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CoursCompta02 03
CoursCompta02 03
1. Dfinitions et objectifs
2. Les comptes et leur organisation
3. Les critures comptables
4. Organisation comptable
5. Oprations de clture
6. Comptabilit divisionnaire
7. Les principes comptables
V IMMOBILISATIONS FINANCIERES
1. Notion de participation
2. Participations complexes
3. Valorisation comptable
VI COMPTABILITE DE GROUPE
1. Notion de groupe
2. Fusions de socit
3. Consolidation de bilans et de comptes de pertes et profits
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Baudouin Ruquois Cours Compta V. 03
INTRODUCTION
LEurope conomique se construit tous les jours coup dOPA, de fusion, de cession
dentreprises ou de divisions, dchanges dactions ou de restructuration de portefeuille. Les
mdias nont cess de rapporter les exploits des artisans de cette construction en vulgarisant
un vocabulaire comptable et financier dcrivant des notions ou des techniques mal connues
des investisseurs et mme de certains dirigeants. Jusquau dbut de ce sicle, ceux-ci
considraient la comptabilit comme un art mineur de ladministration ou de la finance dont
seuls les tats financiers produits sont dignes dintrts, plutt que la manire dont ils sont
produits.
Si les investisseurs achtent toujours les actions de socits, entits juridiques distinctes les
unes des autres, les dirigeants de ces socits dveloppent eux des stratgies qui, dpassant le
cadre de leurs socits, sinscrivent dans une logique de groupe, celle des groupes auxquels
ils appartiennent.
Pour bien connatre de lextrieur une entreprise, il faut donc apprendre mieux connatre
son groupe et sa logique de dveloppement.
Mieux connatre un groupe implique non seulement linformation adquate sur chacun de ses
membres constitutifs, mais aussi une information financire fiable et interprtable sur le
groupe pris dans sa globalit.
Pour bien interprter les informations disponibles tels que les comptes consolids, encore
faut-il savoir comment et partir de quelles donnes brutes ils ont t labors, quelles rgles
ont t adoptes et quel impact ces rgles ont-elles sur les rsultats.
Bref, il nest pas possible de se livrer une lecture et une analyse critique et pertinente des
tats financiers dune socit ou dun groupe sans avoir une connaissance approfondie des
rgles comptables en gnral et des rgles comptables de consolidation en particulier.
De mme sans cette connaissance approfondie ou les conseils clairs de son entourage en
cette matire, un dirigeant plac devant une dcision stratgique sera bien en peine de choisir
la solution qui, tout en lui assurant laccomplissement de son objectif stratgique, minimise le
cot financier et fiscal de lopration, consolide limage du groupe, et rpond aux contraintes
lies au respect des principes de sincrit, de prudence et de cohrence auquel il devrait
sastreindre dans la dlivrance dinformations financires aux tiers.
Cest donc lobjectif de ce cours que dinitier ltudiant aux mcanismes de la comptabilit de
groupe et en particulier ceux de la consolidation.
Cest pourquoi, pour aborder ces problmes, et dans la mesure o la comptabilit de groupe
ne diffre en rien dans sa technique de la comptabilit classique, nous avons pens utile de
resituer dans un premier chapitre la place et les limites de la comptabilit gnrale dans le
cadre de lorganisation administrative dune entreprise et de revenir ainsi sur des principes
comptables et les diffrents standards qui, quoique supposes connues, apparaissent avec
lexprience mal assimils.
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En consacrant un chapitre la comptabilit des engagements et recours, on met encore en
vidence les limites de la comptabilit classique et la ncessit de rechercher ces engagements
et recours hors bilan dans les communications annexes aux tats financiers pour cerner
davantage la valeur relle dune participation ou dune entreprise.
Ensuite avant daborder la comptabilit de groupe proprement dite avec les fusions et les
consolidations, un chapitre sera consacr aux rgles quil faut appliquer dans la conversion
doprations traites en devises et la traduction dactifs et passifs exprims en devises.
Les deux chapitres suivants seront consacrs ltude des comptes du bilan de lentreprise
autour desquels sarticulent les liaisons de groupe:
les fonds permanents de lentreprise qui comprennent non seulement les fonds propres
mais galement les fonds emprunts long terme dont on connat limportance
stratgique lorsque ceux-ci sont convertibles ou assortis doption ou de warrant,
les immobilisations financires et en particulier les participations dans dautres
socits.
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I ORGANISATION ADMINISTRATIVE ET COMPTABILITE
1. DEFINITIONS ET OBJECTIFS
1.1 Dfinition
En fonction des objectifs spcifiques que lon assigne la technique comptable et la nature
des informations demandes, on pourra organiser diffrents types de comptabilit qui, trs
souvent non seulement coexistent mais sinterpntrent. On pourra ainsi classer et analyser
des flux financiers selon des critres diffrents sans pour autant modifier limpact des dits
flux sur le patrimoine qui reste identique toute autre chose tant gale.
Cest ainsi quon distingue:
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la comptabilit gnrale qui analysera les flux financiers sous langle
de leur nature (charges et produits par nature),
la comptabilit analytique qui sintresse la destination lintrieur
du corps social des flux financiers (centres de cots et de profits)
la comptabilit budgtaire qui permet la formalisation des prvisions
des flux financiers
Aprs avoir observ parmi tous les faits qui intressent le corps social,
ceux qui, gnrant des flux financiers, rentrent dans le champs danalyse
de la technique comptable, encore faut-il dfinir les instruments
danalyse que lon va utiliser.
Concrtement un compte est un endroit physique (feuille volante, page dun registre etc.) o
lon rassemble et enregistre tous les faits de mme nature ou qui
influencent les mmes lments du patrimoine. Dans un compte, on recensera donc
des entres et des sorties de valeur relatives aux faits analyss. Suivant la dsignation du
compte, les valeurs seront de nature diffrente (francs, heures, marchandises, actions etc...).
On conviendra une fois pour toutes que dans un compte la contre-valeur en units
montaires de la valeur associe ce compte sera porte
au dbit du compte ( gauche) lors dune entre de valeur
au crdit du compte ( droite) lors dune sortie de valeur
On appellera solde dbiteur dun compte le supplment des entres par rapport aux
sorties, et solde crditeur le supplment des sorties par rapport aux entres.
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N compte : 4000 Intitul : CLIENTS
DAT REF DESCRIPTION DEBIT CREDIT
E
25/1 C DUPONT Facture 1020 1000
30/1 C DURAND Facture 1021 2400
31/1 C DUPUIS Facture 1022 5300
31/3 C Paiement DUPONT 1000
31/3 C Paiement DURANT 2400
les comptes dexistants (le dbit et le crdit expriment les entres et les
sorties dans le patrimoine de lentreprise)
les comptes de tiers (le dbit et le crdit expriment les entres et les
sorties chez ce tiers) ex: compte client dune banque.
Cette classification est base sur une codification numrique et idologique de tous
les comptes jugs ncessaires la description approprie du patrimoine de lentreprise et
des flux qui laffectent.
Lensemble de ces comptes forme le plan comptable de lentreprise.
En Belgique, le plan comptable doit tre construit sur base de la classification
suivante;
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1. Description des ressources de lentreprise
2. Description des emplois de ressources caractre durable (investissements)
3. Description des emplois dans la constitution de stock
4. Description des comptes de tiers
5. Description des comptes de trsorerie
6. Description des comptes de charges
7. Description des comptes de produits
Certains comptes de tiers repris au Grand Livre Gnral pour leurs montants
globaux, tous tiers de mme nature confondus (par exemple compte 4000 Clients,
compte 4400 Fournisseurs) ne permettent pas dtablir aisment les sommes dues
ou payes par chaque tiers pris individuellement. Cest pourquoi il est dusage de
crer
La balance : prsente sur un seul document les totaux dbiteurs et crditeurs ainsi
que le solde crditeur ou dbiteur de chaque compte du Grand Livre Gnral.
Par dfinition le total des soldes dbiteurs doit tre gal au total des soldes
crditeurs. Elle peut tre dresse tout moment et reflte simplement ltat des
comptes un moment donn. Elle nest quun outil comptable et na pas de
signification prcise au niveau de la gestion.
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Le bilan : reprsente linventaire du patrimoine de lentreprise. Il est constitu des
comptes dexistants et de tiers (classes 1 5) du plan comptable. Les comptes de flux des
classes 6 et 7 ny sont repris que pour leur somme algbrique qui, suivant son signe, est
porte en diminution ou en augmentation des comptes de rserve de la classe 1.
Sil est dress suivant les rgles de clture appropries (voir plus loin), le bilan
forme avec le compte de pertes et profits linstrument fondamental de contrle de
lentreprise.
Le compte de pertes et profits : reprsente lensemble des comptes de flux des classes 6 et
7 dont la somme algbrique constitue le flux net (enrichissement ou appauvrissement)
apport au patrimoine de lentreprise pendant la priode considre et reprise au bilan.
2.6 Lgalit bilantaire : Total des comptes dactif = total des comptes de passif.
Classe 6
Charges
BILAN COMPTE
Actif Passif de
Classe 2 Classe 1 PERTES ET PROFITS
Immobilis Fonds
Permanents
Classe 3
Stocks Classe 4
Classe 4 Tiers Dbit Crdit
Clients Cranciers
Classe 6
Charges
Lactif est la description de lemploi qui a t fait des ressources dcrites au passif.
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3. LES ECRITURES COMPTABLES
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BALANCE DES COMPTES Total Total Solde Solde
dbits crdits dbiteur crditeur
5500 Banque 1000 1000
7000 Ventes 1000 1000
4000 Clients 1000 1000 - -
TOTAUX 2000 2000 1000 1000
Sur base de lexemple donn ci-dessus, on pourrait se demander pourquoi navoir pas
directement passer lcriture ci-dessous qui aurait produit le mme rsultat:.
Dans la mesure o une criture comptable dcrit un flux, elle doit ncessairement se dfinir
dans le temps par rapport la priode durant laquelle on a dcid daccumuler les flux dans
les comptes (exercice comptable)
En vertu du principe de journalisation annonc ci-dessus, la rgle comptable sera
denregistrer tous les faits comptables au moment o ils sont constats mme si il est vident
que ceux-ci appartiennent aux priodes comptables prcdentes ou futures:
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Exemple :
La priode comptable commence le 1er janvier et finir le 31 dcembre de chaque anne. Le 1er
dcembre 2002, on paie une prime dassurance de 12.000 couvrant la priode du ler
dcembre 2002 au 30 novembre 2003. La totalit de la prime paye devra tre comptabilise
dans lexercice comptable 2002. Les 11/12 de charge reporter sur lexercice suivant feront
lobjet dun criture dans un compte de rgularisation (compte de classe 4 assimil un
compte de tiers : Charges payes davance).
Date Rf. Dbit Crdit
Ecriture
1/12/02 1 6160 Frais dassurances 12.000
1 5500 Banque 12.000
31/12/02 2 4900 Charges reporter 11.000
2 6160 Frais dassurances 11.000
Le flux de charges support par la priode est bien limit 1.000 malgr quon y ait
enregistr une diminution de la trsorerie de 12.000.
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4. LORGANISATION COMPTABLE
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Systme avec un Journal et un Grand-Livre.
Dans ce systme, on peut adopter un plan comptable plus tendu puisque chaque criture
passe au Journal fait lobjet de report aux comptes de Grand-Livre appropris.
Si les comptes Clients ou Fournisseurs sont nombreux, on peut crer des Grands-Livres
auxiliaires Clients et Fournisseurs qui seront galement mouvements par report des
dbits et crdits ports au Journal.
Le principal inconvnient du systme est quil mlange des critures de nature
diffrente sappuyant sur des documents de base de types diffrents (factures de
vente, factures dachat, relev bancaire, etc}.
Systme avec plusieurs Journaux spcialiss et un Journal Centralisateur
Dans ce cas, on ne trouvera dans chaque journal quun mme groupe dcritures impliquant
toujours soit au dbit soit au crdit, un mme compte qui est reprsentatif
de la spcialisation du journal ;
Clients Journal des Ventes
Fournisseurs Journal des Achats
Caisse Journal de Caisse
Banque Journal de Banque
Chaque criture du Journal des Ventes (ou des Achats) sera reprsentative dune
facture classe au facturier de sortie (dentre).
La spcialisation des Journaux entrane une meilleure organisation du travail :
plusieurs personnes peuvent travailler simultanment la passation
des critures dans des journaux diffrents
les manipulations de comptes de Grand-Livre ncessaires pour effec-
tuer les reports du Journal au Grand-Livre sont minimises puisque
dans chaque Journal on mouvemente seulement un groupe de comptes
dont certains interviennent systmatiquement dans toutes les critures et dont, ds
lors, le report au Grand-Livre peut se faire globalement par colonne dcritures (voir
exemple ci-dessous).
Les critures- type que lon retrouve dans les journaux spcialiss les plus communment
utiliss :
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Le journal des Achats
Date Rf. Dbit Crdit
Ecriture
1/12/02 1 6000 Achats 8.000
1 4110 TVA rcuprer 1.680
1 4400 Fournisseurs 9.680
Dans la mesure o le journal des Ventes ne contient que des oprations de vente parce quil se
double dun journal des Notes de crdit sur Ventes, on pourra spcialiser le journal des
Ventes en colonnes sans plus spcifier si il sagit de dbit ou de crdit avec une colonne
Client associe toujours un dbit , des colonnes Ventes par produit toujours crdites
et des colonnes TVA par taux de TVA toujours associe un crdit ;
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4.5. La centralisation
Dans un systme comptable avec plusieurs Journaux spcialiss, il est nanmoins ncessaire
de tenir un Journal centralisateur qui rponde aux prescrits lgaux. Chaque fin de mois, on
centralisera dans ce journal les diffrents Journaux spcialiss en y passant pour chaque
Journal une criture globale dont le montant des dbits sera gal au total des dbits du Journal
et le montant du crdit gal au total des crdits du Journal pour le mois considr.
JOURNAL CENTRALISATEUR
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5. LA CLOTURE
Pour tablir le bilan et le compte de pertes et profits en fin dexercice, il convient encore de
passer un certain nombre dcritures qui ont pour but de faire concider au mieux la situation
patrimoniale comptable avec la ralit :
Elles ont pour but de mettre charge ou au profit de lexercice, les dpenses et les recettes
non seulement constates pendant lexercice mais galement affrentes lexercice quelle
que soit leur priode de comptabilisation (voir exemple des frais dassurances sous le 3.3. ci-
dessus).
Les bien immobiliers, lexception des terrains subissent avec le temps une perte de valeur
lie leur usure ou leur obsolescence. Pour enregistrer cette perte de valeur progressive
dans les comptes, on a convenu de provisionner chaque anne un montant damortissement
calcul de telle sorte que le total des amortissements provisionns sur la dure de vie estime
du bien immobilis (20 ans pour un immeuble, 10 ans pour le mobilier, 5 ans pour un
ordinateur, etc) soit gal son prix dacquisition. La dotation annuelle aux amortissements
pourra tre soit linaire (un montant identique chaque anne) soit progressive (un montant
gal deux fois le taux de lamortissement linaire calcul sur le solde non amorti et ce tant
que la dotation est suprieure au montant linaire).
Exemple : Soit une machine achete 100.000 Euros ( plus 21.000 Euros de TVA) et dont la
dure de vie est estime 5 ans.
Anne 4
40.000 20.000 16.000 16.000
Anne 5
20.000 20.000 0 0
0 100.000 0 100.000
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On passera donc au moment de lachat de la machine
Date Rf. Dbit Crdit
Ecriture
1/12/02 1 2300 Machines et Equipements 100.000
1 4110 TVA rcuprer 21.000
1 4400 Fournisseurs 121.000
En rgle gnrale, la comptabilit se contente denregistrer pendant lanne les ventes et les
achats de marchandises sans procder aux modifications de la valeur du stock que ces
oprations impliquent.
En fin danne, on se livre un inventaire priodique des stocks que lon compte
physiquement.
Pour connatre la valeur du stock final, il faut choisir une mthode de valorisation des
marchandises comptes.
Dans un environnement o les prix des marchandises achetes fluctuent, il convient de dfinir
quelles marchandises sont encore en stock ; les premire achetes (Last In First Out = LIF0)
ou les dernires achetes (First In First Out = FIFO).
Dans notre exemple, on va supposer le stock compos de 22 pices qui values en FIFO
vaudront 24.000 Euros (20 pices 1.100 Euros et 2 pices du premier achat 1.000 Euros).
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On doit encore enregistrer en charge le cot des marchandises effectivement vendues qui,
compte tenu du stock initial en dbut dexercice, ne correspond pas aux montants des achats
effectus mais se dtermine selon la formule suivante ;
En supposant un Stock Initial en dbut de priode de 5 pices 900 Euros (4.500 Euros), on
a:
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6. COMPTABILITE DIVISIONNAIRE
Pour permettre lenregistrement journalier des oprations de lentreprise dans les meilleures
conditions de cot et defficacit, lorganisation comptable doit sadapter la morphologie de
lentreprise et coller sa ralit pour mieux rendre compte.
Donc, si lentreprise exerce son activit dans diffrents lieux, usines ou magasins situs ou
non dans des pays diffrents, travaillant dans une ou plusieurs devises, elle souhaitera tablir
dans chacun de ses siges dactivit une administration charge d tablir les pices
comptables ncessaires la ralisation des oprations locales dachat et vente , de paiement
des salaires etc.. et leur enregistrement au fur et mesure de leur survenance.
Il convient cependant dorganiser le flux dinformations en sorte que toutes ces oprations
locales soient reportes dans la comptabilit centrale de lentreprise sans erreur ni omission ;
la meilleure manire dorganiser le report de ces oprations dans la comptabilit centrale est
dutiliser dans chaque sige local la technique de la comptabilit en partie double qui assure
qu tout moment les entres de valeur (dbit) sont compenses par des sorties de valeur
(crdit). Le lien organique entre la comptabilit centrale et les comptabilits locales sera
ralis par les comptes de liaison.
En fait, les comptes de liaison sont deux comptes de solde identique en valeur mais de signes
contraires ; lun exprime une sortie de valeur (crdit) de la comptabilit centrale vers la
comptabilit locale tandis que lautre exprime une entre de valeur (dbit) dans la
comptabilit locale en provenance de la comptabilit centrale ou inversement.
Imaginons une entreprise XYZ qui a deux magasins A et B pour lesquels elle souhaite crer
une comptabilit divisionnaire pour mieux suivre lvolution de ses stocks et de ses liquidits
grs localement. Sa balance des comptes aprs un mois dexercice se prsente comme suit ;
Trsorerie A
Revenus magasin B
Trsorerie B
Charges Magasin A
Charges Magasin B
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Pour construire une comptabilit divisionnaire du magasin A, on isolera dans la balance des
comptes ci-dessus les comptes relatifs au magasin A que lon souhaite dcentraliser. On
procdera de mme pour le magasin B ;
On voit donc apparatre dans les comptabilits divisionnaires A et B les comptes de liaison
qui viennent quilibrer les balances locales et exprimer la position nette de la comptabilit
locale vis--vis de la comptabilit centrale ; dans le cas de A, la comptabilit locale a une
position nette emprunteuse car elle utilise les ressources de la comptabilit centrale pour
financer ses actifs tandis que la comptabilit locale de B grce ses revenus importants
dgage des ressources quelle prte au sige central.
La balance des comptes du sige central se prsente comme suit ;
Balance des Comptes
Dbit Crdit
En reprenant notre exemple simple de la socit XYZ avec ses deux magasins A et B, on
passera en dbut dexercice les critures douverture des comptes :
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Au moment de la cration de la comptabilit divisionnaire, on passera en comptabilit
centrale ;
Date Rf. Journal des Oprations Diverses Dbit Crdit
Ecriture
01/01/03 2 580 Liaison division magasin A 13.000
2 3001 Stock magasin A 6.000
2 5001 Trsorerie magasin A 7.000
3 581 Liaison division magasin B 11.000
3 3002 Stock magasin B 7.000
3 5002 Trsorerie magasin B 4.000
TOTAUX 24.000 24.000
En fin de priode, on rapatriera en comptabilit centrale les comptes des deux divisions
accrus de leurs rsultats de la priode ;
Date Rf. Journal des Oprations Diverses Dbit Crdit
Ecriture
31/01/03 4 3001 Stock magasin A 5.000
4 5001 Trsorerie magasin A 8.000
4 6001 Charges magasin A 6.000
7001 Revenus Magasin A 8.000
4 580 Liaison division magasin A 11.000
5 3002 Stock magasin B 1.000
5 5002 Trsorerie magasin B 10.000
5 6002 Charges Magasin B 7.000
5 581 Liaison division magasin B 3.000
5 7002 Revenus Magasin B 21.000
TOTAUX 40.000 40.000
Dans cette structure dcriture, les comptes de liaison ouverts la cration des comptabilits
divisionnaires ne sont pas solds la clture puisquils incluent les flux nets de la priode et
prsentent la balance suivante ;
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Il est vident quil convient de solder les comptes de liaison par une criture qui dgage les
rsultats des deux divisions ;
On aurait pu intgrer cette criture dans lcriture de clture de fin de priode pour autant
que lon ait dgag immdiatement le rsultat dans la comptabilit de chaque division
puisque les critures passer respectivement dans la comptabilit centrale et dans la
comptabilit divisionnaire louverture et la clture doivent tre parfaitement symtriques.
Dans la comptabilit divisionnaire du Magasin A, on aurait eu dans ce cas lcriture de
clture suivante la fin de la priode ;
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7. PRINCIPES COMPTABLES
Jusqu prsent, nous nous sommes intresss la technique comptable qui, partant de la
constatation de chacun des faits qui gnrent un flux financier, nous a permis denregistrer et
de classer ces faits selon une mthode cohrente et ordonne de manire pouvoir aisment
tablir les tats financiers requis.
Les principes comptables gnralement admis doivent donc contribuer dresser des tats
financiers dlivrant ses lecteurs l information la plus pertinente et la plus objective
possible compte tenu des moyens disponibles pour rassembler et traiter cette information.
Ce nest pas lobjet de revenir ici en dtail sur la dfinition et le degr dapplicabilit de ces
principes comptables de base mais simplement den citer les principaux ;
Principe de pertinence (rapidit et complet)
Principe de continuit
Principe de consistance
Principe de prudence
Principe de comparabilit
Principe de limage fidle
Principe de matrialit
On soulignera cependant que les diffrences constates entre les normes existantes (US
GAAP, IAS, Belgian GAAP etc) rsident essentiellement dans lordre de priorit donn
par chaque norme lapplication de ces diffrents principes lorsque ceux-ci sont
contradictoires.
Ces diffrences peuvent conduire certaines entreprises prsenter des tats financiers
substantiellement diffrents selon la norme applique.
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