CCF1 - Business Plan – Le budget de trésorerie

Compétences évaluées
 Elaborer les budgets en utilisant les règles budgétaires adaptées
 Evaluer les performances économiques prévisionnelles d’une entreprise
 Concevoir le business plan financier de la première année de l’entreprise

Contexte
Vous êtes consultant en management stratégique et un étudiant de Master 2 entrepreneuriat dirigeant au sein de
l’ESAM fait appel à vous pour l’aider à construire son business plan financier. Lors du premier entretien l’étudiant
vous a décrit en détail son business plan marketing et vous a communiqué l’intégralité des informations pour
construire son business plan financier.

L’entreprise que souhaite développer l’étudiant est une entreprise industrielle spécialisée dans la production
d’attiéké bio commerce équitable. L'attiéké est une nourriture populaire en Côte d'Ivoire faite avec du manioc. Il
s'agit d'un genre de couscous dont la texture est plus légère que le couscous de blé. Son goût est légèrement acidulé
et est rehaussé par ses nombreux accompagnements. On peut par exemple consommer l'attiéké avec du poisson
grillé, de la sauce de tomate, de la viande grillée et des œufs grillés. Il existe plusieurs types d'attiéké qu'on fabrique
tous de la même manière. Il faut passer par un processus de cuisson qui impose au préalable une préparation assez
longue (Le manioc est mis à fermenter dans l'eau pendant des jours, séché au soleil, broyé, essoré, séché et vanné
puis mis à cuire à la vapeur)

L’étudiant rêverait de démocratiser la commercialisation de ce mets au même titre que certains plats étrangers
devenus référence en France (Couscous, paëlla, pad thaï, Tajine, sushi…). Il pense que la cuisine africaine est sous
représentée et souhaite faire rayonner la culture culinaire africaine en France. Pour cela, il va se placer sur un
positionnement haut de gamme en produisant l'« agbodjama » qui est considéré comme de l'attiéké de très bonne
qualité.

Son ambition est grande et ses moyens suivent. En effet, fils d’un grand diplomate africain, l’étudiant a les moyens
de ses ambitions. Il a cependant décidé de s’inscrire en M2ED au sein de l’ESAM afin d’apprendre toutes les
techniques marketing et entrepreneuriales afin de lancer et développer son activité et de limiter sa dépendance vis-
à-vis des prestataires externes (comptables, banquiers, consultants…).

Votre mission en tant que consultant sera simple, il fait appel à vous pour l’aider à monter ses états financiers pour
la présentation finale de son projet en mars prochain face à des jurys d’entrepreneurs.

Pour cela vous devrez :

- Construire les différents budgets inhérents à son activité
- Monter le budget de trésorerie afin de connaître l’évolution de sa liquidité dans le temps
- Elaborer le compte de résultat de la première année et déterminer le bénéfice réalisé
- Réaliser le bilan comptable de la première année.
- Vous donnerez également votre avis sur des éventuelles optimisations à réaliser dans le cadre de son
projet.
 Éléments concernant le coût d’achat des matières premières
Le prix négocié au kilo du Manioc Bio de Côte d’Ivoire est de 2.10€ HT/kg sur le marché de Rungis. Une remise de 2%
est accordée toutes les 10 tonnes commandées (0% entre 0 et 10 tonnes, 2% entre 10 et 20T, 4% entre 20 et 30T…).

Voici le programme d’achat mensuel du manioc au marché de Rungis :

  Janv Févr Mars Avr Mai Juin Juil Août Sept Oct Nov Déc
Achats en tonnes 7 9 14 19 26 32 37 42 49 55 67 81

Le fournisseur demande un paiement au comptant sur les 6 premiers mois et accepte des paiements à 30 jours à
partir du 7ème mois.

La TVA sur ce type de produit est de 5.5%.

Concernant la livraison au sein de ses entrepôts, l’entreprise Rhonatrans a été choisie. L’entreprise facture en
fonction de la quantité transportée entre Rungis et Lyon :
 Entre 1 et 33 tonnes : 400€ HT la tonne
 Entre 33 et 66 tonnes : 250€ HT la tonne
 Supérieur à 66 tonnes : 150€ HT la tonne

Le transporteur souhaite être payé au comptant toute la première année. La TVA sur ce type de service est de 20%.

Le prix d’achat du manioc et le prix de la livraison sont les seules variables du coût d’achat HT des matières
premières.

Éléments concernant la production d’attiéké

Pour produire un paquet d’un kilo d’attiéké, il est nécessaire d’avoir 2 kilos de manioc

Voici le programme de production mensuel d’attiéké :

  Janv Févr Mars Avr Mai Juin Juil Août Sept Oct Nov Déc
Prod en tonnes 3 4 6 9 14 15 19 21 24 28 32 38

L’inventaire sur les matières premières et les marchandises sera réalisé le dernier jour de l’année. Les matières
premières seront valorisées à leur coût d’achat HT moyen sur l’année et les marchandises à leur coût de production
moyen annuel.

L’étudiant part sur le principe que le coût de production d’un paquet d’attiéké représente 2.2 fois le coût d’achat HT
moyen d’un kilo de matière première. Ce coût s’explique par les charges inhérentes à la transformation des matières
premières en marchandises (matières premières, salariés, charges externes, amortissements des machines…).

Éléments concernant la vente d’attiéké

Pour transformer la matière première en marchandises, il faut 15 jours de productions et pour vendre la
marchandise une fois produite, 15 jours sont encore nécessaires. En somme la vente d’attiéké se fait 1 mois après le
début de sa production. Les productions étant réalisées en fonction des commandes négociées, l’étudiant partira sur
le principe que toute production réalisée sur un mois, sera entièrement vendue le mois suivant.

Les produits sont vendus par paquet de 1 kilo à un prix de vente moyen de 6.99€ HT aux différents distributeurs.

Différents distributeurs vont être utilisés pour vendre les produits :

 Les enseignes de grande distribution : représentant 60 % du CAHT avec un paiement à 60 jours.
 Des magasins de proximité bios : représentant 30% du CAHT avec un paiement à 30 jours.
 Certains sites internet : représentant 10% du CAHT avec un paiement à 30 jours.
Budget des charges
 Loyer entrepôt / Bureau : (TVA 20%)

L’entreprise n’occupera que 400m² de surface

 Assurance professionnelle : 3 431€ HT / mois (exonération de TVA)

 Électricité : 4 250 € HT / mois (TVA 20%)
 Chauffage : 2 550 € HT / mois (TVA 20%)
 Abonnements divers (internet, téléphone, sécurité, logiciels…) : 2 119 € HT / mois (TVA 20%)
 Honoraire comptabilité : 4000 € HT / an payable en décembre 2023 (TVA 20%)
 Frais bancaire : 475 € HT / mois (TVA 20%)
 Frais postaux : 220 € HT / mois (TVA 20%)
 Produits divers (hygiène, entretien…) : 2 500 € HT / mois (TVA 20%)
 Frais de compostage / gestion des déchets : 1 600 € HT / mois (TVA 20%)
 Véhicule de services : 4 véhicules en leasing pour une valeur de 1 600 € HT / mois (TVA 20%)
 Essence :  870 € HT / mois (exonération de TVA)

Pour lancer son activité, il a décidé de réaliser un plan de communication qui s’étalera sur plusieurs mois :

Budget des réseaux sociaux (à intégrer au budget des charges)

 Février : Campagne de SEA sur Google. Coût de la prestation : 4 000 HT € (TVA 20%)
 Avril : Campagne d’affichage d’une valeur de 27 000 € HT (TVA 20%)
 Juin : Campagne SMA sur Facebook : Coût de la prestation : 7 000 HT € (TVA 20%)
 Octobre : Campagne de display sur Google. Coût de la prestation : 4 000 HT € (TVA 20%)

Budget des impôts et taxes

 Octobre : Impôts locaux : d’une valeur de 22 700 €
 Novembre : Taxe professionnelle d’une valeur de 18 500 €

Budget des salaires

 Aucune rémunération n’a été prévue pour l’étudiant durant la 1 ère année.
 Agents de production : 5 agents de productions payés au SMIC : : 1 678.99 € / mois
 Agents administratifs : 2 agents administratifs payés 1 850 €/ mois
 Commerciaux : 4 commerciaux payés au SMIC : 1 678.99 € / mois avec une prime de 3% du CAHT généré
mensuellement.
Les salaires sont versés le dernier jour du mois, les charges sociales représentent 25 % des montants bruts et sont
versées 15 jours après le règlement des salaires.
Les charges patronales représentent 2.7% du montant BRUT et sont versées 15 jours après le règlement des salaires.
Budget des investissements
Vous avez un budget de 500 000 € afin de réaménager l’accueil, les différentes salles de jeux et les sanitaires de
votre société. Cette somme sera répartie de la manière suivante :
 Logiciels : 27 000 € HT (amortissement 3 ans)
 Dépôt de marques : 1 500 € HT (aucun amortissement)
 Travaux et aménagements : 15 000 € HT (amortissement 10 ans)
 Cube Biogaz : 22 000 € HT (amortissement 10 ans)
 Eplucheuse / Broyeuse : 14 000 € HT (amortissement 10 ans)
 Cuiseur : 125 000 € HT (amortissement 10 ans)
 Séchoir : 22 000 € HT (amortissement 10 ans)
 Semoulier : 12 000 € HT (amortissement 10 ans)
 Machine d’emballage : 17 000 € HT (amortissement 10 ans)
 Matériel de bureau : 14 000 € HT (amortissement 5 ans)
 Autres matériels : 5 000 € HT (amortissement 5 ans)

Toutes les immobilisations seront réglées au comptant en janvier 2023 et sont amortis de manière linéaire.
Autres conditions de paiement
 La TVA à décaisser est réglée le 15 du mois suivant et le crédit de TVA 45 jours après.
 Les charges sont payées fin de mois
 L’Impôt sur les sociétés sera réglé l’année prochaine

Financement de l’activité
 Capital social à la création de la société 450 000 €
 Emprunt : 650 000 € remboursable en 9 ans à un taux de 1.51%/an.
 Une subvention d’investissement de 150 000 € a été octroyée à l’entreprise par la région ARA. Elle sera
versée en septembre 2023.