UAM 2023 Travaux dirigés Finance d’entreprise

Exercice 1
Créée par deux étudiants de l’UEA, l’entité KAY SAGNESEH est un prêt à porter spécialisée
dans la commercialisation de boubous chaussures et accessoires de mode. La situation de son
patrimoine au 31. 12. 2016 se résume ainsi :
Boubous 1500 000, sacs 500 000, emprunt 5 000 000, caisse 100 000, dépôt et cautionnement
1 500 000, bâtiment 6 000 000, un ordinateur 400 000, installations techniques 1 500 000,
enseigne 500 000, créances clients 1000 000, montres et bijoux 400 000, banque 500 000,
fournisseurs courant 700 000, dettes sociales 700 000 fournisseur d’immobilisation 4 000 000.
TRAVAIL A FAIRE
1. Calculer le montant du capital
2. Présenter bilan Comptable
3. Présenter le bilan financier tout en prenant en compte 40% des créances clients sont sont
à plus d’un an et que 60% des immobilisations financières sont à plus d’un an.
4. Calculer les éléments de la structure financière et commenter
Exercice 2
L’entité « Eva-Fashion » est créée le 10 Janvier 2018, l’entité est spécialisée dans la mercerie.
Sa situation patrimoniale se résume ainsi :
Terrain 7 400 000 Garnitures 1500 000, marchandises diverses 3 500 000, emprunt 5 000 000,
avoir en caisse 800 000, bâtiment 5 000 000, un ordinateur 400 000, Moto de livraison express
650 000, Fonds commercial 400 000, créances clients 1 230 000, Machine de presse bouton
400 000, banque 500 000, fournisseurs avances 600 000, clients avances 730 000, fournisseur
3 400 000 et 75 600 dans le compte Orange Monnaie.
TAF :
1. Calculer le patrimoine net. Que représente-t-il ?
2. Présentez le bilan comptable
3. Présenter le bilan financier ; 15% de la valeur des immobilisations sont des actifs fictifs
4. Calculer le FR ;BFR et la TN commenter !
Exercice 3:
L’entité « GOMIS » est créée le 10 Janvier 2018, l’entité est spécialisée dans la production et
la commercialisation du « Ngalakh ». Sa situation patrimoniale se résume ainsi :
Terrain 7 400 000, ustensile de cuisine 1 500 000, marchandises diverses 3 500 000, emprunt 5
000 000, avoir en caisse 800 000, bâtiment 5 000 000, un ordinateur 400 000, Moto de livraison
express 650 000, Fonds commercial 400 000, dettes Etats 75 000, créances clients 1 230 000,
Résultat 1 500 000 Machine de mixeur 400 000, Personnel Rémunération due 650 000, banque
2 500 000, fournisseurs avances 600 000, clients avances 730 000, fournisseur 3 400 000 et
175 600 dans le compte Orange Monnaie, dépôt et cautionnement versé 650 000.
TAF :
1. Présenter le bilan comptable
2. Faites les retraitements suivants : 300 000 de la valeur des immobilisations sont à court terme,
750 000 des créances sont à plus d’un an, 40% du résultat est destiné à servir de dividende
3. Présenter le bilan financier
4. Calculer les éléments de la structure financière
- Fonds de Roulement
- Besoin en Fonds de Roulement
- Trésorerie Nette
- Commenter

Exercice 4
Au 31 12 la situation de MAK se résume comme suit.
7 500 000f obtenu par emprunt à la SGBS, avoir en banque 8 567 000f. Un bâtiment de 2
000 000f, du mobilier pour 650 000f, un véhicule de 2 500 000f. un ordinateur pour 350 000f,
un logiciel de 200 000f. il a des dettes fournisseur de 1 800 000f, il possède une licence de 450
000f, une caution versée de 750 000f, le stock est évalué à 975 000, rémunération due au
personnel 150 000f, des espèces de 900 000f, dettes aux organismes sociaux 750 000f, Etat 275
000f, créances clients 3 600 000
L’activité a engendré des charges d’exploitation (achat de matières 750 000f, intérêt payé 120
000f, électricité 125 000f publicité 175 000) et des produits (vente de produits finis 910 000f,
services vendus 25 000f, produits accessoires 235 000f escompte obtenu 146 750f)
TAF :
1. Calculer le résultat de cette entreprise en déduire le capital
2. Présenter son bilan comptable au 31 12
3. Présenter le bilan financier sachant que dans le bilan comptable :
- 5 % de la valeur du bâtiment représente des frais d’établissements
- Le cinquième des immobilisations financières a une échéance de moins d’un an
- 30% de la valeur des créances sont à plus d’un an
- 25% du résultat constitue une réserve, 45% de dividende et le reste de report à
nouveau
 - 2,5% des capitaux propres hors dividendes constitue de l’impôt latent sur
subvention d’investissement
- 20% des dettes financières sont à moins d’un an
- 30% du passif circulant sont des comptes de régularisations passifs à plus d’un an
4. Calculer les éléments de la structure financière
- Fonds de Roulement
- Besoin en Fonds de Roulement
- Trésorerie Nette
- Commenter
Charges Montant Produits Montant

Charges d’exploitation Produits d’exploitation :

Achat de marchandise 1 250 000 Vente de marchandises 4 100 000
Variation de stock de marchandise 90 000 Production vendue 1 850 000
Achat stocké d’approvisionnement 540 000 Production stockée 210 000
Variation de stock d’approvisionnement 30 000 Production immobilisée 175 000
Achats non stockés 180 000 Subventions d’exploitation 50 000
Services extérieurs 620 000 Autres produits 120 000
Impôt et taxe 100 000
Charges de personnel 1 530 000
Dotations aux amortissements
et provision 820 000
Autres charges 50 000
Charges financières : Produits financiers :
Intérêt et charges assimilées 450 000 Autres intérêt et produits 510 000
Charges nette sur cession des VMP 20 000
Charges HAO : Produits HAO
CH sur opération de gestion 470 000 Produit sur opération de 60 000
Gestion
Résultat ? Produits des cessions 140 000
Impôt ?

EXERCICE 5 : présenter les Soldes Intermédiaires de Gestion

TAF :
Calculer la CAF de deux manière