Exercice d’entrainement

Exercice
 STE SATEX chargée de fabriquer des accessoires
sportifs.
On vous présente le bilan de la société SATEX sarl
arrêté au 31/12/2023.
ACTIF BRUT Amort. Prov Net Passif montants
IMMOBILISATION EN NON VALEUR CAPITAUX PROPRES
frais préliminaires 25500 0 25500Capital social 600000
primes de remboursement des obligations 1500 0 1500Primes de fusion, d’apport . 45000
Immobilisations incorporelles : 0Réserve légale. 23250
Concessions, brevets, licences, marques, .. 0 0Autres réserves 141750
logiciels, droits et valeurs similaires. 105000 3000 102000Report à nouveau 9000
Immobilisations corporelles : 0Résultat net 153000
Terrains. 120000 0 120000CAPITAUX PROPRES ASSIMILES
Constructions. 135000 7500 127500Provisions réglementées 45000
Installations techniques, matériel et outillage 105000 18000 87000Subventions d'investissement 22500
Matériel de transpt 90000 36000 54000DETTES DE FINANCEMENT
Mob et mat de bureau 75000 22500 52500Emprunt obligataire 285000
Autres Immob Corporelles 60000 15000 45000Autres dettes de financement 105000
Immobilisations financières : 0PROVISIONS DURABLES POUR RISQUE ET CHARG
Prêts immobilisé 30000 0 30000Provisions pour risques.. 18000
Autres Créances Financières 18000 0 18000Provisions pour charges.. 12000
Titres de Participation 24000 1500 22500 0
Autres titres immobilisés 21000 3000 18000 0
TOTAL I 810000 106500 703500Total I 1459500
Stocks et en-cours 0Créances du Passif circulant:
Matières premières et Matière consommables 307500 7500 300000Fournisseurs et comptes rattachés 117000
Produits finis 112500 3000 109500Clients créditeurs 15000
Créances de l'actif circulant 0Personnel créditeur 23250
Fournisseurs débiteurs 45000 0 45000organismes sociaux 12750
Clients et comptes rattachés 360000 37500 322500Etat créditeur 67800
Etat débiteur 67500 0 67500Autres créanciers 55200
Associés débiteurs 45000 0 45000Comptes régularisation passif 24000
Autres débiteurs 48750 0 48750Autres provisions pour risques et charges
Comptes régularisation actif 22500 0 22500Provisions pour risques.. 4800
Titres et valeurs de Placement 0Provisions pour charges.. 2700
Titres et valeurs de Placement 54000 3750 50250Total II 322500
TOTAL II 1062750 51750 1011000 Trésoreire Passif
Trésorerie Actif 105000 0 105000Trésorerie Passif 37500
TOTAL III 105000 0 105000Total III 37500
TOTAL GENERAL 1977750 158250 1819500TOTAL GENERAL 1819500
Informations complémentaires:

➢Valeur actuelle des terrains: 145000 dh

➢Valeur actuelle des constructions: 74000 dh
➢Parmi les créances clients il existe un montant de 9300 dh considérée par l’avocat d’irrécouvrables mais
non encore comptabilisé;
➢Parmi les dettes fournisseur , il existe une dette relative à l’acquisition d’une machine pour 25.000 dh.
➢Une créance immobilisée de 100000 dh sera échue dans 5 mois.
➢Amortissement d’un au 31/12/2023 : 36000 dh. D’après l’analyste l’amortissement réel du matériel est
de 45000 dh.
➢Parmi le matériel utilisé, il existe une machine acquise depuis 2 ans par crédit bail pour 60.000,00 dh
HT, durée du contrat 5 ans et les années restants à courir 3 ans.
➢Le résultat de l’exercice est reparti comme suit:
➢20% réserves légales
➢30% réserves facultatives
➢40% du reliquat est distribué sous forme de dividendes.
Travail à faire:

1. Etablir le Bilan Financier condensé ;

2. Calculer les agrégats de l’analyse (Fonds de roulement financier, Besoin en

fonds de roulement et la trésorerie nette.

3. Calculer les ratios

4. Commenter les résultats obtenus.