ESLSCA BUSINESS SCHOOL

MASTER2 FINANCE

COURS COMPTABILITE INTERNATIONALE IFRS/USGAAP

APPLICATIONS
Application 1
Pour l’exercice N, 1e groupe dispose des informations (en €) suivantes :

Vente de produits finis 3 200 000

Revenu de location 24 000
Achats de matières premières 680 000
Variation de stock de produits finis (SI-SF) 350 000
Variation de stock de matières premières -30 000
Charges liées au transport des produits finis 66 000
Charges de personnel (1) 10245 000
Dotations aux amortissements et provisions (2) 230 00
Charges financières 12 000
Plus-values latentes sur actifs financiers à la juste valeur par les
autres éléments du résultat global 23 000
Résultat sur acivités abandonnées 180 000
Charges d’impôt sur le résuktat (3) 184 000
Perte actuarielle sur engagement retraite 5000
Quote part de résultat dans les sociétés mise en équivalence -49 000

(1) Ces charges concernent du personnel de production à hauteur de 745 000 €, commercial
pour 200 000 € et administratif pour 300 000 €.
(2) Ces dotations concernent l’activité production pour 180 000€ et administrative pour le solde.
(3) Dont 30 000 € au titre des activités abandonnées. Par ailleurs, pour simplifier nous supposons qu’il s’agit
De l’impôt nette de l’impôt imputé directement sur les autres éléments du résultat global.

Autres informations :
Le résultat de l’exercice est attribuable aux minoritaires du groupe à hauteur de 33 000 fi pour les
activités poursuivies. Les autres éléments du résultat global concernent exclusivement le groupe.
Construire :
— le compte de résultat par nature,
— le compte de résultat par fonction,
— l'état du résultat global à partir du résultat de l'exercice issu du compte de résultat.
Application 2
Extrait de la balance de consolidation au 31/12fN après les différents retraitements de consolidation (en €)
Débit Crédit
Capital 850 000

Réserves consolidées 1 100 000

Écart de réévaluation sur actifs corporels
50 000
Écart d’évaluation sur actifs financiers à la juste
valeur par le résultat global 20 000
Résultat consolidé 254 000

Intérêts minoritaires 150 000

Emprunt(1) 905 000
Provisions pour risques (2) 220 000
Goodwill 600 000
Marques Logiciels 100 000
20 000
Amortissements des logiciels 16 000
Terrains 900 000
Constructions(3) 1 800 000
Amortissements des constructions 890 000
Matériels et équipements industriels(4) 850 000
Amortissements des mat. et équip. industriels 390 000
Titres de participations mis en équivalence 280 000
Actifs financiers à1a juste valeur par le résultat global (5) 230 000
Stocks de matières 30 000
Stoéks de produits finis 20 000
Dettes fournisseurs 55 000
Passifs d’impôts différés (6) 25 000
Dettes d’impôts courants 10 000
Créances clients 65 000
Dépréciation des créances clients 5 000
Actifs d’impôts différés (6) 20 000
Autres créances 8000
Banque l2000
Caisse 5 D00
Totat 4 940 000 4 940 000

(1) Dont 200 000 € à moins d’un an .Le montant inclut les dettes liées aux contrats de location.
(2) Dont 40 000 ë à moins d'un an.
(3) Dont un immeuble destiné à être cédé qui représente une valeur brute et un amortissement
cumulé respectifs de 800 000 € et 224 000 €. Le test de perte de valeur par rapport à sa juste valeur
nette des coûts de sortie n’entraîne pas de perte de valeur.
(4) Dont 300 000 € sous forme de contrats de location.
(5) Aucun actif financier à la juste valeur par le résultat global ne devrait être réalisé dans les 12 mois
suivants.
(6) Les impôts différés sont à l'échéance d’une année à hauteur de 10 000 € pour les actifs et
de 5 000 € pour les passifs.

Élaborer l’état de situation financière.

Application 3
Le 1er janvier N, la société mère fait l’acquisition d’un matériel industriel pour 60 000 €. Il
présente une durée d’utilité de 5 années et une valeur résiduelle estimée à 5000 €.
Elaborer les tableaux d’amortissement de ce matériel en utilisant les méthodes
suivantes (arrondir les calculs à1’euro) :
a) amortissement linéaire,
b) amortissement accéléré ä doublement de taux,
c) amortissement dégressif à taux décroissant appliqué à la valeur constante,
amortissement en fonction du programme de production prévisionnel de ce matériel :
65 000, 60 000, 50 000, 42 000 et 33 000 de N à N+4

Application 4
Le 1/7/N, la filiale a acquis et mis en service un matériel industriel de 300 000 € amorti
linéairement. Ce matériel peut être décomposé de la manière suivante :
Valeur comptable Durée d’utilité
Composant 1 160 000 10 ans
Composant 2 90 000 6 ans
Composant 3 50 000 4 ans
300 000

1- Calculer les dotations aux amortissements à réaliser au titre de l’exercice N.

2- Indiquer les conséquences financières du remplacement du composant 3 au
31/12/N+2 au coût de 55 000€.
Application 4
Faire une analyse rapide du bilan consolidé de Philip Morris Cos Incorporate pour les
exercices comptables 2015 - 2016

Philip Morris Cos Incorporated

Consolidated balance sheet

Annual assets (000 $)

Fiscal year ending 12/31/16 12/31/15
cash 240,000 1,138,000
Marketable securities receivables 4,466,000 4,508,000
Inventori‹s 9,002,000 7,862,000
Raw material 4,143,000 5,053,000
Work in progress finished good 3,005,000 2,809,000
Notes receivable other current assets 1,482,000 1,371,000
15,190,000 l4,8y9,000
Prop, plant and equipment 19,972,000 18,601,000
Accumulated department 8,221,000 7,485,000
Net prop and equipement 11,751,000 1,116 000
Invesment and adv to subs other non current 5 917,000 5,631,000
assets
Defférred charges intangibles 18,998,000 19,319,000
Deposits and oth asset 3,015,000 2,866,000
Total assets 54,871,000 53,811,000
Names payable 260,000 122,000
Accounts payable 3,409,000 3,366,000
Current long term debt 1,846,000 1,926,000
Current port cap leases accrued expenses 7,005,000 6,890,000
Income taxes 1,269,000 1,137,000
Other current liabilities 978,000 834,000
14,867,000 14,273,000

Mortgages
Deferred 731,000 356,000
Charges-inc
Convertible debt
Long term debt 11,827,000 12,324,000
Non-current cap leases
Other long term liabilities 13,228,000 12,873,000
Total liabilities 40,653,00 39,826,000
Minority int (liability)
Preferred stock
Common stock net 935,000 9 35,000
Capital surplus
Retained earnings 22,478,000 19,779,000
Treasury stock 9,387,000 7,196,000
Other equities 192,000 467,000
Shareholder equity I 4,218,000 13,985,000
Total liabilities and net worth 54,871,000 53,811,000
The accompanying notes are part a the financial statemcnts.
Application 5

1° Questions pratiques: S'agit-il d'un débit ou d'un crédit?

diminution des dépenses crédit

augmentation des dépenses débit
augmentation des revenus crédit
baisse des revenus débit

augmentation du passif crédit

diminution des passifs débit
diminution des capitaux propres débit
augmentation des capitaux propres crédit

soldes normaux des comptes de capitaux crédit

propres
soldes normaux des comptes d'actifs débit
soldes normaux des comptes de passif crédit

soldes normaux des comptes de dépenses débit

soldes normaux des comptes de revenus crédit

diminution du compte de caisse crédit

augmentation du compte d'inventaire débit
augmentation des emprunts crédit

diminution des actions privilégiées débit

augmentation du coût des marchandises débit
vendues
diminution des débiteurs crédit
augmentation des obligations à payer crédit
2- Examinez le bilan ci-dessous et vérifiez si l'équation comptable
fonctionne

Trésorerie et équivalents de trésorerie 20 000

Créances 25 000
investissements à court terme 160 000
Inventaires 155 000
Dépenses payées d'avance 25 000
Le total des actifs courants 385 000

Créances à long terme 70 000

Investissements à long terme 150 000
Immobilisations corporelles 510 000
Moins: amortissement cumulé (110 000)
Bonne volonté 90 000
Autres actifs incorporels 60 000

Actif total 1 155 000

Comptes à payer 75 000

Billets à payer 70 000
Emprunts à court-terme 80 000
Taxes payable sur le revenu 60 000
Total des passifs courants 285 000

Billets à long terme à payer, 55 000

Emprunts à long terme 120 000
Obligations payables 150 000

Responsabilités totales 610 000

Actions ordinaires 75 000

Stock préféré 37 000
Prime d'émission 170 000
Des bénéfices non répartis 263 000
Équité totale des actionnaires 545 000

Total du passif et des capitaux propres 1 155 000

Application 6

1. Total des actifs courants =?

2. Total des actifs =?
3. Total des passifs courants =?
4. Total du passif =?
5. Total des capitaux propres =?
6. Total du passif et des capitaux propres =?
7. Vérifier si l'équation comptable fonctionne
8.Calculer le working capital

Trésorerie et équivalents de trésorerie 30 000

Créances 37 500
investissements à court terme 240 000
Inventaires 232 500
Dépenses payées d'avance 37 500
Le total des actifs courants ?

Créances à long terme 105 000

Investissements à long terme 225 000
Immobilisations corporelles 765 000
Moins: amortissement cumulé (165 000)
Bonne volonté 135 000
Autres actifs incorporels 90 000

Actif total ?

Comptes à payer 112 500

Billets à payer 105 000
Emprunts à court-terme 120 000
Taxes payable sur le revenu 90 000
Total des passifs courants ?

Billets à long terme à payer, 82 500

Emprunts à long terme 180 000
Obligations payables 225 000

Responsabilités totales ?

Actions ordinaires 112 500

Stock préféré 55 500
Prime d'émission 255 000
Des bénéfices non répartis 394 500
Équité totale des actionnaires ?

Total du passif et des capitaux propres ?

 Application 7
Le 1 janvier 2006, la société NBC a procédé à la location d'une machine qui sera comptabilisée
comme un contrat de location-acquisition (inscrit à l'actif et au passif). Les données de la
transaction sont les suivantes :
Loyer annuel : 10 000 $ ; durée du bail : 15 ans ; amortissement annuel : 6 282 $ ; intérêts théoriques
pour la première année : 6 596 $ ; valeur actualisée des paiements minimums exigibles en vertu du
bail : 94 230 $.

Par rapport à cette transaction, en supposant que la fin de l'exercice est le 31 décembre 2006,
selon les normes SFAS No. 95 et IAS No. 7 portant sur les flux de trésorerie :
— les activités d'investissement seront affectées de ....................................................... $
— les activités d'exploitation seront affectées de. ...................................................... $
— les activités de financement seront affectées de. ........................................................... $
Indice : Selon les normes SFAS No. 95 et IAS No. 7, seules les activités ayant un impact
direct sur les flux de trésorerie sont présentées dans l'état des flux de trésorerie.

Application 8
Le 1 janvier 2006, la société XYZ signe un contrat de location d’une machine pour un loyer
annuel de 60 000 $ versé en fin d’exercice. La durée du bail est de 10 ans, et la durée de vie utile
est estimée à 11 ans. Le bail contient une option d’achat pour 10 $ au terme du contrat. Pour
un taux d’actualisation de 8 %, la valeur actualisée correspond à 418 500 $. La méthode
d’amortissement linéaire est utilisée. On estime que la valeur de marché de la machine au
1 janvier 2006 est de 440 000 $.
a) À la signature du bail, quel montant sera inscrit à l’actif et à la dette en contrepartie ?
b) Quelle sera la charge d'intérêt constatée au compte de résultat pour l'exercice ?
c) Quelle sera la charge relative au loyer pour l’exercice incluant la charge d'amortissement ?
d) Quel sera l'impact sur le flux de trésorerie d'exploitation de ce contrat de location pour
l’année 2006 ?
e) Quel est l’impact de la capitalisation de la location sur le ratio de rentabilité de l'actif ?
f) Quel est l'impact de la capitalisation de la location sur le ratio de rentabilité des fonds propres

Application 9
Le 1 ° janvier 1994, la firme Bilodeau S.A. achète une machine au coût de deux millions de
dollars (2 000 000 $) qu'elle décide d’amortir selon la méthode dégressive à taux constant de
8 %. En 2006, on procède à une modification de méthode d'amortissement, passant à la méthode
linéaire. À la date d’acquisition, on prévoyait une durée de vie utile de 20 ans, mais suite à la
modification comptable, on a révisé la durée de vie à 15 ans.
En vertu de la norme SFAS No. 154, quel sera l'impact de ce changement de politique
comptable sur le résultat de 2006 ?
Quelle sera la charge d'amortissement pour l'année 2006 ?
 Application 10
Voici les informations concernant chacun des trois secteurs d'exploitation d'une entreprise
pour l’exercice 2005.

A B C TOTAL
Ventes 236 000 $ 326 000 $ 52 000 $ 614 000$
Coût des marchandises 123 000 212 000 25 000 360 000
vendues
Résultat brut 113 000 114 000 27 000 254 000
Charges d’exploitation 42 000 36 000 25 000 103 000
Résultat (perte) d’exploitation 71 000 $ 78 000 $ 2 000 $ 151 000 $
Actif total 121 000 $ 145 000 $ 28 000 $ 294 000 $
Déterminez les secteurs isolables selon la norme IAS No. 1 4 en effectuant les tests appropriés.

Application 11
Au 1e ' janvier 2006, la firme A fait l'acquisition de 80 % de la firme B pour un
montant de 2 500 000 $. Voici le bilan des deux entreprises à cette date ainsi que
les justes valeurs des éléments d’actif et de passif de la firme B.
Bilan au 1er janvier 2006
B B
Valeur aux livres Juste valeur
Actif
Encaisse 500 000 $ 100 000 $ 100 000 $
Comptes clients 325 000 125 000 125 000
Stocks 650 000 400 000 425 000
Terrain 800 000 650 000 700 000
Equipements 2 000 000 1 200 000 800 000
Amortissement cumulé (400 000) (500 000)
Participation dans B 2 500 000
6 375 000 $ 1 975 000 $

Créditeurs 875 000 $ 375 000 $ 375 000 $

Capitaux propres
Actions ordinaires 3 000 000 600 000
Réserves 2 500 000 1 000 000
6 375 000 $ 1 975 000 $ 1 775 000

Au cours de l’exercice 2O06, la firme B a versé un dividende de 100 000 $ et a réalisé un résultat de
312 000 $. Des ventes intergroupe d'un montant de 25 000 $ ont été effectuées et le stock de la fin
contient un profit non réalisé de 15 000 $. L’écart d'acquisition a subi une dépréciation de 20 000 $. Les
immobilisations sont amorties de façon linéaire sur une durée de 20 ans.
1) Présentez les bilans consolidés à la date d’acquisition du contrôle selon la théorie de l'entreprise
acquérante.
2) Présentez le bilan, l’état des résultats et l'état des flux de trésorerie consolidés au 31 décembre 2006
selon la théorie de l'entreprise acquérante.
 Etat des résultats –Théorie de l’entreprise acquérante
Exercice terminé le 31 décembre 2006

B
Ventes 860 000 $ 620 000 $
Cfiaxges
Court des ventes 344 000 248 000
Amortissement 1OO OOO 60 000
416000 312 000
Revenu de participation dans B-• 213 600
Résultat net 629 600 $ 312 OOO $
* Résultat de la filiale 312000
Ajustement stocks (15000)
Bénéfice ajusté 297 000
Part de la société mère (80 %) 237 600
Ajustement amortissement (4 000)
Ajustement dépréciation de l’écart (20 000)
213 600

Bilan – Théorie de l’entreprise acquérante au 31 décembre 2006

B
Actif
Encaisse 716 000 $ 172 000 $
Comptes clients 430 000 250 000
Stocks 750 000 400 000
Terrain 800 000 650 000
Equipements (nets) 1 500 000 640 000
Participation dans B* 2 633 600
6 829 600 $ 2 112 000 $

Créditeurs 700 000 $ 300 OOO $

Capitaux propres
Actions ordinaires 3 OOO OOO 600 000
Réser ves 3129 600 1 212 000
6 829 600 $ 2 112 000 $
* Cout de la participation 2 300 OOO
Revenu de participation 213 600
Dividendes (80 000)
2 633 600