Chapitre 2:La prévision de

trésorerie : Le Budget de trésorerie

 Section 1: définition
• Le budget de trésorerie permet d’analyser
l’activité de l’entreprise mois par mois ,d’un
point de vue purement bancaire
(encaissement et décaissement ) afin de
mettre en évidence la trésorerie nette de
l’entreprise .ces prévisions permettront
ensuite de piloter la gestion de la trésorerie et
d’anticiper toute la baisse de l’activité .
• Le budget de trésorerie est un tableau du
prévisionnel financier qui a pour objectif de
traduire les dépenses et les recettes prévus
sous forme de flux monétaires prévisionnels.
on y resence un ensemble d’encaissement et
de décaissements sur l’horizon de prévisions
financières choisi.
• Le budget de trésorerie regroupe toutes les informations
financières fournis par les autres budgets de l’entreprise.
Il permet :
• d’établir la situation prévisionnelle de la trésorerie constituée
par les disponibilités en caisse, compte en banque, compte postal,
• de prévoir le besoin de financement à court terme,
• de déterminer le niveau de liquidité nécessaire à l’entreprise en
fonction de ses objectifs,
• de synthétiser l’ensemble des activités de l’entreprise par les flux
financiers prévus,
• de porter une appréciation sur la situation prévisible de
l’entreprise,
• de prendre des décisions en matière financière.
 Section 2 : le démarche général
• Le budget de trésorerie est composé de deux
parties ( les encaissements prévisionnels et les
décaissements prévisionnels )qui sont ventilés
sur un certain nombre de périodes .Chaque
entrée ou sortie de fonds y est imputée à sa
date de paiement effective
• Le budget de trésorerie est généralement
établi mois par mois pour une période de 6 à
12 mois.
• Il comprend 3 grandes parties :
• les encaissements,
• les décaissements,
• les soldes : solde du mois et solde cumulé à la
fin de chaque mois.
 Les encaissements
• Il s’agit des flux financiers entrants ou des entrées de fonds
en trésorerie prévues pendant la période considérée.
 Les encaissements proviennent :
• des règlements à échéance des créances détenues sur les
clients : à 30, 60 ou 90 jours,
• des effets de commerce encaissés ou négociés lors de
remises à l’escompte,
• des ventes ou des recettes encaissées au comptant en
espèces, par chèques, par virements,
• des concours bancaires éventuels,
• des emprunts obtenus auprès d’organismes financiers,
• 1. Le budget des encaissements
• Le budget des encaissements est établi
principalement à partir du budget des ventes. Ce
budget tient compte du décalage entre la vente et
son encaissement. Donc en présence de crédit
clients, les ventes (provenant du budget des
ventes) doivent être décalées dans le budget des
encaissements. Le budget des encaissements
correspond aux entrées de trésorerie donc les
valeurs sont TTC (toutes taxes comprises).
 LE BUDGET DE TVA
• Présentation:
• Le budget de TVA doit être établi à partir :
du budget des ventes de biens ou de prestations de
services et qui permet le calcul de la TVA collectée,
du budget des approvisionnements (ou des achats)
de biens et de services qui permet d’évaluer la TVA
déductible sur les autres biens et services (ABS), du
budget des investissements qui fera apparaître la TVA
déductible sur les acquisitions d’immobilisations.
• Qu’est-ce que la TVA collectée ?
• Lors d’une vente, l’entreprise facture le prix HT du
produit ainsi que la TVA. Elle collecte le montant de
celle-ci dont elle sera redevable auprès du Trésor Public.
• Monsieur X tient un magasin de bricolage. Il vend
plusieurs mètres carrés de moquettes dont le prix HT
s’élève à 1 000 €. Le taux normal de TVA à 20 %
s’applique.
• Le prix se retrouve alors majoré de 200 €. Le montant
TTC s’élève à 1 200 €. Ces 200 € ont été collectés par
Monsieur X et devront être reversés à l’État.
• Qu’est-ce que la TVA déductible ?
• Lors d’un achat dans le cadre de son activité professionnelle,
l’entreprise paie la TVA à son fournisseur. Ce montant payé
correspond à une TVA récupérable qui sera déduite de la TVA à payer.
Toutefois, il est important de noter que la TVA déductible ne
s’applique qu’aux dépenses professionnelles. Une voiture de tourisme
sera soumise à une TVA non-déductible, hors cas spécifique.
• Madame Y crée des objets de maroquinerie. Elle se fournit en
matières premières auprès de fournisseurs. Elle achète plusieurs
mètres de cuir au prix de 500 € HT. Soumis au taux normal de 20 %, la
TVA s’élève à 100 € pour un coût total de 600 € TTC. Ces 100 € de TVA
ont été payés par Madame Y auprès de son fournisseur. Ils seront
donc déduits de la TVA qu’elle aura collectée.
 Calculer la TVA à décaisser
• L’entreprise est généralement soumise aux deux TVA. Pour
obtenir la TVA due, il est nécessaire de soustraire la TVA
déductible à la TVA collectée. Deux cas peuvent se présenter :
• Si la TVA collectée est supérieure à la TVA déductible : la TVA est
à payer
• Si la TVA collectée est inférieure à la TVA déductible : l’assujetti
bénéficie d’un crédit de TVA
• Dans ce dernier cas, le crédit est généralement reporté à la
période suivante. Sous certaines conditions, il est possible de
demander son remboursement.
• Monsieur X a collecté 200 € de TVA sur ses ventes. Il a aussi
payé 50 € de TVA sur ses achats. Il devra payer une TVA d’un
montant de 150 € (200-50 = 150).
• Madame Y a déjà versé 100 € de TVA sur ses
achats. Elle a collecté 20 € de TVA sur ses
ventes.
• Elle bénéficiera d’un crédit de TVA d’une
valeur de 80 € (20-100 = – 80).
• Cas pratique
• Imaginons monsieur Paul. Ébéniste de métier, il fabrique
des meubles pour ses clients. Au mois de janvier, il a
vendu pour 7 000 € TTC de produits finis. Il a néanmoins
dépensé pour 10 000 € TTC de matières premières.
• Calculons sa TVA déductible et sa TVA collectée.
TVA collectée calcul : 7 000 * 0,20 = 1 400 €
TVA déductible calcul : 10 000 * 0,20 = 2 000 €
• Calculons ensuite le montant de sa TVA à payer.
TVA à payer : 1 400 - 2 000 = – 600 €
• Monsieur Paul bénéficie donc d’un crédit de TVA égal à
600 € qui sera reporté sur sa prochaine déclaration.
• Conclusion
• La mécanique générale de la TVA se comprend
aisément. On collecte la TVA sur les ventes et
l’on déduit la TVA sur les achats. Selon
l’équilibre de ces deux montants, on devra
payer la TVA ou l’on bénéficiera d’un crédit de
TVA. C’est lorsque l’on se penche sur les cas
particuliers que la comptabilité peut se révéler
fastidieuse.
 Les décaissements
Ils sont constitués par les flux financiers sortants prévus
pendant la période c’est à dire des paiements.
• des achats de biens et services payés au comptant
• des règlements des dettes aux fournisseurs, à 30, 60, 90
jours d’échéance
• des salaires nets, des impôts, des frais payés,
• des remboursements d’emprunt et du paiement des
intérêts,
•Il est possible de distinguer les opérations :
• d’exploitation (achats, ventes, ...)
• hors exploitation (emprunts, investissements, ...).
 . Budget des décaissements :
4.1. Décaissements d'exploitation
: Les décaissements d'exploitation sont issus du budget des
approvisionnements auquel ils intègrent le délai de règlement des
fournisseurs. Ils sont évalués toutes taxes comprise puisque les
décaissements des achats comprennent la TVA. Les décaissements
d'exploitation comprennent aussi les décaissements encore à venir
sur les achats réalisés au cours de l'exercice précédent et qui n'ont
pas encore réglés. Ils comprennent aussi les décaissements des
autres charges (salaires, charges de commercialisation, … etc.). Ils
comprennent aussi les décaissements de la TVA due.
Les décaissements d’exploitation concernent les achats et les
autres rubriques de charges d’exploitation.
• 4.2. Décaissements hors exploitation :
• Les décaissements hors exploitation comprennent :
- Les acquisitions d'immobilisations (l'investissement).
- Les remboursements d'emprunts et les intérêts des emprunts
(le financement).
- Les dividendes à payer au cours de l'exercice à la suite de
l'affectation du résultat de l'exercice précédent.
-Les acomptes et le solde de l'impôt sur les bénéfices
- remarque : on ne doit pas mentionner les charges
d’amortissement au budget de décaissement car il s’agit des
charges non décaissables.
 3. Le budget de trésorerie et son ajustement

Le budget de trésorerie prévoit l'évolution

mensuelle de la trésorerie à partir de la prévision
des encaissements et des décaissements. Élaborer
un budget de trésorerie permet d'anticiper les
éventuelles difficultés liées à la trésorerie.
• Le budget de trésorerie est construit à partir de prévisions
d’encaissements et de décaissements classés par nature.
Le trésorier raisonne sur la base des dates probables de
décaissement ou d’encaissement au niveau de
l’entreprise.
• Le budget de trésorerie vise à présenter les différents
mouvements de fonds, non seulement en volume, mais
aussi en termes de dates de règlement.
• Le budget de trésorerie se présente en deux parties :
- les encaissements
- les décaissements
• Deux cas se présente :
• Un budget de trésorerie déficitaire: on peut faire une
interprétation par exemple on dit qu'on constate que la
trésorerie est déficitaire pendant le mois … donc on doit
financer le déficit de trésorerie l’augmentation des
ressources stables à savoir l’augmentation du capital et ou
l’emprunt .
• Un budget de trésorerie positif : l’entreprise peut investir
dans de nouvelles immobilisations , placer une partie a
court ou à moyen terme ou bien payer plus rapidement ces
fournisseurs pour obtenir de meilleurs conditions d’achats