1.

Mesures spécifiques à l’IS applicables

de 2023 à 2026

1.1. Révision des taux d’IS de manière progressive sur 4 ans pour converger
vers 2 taux (20% et 35%) pour les entités non financières

1.2. Réduction progressive de la retenue à la source sur les dividendes et

produits similaires

1.3. Reconduction de la mesure visant l’incitation au réinvestissement des

produits de cession des éléments d’actif

1.4. Rationalisation des avantages fiscaux des zones d’accélération

industrielle (ZAI)

1.5. Révision du régime fiscal appliqué aux organismes de placement collectif

immobilier (OPCI)

1.6. Réaménagement des mesures spécifiques applicables aux sociétés ayant

le statut CFC
1.1. Révision des taux d’IS de manière progressive vers 2 taux (20% et 35%)
pour les entités non financières

Mesure prévue par la LF 2023 Rappel de l’ancienne mesure

La LF 2023 prévoit la mise en place d’une reforme
de l’IS de manière progressive sur les 4
prochaines années pour atteindre les taux cibles
ci-après en 2026:
Taux Entité concernée
20% comme taux normal unifié de droit
commun applicable à toutes les sociétés
non financières y compris les sociétés
ayant le statut CFC, celles situées dans
les ZAI et les exportatrices.
35% taux applicable aux sociétés dont le
montant du bénéfice net est égal ou
supérieur à 100 millions de dirhams.
40% taux applicable aux établissements de
crédit et organismes assimilés, Bank Al
Maghrib, la CDG et les entreprises
d'assurances et de réassurance.
Avant le 01/01/2023, les taux
proportionnels d’IS étaient les suivants:
Montant du bénéfice net taux
fiscal (en DH)
Inférieur ou égal à 300 000 10%
De 300 000 à 1 000 000 20%
Supérieur à 1 000 000 31%
Mais, le taux d’IS était plafonné à 20%
pour certaines activités: les entreprises
exportatrices, hôtelières, minières,
artisanales, établissement privés de
formation, sociétés sportives, …

Référence légale : Article 19 du CGI

1.1. Révision des taux d’IS de manière progressive vers 2 taux (20% et 35%)
pour les entités non financières

Taux d’IS de droit commun applicables aux sociétés pendant la période allant de
2023 à 2026:
2023 2024 2025 2026
Bénéfice net fiscal <=300 000 DH 12,50% 15% 17,50% 20%

300 000 < Bénéfice net fiscal < = 1 000 000 DH 20% 20% 20% 20%

1 000 000 < Bénéfice net fiscal < 100 000 000 DH 28,25% 25,50% 22,75% 20%

Bénéfice net fiscal >= 100 millions DH 32% 33% 34% 35%

NB:
A compter du 1er janvier 2023, les acomptes provisionnels au titre de chaque exercice seront
calculés sur la base de l’IS applicable à cet exercice.

Référence légale : Article 19 du CGI

1.1. Révision des taux d’IS de manière progressive vers 2 taux (20% et 35%)
pour les entités non financières
Taux d’IS applicables aux sociétés industrielles pendant la période allant de 2023 à
2026:
2023 2024 2025 2026
Bénéfice net fiscal <=300 000 DH 12,50% 15% 17,50% 20%

300 000 < Bénéfice net fiscal < = 1 000 000 DH 20% 20% 20% 20%

1 000 000 < Bénéfice net fiscal < 100 000 000 DH 24,50% 23% 21,50% 20%

Bénéfice net fiscal >= 100 millions DH 32% 33% 34% 35%

NB:
A compter du 1er janvier 2023, les acomptes provisionnels au titre de chaque exercice seront
calculés sur la base de l’IS applicable à cet exercice.
L’exonération de 5 ans est maintenue pour les sociétés nouvellement créées.

Référence légale : Article 19 du CGI

1.1. Révision des taux d’IS de manière progressive vers 2 taux (20% et 35%)
pour les entités non financières
Taux de l’IS applicables aux entreprises hôtelières, sportives, minières, exportatrices,
agricoles, entreprises exerçant les activités d’externalisation de services, entreprises
artisanales, établissements privés d'enseignement ou de formation professionnelle
et entreprises de location des cités, résidences et campus universitaires :

2023 2024 2025 2026

300 000 < Bénéfice net fiscal < = 1 000 000 DH 20% 20% 20% 20%

1 000 000 < Bénéfice net fiscal < 100 000 000 DH 20% 20% 20% 20%

Bénéfice net fiscal >= 100 millions DH 23,75% 27,50% 31,25% 35%

NB:
Les acomptes provisionnels au titre de chaque exercice seront calculés sur la base
de l’IS applicable à cet exercice.

Référence légale : Article 19 du CGI

1.2. Réduction progressive de la retenue à la source sur les dividendes et
produits similaires

Mesure prévue par la LF 2023 Rappel de l’ancienne mesure

A partir du 1er janvier 2023, le taux de l’IS retenu à Avant la LF 2023, l’article 19-IV du
la source sur le montant des produits des actions, CGI prévoyait que le taux de
parts sociales et revenus assimilés sera revu à la l’impôt sur les sociétés (IS) retenu
baisse jusqu’à atteindre 10% en 2026, et ce, de à la source sur le montant des
manière progressive sur quatre 4 ans: produits des actions, parts sociales
et revenus assimilés était calculé
Exercice 2023 2024 2025 2026 au taux de 15%.
Taux 13,75% 12,5% 11.25% 10%

NB:
les dividendes et autres produits distribués et
provenant des bénéfices réalisés avant le 1er janvier
2023, restent soumis au taux de 15%. En plus, les
produits des actions, parts sociales et revenus assimilés
distribués sont considérés avoir été prélevés sur les
exercices les plus anciens.
Référence légale : Articles 19 et 247-XXXVII-C du CGI
1. 3. Reconduction de la mesure visant l’incitation au réinvestissement
des produits de cession des éléments d’actif

Afin d’encourager les sociétés à réinvestir le montant global des produits de cession
des éléments de l’actif immobilisé, la LF 2023 a prorogé le délai d’application de
l’abattement de 70% sur la plus-value nette réalisée suite à la cession des
immobilisations, à l’exclusion des terrains et constructions, réalisée au cours de
l’exercice 2022, aux cessions qui auront lieu au cours des années 2023, 2024 et
2025.

A titre de rappel, les conditions pour bénéficier de cet avantage sont les suivantes :
 L’immobilisation à céder doit avoir une ancienneté de 8 ans au moins;
 La société doit s’engager à réinvestir le produit de la cession net d ’impôt dans
les 36 mois qui suivent la clôture de l’exercice de la cession ;
 Elle doit souscrire à l ’administration fiscale un état (selon modèle) comprenant
des informations sur les réinvestissements réalisés ;
 Elle doit conserver les biens objet du réinvestissement pendant au mois 5 ans.

Référence légale : Article 247-XXXV du CGI

1. 4. Rationalisation des avantages fiscaux des zones d’accélération
industrielle (ZAI)
Mesure prévue par la LF 2023
 La LF 2023 a exclu les entreprises financières du
bénéfice des avantages fiscaux des ZAI. Il s’agit des
entreprises suivantes :
 Les établissements de crédit ayant cette qualité,
conformément à la législation en vigueur ;
 Les entreprises d’assurances et de réassurance ainsi
que les intermédiaires d’assurance ayant cette
qualité, conformément à la législation en vigueur.
 La LF 2023 a limité l’exonération de la retenue à la
source sur les dividendes servis par les sociétés
installées dans les ZAI aux seuls dividendes et autres
produits de participation similaires de source
étrangère servis aux non-résidents.
Référence légale : Articles 19-I et 247-XXXVII
Rappel de l’ancienne mesure
• Avant le 1er janvier 2023, les
entreprises financières installées
dans les zones d’accélération
industrielles (ZAI) bénéficiaient des
avantages fiscaux prévus en faveur de
ces zones. Par contre, les entreprises
similaires qui rendaient les mêmes
prestations à ces zones étaient
soumises aux règles de droit
commun.
 L’exonération de la retenue à la
source concernait tous les dividendes
(de source marocaine et étrangère)
servis aux non-résidents par les
sociétés installées dans les ZAI.
 1.5. Révision du régime fiscal appliqué aux organismes de placement collectif
immobilier (OPCI)
Mesure prévue par la LF 2023
 La LF 2023 a consacré le caractère permanent
de la mesure incitative au titre des opérations
d’apport d’immeubles aux OPCI. Ces derniers
bénéficient d’un sursis de l’impôt (IS ou IR) au
titre de la plus-value nette ou du profit foncier
réalisé suite à l’apport desdits biens jusqu’à la
cession partielle ou totale des titres reçus en
contrepartie des apports. Mais, la réduction
de 50% de l’impôt sur la cession des titres
reçu, a été supprimée.
 La LF 2023 a réduit l’abattement à 40%
lorsque les produits précités proviennent des
bénéfices relatifs à la location des biens
immeubles bâtis distribués par les OPCI qui
ouvrent leur capital au public, par la cession
d’au moins 40% des parts existantes.
 Pour les autres OPCI, aucun abattement ne
s’applique.
Référence légale : Article 6-I-C du CGI
Rappel de l’ancienne mesure
 Les opérations d’apport des biens
immeubles à des OPCI, effectuées entre le
01/01/2018 et 31/12/2022, bénéficiaient
d’un sursis d’imposition (IS ou IR) au titre
de la plus-value réalisée sur l’apport
précité, en plus d’une réduction de 50% en
matière de l’IS ou de l’IR au titre de la plus
value réalisée sur la cession ultérieure des
titres reçus en contrepartie de l’apport.
• Les dividendes et autres produits de
participation similaires distribués par les
OPCI bénéficiaient d’un abattement de
60%.
 1.6. Réaménagement des mesures spécifiques applicables aux sociétés ayant
le statut CFC

Mesure prévue par la LF 2023 Rappel de l’ancienne mesure

 L’exonération totale de l’IS accordée aux sociétés ayant le Avant la LF 2023, toutes les
statut « Casablanca Finance City » est désormais limitée aux sociétés ayant le statut CFC
60 premiers mois suivant la date de leur constitution. pouvaient bénéficier de
 Le taux applicable à ces sociétés de 15% sera relevé à 20% l’exonération totale de l’IS pendant
en 2026 via une augmentation progressive comme suit : 5 ans à compter de la date
d’obtention dudit statut suivie de
Exercice 2023 2024 2025 2026 l’application du taux d’impôt de
15%.
Taux 16,25% 17,50% 18,75% 20%

 La LF 2023 a institué une mesure permettant auxdites • Cette provision n’était pas
sociétés de constituer des provisions pour investissement déductible.
déductibles, dans la limite des taux ci-après du bénéfice
fiscal après report déficitaire et avant impôt:
exercice 2023 2024 2025 2026
Taux 7,70% 14,30% 20% 25%
Des conditions sont prévues pour en bénéficier.

Référence légale : Articles 10-III-C et 247-XXXVII-E du CGI