Exercice :

On a le bilan de la société X au 31/12/N-1

Actif Nets Passif Nets

Actif immobilisé net 237 500 Capital social 200 000
Stock de marchandises 220 500 Réserves 34 000
Clients et comptes rattachés (1) 240 000 Emprunts (4) 200 000
Etat-débiteur (2) 68 000 Fournisseurs et comptes rattachés (5) 192 000
Autres débiteurs (3) 30 000 Organismes sociaux (6) 45 000
Trésorerie actif 20 000 Etat-créditeur (7) 20 000
Fournisseurs – factures non parvenues (8) 60 000
Trésorerie passif 65 000
Total 816 000 total 816 000

(1) A encaisser 1/3 en janvier, 1/3 en février le reste en Mars

(2) Dont TVA récupérable sur charge 42 000 dh et le reste un crédit de TVA
(3) A encaisser : en mars 10 000, en juin 15 000 le reste en septembre
(4) Emprunt remboursable par trimestrialité de 40 000 avec un taux d’intérêt de 12% et
un taux de TVA de 10%
(5) Payable 50% en janvier et 50% en Mars
(6) A payer en janvier
(7) Il s’agit du reliquat de l’IS
(8) A payer en janvier

Les prévisions du premier semestre de l’année N :

J F M A M J
Ventes (HT) 120 000 150 000 180 000 180 000 180 000 260 000

J F M A M J
Achats (HT) 100 000 180 000 70 000 60 000 40 000 50 000

J F M A M J
Autres charges 30 000 30 000 30 000 30 000 30 000 30 000
externes (HT)

• Les salaires : 80 000 dhs par mois payables au comptant

• Les charges sociales : représentent 30% des salaires payables le mois suivant
• En février N on envisage acquérir une machine pour 200 000 dhs HT payables 24 000
au comptant, 48 000 en mai le reste en octobre.

Informations complémentaires :

• Les clients payent 25% comptant, 25% dans 30 jours, 25% dans 60 jours le reste dans
90 jours.
• Les fournisseurs sont payables 50% au comptant, 25% dans 60 jours le reste dans 90
jours.
• Les autres charges sont payables au comptant
• L’IS dû est de 56 000 dhs
• La TVA au taux de 20% selon la déclaration mensuelle selon le régime débit
• L’amortissement 6 000 par mois
• Le stock final est estimé à 170 000 dhs

T.A.F :

1. présenter les différents sous budgets

2. Etablir le budget de trésorerie
3. Présenter le bilan prévisionnel