REPUBLIQUE TUNISIENNE AGENCE TUNISIENNE DE LA FORMATION PROFESSIONNELLE CENTRE

SECTORIEL DE FORMATION AUX MÉTIERS DU TERTIAIRE DE GAMMARTH

PROJET DE FIN DE FORMATION

Analyse de la
rentabilité de la BNA

Diplôme : Technicien supérieur

Spécialité: Comptabilité et finance

Élaboré par: Ben Gouiem Mariem

Encadreur pédagogique : Mme Mounira Tlili ep Ben Miled

Encadreur professionnel : Zalila Hichem

PFF effectuédu01/11/2020au31/1/2021

PROMOTION : 2018-2021
 Dédicace

Je dédie ce travail de fin de formation spécialement à mes parents qui ont sacrifié leur vie

Pour ma réussite.

J’espère qu’un jour, je pourrais rendre un peu de ce qu’ils ont fait pour moi.

Je dédie aussi ce travail à mes amis pour leurs encouragements qui ont toujours été pour moi
des plus précieux.
 Remerciements
J’adresse mes vifs remerciements à tous ceux qui m’ont apporté leur soutien et ont
contribué à titre professionnel ou personnel à l’élaboration de ce rapport.

Te tiens à remercier spécialement mon encadreur pédagogique Mme Tlili Mounira

pour son aide précieuse, sa gentillesse et l’intérêt qu’elle a accordé à mon rapport,
ainsi que mon encadreur professionnel Mr Zalila Hichem pour ses conseils avisés, sa
disponibilité et son aide tout au long de la période de stage.

Je voudrais gratifier aussi le personnel de la Direction de la Comptabilité de la BNA

pour leur chaleureux accueil et leur aide sans faille.

Enfin, je remercie mon maitre de stage « Souheil Maalaoui » qui était aussi
compréhensif que mon encadreur pédagogique , il m’a facilité la tâche en me
fournissant tous les documents adéquat pour l’achèvement de mon travail et en me
corrigeant quand je me trompais , il a consacré beaucoup de temps pour moi tout
comme pour les autres stagiaires donc je tiens personnellement à le remercier

Je vais finir mes remerciements avec une petite citation :

Rien n’arrive au hasard, tout a un sens ….

À toi de les déchiffrer.

Sommaire
 Liste des tableaux

Tableau 1 : La structure du capital social de la BNA en 2019

Tableau 2 : Evolution de la performance financière de la BNA

Tableau 3 : Le calcul du Produit Net Bancaire

Tableau 4 : Le calcul du Résultat D’Exploitation

Tableau 5 : Le calcul du Résultat Net de l’Exercice

Tableau 6: Le calcul du Ratio de Structure des Dépôts

Tableau 7 : Le calcul du Ratio de rendement des emplois

Tableau 8 : Le calcul du Ratio de rendement des ressources

Tableau 9 : Le calcul du Coefficient Brut d’Exploitation

Tableau 10 : Le calcul du Coefficient Net d’Exploitation

Tableau 11 : Le calcul du Coefficient de Rentabilité Economique

Tableau 12 : Le calcul du Coefficient de Rentabilité Financière

 Liste des figures

Figure 1 : Evolution de la performance financière de la BNA

Figure 2 : Organigramme de la BNA
Figure 3 :Organigramme de la direction centrale de la comptabilité
Figure 4 : La Structure de la direction de la Comptabilité
Figure 5 : Evolution du PNB
Figure 6 : Evolution des produits et des charges de la BNA
 Introduction Générale

La profession bancaire joue un rôle essentiel dans l’économie tunisienne. Elle facilite
les transactions commerciales tant en Tunisie qu’avec l’étranger, en assurant les paiements et
le change. Elle permet en outre la réalisation des projets d’investissement des entreprises et
des ménages, en leur apportant des financements adaptés. Elle occupe une place
prépondérante dans le placement et la gestion de l’épargne, elle est en plus l’acteur principal
des marchés de capitaux.

Tout développement économique est adossé à un système bancaire moderne et

performant. La rude concurrence des banques privées aux banques publiques oblige ces
dernières à être au diapason du progrès, et cela en innovant leur système d’information, de
gestion et même celui de gouvernance qui sont devenus archaïques.

La question qui se pose maintenant est la suivante : la BNA gère-t-elle bien ses
ressources afin qu'elle soit plus rentable?

Pour pouvoir répondre à cette question centrale, nous avons suivi une démarche qui
consiste à analyser la rentabilité qui est le but principal de la banque. Pour aboutir à cet
objectif, mon rapport sera divisé en trois chapitres : le premier sera consacré à la présentation
du lieu de notre stage, à savoir la Banque Nationale Agricole (BNA) et plus précisément la
Direction de la Comptabilité. Le deuxième traitera les tâches effectuées et observés. Enfin, le
dernier sera consacré à la rentabilité bancaire dans son aspect théoriqueainsi la mesure de la
rentabilité de la BNA.

1
C h a p it r e 1 : P r é s e n t a ti o n g é n é r a le d e la
BNA

Section 1 : Profil de la BNA

I. Historique
La BNA a été fondée le 1 Juin 1959 et a été inaugurée officiellement le 10 Octobre
1959.Sa création était considérée comme un événement de souveraineté nationale
puisque à l’époque, l’agriculture était financée par l’ancien système de crédit agricole
constitué par la caisse mutuelle de crédit agricole, la caisse foncière et les sociétés
tunisiennes de prévoyance et adapté aux structures de Protectorat.
Après dix ans de sa création, la BNA a connu une croissance importante de son
activité, ce qui a contribué au développement économique du pays et qui a incité la
banque à financer différents secteurs de l’économie en plus de l’agriculture, d’où le
changement de sa dénomination en Banque Nationale de Tunisie.
En 1989, après sa restructuration et sa fusion avec la Banque Nationale de
Développement Agricole, la banque a repris sa dénomination initiale et s’est
concentré plus sur les structures d’octroi du crédit agricole.
En 1990, la BNA a opté pour la restructuration de son organisation à travers la
modernisation de ses outils et ses méthodes de gestion et l’amélioration de la qualité
des services offerts à la clientèle afin de pouvoir évoluer dans un environnement
ouvert sur l’extérieur et marqué par des mutations entrainées par la libéralisation de
l’économie.
Aujourd’hui le réseau de la banque se compose de 16 directions régionales,
3succursales et 185 agences.
 II. Fiche signalétique

Fiche signalétique de l’Entreprise

Nom de l’Entreprise Banque Nationale Agricole

Date de constitution 01-juin-59

Statut juridique Société anonyme

Adresse Rue de Syrie 1001 Tunis

Capital 320 000 000 DRS

Site internet www.bna.com.tn

Activité Promotion et vente des produits et

services bancaires

Téléphone 71 831 000 / 71 831 200

III. Raison sociale

Dernier et statut
chiffre juridique
d’affaires 1235 MD

Nombre de salariés 2300

La banque est dénommée « Banque Nationale Agricole ». C’est une société anonyme à
conseil d’administration et direction générale. Elle est régie par la loi N°2001-65 du 10 Juillet
2001, relative aux établissements de crédit telle que modifiée par la loi N°2006-19 du 02 Mai
2006. Elle est soumise au régime fiscal de droit commun.
Son siège social est sis à Tunis, Rue Mohamed V.

IV. Capital
 Le capital actuel de la BNA et de 320MDT composé de 64 000 000 actions de 5 DT
chacune admises à la cote permanente de la bourse des valeurs mobilières de Tunis réparti
comme suit :

Tableau 1 : La structure du capital social de la BNA en 2020

V. Performance Financière

2017 2018 2019

Chiffre d'affaires 813 000 1 075 000 1 325 000
(MD)
Taux de croissance _ 32,3% 23 ,2%
Résultat net (MD) 198 591 175 456 123 433
Taux de croissance _ - 11 ,6% -29,7%

Tableau 2 : Evolution de la performance financière de la BNA

 Chiffre d'affaires Résultat net

1,325,000

1,075,000

813,000
Les chiffres

198,591 175,456
123,433

2017 2018 2019

Les années

Figure 1 : Evolution de la performance financière

De la BNA

VI. Activités

Comme sa dénomination l’indique, la BNA s’est concentrée depuis sa création sur le

développement du secteur agricole en Tunisie. Pour se faire, elle a mis à la disposition des
agriculteurs les financements nécessaires afin de répondre à leurs besoins.

De même, afin de renforcer sa position sur le marché bancaire, la BNA a diversifié ses
activités en prêtant ses services aux entreprises, aux professionnels et aux particuliers.

Ainsi ses principales activités sont :

 La collecte des dépôts à vue : il s’agit d’ouvrir des comptes de dépôt aux particuliers
(salariés, commerçants, agriculteurs…etc.)et ce afin d’accomplir leurs transactions
commerciales courantes.
Ces comptes de dépôt à vue donnent droit à leurs titulaires d’obtenir des carnets de
chèques, et de retirer leurs fonds à tout moment.
 La collecte des dépôts d’épargne : qui offre en plus de la facilité de retraits auprès de
toutes les agences BNA un placement sûr et rémunéré. En effet, la BNA a créé de
nouveaux produits d’épargne tels que le produit FAIEZ (épargne d’études), MALEK
(épargne logements) et FAREH (épargne ménages).
 Les placements : qui permettent de fructifier les excédents de trésorerie de la clientèle.
Pour se faire, la BNA propose une gamme diversifiée de solutions de placement.
 Les opérations avec l’étranger : qui permettent aux résidents et aux non-résidents de
 Posséder des comptes en devises et d’effectuer des transactions avec l’étranger.
A travers cette activité, la BNA renforce sa position dans un environnement ouvert sur
l’extérieur.
 La monétique : la BNA offre une diversité de cartes qui répondent à chaque type de
besoin. On peut citer : carte CIBT, BNA Mastercard Nationale, BNA Visa nationale et
Internationale, SAFAR CARD, etc.
 Les crédits :
 Les crédits aux entreprises :la BNA offre divers types de crédits qui
répondent aux besoins de financements rencontrés par l’entreprise
aux différentes étapes de sa croissance. Elle offre des crédits pour
financer les projets à leur début, pour réaliser leur extension, et pour
couvrir leurs besoins d’exploitation, etc.
 Les crédits aux particuliers :la BNA offre des crédits qui permettent
aussi la concrétisation des projets des particuliers comme le prêt pour
l’acquisition d’un logement, d’une voiture ou des prêts personnels
dont le montant varie en fonction du salaire.
 Les crédits agricoles :la BNA met à la disposition des agriculteurs des
crédits de cultures saisonnières pour financer leurs dépenses
courantes d’exploitation et des crédits d’investissement afin de les
encourager à monter et développer leurs projets agricoles.
 La bancassurance : ceservice mis en place par la BNA en partenariat avec la
compagnie d’assurance MAGHREBIA permet au bénéficiaire d’un crédit BNA de
souscrire à une assurance vie au guichet de la banque, et ce afin de lui minimiser les
déplacements.
 Le service MONEYGRAM : ce service permet d’accomplir le transfert d’argent à
travers les pays en temps réel.
De même, en opérant sur un marché ouvert sur l’extérieur, la BNA vise à s’ouvrir sur le
marché international en exerçant des opérations bancaires avec l’étranger afin d’accompagner
ses clients dans leurs échanges avec l’étranger.
VII. Organigramme et structure de la BNA :

La BNA est structurée comme suit :

 Conseil d’Administration : est constitué du Comité des Risques, Comité

Permanant d’Audit Interne, Comité des Nominations et des Rémunérations et
Comité Stratégique Suivi et Evaluation du Contrat Programme.
 Direction Générale : est constituée d’un Directeur Général, un Directeur Général
Adjoint, 4 Direction et Secrétariat Permanant de la Commission des Marchés.
 Des pôles :

 Pôle commercial
 Pôle Opérations et services client
 Pôle Risque
 Pôle finances comptabilité et pilotage de la performance
 Pôle organisation et Système d’information
 Pôle ressources et support

 Les structures centrales : sont constituées de 17 Directions Centrales et 8 pôles

 Les structures régionales : 16 Directions Régionales installées dans les chefs-lieux
des gouvernorats.
 Un vaste réseau de distribution : La BNA compte 185 agences couvrant tout le
territoire de la république tunisienne.

Figure 2 : Organigramme de la BNA
 Section 2 : Présentation de la direction de la comptabilité

Direction Centrale de Comptabilité au sein de la BNA

La direction centrale de la comptabilité est rattachée directement à la Direction Centrale de la
Comptabilité, du Marché Financier et des Filiales et Participations (D.C.C.M.F.F.P).
• Ses principales fonctions sont : Elaborer la stratégie financière et la définition de la
politique de comptabilité de laBNA ;
• Veiller à la production des informations financières fiables, intelligibles,
comparables, significatives etpertinentes ;
• Assurer un pilotage efficace des activités comptables afin d'atteindre les
objectifs de la fonction comptable et contribuer efficacement à la
réalisation des objectifs et stratégies de la banque (productivité
etefficience);
• Veiller à assurer les relations avec les apporteurs de fon s en ce qui
concerne les états financiers ou toutes autres informations d'ordre
comptable (propriétaires ou actionnaires, banques,
marchésfinanciers...).

DanslecadredelamiseenplacedelanouvelleorganisationdelaBanquetelle que définie

par la circulaire BNA n° 2017/76 du 11/08/2017, la direction centrale de la comptabilité
est structurée en trois directions :

 Direction Production Comptable

 Direction Reporting Comptable et Règlement Fournisseur

 Direction Contrôle Comptable

 Organigramme de la direction comptabilité

Direction Centrale de la Comptabilité

Direction Production Direction Reporting Comptable et Direction Contrôle

Comptable Règlement Fournisseur Comptable

Division Division Division Division Division Division Division Division Division

Comptabilit Normes Reporting Règlement Reporting Procédures contrôle Justificatio Rapproch
é Clientèle Supervisio Règlement des Comptable et des n et Suivi ement
n et aire Fournisseur Déclaration Procédure des Comptabl
Référentie s s Fiscales s Comptes e
l comptabl de liaison
Service comptable es
Arrêté
Compte
Service
client
Arrêtes des
Service
Compte Service
Service Déclaratio Service Service
Individuels Rapproc
Service Repoting ns Fiscales contrôle Comptes
Consolidés hement
Normes et BCT et d’Ordre
Procédure NOSTRO
Service Traitem et de
s en
Traitement ent des Liaison
comptable Devises
des Journée
Réclamation et Fiscale s
s clients Service compta
Service Travaux bles
d’Arrêté Service Service
Service Justificati Rappro
Service Service Reportin comptable
Procédure Service on des cheme
Traitement Maintena g Tiers
s et Veille Contrôle Comptes nt
Réclamation nce Fiscale des DCT/CC
s Référentie
Operati P/IBS
Règlementa l
ons
ires comptable
Diverse
s

Figure 3 : Organigramme de la direction de la comptabilité

 I. Direction ProductionComptable :

1. Organisation

La direction Production Comptable est organisée comme suit:

Division ComptabilitéClientèle : Contrôler les travaux relatifs à l'arrêté

des comptes clients, des écritures constatées suite au traitement des
réclamations clients ainsi qu'aux travauxde traitement des réclamations
règlementaires (Art 16,17BCT).

 Service Arrêté des Comptes Clients

 Service Traitement des Réclamations Client

 Service Traitement des Réclamations Réglementaires

Division Normes Supervision et Référentiel : Assurer le suivi des normes et

procédures comptables et fiscales et le contrôle de la maintenance du référentiel
comptable.

 ServiceNormesetProcéduresComptabl
esetFiscales

 Service Maintenance
RéférentielComptable

2. Mission

Veiller à la production des informations financières reflétant avec fidélité les

transactions et opérations effectuées par laBanque.
3.Attributions

• Veiller à la définition des procédures comptables conformément aux normes

comptables en
vigueuretrelativesausecteurbancaireetveilleràlamiseàjourdecesprocédures;
• Veiller à la définition, maintenance et paramétrage des schémas et des procédures de
comptabilisation relatifs aux différentes opérations, aux progiciels ou applications
informatiques et aux nouveaux produits et veiller à leur intégration au niveau du
référentiel comptable;

• Veiller à l'établissement du plan comptable de la Banque et veiller à sa mise à

jour et à son intégration au niveau de l'interface généralisée et du référentiel
comptable;
• Veiller à l'arrêté des comptes de la clientèle et au suivi des réclamations
reçues des agences (corrections de dates valeurs, rectification des échelles
d'intérêts, rectification des anomalies découlant dusystème...).
•

II. Direction Reporting Comptable et RèglementFournisseurs :

1. Organisation

La Direction Reporting Comptable et Règlement Fournisseurs est organisée comme

suit:

Division ReportingComptable : Assurer l'élaboration des travaux d'arrêté des

comptes individuels et consolidés.

 ServiceTravauxd’ArrêtéComptable

 Service Arrêté des Comptes Individuels et consolidés

 DivisionProcéduresetDéclarationsFiscales : Elaborer et procéder aux
déclarations Fiscales; Assurer la mise en place des procédures fiscales et Assurer la
veilleFiscale.

 Service
DéclarationsFiscales
 Service Procédure et Veille fiscale

Division règlement desFournisseurs : Vérifier les dépenses effectuées dans

le cadre de paiement des fournisseurs et contrôler l'existence des pièces
justificatives desdits règlements et leur validation par les structures
habilitées.

2. Mission

Assurer une bonne veille quant à l'établissement et la présentation des états

financiers individuels et consolidés conformément à la règlementation en
vigueur;
Assurer l'établissement des Reportings comptables;

Superviser la mise à jour des procédures fiscales diffusées en interne.

3. Attributions

 Elaborer les instructions d'arrêté périodique des comptes englobant une

description des différentes phases d'élaboration des situations
comptables;
 Contrôlerl'élaborationdesétatsfinancierspériodiques,individuelsetconsolidés;
 Contrôler l'élaboration des situations comptables destinées aux organismes externes
(BCT, Bailleurs defonds,...);
 Coordonner avec les structures de contrôle comptable quant à la validation des
situations comptables;
 Proposer les alternatives prévues par la réglementation fiscale afin d'arrêter une
stratégie de gestion fiscale permettant l'optimisation de la sécurité à l'égard
del'impôt;
 Veiller à la réduction du délai de production des étatscomptables;
 Organiser, piloter et participer à la production des différents tableaux de
bordcomptable.

III. Direction ContrôleComptable :

1. Organisation

La direction Contrôle Comptable est organisée comme suit:

Division Contrôle des Procédurescomptables : Assurer le suivi du traitement

des journées comptables et le contrôle de la constatation des écritures
comptables manuelles.

 Service Contrôle et Traitement des Journée

Comptables

 Service Contrôle des Opérations Diverses

DivisionJustificationetsuividesComptesdeLiaison : Assurer le suivi de

lajustification et de l'apurement des comptes d'ordre et de liaison.

 Service des Comptes d'ordre

et de Liaison

 Service Justification
desComptes

Division RapprochementComptable : Assurer le suivi des travaux de

rapprochement des comptes NOSTRO et des comptes de la BCT, de la CCP et
les comptes IBS.

 Service Rapprochement
NOSTRO en devises
  Service Rapprochement
BCT/CCP/IBS

2. Mission

Veiller au contrôle de deuxième niveau afin de s'assurer que toutes les

opérations sont comptabilisées et évaluées suivant les principes et méthodes
appropriés et que tous les comptes sont contrôlés et justifiés par les entités
opérationnelles.

3. Attributions

• Contrôler l'établissement des états de rapprochement mensuels et procéder à leurs

validations;
• Contrôlerlacomptabilisationetl'évaluationdesopérationssuivantlesprincipesetméthodes
appropriés;
• Contrôler l'exhaustivité des journées comptablesIIJSI,
• Veiller au suivi permanent des comptes comptables en dinars, en dinar convertibles et en
devises,àl'apurement dessuspensainsiqu'àl'établissementdelajustificationdessoldes.
Chapitre 2 :Les Tâches effectuées et observées

Section 1 : Les tâches effectuées :

1. Le classement :

J’ai classé les déclarations des agences, les notes et les réclamations des clients
numériquement (selon l’ordre numérique des structures). Chaque document doit être
rangé et classé dans un classeur. Plus tard ce dernier sera envoyé vers les archives.

2 . Rapprochement des chèques :

J’ai effectué un rapprochement entre l’existant des chèques déclarés par les agences et les
structures centrale et le comptable, cette tâche est effectuée par « Microsoft Excel ».

3.Émission des e-mails

J’ai envoyée par messagerie interne « Exchange » a des diverses structures des notes de
suspens :

- Le destinataire

- Copie pour information

- Objet court et claire

- Salutation

- Objet du mail (Phrase courte et claire)

- Salutation de fin de message

- Signature électronique avec coordonnés

4.Comptabilité Clientèle

L’article 17 : C’est un Article du code de droits et procédures fiscaux met à la charge des
banques l’obligation de communiquer les numéros des comptes des contribuables objet de
vérification approfondie durant la période de prescription.

La BNA utilise le logiciel « Référentiel BNA » ou j’ai exécuté les tâches suivantes :

- Vérification de la Note reçu de l’administration fiscal « demande de relevé de compte

d’un personne morale ou physique d’une certaine période »

- Utilisation de logiciel pour consulter le compte en déterminant :

+ Matricule Fiscale pour Personne Morale

+ Numéro de la carte d’identité pour Personne Physique

- Faire des captures d’écran « numéro du compte, date d’ouverture, dernier mouvement
et date de clôture si il existe », depuis le logiciel « CICSTERM ».

- Ecrire une Note avec un tableau qui consiste des dates demandées et leurs soldes pour
répondre à la demande de l’Administration Fiscale.

 NB : la réponse serait envoyée à l’Administration Fiscale dans30 jours de la

date de la demande, sinon des pénalités de retard seront supportées par la
Banque.

5. Service rapprochement des comptes généraux :

Le rapprochement bancaire : consiste à rapprocher la situation comptable mensuelle éditée

par la Direction Système d’Exploitation et de Télécommunication et les situations des
existants mensuelles des existants réels émanant des Agences et des Services Centraux. Il
s’agit essentiellement du rapprochement des deux situations, (confrontation du solde
comptable avec le solde extracomptable).

Pour effectuer ces tâches dans les meilleures conditions, il faut établir une note dans chaque
cas où il y a un problème de retard ou autre.

En effet, mensuellement, le service comptabilité général reçoit :

 ►Avant le 10 du mois suivant, l’inventaire des existants à déclarer par les agences, les
directions régionales et les services centraux. Ces situations devront obligatoirement
comporter la signature du chef d’agence ou du directeur régional ou du responsable de la
direction ainsi que celles des responsables directs précédée de la mention « existants vérifiés
et reconnus exacts » et le cachet de la structure concernée. A défaut d’envoi de la situation des
existants dans le délai de rigueur (avant le 10), une note de rappel sera adressée à la structure
concernée.

►Les situations comptables (ordinateur) provenant des services informatiques relatives

aux comptes généraux des différentes structures. Ce sont donc ces qui serviront pour le
rapprochement et l’analyse comptable.

Au vue de cette confrontation, on peut déceler éventuellement des discordances qui seront
portées sur un état de rapprochement et qui fera par la suite l’objet d’une note adressée à
l’agence ou au service central en question pour régularisation, explication et envoi des additifs
nécessaires dans les 10 jours qui suivent la date d’envoi de ladite note.

A défaut, une note de rappel sera adressée à l’agence.

Parmi les anomalies qui peuvent être détectées lors du rapprochement :

 Comptes non déclarés : ce sont des comptes généraux qui figurent sur la situation
comptable et qui n’ont pas été déclarés physiquement par l’agence ou le service
central.
 Comptes en différence : ce sont des comptes qui présentent des soldes en différence
entre le comptable et l’existant.
 Comptes anormalement débiteurs : ce sont des comptes dont le solde est
normalement créditeur mais lors de rapprochement, il s’est avéré qu’ils présentent un
solde débiteur.
 Comptes anormalement créditeurs : ce sont des comptes dont le solde est
normalement débiteur mais lors de rapprochement, ces comptes présentent des comptes
créditeurs.
 Comptes non symétriques : le solde comptable au débit diffère du solde comptable au
crédit.
 Mauvaise Imputation : le montant de l’opération comptable est affecté à un compte
autre que le compte approprié.
Section 1 : Les tâches observées :

Déclaration de l'impôt sur les sociétés et des acomptes provisionnels

Déclaration de l'IS
L'impôt sur les sociétés est déterminé comme suit :

Résultat d’exploitation (brut)

Réintégrations (exemple : Impôt sur les

bénéfices, amendes et pénalités, dons et
subventions, provisions pour risques et
charges, provisions pour créances
douteuses et provisions pour dépréciation
des titres).

Déductions (exemple : Les produits non

déductibles tels que les dividendes et les
plus-values sur ventes de titres cotés en
bourse).

=
Résultat fiscal avant déduction des provisions

Provisions sur créances douteuses (déduction

intégrale)
-

Provisions sur dépréciation des titres (déduction à

la limite de 50% sur les titres cotés en bourse)
=

Résultat fiscal après déduction des provisions

-

Dégrèvements fiscaux (réinvestissements exonérés

dans les zones de développement régional)

Résultat imposable

IS dû = Résultat imposable * 35%

L’impôt sur les sociétés est déclaré provisoirement avant le 25 Mars de l’année suivante, et
définitivement avant le 25 Juin. Il est télé déclaré c'est-à-dire qu’il est payé à distance via
internet.

Différences des caisses :

Les différences de caisses que ce soit un excédent ou un déficit en dinars ou en devises
doivent être déclarées par les agences le jour même à la Division Comptabilité Clientèle
pour que la dernière soit envoyée une note au service paie pour retenir le montant de déficit.
Les déficits de caisse sont supportés par le caissier puisqu’il en est responsable, alors que les
excédents seront gardés par devers l’agence jusqu’à une éventuelle réclamation d’un client, la
Direction Régionale autorisera a l’agence pour la restitution du montant réclamé par « la
réclamation client » à condition que le client doit faire un engagement sue l’honneur légalisé
et envoyé à la direction.

Le Déficit est un compte débiteur : Solde comptable < Solde de la caisse

L’Excèdent est un compte créditeur : Solde comptable > Solde de la caisse

Déclaration d’un déficit/ excédent : Date de déficit / excédent

Nom du caissier

Montant de déficit / excédent

Type de déficit/excédent : Déficit/excédent Dinars

Déficit/excédent en Devise

Déficit/excédent GAB (guiche automatique

Des billets)

Déficit Faux Billets

- Chaque déclaration doit accompagner d’un bulletin de caisse.

- Le caissier ne peut bénéficier d’une prise en charge que suite à une enquête menée par la
direction régionale.

• Premier déficit : Prise en charge du 50%

• Deuxième déficit : Prise en charge du 30%

• Troisième déficit : Prise en charge du 10%

- Le déficit dans le montant est supérieur à 2000 dinars devenons systématiquement faire
l’objet d’une enquête mené par la direction de l’inspection.

Déclaration à la BCT
Les banques et établissement financiers qui exercent leurs activités en Tunisie sont
tenus d’adresser à la Banque Centrale de Tunisie des documents périodiques
(mensuels, trimestriels) retraçant en cours d’année, leur situation active et passive et
fournissant divers renseignement nécessaires, tant à la surveillance du respect de la
réglementation, qu’à l’information des autorités monétaires.

Ils doivent également transmettre leur bilan, compte pertes et profits et autres états annuels.

I- Déclarations mensuelles :
-Avant le 10 de chaque mois, la BNA est tenue d’adresser à la BCT la situation
résumée des emplois et des ressources du mois précédent.

-Les documents mensuels doivent parvenir à la Banque Centrale de Tunisie au plus tard
le 25 du mois suivant l’arrêté de la situation. Ces documents comprennent notamment :
 - La situation mensuelle comptable retraçant les avoirs, les dettes et les
engagements en hors bilan en dinars et en devises de l’établissement à
l’égard des résidents et des non-résidents.
- La ventilation par agents économiques des ressources collectées auprès
de la clientèle.
- Les déclarations à la Centrale des Risques. La méthodologie des
déclarations individuelles à la Centrale des Risques fera l’objet d’une
publication d’une circulaire à part.

Les banques doivent constituer sous forme de dépôts non rémunérés auprès de la
BCT, une réserve sur l’assiette constituée par les dépôts qu’elles collectent en dinars
à l’exception des comptes d’épargne logement, des comptes d’épargne projet et des
comptes d’épargne investissement, à laquelle s’ajoute le cas échéant, l’insuffisance
constatée pour le respect du ratio de liquidité. On remarque que les taux applicables
pour l’élaboration de la réserve ont été modifiés par la circulaire BCT N° 2008/20 du
30/09/2008.

II- Déclarations trimestrielles :

Les documents trimestriels doivent parvenir à la Banque Centrale de Tunisie au plus tard 45
jours après l’arrêté de la situation. Ces documents comprennent notamment :

- La ventilation des concours à l’économie par agent économiques.

- La ventilation des ressources spéciales et des crédits sur ressources
spéciales.
- Les emplois, les ressources et les engagements sur la base des capitaux
moyens (a).
- Les emplois, les ressources et les engagements selon la durée restant à
courir (b).
- L’arrêté trimestriel du compte pertes et profits.
- L’état nominatif des arriérés de paiement par ancienneté.
- L’état des recouvrements.
- Les états destinés à la surveillance du respect des ratios de couverture et de
division des risques.
III- Déclarations annuelles :

Les documents annuels comprennent notamment :

 - Bilan annuel avant et après répartition des bénéfices
- Bilan résumé
- compte de pertes et de profits
- Répartition des résultats
- portefeuille – titres
- Emplois, ressources et engagements sur la base des capitaux moyens.

C h a p it r e 3 : E t u d e d e la r e n t a b ilit é d e la
BNA

Section 1 : La rentabilité bancaire(Aspect Théorique):

La rentabilité d'un établissement de crédit est sensible, comme celle de toute entreprise. En
effet, elle a des effets-quantité tel que le montant des crédits octroyés ou le volume des actifs
gérés pour le compte des tiers et des effets-prix tels que la marge de taux d'intérêt réalisée sur
les activités d'intermédiation ou le taux de commission de gestion appliqué aux actifs de la
clientèle sous gestion .

Dans ce chapitre, nous allons répondre à la question posée au niveau de l'introduction, à

savoir si la BNA gère sa rentabilité.

Tout d'abord, nous définiront la notion de la rentabilité et les méthodes d'analyse des
résultats. Ensuite, on décrira tous les mesures nécessaires mis en place afin de le maîtriser.

I. Définition de la rentabilité
La rentabilité peut être définie comme étant le rapport entre les bénéfices d'un
établissement financier et non financier et les capitaux engagés. C'est aussi la capacité
à générer de la valeur ajoutée et de procurer des revenus exprimés en termes
financiers à partir d'un capital placé ou investi. C'est un élément préférentiel pour
évaluer sa performance.
 II. Les documents nécessaires pour faire une analyse
exhaustive de la rentabilité
Chaque analyste doit posséder les états financiers d'un établissement de crédit afin de
dégager les différents soldes du compte de résultat ainsi que les principaux ratios de
rentabilité pour pouvoir par la suite les interpréter.

III. Les méthodes d'analyse des résultats

1. La méthode des soldes du compte de Résultat

Ces soldes sont au nombre de quatre :

- Le produit net Bancaire

- Le résultat d'exploitation
- Le résultat des activités ordinaires
- Le résultat net

a) Produit net bancaire

Le produit net bancaire (PNB) est un indicateurqui mesure la valeur ajoutée générée
par l’activité de la banque. C’est la différence entre les produits liés à l’activité bancaire et les
charges relatives à cette même activité. Il permet de vérifier que les charges d’exploitation ne
dépassent pas la richesse créée par l’activité bancaire, et que par conséquent, la banque est
assez solide pour éviter un risque de faillite.

La formule du PNB est la suivante :

PNB = (Intérêts perçus - Intérêts payés) + (Commissions perçues - Commissions payées)

b) Résultat d’exploitation
Le résultat d’exploitation est la marge dégagée par la banque sur l’ensemble de ses
activités après avoir tenu compte de ses frais généraux (charges de personnel et
dotations aux amortissements sur immobilisations) ainsi que le coût du risque
(l’ensemble des provisions).
 c) Résultat des activités ordinaires
Le résultat des activités ordinaires est un résultat après impôt obtenu à partir du
résultat d’exploitation en déduisant l’impôt sur les bénéfices résultant des activités
courantes

d) Résultat net
Le résultat net (bénéfice ou perte de l’exercice) est le résultat des activités ordinaires
auquel on déduit les soldes en gains ou pertes qui ont un caractère exceptionnel.

Voici un modèle-type de compte de résultat d'une banque :

PR1 - Intérêts et revenu assimilés

a- Opération avec les établissements bancaires&financiers
b- Opération avec la clientèle
c- Autres intérêts et revenus assimilés
PR2 - Commissions (en produits)
PR3 - Gain sur portefeuille-titres commercial et opérations financières
a- Gain net sur titres de transaction
b- Gain net sur titres de placement
c- Gain net sur opération de change
PR4 - Revenus du portefeuille d'investissements
a- Intérêts et revenus assimilés sur titre d'investissement
b- Dividendes et revenus assimilés sur titres de participation
c- Dividendes et revenus assimilés sur parts dans les entreprises associées et
Co- entreprises

Total Produits d'Exploitation Bancaire1

CH1 - Intérêts encourus et charges assimilés

a- Opérations avec les établissements bancaires et financiers
b- Opérations avec la clientèle
c- Emprunts et ressources spéciales
d- Autres intérêts et charges
CH2 - Commissions encourues
CH3 - Pertes sur Portefeuille-titres commercial et opérations financières
a- Perte nette sur titre de transaction
b- Perte nette sur titres de placement
c- Perte nette sur opération de Change
Total Charges d'Exploitation Bancaire2

1 - 2 = Produit Net Bancaire

PR5/CH4 - Dotations aux provisions & résultat des corrections de valeurs sur
créances, hors bilan et passif (+/-)
PR6/CH5 - Dotations aux provisions & résultat des corrections de sur portefeuille
d'investissement (+/-)
PR7 - Autres produits d'exploitations (+)
CH6 - Frais de personnel (-)
CH7 - Charges générales d'exploitation (-)
a- Frais d'exploitation non bancaire
b- Autres charges générales d'exploitation
CH8 - Dotations aux provisions et aux amortissements sur immobilisations (-)

Résultat d'Exploitation

PR8/CH9- Solde en gain/perte provenant des éléments ordinaires (+/-)

CH11 - Impôts sur les bénéfices (-)

Résultat des Activités Ordinaires

PR9/CH10 - Solde en gain / perte provenant des éléments extraordinaire (+/-)

Résultat Net de l'exercice avant

modifications comptables

Effet des modifications comptables (+/-)

Résultat Net de l'Exercice après

modifications comptables

2. La méthode des ratios

 a) Les ratios d'activité :
 Ratio de structure des dépôts
Ce ratio indique la part des dépôts à vue dans l'activité de collecte des capitaux :

Ratio de structure des dépôts = Total des dépôts à vue / Total des dépôts

Plus ce ratio est faible, plus les fonds de la banque sont relativement permanents

Ce principe est valable pour toutes les catégories des dépôts à savoir les dépôts à terme
et les dépôts d'épargne etc. ....

 Ratio de rendement des emplois

Ce ratio mesure le taux de rendement des emplois de la banque. :

Ratio de rendement des emplois = Intérêts et commissions reçus / Total crédits

Plus ce ratio est élevé, plus la santé de la banque est bonne.

 Ratio de rendement des ressources

Il s'agit d'un indicateur qui permet de mesurer le taux de rémunération des ressources de la
banque :

Ratio de rendement des ressources : Intérêts et commissions versées / Total des dépôts

Plus ce ratio est faible, plus la banque est rentable

b) Les ratios de rentabilité :

 Le coefficient brut d'exploitation

Ce coefficient indique la capacité d'une banque à couvrir l'ensemble de ses dépenses

d'exploitation par des revenus de même nature.
 Le coefficient brut d'exploitation = Frais généraux d'exploitation bancaire / Produit
d'exploitation bancaire

 Le coefficient net d'exploitation

Le coefficient net d'exploitation indique la part de la richesse produite (le PNB) qui est
absorbée par l'ensemble des frais de structure qu'il a fallu engager pour produire cette richesse

Le coefficient net d’exploitation = Frais généraux d’exploitation bancaire / Produit Net

Bancaire

Un coefficient net d'exploitation élevé signifie que la marge de manœuvre disponible après
le paiement des frais de structure est insuffisante pour préserver la rentabilité de la banque et
vice versa.

 Le coefficient de rentabilité économique (Return on

Assets "ROA")
Le coefficient de rentabilité économique indique le taux de résultat net dégagé en moyenne
sur l'ensemble des actifs portés par la banque.

ROA = Bénéfice net / Total des actifs

Ce ratio présente certaines limites qui seront interprétées dans l'étude.

En effet, ce ratio est insignifiant lorsque les activités de marché (la pluralité est
comptabiliséeen hors-bilan) et/ou les prestations de services (qui ne figurent pas au bilan) sont
développés.

De même ce ratio peut être faussé par l'absence de pondération des actifs alors que le degré de
risque de ces actif est variable (par exemple, l'importance relative des opérations
interbancaires pour laquelle les marges sont très faibles se traduira mécaniquement par un
coefficient de rendement relativement faible).

 Le coefficient de rentabilité financière (Return on

Equity "ROE")

Le coefficient de rentabilité financière mesure la rentabilité des fonds propres de la banque.

 ROE = Bénéfice net / Total des fonds propres

Ce coefficient est important pour :

- Les actionnaires : afin de suivre le rendement de leur investissement et donc de prendre

par la suite leurs décisions stratégiques

- Pour les dirigeants : afin d'assurer aux actionnaires un rendement satisfaisant,

particulièrement lorsqu'ils souhaitent obtenir un renforcement des capitaux propres

- Pour les tiers : en considérant la rentabilité comme étant l'une des garanties d'une
solvabilité durable.

Section 2 : Analyse de la rentabilité de la BNA (Cas Pratique) :

Nous concrétiserons tout ce qui a été dit dans la section précédente en chiffresavec les
interprétations nécessaires afin de savoir à quel point la banque pourrait mesurer leur
rentabilité.

Nous commencerons par une analyse chiffréede la rentabilité bancaireen recourant à un

certain nombre de ratios.

I. Les soldes du compte de résultat

1) Le Produit Net Bancaire (PNB)
(Unité : en 1000 DT)

2017 2018 2019

Intérêts et revenus assimilés 627052 850802 1 073394
Intérêts encourus et charges assimilées (365239) (518398) (667087)
=
Marge nette d’intérêt -1- 261813 332404 406307
Contribution au PNB 58,82 60,03 62,10
Taux de croissance - 26,96 22,23

Commissions perçues 87556 110272 126747

Commissions encourues (3249) (2866) (3396)
=
Commissions nettes -2- 84307 107406 123351
Contribution au PNB 18,97 19,40 18,85
Taux de croissance - 27,40 14,85
Gains sur portefeuille commercial et opérations 21150 27246 28618
financières
Revenus du portefeuille d’investissement 77036 86698 96018

Autres Produits -3- 98186 113944 124636

Contribution au PNB 22,10 20,58 19,05
Taux de croissance - 16,05 9,38

PNB (1+2+3) 444306 553754 654294

Taux de croissance - 24,63 18,2
Tableau 5 : Le calcul du Produit net Bancaire (voir annexe5)

 La marge d’intérêt a connu une croissance de 26,96% entre 2017 et 2018 , et ce

suite à une augmentation simultanée des intérêts et revenus assimilés qui ont passé
de 627052à 850802 mille dinars, et des intérêts encourus et charges assimilées qui
ont passé de 261813à 332404mille dinars.

Cette marge a connu par la suite une augmentation de 22.23% en 2019, cela est dû à une
variation de 222592 mille dinars des intérêts et revenus assimilés qui est plus importante de
ses intérêts encourus et charges assimilées qui ont varié de seulement148689 milles dinars en
même période

 Les commissions nettes ont changéesavec une augmentation de 27,40% entre 2017
et 2018 et une autre augmentationde 14,85% entre 2018 et 2019.

 Par ailleurs, les autres produits ont connu une croissance de 16,05% entre 2017 et
2018 suite à l’augmentation des gains sur portefeuille et opérations financières qui
ont passé de 21150 à 27246 mille dinars, soit undéveloppement de 28 ,82
%.Cependant en 2019, la banque a connu une légère augmentation des gains sur
portefeuille et opérations financières qui ontpassé de 27246 à 28618 mille dinars,
soit une augmentation de 5.04%, et avec les revenus du portefeuille
d’investissement qui ne cessent d’augmenter, les autres produits ont
normalementprogressé de 113944 à 60 124636 mille dinars, soit une augmentation
de 9.38%.

Figure 4 : Evolution du PNB

 1,200,000

1,000,000

800,000

600,000

406,307
400,000 332,404
261,813
200,000 107,406 123,351
84,307
98,186 113,944 124,636
0
2017 2018 2019

Autres produits Commissions nettes Marge d'intérêt

 On peut remarquer à partir de ce graphique et du tableau précédent que la

majeure partie du PNB de la BNA revient toujours à sa marge d’intérêt avec
261813 mille dinars en 2017, 332404 mille dinars en 2018 et 406307 mille
dinars en 2019, soit une contribution moyenne de 60,55% , tandis que les
commissions nettes partagent une contribution moyenne de 19,07% et les
autres produits de 20,38% sur les trois années .
 Figure 5 : Evolution du PNB

1,324,777
2019
670,483

1,075,018
2018
521,264

812,794
2017
368,488

0 200,000 400,000 600,000 800,000 1,000,000 1,200,000 1,400,000

Produits d'exploitation Charges d'exploitation

 À partir de la figure 2 , nous constatonsque les produits d’exploitations

couvrent largement les charges d’exploitation sur les trois années, cette
 couverture a connu une haussesuite à une augmentation importante des
produits d’exploitation par rapport aux charges.
2) Le résultat d’exploitation
2018 2019 Taux de
croissance
Produit net bancaire 553754 654294 18,2%
Dotation aux provisions & résultat des corrections de (82773) (128526) (55,3%)
valeurs sur créances hors bilan et passif
Dotation aux provisions & résultat des corrections de 16244 (5569) (134,3%)
valeurs sur Portefeuille d’investissement
Autres produits d’exploitation 792 817 3,2%
Frais de personnel (196387) (212800) 8,4%
Charges générales d’exploitations (60536) (65008) (7,4%)
Dotations aux provisions et aux amortissements (9116) (11888) (30,4%)
sur immobilisations
Résultat d’exploitation 221978 231320 4,2%

(Unité en 1000 DT)

Tableau 6 : Le calcul du Résultat d’exploitation (voir annexe 5)

Les dotations aux provisions et le résultat des corrections de valeurs sur Portefeuille
d’investissement a connu une forte diminutionmais qui a été positive en 2018 pour passer en
2019à (5569) mille dinars malgré la cession en bourse de700 000 actions SFBT pour une
Valeur totale de 13.020 mille dinars qui a généréune plus-value de 12 654 mille dinarsmais ce
montant a par la suite été mouvementé par des dotations aux provisions pour passer au
montant indiqué ci-dessus(voir annexe 9). Le résultat d’exploitation a connu une légère
augmentation de 4,2% en 2019,due essentiellement à une augmentationdes dotations aux
provisions pour créances douteuses.

3) Le résultat net de l’exercice

2018 2019 Taux de
croissance %
Résultat d’exploitation 221978 231320 4,2%
Solde en gain/perte provenant des autres éléments (7233) (79838) (1003,8%)
 ordinaires
Impôts sur les bénéfices (35259) (28049) 20,4%
Soldes gain/perte provenant des éléments (4030) - 100%
extraordinaires
Résultat net de l’exercice 175456 123433 (29,7%)
(Unité : en 1000 DT)

Tableau 7 : Le calcul du Résultat net de l’exercice (voir annexe 5)

Le résultat net de l’exercice a connu une baisse en 2019 en chutant de 29,7%.Cela est dû
surtout à la hausse des dotations aux provisions pour créances douteuses.Cela aurait pu être
plus difficile si la BNA n’a pas réalisé cette plus-value de12 654 mille dinars constatée au
niveau du résultat d’exploitation durant cette période.

II. La Méthode des ratios

1) Les ratios d'activité :
a) Ratio de structure des dépôts

2018 2019 Variation

%
Dépôts à vue en dinars (a) 1 605313 1 635414 1,9
Autres dépôts en dinars 5 291942 6 046842 14,27
Total 1 6 897 255 7 682 256 11,4
Dépôts à vue en devises (b) 579 657 605 858 4,52
Autres dépôts en devises 280 141 199 972 (28.62)
Total 2 859 798 805 830 (6. 3)
Intérêts à payer sur dépôts à vue (c) 4378 4249 (2,9)
Autres dettes rattachés 38 554 44 623 15,74
Total 3 42932 48872 13,8
Total des dépôts à vue (a)+(b) +(c) 2 189 348 2 245 521 2,57
Total des dépôts et avoirs de la clientèle (1) +(2) 7 799 985 8 536 958 9,44
+(3)
Ratio de structure des dépôts = Total des dépôts à vue / Total des dépôts et avoir de la clientèle
Ratio de structure des dépôts 28,07 26 ,30 (6,30%)
(Unité : en 1000 DT)

Tableau 8 : Le calcul du Ratio de structure des dépôts (voir annexe 4 et annexe 6)

Le total des dépôts à vue a passé de 2 189 348 à 2 245 521 mille dinars en 2019, soit une
croissance de 2,57%, ce qui permet en partie au total des dépôts et avoirs de la clientèle de
progresser de 7 799 985 à 8 536 958 mille dinars, soit une variation positive de 9,44 %.

Cette croissance est principalement expliquée par l’augmentation des dépôts en devises entre
2018 et 2019, en passant de 579 657 à 605 858 mille dinars.
Le rapport entre le total des dépôts à vue et le total des dépôts et avoirs de la clientèle nous
permet de dégager un ratio de structure des dépôts de 28.07 en 2018 et 26.30 en 2019, soit
une diminution de (6,30%) maléfique pour les fonds de la banque.

b) Ratio de rendement des emplois

2018 2019 Taux de

croissance
Intérêts et revenus assimilés (1) 850 802 1 073 394 26,2%
Commissions en produits (2) 110 272 126 747 14,9%
Intérêts et commissions reçus (1) +(2) 961 074 1 200 141 24,87%
Total des Crédits 9 322 031 10 446571 12,1%
Ratio de rendement des emplois = Intérêts et commissions reçus / Total des crédits
Ratio de rendement des emplois 10,31 % 11,49% 11,45%

(Unité : en 1000 DT)

Tableau 9 : Le calcul du Ratio de rendement des emplois (voir annexe 4 et

annexe 5)

Comme nous l’avons déjà constaté au niveau du PNB, les intérêts et commissions reçus n’ont
pas connu une croissance significativetout comme le total des crédits sur la clientèle au
niveau du bilan qui a augmenté de 24,87 % suiteà la forte croissance des autres concours à la
clientèle qui ont passé de 7 466 738 à 8 386 143 mille dinars soit une augmentation de 12,3%.

La hausse des intérêts et revenus assimilés a légèrement amélioré le ratio de rendement des
emplois qui a passé de 10,31 à 11,49%, soit une augmentation de 11,45 %.Il est à noter que
plus ce ratio augmente plus la santé de la banque est bonne.

c) Ratio de rendement des ressources

2018 2019 Taux de

croissance
Intérêts encourus et charges assimilées (1) 518 398 667 087 28,7%
Commissions encourues (2) 2 866 3 396 18,5%
Intérêts et commissions versés (1) +(2) 521 264 670 483 28,63%
Total des dépôts 7 799 985 8 536958 9,44%
Ratio de rendement des ressources = Intérêts et commissions versés / Total des dépôts
Ratio de rendement des ressources 6,68 7,85 17,51%
(Unité : en 1000 DT)

Tableau 10 : Le calcul du Ratio de rendement des ressources (voir annexe 4 Et

annexe 5)

Les intérêts et les commissions versés ont passé de 521 264 à 670 483 mille dinars, soit une
augmentation de 28,63% , tout comme le total des dépôts qui a passé de 7 799 985 à
8 536 958 mille dinars , soit une augmentation de 9,44% suite à l’augmentation des dépôts à
vue et les autres dépôts et avoirs déjà expliqué au niveau du ratio de structure des dépôts .

L’augmentation des intérêts et commissions versés qui est plus important que celui du total
des dépôts amène à une augmentation du ratio des ressources qui est passé de 6,68% à 7,85%,
soit une augmentation de 17,51%

La banque devraitmaîtriserses charges,car plus ce ratio augmente et plus la rentabilité

diminue.

2) Les ratios de rendement

a) Le coefficient brut d’exploitation

2018 2019 Variation %

Frais de personnel (1) 196 387 212 800 8,4
Charges d’exploitation (2) 60 536 65 008 7,4
Frais généraux bancaire (1) +(2) 256 923 277 808 8,13
Total des produits d’exploitation 1 075 018 1 324 777 23,2
Coefficient brut d’exploitation = Frais généraux Bancaire / Total des produits d’exploitation
Coefficient brut d’exploitation 23,90 20,97 (12,26)
(Unité en 1000 DT)

Tableau 11 : Le calcul du Coefficient brut d’exploitation (voir annexe 5)

Les frais de personnel ont passé de 196 387 à 212 800 mille dinars soit une augmentation de
8,4% qui a impacté une augmentation des frais généraux bancaire qui a passé de 256 923 à
277 808 mille dinars soit une variation positive de 8,13% avec une hausse de 7,4% des
charges d’exploitation.

Les produits d’exploitation ont aussi augmenté de 23,2% grâce à l’augmentation intégrale des
intérêts et revenus assimilés, les commissions en produits et les autres produits qui sont déjà
expliqués précédemment dans le premier tableau lors de l’analyse du PNB.

L’augmentation des frais généraux bancaire est moins importante que celle du total des
produits d’exploitation ce qui a engendré une diminution du coefficient brut d’exploitation
qui a passé de 23,90 à 20,97 soit une baisse de (12,26%).
Donc la banque trouve de plus en plus de possibilités à couvrir ses charges d’exploitation avec
des revenus de même nature mais ce ratio doit être révisé en réduisant les frais généraux
bancaire pour atteindre une situation plus favorable.

b) Le coefficient net d’exploitation

2018 2019 Variation %
Frais de personnel (1) 196 387 212 800 8,4
Charges générales d’exploitation (2) 60 536 65 008 7,4
Frais généraux bancaires (1) +(2) 256 923 277 808 8,13
PNB 553 754 654 294 18,2
Coefficient net d’exploitation = Frais généraux bancaires / PNB
Coefficient net d’exploitation 46,40 42,46 (8,49)
(Unité en 1000 DT)
Tableau 12 : Le calcul du Coefficient net d’exploitation

Le rapport entre les frais généraux bancaires qui ont augmenté de 8,13% et le PNB qui a une
augmentation plus importante de 18,2% ont permis au coefficient net d’exploitation de passer
de 46,40 à42,46% soit une diminution importante de 8,49% ce qui signifie que la marge de
manœuvre disponible après le paiement des frais de structure est suffisante pour préserver la
rentabilité de la banque.

c) Le coefficient de rentabilité économique(Return on

Assets"ROA")

2018 2019 Variation%

Bénéfice net 175 456 123 433 (31,2)
Total des actifs 11 662 689 13 015 194 11,6
Le Coefficient de rentabilité économique = Bénéfice net / Total des actifs
ROA 1,5 0,9 (40)
(Unité en 1000 DT)

Tableau 13 : Le calcul du Coefficient de rentabilité économique (voir annexe 4)

Comme nous l’avons constaté au niveau du résultat net, les bénéfices ont connu une chute de
31,2% suite à l’augmentation titanesque des dotations aux provisions pour créances
douteuses.

Par ailleurs le total des actifs a passé de 11 662 689 à 13 015 194 mille dinars. Ceci est dû à
l’accroissement de plusieurs rubriques dont les plus importants sont l’augmentation des
portefeuille titres commercial qui a passé de 3 694 à 10 979 mille dinars soit une variation de
197,2% .

La chute du bénéfice net et l’augmentation minime du total des actifs nous ont permis de
dégager un coefficient de rentabilité économique de 0,9 % en 2019 soit une baisse de 40% par
rapport à 2018..

d) Le coefficient de rentabilité financière (Return on Equity "ROE")

2018 2019 Variation%

Bénéfice net 175 456 123 433 (31,2)
Total des fonds propres 1 152 077 1 522 944 32,2
Le coefficient de rentabilité financière = Bénéfice net / Total des fonds propres
ROE 15,23 8,10 (105,33)
(Unité en 1000 DT)
Tableau 14 : Le calcul du Coefficient de rentabilité financière (voir annexe 4)

Le bénéfice net, comme nous l’avons expliqué auparavant a connu une chute énorme
en passant de 175 456 à 123 433 soit une baisse de 31,2% en 2019 nous ont permis de
dégager un coefficient de rentabilité financière de 8,10%.

Le total des fonds propres , quant à lui a connu uneaugmentation en 2019 de 32,2%et
ce , due à l’augmentation des réserves qui ont passé de 667 614 à 1 037 742 mille
dinars suite à l’injection d’une réserve extraordinaire de 87 380 mille dinars lors de
l’affectation du résultat en 2018, 74000 mille dinars au titre d’un réinvestissement
exonérés, et encore 500 mille dinars pour les réserves pour fonds socialet 8 773 mille
dinars pour Réserve pour fond de développement des compétences (voir annexe 7 ).

Comme ce fut le cas avec le ROA , la chute du bénéfice net et l’augmentation du total
des fonds propres ont permis de dégager un coefficient de 0,081% en 2019 soit une
baisse énorme de 105,33 % par rapport à l’année 2018
 Conclusion Générale

Le stage que j’ai effectué au sein de la Banque Nationale Agricole et plus précisément dans la
direction de la comptabilité m’a été bénéfique car il m’a permis à la fois de mettre en pratique
mes connaissances théoriques en se confrontant à la vie professionnelle et aussi il m’a permis
de les approfondir puisque j’ai eu l’occasion d’avoir des informations enrichissantes sur
l’activité de la banque.

Par ailleurs,je peux dire que la Direction de la Comptabilité joue un rôle très important dans
l’établissement d’une information financière fiable et pertinente, le contrôle continu de toutes
les opérations et la conformité aux normes fixées par la Banque Centrale de Tunisie.
L’analyse empirique m’a permis de définir un ensemble de facteurs clé de la rentabilité et du
rendement de la banque et dégager les différents soldes du compte de résultat qui permettent
d’identifier les tendances positives et négatives de la rentabilité et de l’activité de la banque
d’une manière générale.
Annexe 1 :Etat de rapprochement des chèques
Annexe 2 :Comptabilité clientèle
Annexe 3 : Etat de rapprochement des opérations courantes

Annexe 4 :Bilan
 Arrêté au 31
Décembre 2019
(Unité : en 1 000 DT)
Annexe 5:Etat de résultat
Annexe 6 : Dépôts et avoirs de la clientèle
 Annexe 7 : Note relative aux Capitaux Propres

Annexe 8: Notes relative aux gains sur portefeuille commercial et opération

financière
Annexe 9 : Note relative auxDotations aux provisions et résultat des corrections de
valeurs sur portefeuille d'investissement
Bibliographie
Rapport annuel 2019

Les états financiers 2019(Bilan, compte de résultat, Notes aux états financiers)

www.BNA.com.tn