le cadre d’une opération de fusion réalisée à la valeur réelle (en N), les éléments suivants, compris
dans l’apport, vous sont communiqués :

Eléments amortissables Valeur d’apport Valeur résiduelle

Matériel de transport 100 000 € 80 000 €
Matériel de fabrication 100 000 € 110 000 €
Mobilier de bureau 20 000 € 25 000 €
Matériel de bureau 60 000 € 45 000 €

Travail à faire :
1) Quelles sont les méthodes qui peuvent être utilisées pour la détermination des plus-values nettes à
réintégrer ?
2) Dans l’hypothèse où le traité de fusion n’apporte aucune précision sur lesdites méthodes, quelle est
celle qui est retenue par l’administration ? Calculer le montant des réintégrations annuelles
(globalement et bien par bien).
3) Quelle serait votre position si dès l’année N vous avez la certitude que le matériel de transport sera
vendu en N+1 ?
4) Au titre de l’exercice N+2, la société OPTIMUM est très déficitaire. Elle envisage de procéder à des
réintégrations plus rapides. Est-ce possible ? (Justifier votre réponse).

II – GROUPES DE SOCIETES
1. Le régime de l’intégration fiscale
1.1. Le périmètre d’intégration fiscale
Cas BRETAGNE
La société française BRETAGNE détient 100% du capital de la société espagnole CASTILLE.
La société espagnole CASTILLE détient 100% du capital de la société française PROVENCE.
La société française PROVENCE détient 100% du capital de la société italienne TOSCANE.
La société italienne TOSCANE détient 100% du capital de la société française CHARENTE.
Question :
Est-il possible de constituer un (ou plusieurs) groupe(s) fiscalement intégré(s) ?
Vous devez justifier votre réponse en envisageant les différentes hypothèses.
Cas VENUS
La S.A. VENUS détient 95% du capital de la société SERENA. Elle détient également 60% du capital de la
S.A. VEGA (les 40% restant étant détenus par des personnes physiques).
La société VEGA détient les S.A. PLUTON et MARS à hauteur de 95% chacune.
Ces cinq sociétés adhèrent au G.I.E. JUPITER (à hauteur de 20% chacune).
Il est précisé que toutes les sociétés sont situées en France.
Travail à faire :
Est-il possible de constituer un ou plusieurs groupes fiscalement intégrés ? (Justifier votre réponse)
Cas INTERNATIONAL SEEDS
La S.A. International Seeds détient 99% du capital de la société Ukrainienne Tournesol. Cette dernière détient
100% du capital de la S.A. Lin. Il est précisé que la société Ukrainienne dispose d’un établissement stable en
Roumanie.
Les S.A. International Seeds et Lin sont situées en France.
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Travail à faire :
Est-il possible de constituer un groupe fiscalement intégré entre International Seeds et Lin ?
Vous devez justifier votre réponse

1.2. Les retraitements dans l’intégration fiscale

Jetons de présence dans l’intégration fiscale
La société mère PUGLIA forme un groupe fiscalement intégré avec ses filiales FOGGIA et ROTONDO.
Les sociétés du groupe ont versé les jetons de présence suivants :
PUGLIA : 25 000 € (dont 2 500 € non déductibles)
FOGGIA : 20 000 € (dont 5 000 € non déductibles)
ROTONDO : 14 000 € (entièrement déductibles)
Travail à faire :
1) Présenter sous forme de tableau l’incidence du versement de ces jetons de présence dans le cadre de
l’intégration fiscale verticale.
Modèle de tableau à reproduire pour la réponse à la question posée :
PUGLIA FOGGIA ROTONDO
Résultat comptable
Correction fiscale 2058A
Résultat fiscal
Correction groupe 2058ER
Résultat groupe
2) L’option pour une intégration fiscale horizontale est-elle de nature à modifier le raisonnement ?
(Justifier votre réponse)

1.3. La détermination du pourcentage de détention dans l’intégration fiscale

Cas STELLA
Vous trouverez dans le tableau ci-dessous le détail du capital détenu par la SA STELLA dans la SAS VEGA :
Titres émis par Dont titres détenus
la SAS VEGA par la SA STELLA
Actions ordinaires 10 000 9 500
Actions de préférence :
 A droit de vote double 2 500 2 400
 A dividende prioritaire sans droit de vote 2 000 1 800
 Sans droit de vote 1 500 1 400
Travail à faire :
1) Rappeler les règles applicables en termes de seuil de participation pour qu’une filiale puisse faire partie
d’un groupe fiscal intégré ;
2) Au regard des titres détenus par la SA STELLA dans sa filiale SAS VEGA, est-il possible de constituer
un groupe fiscalement intégré entre ces deux sociétés ? (Effectuer les calculs)

2. La limitation de la déductibilité des charges financières nettes

Plafond de droit commun :
Au cours de l’exercice clos le 31 décembre 2021, la société X (supposée ne pas être sous-capitalisée) constate
5,9 millions d’euros (€) de dotations aux amortissements hors amortissements sur cession d’actifs, ainsi que
2 millions d’euros de dotations nettes aux provisions (dont 500 000 € pour dépréciation d’actifs). Ses charges
financières nettes s’élèvent à 5 millions d’euros, et son résultat fiscal avant imputation des déficits est de
3 millions d’euros.
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Elle a par ailleurs constaté une plus-value de cession sur des titres d’une société à prépondérance immobilière
cotée de 500 000 € soumise au taux de 19%.
Elle a également cédé, au 31 décembre 2021, un bien acquis le 1er janvier 2020 pour 1 million d’euros, et
amortissable sur 5 ans. Le bien a été cédé pour 1,2 millions d’euros. Les amortissements déduits s’élèvent à
400 000 €. Le montant de la plus-value est de 600 000 €, soit 1,2 millions d’euros – (1 million d’euros –
400 000 €).
Travail à faire :
Déterminer l’EBITDA fiscal de la société X.
Déduction supplémentaire :
Si la société X est membre d’un groupe consolidé, l’entreprise peut bénéficier d’une déduction
supplémentaire.
Travail à faire :
En reprenant les mêmes données, calculer le montant de la déduction supplémentaire dont peut bénéficier la
société X. Quel sera le montant à réintégrer dans son résultat fiscal ?
Plafond réduit en cas de sous-capitalisation :
Nous considérons cette fois que la société X est sous capitalisée. Le montant de ses fonds propres s’élève à
20 millions d’euros, celui des dettes auprès d’entreprises liées à 60 millions d’euros et celui des dettes vis-à-
vis d’entreprises non liées à 40 millions d’euros.
Travail à faire :
En reprenant les mêmes données, calculer :
1) Le ratio de dette non liée à la sous-capitalisation ;
2) Le ratio de dette liée à la sous-capitalisation ;
3) Les charges financières nettes soumises au premier plafond
4) Les charges financières nettes soumises au second plafond ;
5) Le calcul du premier plafond. Quel est le sort du solde non imputé ?
6) Le calcul du second plafond. Quel est le sort du solde non imputé ?