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Selon l’intitulé :
« INTRODUCTION A LA COMPTABILITE
FINANCIERE »
Prof. F. Missonier-Piera
ETATS FINANCIERS
Deux hypothèses :
• Continuité de l'activité (au-delà d'un horizon prévisible)
• Comptabilité d'engagement (= tout le monde va payer)
ACTIFS1 = PASSIFS2
ACTIF PASSIF
Actifs non courants Capitaux Propres
Equipements
Goodwill Intérêts minoritaires
Autres incorporels
Actifs fin. À LT Dettes non-courantes
Emprunts à LT
Provisions
Actifs courants
Cash Dettes courantes
Actifs fin à CT Emprunts à CT
Créances Fournisseurs
Stocks Impôts à payer
1 Forme sous laquelle les ressources financières sont investies et employées dans l'E.
2 Ensemble des moyens financiers investis dans l'E : à durée limitée (obligations) ou illimitée (CP).
1
1.1 ACTIFS
Non-courants/long terme
2
Courantes / court terme (moins d'un an)
Valeur nette (Actifs – Dettes) ; argent restant après paiement des dividendes.
• Réserves
1
RESERVES = RESULTAT2 (PRODUITS – CHARGES) – DIVIDENDES
3
2. COMPTE DE RESULTAT
2
RESULTAT NET = PRODUITS – CHARGES
COMPTE DE RESULTAT
+ Revenus ordinaires
Chiffre d'affaires
Autres revenus
- Charges ordinaires
CMV RESULTAT ORDINAIRE
Traitements et salaires
Loyers RESULTAT AVANT IMPOTS
Frais admin. RESULTAT D'EXPLOITATION
Amortissement
Autres charges
+ Produits financiers
- Charges financières RESULTAT FINANCIER
Ex: intérêts
- IMPOTS
4
Résultat d'exploitation :
• Ventes :Encaissementsn = Chiffre d'affairesn + (Créancesn – Créancesn-1)
• Décaissements : Achatsn = Décaissementsn + (Dettesn – Dettesn-1)
• Consommations3 = Stocksn-1 (SI) + Achatsn – Stocksn (SF) = CMV
Exemple :
Achat d'un véhicule = investissement ≠ charge
Le fait d'utiliser ce véhicule nécessite la comptabilisation d'une charge,
Le véhicule utilisé s'use. Il perd de la valeur. Ceci appauvrit l'E.
Cette charge, entrainant aucun décaissement = AMORTISSEMENT.
3. LES COMPTES
Les comptes en T.
A = CP + D
DT CT DT CT DT CT
+ + +
4. LE JOURNAL
DATE DT CT
Compte débité X
Compte crédité X
5. LE GRAND LIVRE
Ensemble des comptes généraux (comptes en T). Trace des opérations qui ont affecté
un compte particulier.
Classement analogique (d'après les rapports de ressemblance constatés entre deux
choses) et élaboration des documents comptables (bilan et C/R).
5
6. CLOTURE DES COMPTES
Détermination du résultat.
PRODUITS SALAIRES
DT CT AMORTISSEMENTS
28000 28000 CMV...
9600
9000
6
4. Par la suite, faire apparaître ce résultat dans le capital de la société (-->
réserves) en prenant compte des dividendes, que nous soldons.
DIVIDENDES RESERVES
DT CT DT CT
4400 4400 9000
4400
Solder SPB : 4600
FP = Réserves + Capital
Les soldes des comptes de bilan (comptes relatifs au bilan) et du résultat net sont
ensuite virés au bilan (ne pas oublier les dividendes).
6.2 JOURNAL
31.12.N DT CT
1. ECRITURE DE REGULARISATION
Ventes x
Résultat avant impôts x
CMV x
Amortissements x
Autres charges... x
Impôts (-R) x
Impôts à payer (+P) x
7
(Petite parenthèse)
Résultat d'exploitation x
Impôts x
Résultat net x
7. BALANCE
8
DIVIDENDES
Versés aux actionnaires grâce à l'argent restant du C/R (ne touche pas la trésorerie !).
Après le paiement de celles-ci, on obtient le compte des Réserves à la période N.
A N+1, le SF des réserves deviennent un SI --> Fonds propres.
Date DT CT
Réserves (-FP) x
Dividendes à payer (+D) x
ACOMPTE
15/08/08 Acompte de 5000 CHF reçu du client ABC pour une commande.
31/08/08 Vente au comptant à ABC pour 30'000 CHF de marchandises (au coût de
15'000 CHF)
15.08.08 DT CT
Trésorerie(+A) 5000
Acompte reçu (+P) 5000
31.08.08
Trésorerie (+A) 25000
Acompte reçu (-P) 5000
Vente (+R) 30000
CMV (-R) 15000
Stocks (-A) 15000
9
7. ACTIVITES ORDINAIRES (dans le cadres des affaire de l'E)
• Pour une location : Pas de transfert total des risques/avantages - pas lieu
d’enregistrer une vente. Loyer total = Prix de vente – Prix de rachat.
• Location sans valeur résiduelle (ex. : avion) : quasi-totalité des
risques/avantages transférés : Enregistrer vente (dans les comptes du loueur).
• Efforts accomplis doivent être rattachés aux bénéfices qu'ils ont générés.
• A quel période le produit doit-il être reconnu ?
◦ Si période courante, comptabilisation charge en période courante.
◦ Si période future, capitalisation au bilan et comptabilisation en charges fans
le futur.
4 Pas besoin du règlement complet (ni même partiel) --> car délais de règlement variable.
Généralement, cela se fait à la livraison du bien. // Différence : propriétaire juridique = lorsque le montant
total est payé par le client = décalage temporaire transfert propriété et celui des risques/avantages.
10
7.2.1 CONTRATS A LONG-TERME – REVENUS SUR PLUSIEURS PERIODES
Méthode d'achèvement :
Total des ventes – CMV = Produits pour l'E de construction (Marge Brut - MB)
Méthode d'avancement :
BBB construit un remonte-pente pour le Canton de GE. Travaux devraient durer 2ans. Prix prévu :
600'000KCHF. Frais encourus par BBB et les paiements de l'Etat de Genève :
Coûts : 300'000 (1ère année)/400'000 (total) = 75% Donc 25% : 2ème année
Produits : 75% (1ère année) * 600'000 (total) = 450'000 TOTAL
150000 M.B.1
C/R 1 C/R 2 50000 M.B.2
Ventes 450000 Ventes 150000 200000
-CMV -300000 -CMV -100000 (coût restant)
M.B 150000 M.B 50000
11
7.3 AJUSTEMENT / REGULARISATION
Revenus (produits) gagnés mais non comptabilisés car événement va se produire plus
tard --> créance vis-à-vis de l'exercice suivant (+A).
31.12.N DT CT
Produits à recevoir (+A) x
Produits fnanciers (C/R) x
Encaissements qui ne sont pas des produits de l'exercice. Le produit sera constaté
dans une exercice ultérieur mais entre temps, il représente une dette (+P) pour l'E -->
passif au bilan.
31.12.N DT CT
Banque (+A) x
Produits constatés d'avance (+D) x
OU
Produits (C/R) x
Produits constatés d'avance (+D) x
31.12.N+1 DT CT
PCA (-D) x
Vente (+R) x
12
Frais de mise en service/de dossier :
Exemple :
Abonnement à un club de sport le 3/4/08. Abonnement mensuel : 90€. Versement initial : 180€.
31.12.N DT CT
Charges (-C/R) x
Charges à payer (+D) x
13
7.3.4 CHARGES PAYEES D'AVANCE (CPA)
Débours (sorties de fonds) qui ne sont pas des charges de l'exercice : charges
encourues au cours d'un exercice donné et qui serviront en tout/partie au cours du
prochain exercice. Charges pas encore consommée mais enregistrée --> créance
(actif) de l'E vis-à-vis de l'exercice suivant.
Ex : - Charges d'assurance
- Loyers payés d'avance
01.12.N DT CT
Charges (-R) x
Trésorerie (+A) x
31.12.N DT CT
Charges payées d'avance (+A) x
Charges x
• TVA
• RRR : Rabais, remises, ristournes
• Retours
• Frais de mise en service / frais de dossier
• Programme de fidélisation
14
8. CREANCES CLIENTS (ACTIFS COURANTS)
Compte de paiement à crédit par les clients. Enregistrées à leur valeur réalisable
nette : montant de trésorerie qu'une créance est censée générer à son expiration.
RABAIS (R) : réduction du prix pour compenser un défaut (mineur) sur un bien vendu
→ impact sur la valeur du stock
REMISES (R) : réduction du prix pour certains clients ou dans le cas d'offres
promotionnelles
• Si montant en valeur des retours est faible : ajustement simple du montant des
ventes.
Date DT CT
Dotation pour dépréciation (-R, - FP) x
(-ventes) Dépréciation d'actifs (-A)) x
REDUCTIONS FINANCIERES :
15
Deux approches :
Exemple :
Montant vente : 100CHF.
Conditions : paiement à 30j., escompte 2% si dans les 10 jours (2/10, n/30)
Date DT CT
Au moment de la vente :
Créances 100
Ventes 100
* charges financières
* créances (clients) : solder le compte.
Date DT CT
Au moment de la vente :
Créances 98
Ventes (+R) 98
16
8.1 CREANCES DOUTEUSES
Créances risquant de ne pas être payées. Ex : X devant 100.- à l'E risque de faire faillite.
Dépréciation : perte de valeur d'un actif. Une créance est dépréciée si l'on considère que
tout ou partie de son montant ne sera pas payé = moins-value potentielle.
Date DT CT
Dotation pour dépréciation (-R) x
Dépréciation pour créances douteuses (-A) x
CRÉANCES NETTES
=
CRÉANCES BRUTES – DPCD (DÉPRÉCIATION POUR CRÉANCES DOUTEUSES)
17
Etape 3 : Radiation des créances douteuses :
REGULARISATION DE LA DEPRECIATION
Date DT CT
Dépréciation de l'actif (+A) x
Reprise de dépréciation (+R) x
18
9. STOCKS DE MARCHANDISES (ACTIFS COURANTS)
Unités à inclure :
1. Règle générale = possession de la marchandise.
2. Consignations (+ entreprise = consignateur // - si E garde ceux d'une autre E)
3. Biens en transit (point de livraison...)
9.1 CMV
Grand Livre
Débit Crédit
Stocks (+A) 20000
Trésorerie (-A) 20000
Achat de marchandises (1)
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9.2 EVALUATION DU STOCK
Ex. :
CMP = (50kg*1£ + 150kg*1.4)/200kg = 1.3£/kg
Stock Final (SF) : CMP : (CMP * qté SF) – Perte sur stock
FIFO : Coût du dernier achat * qté SF) – Perte sur stock
LIFO : ((Qté bien1 restante * coût bien1 acquisition) + (Qté
bien2 restante * coût bien2 acquisition)) – Perte sur stock
• Ventes
- CMV
= Marge Brut (MB)
Exemple :
Prix de vente : 800€. Coûts estimés pour l'achèvement : 200€. Coûts nécessaires à la réalisation
de la vente : 50€. VNR : 800 – 200 – 50 = 550€.
9 (Autre méthode : Méthode du coût propre : attribue aux articles en stock leur coût réel d'achat.)
20
10. ACTIFS NON COURANTS
• Actifs corporels
• Actifs incorporels (marque, brevets, licences d'exploitation...)
• Actifs financiers
• Capital Humain ≠ dans le bilan
Acquisition --> Utilisation : dépenses post-acquisition 10 et allocation des coûts --> Décomptabilisation
(mise au rebut (obsolescence ; manque de marché) ; vente et cession d'A ; comptabilisation (∆ entre le
produit net de sortie et la valeur nette comptable imputée au résultat))
COÛTS
=
PRIX D'ACHAT
(après déductions des remises/rabais)
+
AUTRES COÛTS
(nécessaire à sa mise en était d'utilisation : frais de
préparation/livraison/installations)11
RÉÉVALUTATION DES ACTIFS : re-éstimer la valeur des actifs en fin de période afin de
les déprécier (diminuer valeur au bilan) ou de les déprécier (augmenter leur valeur)
Date DT CT
Dotation aux amortissements (-R,-FP) x
Amortissements (-A) x
21
Exemple :
31.12.N DT CT
Dotation aux amort. (transport) (-R) 4500
Dotation aux amor.(bureau) (-R) 5000
Amortissement par an =
Ex : immobilisation dont la durée de vie est 5 ans est amortie chaque année de 20%
de son prix d'acquisition.
22
AMORTISSEMENT
=
TX AMORT. LINÉAIRE x COEFFICIENT
x
VNC (APRÈS DÉPRÉCIATION A N-1)
x
NB DE MOIS/12 (jusqu'à 31.12.N)
Exemple :
Achat d'une machine pour 200'000 le 01.04.10 avec durée de vie de 5 ans
(valeur résiduelle = 0) et un coefficient de 2 :
Normalement, dès que le montant d'amortissement dégressif est plus petit que le montant
d'amortissement linéaire (durée de vie = nombre d'années) restant, il faut utiliser la méthode
linéaire. (c.f. Ex polycop " Les Amortissements ")
Date DT CT
Trésorerie (+A) x
Equipement (-A) x
∑ Amortissement x
Gain sur cession (C/R) x
ou
Perte sur cession (-C/R) x
23
10.2.2.1 METHODE DEGRESSIF – SOFTY (Sum Of The Year)
--> Pas de changement de méthode vers la fin de la durée d'utilité comme pour la
méthode dégressif « classique ».
Exemple :
Achat d'un véhicule pour 20K€.
Durée de vie estimée : 5 ans.
24
10.3 DEPRECIATION DES ACTIFS (& test de dépréciation)
Date DT CT
Stock (+A) 5000
Trésorerie (-A) 5000
Date DT CT
Dot pour dépréciation (-R) 2000
Dépréciation stock (-A) 2000
Exercice p.157 - Application 5.10 - Livre. Dotations aux amortissements + Dot pour dépréciations
25
11. ACTIFS FINANCIERS
Trésorerie excédentaire --> acquérir titres afin de percevoir des produits financiers et
réaliser des plus-values sur la cession des titres.
◦ placement à CT
◦ ∆° JV --> C/R (plus-value prise dans le C/R)
BILAN – Emprunteur
--> Obligations13 x Valeur Nominale
DETTES
ACTIFS INTERETS + VALUE
DIVIDENDES + VALUE
◦ placement à l'échéance
◦ (méthode du coût amorti ; vu en 2ème année)
• prêt / créance
26
EVALUATION
A la clôture :
COMPTABILISATION
Date DT CT
Actions (+A) 50000
Trésorerie (-A) 50000
Date DT CT
Charges fn. (-R,-FP) 3000
Actions (-A) 3000
Date DT CT
Trésorerie (+A) 55000
Actions (-A) 47000
Produits fn. (+R,+FP) 8000
*8000 = 500 actions x 16.- (∆ entre 2) Les actions valent 94.- et 3) Les actions valent 110.-).
Résultat global : 8'000 (gain) – 3'000 (perte)= 5'000€
27
*Produits/charges financiers = ajustement JV actifs financiers (C/R)
Date DT CT
Actions (+A) 20000
Frais de transaction (-R, -FP) 800
Trésorerie (-A) 20800
Date DT CT
Ajustement de JV (-FP) 3000
Action (-A) 3000
Date DT CT
Trésorerie (+A) 55000
Actions (-A) 47000
Ajustement de JV (+FP) 3000
Produits fn. (+R,+FP) 5000
Exercice complet JV titres + réévaluation à la baisse (« Réserves – Ajustement de valeur ») + Reprise sur
dépréciation : Livre p.166-168.
Montant pour lequel un actif pourrait être échangé, ou un passif éteint, entre des
parties dans le cadre d'une transaction effectuée dans des conditions de concurrence
normale.
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ACHAT D'OBLIGATIONS à COURT TERME
Date DT CT
Charges fnancières x
Actifs fnanciers x
Date DT CT
Actifs fnanciers x
Produits fnanciers x
Date DT CT
Ajustement de la valeur x
Titres de participations x
Date DT CT
Titres de participations x
Ajustement de la valeur x
Ajustement suite à une taux de change qui change : compte " gain/perte change "
(ex : achat de marchandises en dollar mais payé en CHF)
29
12 GROUPES – COMPTES CONSOLIDES
• lien de dépendance
• Contrôle (exclusif)
Contrôle présumé exister lorsque société-mère détient, directement ou
indirectement un pourcentage de contrôle supérieur à 50 %, c'est à dire la
majorité des droits de vote (contrôle existe aussi dans d'autres cas) : filiale sous
domination.
20%
• Contrôle conjoint :
Partage du contrôle d'une entreprise exploitée en commun par un nombre limité
d'actionnaires, les décisions résultant de leur accord, aucun des associés
n'ayant le contrôle exclusif (pas forcément le même taux de participation).
• Influence notable :
Lorsque la première dispose, directement ou indirectement, de plus de 20% des
droits de vote de la seconde (20%<X<50%). Pouvoir de participer à des
30
décisions de l'E. sans exercer un contrôle (conjoint) ≈ « société-associée ».
20%
Infos. : On peut avoir moins de 51% de droit de vote --> précision énoncé.
Ø Infos : 50% des votes + 1 = contrôle de la société.
31
12.3 METHODE DE CONSOLIDATION
Un groupe existe dès qu'une société contrôle (exclusivement) au moins une autre
société → établissement de comptes consolidés obligatoire.
Avant acquisition :
Actionnaires A --> Société A
Actionnaires B --> Société B
A, la société-mère et B, la filiale.
• Cumul des bilans et comptes de résultat à 100% : additionner ligne à ligne tous
les postes de l'actif et du passif à leur JV !! , sauf FONDS PROPRES (garder
capital et réserve de A).
• Mise en évidence des intérêts minoritaires (compte sous Passif du bilan) si taux
de participation inférieur à 100% des parts : actionnaires extérieurs au groupe
ont des intérêts dans cette filiale, qui ont droit à leurs quotes-parts sur JVFP de B.
32
EXEMPLE :
1. Consolidation du C/R : tout additionner, puis enlever la part du résultat qui appartient aux
minoritaires (ici, A détient 75% de FP de B).
2. Consolidation du bilan : tout additionner, sauf : ne pas prendre en compte les CP de la filiale,
mais ajouter le RESULTAT net du C/R consolidé aux réserves de la société-mère A (=3'000). Si
nous n'avions que les montants des réserves de A et B sans le C/R, nous n'aurions garder que le
Capital et les réserves de A.
33
12.3.2 CONTROLE CONJOINT - INTEGRATION PROPORTIONNELLE (IP)
20-50%15
Consiste à remplacer dans le bilan de A la valeur comptable des titres B par la part de
A dans les capitaux propres de B ; Réévaluation d'une catégorie de titres.
EXEMPLE :
A souscrit 25% des actions de B pour un coût de 15'000.-, soit 25% du capital de B qui
est de 60'000 :
Date DT CT
Titres dans les sociétés mis en équivalence (+A) 15000
Banque (-A) 15000
Date DT CT
Participations (+A) 2000
Quote-part dans le résultat des 2000
sociétés mises en équivalence (+C/R)
15 <20% ou intention de vendre à court terme : JV (Coût historique = coût d'acquisition car
≠ ∆ marché).
16 Pas vraiment une consolidation : réévaluation de titres.
34
IMPACT SUR TRESORERIE de A
EXEMPLE 2 :
1. Consolidation C/R : garder les comptes de A (ne pas additionner A et B) et ajouter la part de A
qu'elle détient dans le résultat net de B : " part résultat associée ".
2. Consolidation des bilan : prendre en compte le nouveau résultat qui s'ajoute pour A après
consolidation du C/R et l'ajouter au montant des réserves de A (+C/R) et l'ajouter aussi à
" Participation B " (quote-part de A dans CP de B).
35
Actifs et passifs doivent être évalués à leur JUSTE VALEUR dans le bilan de l'acquéreur : prix
auquel un actif/passif aurait été échangé dans des conditions normales.
Lorsqu'il y a un écart d'acquisition (type goodwill), celui-ci n'est pas enregistré dans le bilan de la
société détentrice : il est intégré dans la valeur des titres (mais mêmes règles concernant le non-
amortissement/test de dépréciation).
Un éventuel badwill est directement imputé sur le résultat des sociétés mises en équivalence -->
réduction de la valeur de participation.
Différence entre le coût d'acquisition des titres et l'évaluation totale des actifs et
passifs identifiés à la date d'acquisition (JV).
Date DT CT
Ecart d'acquisition (+A) x
CP – part du groupe (-P) x
Titres de participation (-A) x
Ex : la marque Coca-Cola (sa valeur) n'est pas prise en compte dans le bilan car elle ne peut pas
être évaluée de façon fiable. Sa valeur ne pourra être comptabilisée (identifiée) en tant que
immobilisation incorporelles dans le bilan seulement lors d'une acquisition de la société :
Goodwill.
Si VNC = 1000.- et valeur d'usage = 800.- → dépréciation = 200.- : vont venir réduire le Goodwill
(si Goodwill = 200 ou plus).
Si Goodwill = 150. seulement-, déprécier le Goodwill à 0 puis ensuite déprécier les autre actifs
corporels de 50.
36
Goodwill → compte actifs (non-courants incorporels)
JV FP = FP (BILAN) + ∑ AJUSTEMENTS
JV FP = JV ACTIFS - JV DETTES
FP = Capital + Réserves
• opération faite dans des conditions avantageuses (semble être une bonne
affaire mais « cache » généralement une anticipation de pertes)
• rentabilité insuffisante de l'E acquise
• reprise en résultat
37
13. PASSIFS NON-FINANCIERS
• Passif éventuel : obligation potentielle dont l'existence n'est confirmée que par
la survenance d'ou/plusieurs événements futurs incertains (pas totalement
contrôlables par l'E).Pas comptabilisées --> info en annexe. Ex. : Procès.
Cf. Diagramme 1&2 (perte/gain) + Arbre décisionnel p.129 (livre)
Dette courante : obligation à CT ayant été facturées (ou autre accord formalisé).
--> dette d'exploitation : envers le personnel, les organismes sociaux ou l'Etat
--> dette fournisseurs : financière
--> dette financière : emprunts à CT, concours bancaire courants (= découvert),
part à moins d'un an des dettes moyen et LT.
Exemples :
1.
Achat de composants (+A) 100000
Dettes fournisseurs (+D) 100000
2.
Impôts sur les sociétés (-R) 1000000
Etat (+D) 1000000
13.1 PROVISIONS
Toutes dotations réduisent le résultat, ce qui réduit la capacité distributive pour les
actionnaires.
→ elles assurent la survie de l'E car l'argent non-distribué servira pour financier ces
besoins d'E présents et futur (l'argent sera là quand on en aura besoin).
Date DT CT
Dotation aux provisions (-R) x
Provision pour X (-A) x
Enregistrer une DAP du montant estimé de la charge courant N revient à enregistrer une charge
du montant de la charge future (l'amende ici).
Et grâce à la Reprise en fin N+1 (c.f. Ci-dessous), la charge n'affecte pas (ou peu) l'exercice
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N+1. En réalité elle l'affecte d'un montant qui est la différence entre la valeur réelle et la valeur
estimée.
EVALUATION DE LA PROVISION :
Exemple :
Garantie dans un contrat pour couvrir d'éventuels défauts de fabrication (instruments chers de
précision) :
Défaut mineur : Frais de réparation : 500'000€
Défaut important : Frais de réparation : 2'000'000€
Données historiques de l'E et ses attentes futurs – estimations que pour 2008 : 80% des articles
vendus ne présenterons aucun défaut, 8% défauts mineurs et 12% défauts majeurs.
Dotation aux provisions de l'année n+1 : DAP année n + Charges financières n+1
39
REGULARISATION (N+1), paiement :
Date DT CT
Provisions pour X (+A) x
Reprise sur provision (+R) x
Trésorerie (-A) x
Date DT CT
Provisions pour X (+A) x
Charges (-R) x
Trésorerie (-A) x
Date DT CT
Provisions pour X (+A) x
Trésorerie (-A) x
40
14. TVA
Payée par l'acheteur et collectée par l'E vendeuse pour le compte de l'Etat (dette
envers l'Etat). TVA ≠ produit de l'E.
• Impôt indirect (≠ taxe. Sans contrepartie déterminée).
• Impôt sur la consommation (entreprises, individus...).
• Impôt non cumulatif (seul le client/consommateur final paie la TVA – TVA
déductible à l'Etat lorsqu'une entreprise achète un bien à une autre entreprise).
• Champ d'application :
• Opérations devant être réalisées à l'intérieur du territoire douanier suisse (principe de la
territorialité) et effectués par qqn d'assejutti 17 à la TVA pour être imposées : Livraison de
biens ; prestations de services ; prestations de soi-même.
• Importations de biens et acquisition de prestations de services (de l'étranger).
• Hors champ : Santé, social, enseignement, assurance, marchés financiers, OSBL.
• Calcul sur la base des factures. 2.5% Biens 1ère nécessité. 3.8% Hébergement. 8%
Reste.
• Exportation d'un bien --> déduction de l'impôt préalable : 0% (pas dans les domaines
santé...).
EXEMPLE:
TVA 10%.
1. Achat de marchandises à crédit, 10'000.-.(HT)
2. Ventes de marchandises à crédit, 18'000.- (HT) Marge : 8'000.-
3. TVA à décaisser
Date DT CT
Stock (+A) 10000
TVA déductible (+A) 1000
Fournisseurs 11000
Date
Créances TTC (+A) 19800
TVA collectée (+D) 1800
Vente (C/R) 18000
31.12.N
TVA collectée (-D) 1800
TVA déductible (-A) 1000
TVA à décaisser (+D) 800
Lors de l'achat, le fournisseur doit 1000.-18 à l'état, qui est la TVA sur 10'000 (payée par l'E).
Lors de la vente, l'E collecte la TVA qui est de 1800.- et qui la doit à l'Etat.
→ L'état recevrait 1000 + 1800 comme TVA (!!) Alors que la TVA n'est pas cumulative.
→ L'état ne devrait donc recevoir que 10% de la vente final = 10% x 18000 = 1800.
→ Puisque à l'achat, le fournisseur donne déjà 1'000.- à l'Etat, l'E ne doit que 1800 (TVA
collectée) – 1000 (TVA déductible car déjà payée par qqun d'autre) = 800.
41
Si prix TTC =270'000 et taxe = 8%, comment trouver prix HT (Y) ?
42
15. PASSIFS FINANCIERS – COMPTABILISATION DES EMPRUNTS
*Capital emprunté
EXEMPLE:
Emprunt : 1'000'000 € auprès d'une banque. Taux : 5%. Remboursable en 3 annuités constantes.
A = 1'000'000 * (0.05 / 1-(1+0.05)-3) = 367'208€ d'annuités.
Dates (1) Capital restant dû (2) Intérêts = (1) x Taux (3) Remboursement = (4) – (2) (4) Annuités
31.12.04 1000000 = (x) 50000 317208 = (31) 367208
31.12.05 (x) – (3 1
) = 682'792 = (x1) 34139 333068 = (32) 367208
31.12.06 (x1) – (32) = 349'724 = (x2) 17486 349724* = (33) 367208
Total (x2) – (33) = 0 101625 1000000 1 101 624
* En réalité, 367208 (4) – 17486 (2) = 349'722 : pour des questions de total, nous passerons outre ce problème de
précision.
Journal
01.01.04 DT CT
Trésorerie (+A) 1000000
Emprunt (+D) 1000000
31.12.04
Charges financière (-R) 50000
Emprunt (-D) 317208
Trésorerie (-A) 367208
31.12.05
Charges financière (-R) 34139
Emprunt (-D) 333068
Trésorerie (-A) 367208
31.12.06
Charges financière (-R) 17486
Emprunt (-D) 349724 43
Trésorerie (-A) 367208
15.2 EMPRUNT CLASSIQUE – IN FINE
Exemple :
Journal
01.01.04 DT CT
Trésorerie (+A) 1000000
Emprunt (+D) 1000000
31.12.04
Charges financière (-R) 50000
Trésorerie (-A) 50000
31.12.05
Charges financière (-R) 50000
Trésorerie (-A) 50000
31.12.06
Charges financière (-R) 50000
Emprunt (-D) 1000000
Trésorerie (-A) 1050000
• Location simple :
• Durant le leasing : société du leasing (= le loueur) reste propriétaire du bien -->
pas de transfert de propriété (car non-transfert de tous les risques/avantages).
• Comptabilisation des loyers en charges.
44
16. CAPITAUX PROPRES
P. 12-17 du livre.
CP = CAPITAL + RESERVES
Exemple cas en N:
Date DT CT
Trésorerie (+A) 70000
Capital Social (+CP) 1000
Primes d'émission (+CP) 69000
Date DT CT
Trésorerie (+A) 25000
Actions préférentielles (+CP) 25000
(Pas d'écriture)
45
• résultat net = 2000$
• dividendes N = 0$
BILAN 31 DECEMBRE en N
Capitaux Propres
Actions préférentielles 25'000
Capital social 1'000
Prime d'émission 69'000
Réserves 2'000
Total CP 97'000
(N+1) :
Date DT CT
Action propres (-CP) 12000
Trésorerie (-A) 12000
C.F. : POLYCOP DIAPO 194 & seq. (ca serait que du recopiage...)
(N+2)
Date DT CT
Trésorerie (+A) 6500
Prime d'émission (+CP) 500
Actions Propres (+CP) 6000
Date DT CT
Trésorerie (+A) 2000
Prime d'émissions (-CP) 500
Réserves (-CP) 500
Actions Propres (+CP) 3000
Prime d'émissions (-CP) = 500 car d'abord, épongement du compte prime d'émissions de N+2
(+500, voir ci-dessus à la revente), puis ensuite épongement des réserves.
46
TABLEAU DES FLUX DE TRESORERIE (TFT)
◦ ACTIVITÉS ORDINAIRES/OPÉRATIONNELLES
▪ Rentrées de trésorerie : ventes, loyers, intérêts...
▪ Sortie de trésorerie :règlements aux fournisseurs, salariés, loyers, intérêts
payés, impôts payés...
◦ ACTIVITÉS D'INVESTISSEMENT
▪ Rentrées : cessions d'immobilisations
▪ Sorties : acquisition d'immobilisations
◦ ACTIVITÉS DE FINANCEMENT
▪ Rentrées : augmentation capital, émissions de dettes...
▪ Sorties : remboursement des dettes, intérêts et dividendes payés, rachat
d'actions...)
Deux méthodes:
• DIRECTE : montre directement les liquidités reçues des clients et celles payées
aux tiers lors des activités ordinaires.
Voir exercices....
47
INTRODUCTION A L'ANALYSE FINANCIERE
ANALYSE DU BILAN
Analyse de la SOLVABILITE :
Analyse de la LIQUIDITE :
CREANCES + DISPONBILITES
DETTES A COURT TERME
DISPONBILITES
DETTES A COURT TERME
ANALYSE DE LA PERFORMANCE
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ANALYSE DE LA RENTABILITE
L'EFFET DE LEVIER
* après impôts
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