ISMAILI ALAOUI SALMA

Groupe : 3

Section : 2

TD de comptabilité des sociétés – Série 6

Exercice 1  :
1. Coupons = VR*T
= 100*0,08
=8
Amortissement = nombre d’obligation / année = 4000/4 = 1000

Année Ob vivantes Ob amorties Coupons Amrts Annuité

1 4000 1000 32 000 100 000 132 000
2 3000 1000 24 000 100 000 124 000
3 2000 1000 16 000 100 000 116 000
4 1000 1000 8 000 100 000 108 000
Totale 10 000 4000 80 000 400 000 480 00
2.

Emission de l’emprunt obligataire  :

Prime de remboursement = (100-99)*4000= 4000

1411 Obligation à placer 400 000

1410 Emprunt obligataire 400 000

Emission de l emprunt obligataire

4486 Obligation, cptes de souscription 396 000

2130 Prime de remboursement des obligations 4000
1411 Obligation a placer 400 000

Souscription de l’emprunt obligataire

5141 Banque 396 000

4486 Obligation, cpt de souscription 396
0
Versement des fonds
Amortissement des primes de remboursement  :

intérets courus (coupons)

= Prime totale *
intérets tatals(ε cou pons)

Anné Calcul Montant

e
1 4 000 * (32 000 / 80 000) 1 600
2 4 000 * (24 000 / 80 000) 1 200
3 4 000 * (16 000 / 80 000) 800
4 4 000 * (8 000 / 80 000) 400

6391 DA des primes de remboursement 1600

2813 Amrts des primes de remboursement 1600

4461 Intérêts des E, et dettes 32 000

4475 Obligation coupons à payer 32 000

Enregistrement des coupons

1410 Emprunt obligataire 100 000

4484 Obligation échues à rembourser 100 000

4485 Obligation, coupons à payer 32 000

4484 Obligation échues à rembourser 100 000
4458 Etat ACC 6720
5141 Banque 125 280
Reg des coupons obl et prélèvement de la taxe

4458 Etat ACC ( 3600*100*8%*20%)+(400*100*8%*30%) 6720

5141 Banque 6720
Exercice 2  :
N = 2 500 ; R = 2 200 ; i = 10% ; coupon = 200 ; r = 200 / 2 200 = 0,091

N∗R∗r
Annuité = V= −n
1−(1+ r)

2500∗2200∗0,091
Donc : V = −5 = 1 417 345,439
1−(1+ 0,091)

200
Premier amortissement = 1 417 345,439 – (2500*2200* ) = 917 435,439
2200

917 435,439
Obligations amorties : A1 = = 416,97 ≅ 417
2200

A2 = A1 *(1+r) = 454,94 ≅ 455

A3 = 496

A4 = 541

A5 = 591

Ob.Amorties
Obligations vivantes Coupons (3) Amrts (4) Annuité
Année (2)
(1) ((1)*200) ((2)*2200) (3+4)
N+1 2500 417 500 000 917 400 1 417 400
N+2 2083 455 416 600 1 001 000 1 417 600
N+3 1628 496 325 600 1 091 200 1 416 800
N+4 1132 541 226 400 1 190 200 1 416 600
N+5 591 591 118 200 1 300 200 1 418 400

Total - 2500 1 576 800 5 500 000 7 086 800

L’émission de l’emprunt obligataire  :

1411 Obligations à placer 5 500 000

1410 Emprunts obligataire 5 500 000

Emission de l’emprunt

4426 Obligations, cpte de souscription 4 875 000

2130 Prime de remboursement 625 000
1411 Obligations à payer 5 500 000

5141 Banque 4 875 000

4426 Obligations, cpte de souscription 4 875 000

Versement du montant

Amortissement des primes de remboursement  :

6391 DA des primes de remboursement des obligations 125 000

2813 Amrts des primes de remboursement des ob. 125 000

Amrts des primes de remboursement

Premier service de l’emprunt  :

6311 Intérêts des emprunts et dettes 500 000

4485 Obligations, coupons à payer 500 000

Emission de l’emprunt

1410 Emprunt obligataire 917 400

4484 Obligations échues à rembourser 917 400
 4485 Obligations, coupons à payer 500 000
4484 Obligations échues à rembourser 917 400
5141 Banque 1 267 400
4458 Etat ACC 150 000
Versement du montant

4458 Etat ACC 150 000

5141 Banque 150 000

Exercice 3  :
Montant de l’emprunt obligataire : 2000*50 000 = 100 000 000.

1. Tableau d’amortissement :

Coupons d’intérêts : 2000*9%= 180

Taux d’intérêts réel de l’emprunt : 180/2000=0,09

50 000∗2 000∗0,09
Annuité : −8 = 18 067 437,78
1−(1+0,09)

Premier amortissement = annuité – valeur des coupons

= 18 067 437,78- (180 *50 000)= 9 067437,78

A1 = 9 067437,78/2000 = 4533,72 ≅ 4534

A2 = A1 (1+r)=4941,75 ≅ 4942

A3=5386,51 =5387

A4=5871,3=5872

A5=6400

A6=6976

A7=7604

A8=8285
Année Ob vivantes Ob amorties Coupons Amrts Annuité
1 50 000 4534 9 000 000 9 068 000 18 068 000
2 45 466 4942 8 186 880 9 884 000 18 067880
3 40 524 5386 7 294 320 10 774 000 18 068 320
4 35 137 5872 6 324 660 11 744 000 18 068 660
5 29 265 6400 5 267 700 12 800 000 18 067 700
6 22 865 6976 4 115 700 13 952 000 18 067 700
2 15 889 7603 2 860 020 15 208 000 18 068 020
8 8285 8285 1 481 300 16 570 000 18 061 300
2. Ecriture relatives a :

Emission de l’emprunt obligataire  :

1411 Obligation à placer 100 000 000

1410 Emprunt obligataire 100 000 000

Emission de l emprunt obligataire

4486 Obligation, cpte de souscription 99 000 000

2130 Prime de remboursement des obligations 1 000 000
1411 Obligation à placer 100 000 000

Souscription de l’emprunt obligataire

5141 Banque 99 000 000

4486 Obligation, cpt de souscription 99 000 000

Versement des fonds

Amortissement des primes de remboursement  :

6391 DA des primes de remboursement 50 017

2813 ATS des primes de remboursement 50 017
Amortissement des primes obligations

9 000 000 * 3/12 = 2 250 000

2 250 000
Amrts de remboursement : 1 000 000 * = 50 017
44 537 580
Premier service de l’emprunt  :

631 Intérêts des E, et dettes 9 000 000

1 Obligation coupons à payer 9 000 000
448
5 Enregistrement des coupons

1410 Emprunt obligataire 9 068 000

4484 Obligation échues à rembourser 9 068 000

4485 Obligation, coupons à payer 9 000 000

4484 Obligation échues à rembourser 9 068 000
4458 Etat ACC 180 000
5141 Banque 16 268 000

4458 Etat ACC 180 000

5141 Banque 180
0

Amortissement des primes de remboursement  :(N+1)

(9 000 000 * 9/12) + (8 183 880 *2/12)=8 795 970

8 795 970
Amrts de remboursement = = 197 495
44 537 580

6391 DA des primes de remboursement 197 495

2813 ATS des primes de remboursement 197 495
Amortissement des primes obligations