Cas A

marge cle / Ventes marge cle

Taux de marge sur CV 46% Tx MCV

SR 17,454,545.45

Pour le point concernan kes ventes minimales le chiffre d'affaires budgété est valabble puisqu'il dépasse le SR
La Marge de sécurité dans ce cas est de 6,545,454.55

BFR 4,000,000.00

FDR 3,000,000.00

trésorerie négative prévue en cas de réalisation de -1000 000 dhs

Il faut recommander soit

* optimiser le BFR en le réduisant
* voir les possibilités de crédit de trésorerie
* discuter les possibilités de renforcement du financemen permanent (emprunts à MLT selon possibilités ou augmen
 11,000,000.00
46%

valabble puisqu'il dépasse le SR

nts à MLT selon possibilités ou augmentation de capital)

Actif IMMO 20000 CP 150000 FR 3000
emprunts 8000

AC 12000 PC 8000
BFR 4000

TN= -1000
 Coût du projet d'investissement

Etudes 500,000.00
Investissement 20,000,000.00
Coût principal
Droits de douane 2,000,000.00
Frais accessoires 600,000.00
Total 23,100,000.00

BFR Initial 4,000,000.00

Provision pour aléa 2,710,000.00

Coût du projet 29,810,000.00

nvestissement
 Cas A

marge cle / Ventes marge cle

Taux de marge sur CV 46% Tx MCV

SR 20,307,692.31

Pour le point concernan kes ventes minimales le chiffre d'affaires budgété est valabble puisqu'il dépasse le SR
La Marge de sécurité dans ce cas est de 1,692,307.69
8%
BFR 3,666,666.67

FDR 3,000,000.00

trésorerie négative prévue en cas de réalisation de -667000 dhs

Il faut recommander soit

* optimiser le BFR en le réduisant
* voir les possibilités de crédit de trésorerie
* discuter les possibilités de renforcement du financemen permanent (emprunts à MLT selon possibilités ou augmen
 13,000,000.00
59%

abble puisqu'il dépasse le SR

MLT selon possibilités ou augmentation de capital)